互联网金融模式下我国小微企业融资新思考

杨雪格

[摘 要] 本文简要分析传统金融模式下小微企业融资存在的问题，介绍联网金融模式下小微企业融资方式及特点，并提出完善小微企业融资的有效措施。

[关键词] 小微企业；互联网金融；融资

doi ： 10 . 3969 / j . issn . 1673 - 0194 . 2016 . 03. 063

[中图分类号] F276.3 [文献标识码] A [文章编号] 1673 - 0194（2016）03- 0116- 02

0 引 言

现在社会上提到的最多的就是“互联网+”，所有的行业都离不开互联网，这是一个属于互联网的时代。“互联网+”涉及我们生活的方方面面，在十三五规划纲要中就明确地提出了拓展网络经济空间，实施“互联网+”行动计划。“互联网+”是一种互联网发展的新业态，它是在创新2.0的要求下发展起来的，所谓创新2.0是指信息时代、知识社会的创新形态。“互联网+”是互联网迅速发展后的结果，它在社会科技发展到一定程度时出现，代表当今社会的科学技术，会给人类社会带来很大的变化，推动人类社会的发展。“互联网+”就是将互联网与各个传统产业结合起来，将互联网的优势运用到各个传统行业中，利用互联网平台来发展传统行业。“互联网+”在我们生活中的应用已经越来越广泛，其中以集中于网上购物的电子商务和互联网金融发展得最好。传统的金融模式下，小微企业面临着融资难的问题，以至于无法做大做强，无法为我国的经济注入新鲜的活力。本文主要探析互联网金融中小微企业的融资方式和融资特点，这有利于我国小微企业融资，进而促进我国经济健康稳定发展。

1 传统金融模式下小微企业融资存在的问题

1.1 小微企业自身存在的问题

小微企业我们通俗的解释就是资产少、员工少、经营范围窄的小型企业，平时我们所说的个体工商户和家庭作坊式企业都属于小微企业。小微企业在我国是大范围存在的，目前我国的小微企业数已近5 000万家，为我国提供了大量的工作岗位，在我国GDP中占的比重越来越大，对我国经济影响已经不容小视了。但是我国小微企业存在着很多问题，例如管理不规范、资产少、效率低下、竞争力弱等。传统的金融模式下，银行信贷业务需要评估企业的风险，也常需要抵押物，还要对企业的财务进行评估。第一，很多小微企业都是个体工商户和家庭作坊式企业，他们的管理不规范，所能提供的信息有限，会造成信息不对称的情况，这种时候银行无法判定企业所提交上来的信息是否准确完整，会承担很大的风险，同时由于信息不对称，小微企业也经常会出现道德风险。这都会导致银行在放贷给小微企业时会采用严规则，甚至拒绝放贷给小微企业。第二，小微企业的净资产额少，可以充当抵押物的资产不够，很多情况下，银行都需要抵押物来放贷，小微企业无法达到这项要求。同时小微企业没有贷款就无法判断其信用等级，导致银行无法根据信用等级来放贷。第三，小微企业没有专门的财务部，往往只有一个财务人员，这样会导致小微企业无法对自己的财务情况全方位了解，也无法根据自己的财务进行经营上的决策，这也会导致融资难的问题。

1.2 商业银行在小微企业融资上的问题

传统的银行服务主要是针对大型企业，并不是针对小微企业。近年来，随着国家对小微企业各种扶持政策的出台，小微企业迅速发展壮大，融资难的问题凸显。第一，对于银行来说，同样额度的贷款所带来的收益相同，但是收集小企业信息的成本要比大企业的成本高很多，因为放贷给小微企业的贷款额度少，同样额度的贷款需要分成很多份贷给小微企业，银行需要收集每个小微企业的信息。第二，小微企业的担保资产不够，同时信用度无法度量，需要有担保人出面进行担保，这就会增加贷款程序，让申请手续复杂化。第三，小微企业对贷款的需要很急且额度不大，但是银行需要全面评价企业资产和经营状况，手续复杂，无法及时地给小微企业放贷。同时由于小微企业的贷款额少，他们往往会选择其他的融资方式。第四，传统的银行在针对小微企业贷款上的技术也不够成熟，对风险进行分析和分担的配套系统还不够健全。能够作为抵押品的财产种类少，没有结合小微企业自身特点，并且抵押评估的程序复杂。银行没有针对小微企业快速放贷并控制风险的技术，无法为小微企业融资提供周到、快速的服务。

2 互联网金融模式下小微企业融资方式

2.1 电商平台融资模式

电商平台融资模式就是利用了当下火热的大数据，这个大数据就是人们在网上购物形成的商家在线交易信息和客户支付信息。电商平台通过对大数据的挖掘分析，形成了企业的信用等级，然后在根据这个信用等级来进行放贷。电商平台融资模式减少了收集信息、提供担保的手续，速度快，并且相对于银行放贷来说更加的安全，因为信息不对称的情况不复存在了。

2.2 供应链融资模式

供应链融资模式利用了电商平台上供应链上下游的大数据，与电商平台不同的是，电商平台并没有利用这些大数据给企业融资，而是充当了中介的角色，将这些数据提供给了金融机构，由金融机构给平台上的注册商户融资，京东商城就是供应链融资的代表。

2.3 P2P平台融资模式

P2P用英语表达就是peer-to-peer，就是面对面的意思。P2P平台融资模式是指借贷双方不直接联系，贷款方在第三方网络平台上发布自己的融资需求，并给出贷款利率。放贷者会通过第三方网络平台获得借贷者的信息，经过对比后选择对象进行放贷，这种融资方式没有抵押程序，手续简单，放贷快。

2.4 众筹平台融资模式

众筹模式是指，借贷者利用众筹网站向公众发布融资信息，筹资项目需要在规定的时间内筹集到目标金额，否则就算众筹项目失败。在筹资成功后，借贷者需要向投资者支付相应的利息。

3 互联网金融模式下小微企业融资特点

3.1 成本低

互联网金融模式下的小微企业融资可以通过互联网平台进行金融，无需中介，也没有交易成本。互联网金融模式下，金融机构不需要设立那么多营业网点，节省了人力物力，消费者也可以迅速地找到适合自己的金融产品，降低成本。

3.2 效率高

互联网金融模式下小微企业融资是通过互联网进行的，由计算机进行标准化操作，速度快同时可以避免错误。

3.3 覆盖广

互联网金融模式下小微企业融资可以跨区域、跨时间进行，突破地域和时间界限。借贷双方都在互联网上寻找信息，这样可以由市场自己决定价格，提高资金的利用效率。

3.4 发展快

互联网金融模式下小微企业融资利用了大数据和互联网的优势，发展迅猛。

3.5 管理差

现在互联网金融模式下小微企业融资还没有形成完善的管理体系，存在着管理差的问题。

3.6 风险大

互联网金融模式下小微企业融资依赖于互联网数据，数据的安全问题成了我们不得不考虑的问题。一旦数据被盗窃，将会对社会造成很大的危害。

4 完善互联网金融模式下小微企业融资措施

4.1 加强法律监管

互联网金融的迅猛发展，导致我国法律滞后于互联网金融的发展，现在我国有关互联网金融的法律还不够完善，需要加快互联网金融相关法律的建设。不仅要加强互联网金融的基础性法律建设，还要加强相关法律建设来保护互联网金融消费者的权益，让互联网金融消费者提高风险意识，更加谨慎地投资。

4.2 加强市场监管

加强市场监管主要包括三个方面，即市场准入监管、市场运营监管和市场退出监管，也是事前、事中和事后监管。事前监管就是在互联网金融机构进入市场前，先对互联网金融机构进行调查，看其运营模式和经营状况是否良好。事前监管可以在源头上防止金融风险的发生。事中监管是指对借贷者进行监管，需要监管借贷者日常的经营活动，从网络数据来推测借贷者运营状况和财务状况，这样可以在借贷资金的运行过程中防止风险的发生。事后监管就是对那些经营不良或违反国家法律法规的互联网金融机构处以退市处罚，这样可以防止那些经营差的互联网金融机构破坏市场。

5 结 语

总的来说，互联网金融模式下小微企业融资给小微企业带来了福音，不需要很复杂的手续，利用互联网上的数据进行信用度分析，快速地给小微企业放贷，解决了传统银行下小微企业融资难的问题，能够促进我国小微企业的发展，进而促进我国经济的发展。