供应链金融模式与风险防范

【摘要】随着中国社会的发展，中国的市场经济有了飞速的发展，在社会发展的过程中，人们的需求在不断地提升，所以有许多新型的业务模式也随之出现，而供应链金融模式便是其中的一种创新型业务，这种业务模式突破了对于传统信贷业务的评级并且对于抵押担保审批等流程方面都有了一定的限制，所以对于中小型企业的发展提供了方便，对于他们的发展有了重要的意义。但是对于金融行业来说都会存在着风险，所以需要我们对于其中存在的问题进行探讨和研究，只有这样才能更好地发展金融行业。

【关键词】供应链金融 运作模式 服务创新 风险防范

一、供应链金融及运作模式

银行通过对于整条供应链的审查叫做供应链金融，同时银行掌握着对于供应链管理的绝大部分，其中包括对于其管理的程度和对于企业核心的信用实力都有所掌握。银行所起到的作用就是承上启下的作用，银行的对于核心的企业和上下游的多个企业通过各种办法从而灵活的运用金融产品和各种服务来进行融资。

供应链金融的运作模式通常有三种，其中分别为动产质押融资模式、应收账款融资模式、保兑仓融资模式和融通仓融资模式。

（一）动产质押融资模式

以商业银行为例，通常动产质押是商业银行通过借款人自己所带有的货物来作为抵押从而银行向借款人发放贷款的业务，这样通过自己所拥有的货物能够提高自己的信用，从而能够更加容易的在银行取得贷款。这种贷款的模式主要是通过抵押动产的方式来实现的，这将对于中小型的企业将会是比较重要的借款途径，中小型企业可以通过自己的存货、仓单和商品合格证等动产通过抵押给银行来取得相应的贷款。这种动产质押模式是通过将“死”物资或者财务或者权利的凭证来向“活”的资产进行转换，通过贷款来获得启动资金来实现企业的流动，从而很容易缓解中小型企业因为流动资金不足而造成的压力，这样不仅能够实现流动资金不足的问题，同時还能提高中小型企业的运营能力，从而获得更好地发展，同时也能够带动银行的资金流动，实现双赢。

（二）应收账款融资模式

应收账款融资模式，是中小型企业通过对于应收链上核心大企业的应收账款单据凭证作为质押担保物，通过向商业银行进行申请期限，在不超过期限的时间内进行短期的贷款，而在此时银行通过对于供给链上游的中小型企业进行融资的方式。简单的说，就是在这种没有到期的应收账款向金融吉首办理融资的行为，在这种模式下通常作为债务企业的大企业通常都拥有比较好的自信实力，通常情况下，这种企业和银行之间存在着长久的信贷关系，而且这种关系通常都是比较稳定，因此在进行融资的过程中一些中小型企业都在贷款的模式中扮演着反担保的角色，如果中小型企业由于资金流动的问题而无法还清自己的贷款这时上游企业需要承担相应的责任来进行相应的偿还责任。

（三）保兑仓融资模式

这种融资模式通常是通过银行为载体来实现信用，通过银行来进行汇票的兑换从而成为新的结算工具，一般这种控制货物的权利都是由银行来进行，而卖方或者是仓储方是受托来进行货物的保管并且对于兑换保证金外剩下的全部金钱全都需要通过卖方来进行担保。简单的来说，这种融资模式也被称为“厂商银”的物业，这种业务就是通过上下游的企业通过对于商品货物的权利来进行融资的一种模式，在进行这种融资模式时需要通过生产商、经销商、仓库和银行四方进行签署合作协议，而不能单独展开的一种特殊模式，在这种模式下主要的产品和金融模式便是银行的承兑汇票。这种业务模式的优势就是实现了对于融资企业的杠杆采购和供应商的批量销售，在一定程度上推进了商品的销售从而使得资金链有了流动性，这样便能够有效地解决全额的购货问题，这就使得在企业贷款中对于银行贷款的风险有了很大的改善能够将风险降到最低。

（四）融通仓融资模式

在这种模式下性需要另外的中介，那就是需要通过物流公司来进行一个融资抵押商品的储藏监管、评估投资、融资担保和货物派送，需要通过一系列的服务性质的平台来将此模式进行融资，并且在融资的过程中银行需要进行参与。同时在日后进行生产和营销的过程中，银行需要考虑该企业是否还具备稳定的存货和是否可以长期进行交易来进行再次的发放贷款，这种模式在实质上就是通过第三方的物流来进行提供融资的一种创新型服务模式。

二、供应链融资风险分析

（一）核心企业道德风险

在进行金融链融资的过程中，其中上下游的企业都是通过核心企业的融资才能够得到稳定的发展，如果核心企业在道德上出现风险，那么在与其他企业进行谈判融资的过程中肯定会占据优势的地位，通过在谈判时的地位将会对于交货、价格和账期等贸易条件向自己企业的方向靠拢这样就会出现对于上下游企业及其不利的情况，这样会使得核心企业的利益最大化从而损坏其他企业的利益，这样的事情是不能够长久的，一旦其他企业出现了资金紧张，这样就会使得核心企业受到相应的影响，这样就会使得中小型企业会通过银行进行融资问题，一旦中小型企业得到了银行的容易们虽然资金链的紧张程度暂时可以得到缓解，但是核心企业会进行进一步占领中小企业的资金从而会出现资金链的不稳定将会导致资金链断裂的风险。

（二）银行内部的操作风险

新型供应链金融的创新之处就是将仓单甚至是物流中的物品进行抵押，在这以抵押过程中就存在着进行物品价值评估的问题，这些评估是由银行给出来的。但是在评估的过程之后这些商品的价值会发生变化，由于价格的浮动就会引起所抵押物品升值或者贬值，在这一情况下就会造成抵押的风险，而且这些风险都是不可预料的，从另一方面来说，一定要严格的防止银行的内部人员进行作弊的行为或者出现失误的判断，在进行评估的过程中一定要进行公正客观的实施，从而保证所抵押物品的正确价值，而保证银行的利益不受损失。

（三）来自物流企业的风险

对于物流企业来说一方面是客户的资信风险，客户办事的业务能力、所进行工作的业务量以及商品的来源性是否合法，对于仓库来说都是存在着一定的风险，所以在进行提货时要进行提好补坏其次就是以次充好的质量风险。第二方面就是仓单风险，仓单时进行抵押贷款和进行提货时的重要凭证，但是就现在情况来看，这些凭单还不够规范性，所以需要在这一方面加大力度，以保证所有的仓库都可以入库单作为抵押凭证。第三点就是对于抵押商品的选择风险，上面也提到了，在进行抵押贷款是，抵押的商品价格是会进行浮动的，所以并不是所有的商品都适合进行抵押贷款，进行抵押贷款时要选择相对幅度不是很大的商品，这样才能够保证银行的利益。第四点就是对于商品监管的风险，商品监管抵押商品是一定要与银行之间的信息相对称，否则将会出现信息错误的问题从而造成监管的风险。

三、供应链金融的风险防范与发展对策

（一）核心企业的选择管理

银行应该进行核心企业的选择标准从而能够在根本上解决防范核心企业道德的风险。在选择的过程中，一方面是考虑核心企业的自身实力，包括股权结构、债务结构、信用记录、市场纳税、已有授信、行业地位、市场份额、发展前景等因素进行综合的考察，同时还需要根据往年企业的采购与销售进行比对，需要选择发展潜力较大的企业。第二方面就是对于核心企业对于上下游企业的管理能力，这是非常重要的一点，因为整个资金想要流动开来不仅需要核心企业还需要上下游企业共同努力的结果，如果核心企业从中作梗，那么资金链很容易出现紧张的状态，严重的话还会出现断裂。

（二）完善操作环节管理，防止运营操作风险

不管是银行还是物流企业，各自都需要拥有专属于自己的一套管理体系和操作体系，同时这些都应该实现规范化和严格化。例如，在对于物流企业来说需要不断的提高对于仓库的管理能力和信息化水平的提高，并且在进出入仓库时需要进行详细的记录以保证安全性。银行需要加强对于客户资料的收集，同时更需要保证客户资料的安全性，并且根据信用等级进行分类，从根本上解决内部管理的漏洞问题，和不规范化的风险。

（三）建立信息技术平台，加强信息交流

随着社会的快速发展，信息化越來越发达，同时它的重要性也是不可日语。尤其对于金融行业来说尤为重要，各个企业环环相扣，如果能够实现在平台上建立操作系统，那么对于信息的处理将会非常容易，这样不仅能够提高办事效率同时还能够减少出错的风险，为金融行业做出了一道屏障。

（四）选择基础条件好的企业链群

对于供应链成员企业的选择上需要不断的优选，重点在于钢铁、汽车、电力、通讯等比较完善的企业，同时还需选择那么信用度较高的企业来进行合作，这样可以达到事半功倍的结果。

四、结束语

金融行业只有不断的发展才能够保证资金的流动，但是产生了新的业务之后总会出现各种问题，而这时就需要去发现问题从而去解决，只有这样才能够使得业务更加的完善，才能够使得各企业能够拥有更好地资金流动，从而带来对社会的贡献。

参考文献：

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[2]李稚，董士浩.国际供应链金融风险评估[J].国际经济合作，2018.

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[4]刘桂荣.国内供应链金融风险管理研究综述[J].华北金融，2014.

作者简介：黄路（1988-），男，长江大学2017级工商管理硕士，研究方向：供应链管理。