开滦融资担保公司全面风险管理的实践与探索

董若溪

(开滦(集团)有限责任公司，河北 唐山 063000)



开滦融资担保公司全面风险管理的实践与探索

董若溪

(开滦(集团)有限责任公司，河北 唐山 063000)

担保行业是一个高风险行业，客户群体均为经营规模偏小的中、小、微民营企业，担保公司承接的业务往往是银行等金融机构认为存在瑕疵而不愿意直贷的业务，行业的风险特性要求担保公司必须具备较高的风险辨别能力和处置能力。探讨了开滦担保公司如何在当前经济下行的背景下，发挥自身优势，清晰市场定位，有效地防控风险，实现稳中求进。

融资担保；风险管理

一、融资担保行业发展现状

截至2014年末，我国融资担保行业共有法人机构7898家，其中民营及外资控股担保机构5821家，国有控股担保机构2077家，国有控股担保机构占全部机构数量的比例仅为26.3%。随着近年来宏观经济下行，融资担保行业作为金融风险的“缓冲器”，显现风险高发态势。截至2014年末，融资担保行业代偿余额661亿元，同比增长59.3%，其中仅2014年新增担保代偿即达415亿元，同比增加106亿元。部分地区担保代偿金额甚至已超过担保收费，直接导致一些商业性融资担保机构收缩甚至停止受理融资担保业务。

据河北省中小企业局统计，河北省共有618家融资担保机构，其中唐山地区有98家，包括由曹妃甸工业区国有资产管理办公室出资成立的唐山曹妃甸国信融资担保有限公司等多家国有控股担保机构。2015年唐山市财政出资的三家担保公司重组为唐山金融发展集团，注册资本达4.6亿元，昭示着地方政府支持的国有融资担保机构正在成为唐山市担保行业发展的主力军。

二、开滦融资担保公司的现状

开滦融资担保公司于2013年12月3日取得了河北省中小企业局颁发的《融资性担保机构经营许可证》，2013年12月26日成立，注册资本3亿元。

开滦融资担保公司于2014年1月1日起正式运营，与农、建、交三大银行签订了框架协议，建立了战略合作关系。截至2015年7月末，已获得12家银行等金融机构的业务准入，累计授信24.3亿元；2014年累计担保额达到8736.01万元；2015年7月末在保余额14923.5万元。开滦担保公司坚持审慎开展业务，实现了零代偿、零案件的稳健经营。

三、开滦担保在业务开展中面临的主要风险

(一)金融市场风险

长期以来，由于我国金融市场的发育尚不成熟，金融机构在市场竞争中的强势地位仍很突出，致使银行与担保公司合作缺乏“内生动力”，双方责权关系极不对等、缺少风险分担机制，担保公司一直处于金融链条的最底端，被迫承担银行放贷的兜底责任。目前，受经济弱周期影响，不良贷款集中爆发，导致银行对中小企业信贷政策更加谨慎，惜贷甚至抽贷倾向明显，直接导致融资担保公司经营风险高发态势。

金融政策的控制一定程度上助长了民间借贷的蔓延，扰乱了正常的金融市场秩序，许多中小企业在发生信贷断点时饮鸩止渴，被迫通过民间借贷实施自救，却加剧了资金链断裂风险。

(二)客户群信用风险

1.资本规模小，抗风险能力弱。公司面对的客户主要为中小企业，资本存量水平较低、规范经营程度不高，产业中的配角定位以及自身发展阶段的局限性，使得中小企业在市场竞争中处于劣势，极易受到经营环境的影响，可能因经营失败、缺乏足够现金流而不按时履约。

2.信息不对称，评审难度大。中小企业财务管理落后、外部监管要求不高，大量账外资产、可疑现金流以及民间借贷的涉入等异常财务信息，导致担保公司和客户之间信息严重不对称，一方面是中小企业短、频、急的融资需求，一方面是严重失真的财务信息，加大了担保公司开展尽职调查和信用风险评估的难度。

3.个别中小企业违约成本低，实际控制人信用意识淡薄，主动还款意愿差，甚至采取非正当手续“逃、赖”债务，直接导致担保公司发生代偿。

(三)操作风险

1.思想认识不到位。公司普遍存在重贷前调查、轻贷后管理，重业务拓展、轻合规审查等淡薄的风险观念，对合规风险管理缺乏重要性认识。

2.制度执行不到位。一方面还没有建立完善的合规机制，或制度可操作性差，有待进一步完善；另一方面相关规章制度、管理办法没有得到有效的落实。

(四)法律风险

首先，担保公司可以获得的反担保物大多存在瑕疵，难以办理抵质押登记，无法取得优先受偿权；其次，办理了登记的反担保措施也多呈现内容单一、变现能力弱以及可供执行的力度差等特点；第三，国家法律还规定了一些抵质押权实现的障碍，如拖欠的税款、职工安置费、拖欠给承包人的建设工程款等的清偿权，同一财产的留置权，都优先于抵押权受偿。上述情形均可能导致担保公司在代偿后无法实现抵押权。

另外，客户的股权结构变动、重大诉讼、仲裁事项，反担保措施的选择及合同签订、追偿等涉及的法律问题，都会导致担保公司法律风险扩大、担保责任增加。

(五)流动性风险

监管规定允许融资担保公司进行一定比例及额度的投资，如发放委托贷款、购买固定收益类金融产品等。但是，一旦投资过度、公司资产与负债的期限结构不匹配、质量结构不合理，都会导致公司缺乏持续补充资金的能力，致使公司产生流动性风险而陷入经营困境。

除上述五种风险外，国家政策的调整、同行业的不正当竞争以及员工的职业道德等等也都会给融资担保公司带来一定的风险。

四、开滦融资担保公司全面风险管理的探索实践

诚然，担保公司如果完全将风险控制在“零”的程度，那就不会有担保公司生存的价值。反之，担保公司不对风险进行任何控制，也就失去了经营信用的基础。因此，开滦担保公司在完成集团下达考核指标的前提下，成立运转初期不追求担保业务的快速发展，不追求经济效益的几何倍增，以规避代偿风险为工作目标，以稳健发展为第一要务。

(一)营造风险管理文化，树立先进风险管理理念

一是确立风险管理精神文化，风险管理水平是担保公司的核心竞争力，是创造资本增值和股东回报的重要手段，风险管理不是消除风险，而是通过主动的风险管理过程实现风险与收益的平衡。

二是形成风险管理行为文化，形成全方位全过程控制。建立“全范围”、“全流程”、“全员参与”的风险管理机制，使风险管理涵盖所有业务、所有风险种类，保证充分了解风险的前提下，自觉地识别、计量、监测和控制风险，在深耕经营的前提下拓展业务、提高收益。

三是规范风险制度文化，完善制度框架。牢牢抓住制度文化建设，构建具有开滦融资担保公司特色的风险管理机制，让科学的风险管理理念引导制度建设，完善风险管理制度框架，并通过制度的运行来发扬和发展风险管理理念。

(二)搭建风控体系，全流程防范担保风险

开滦担保公司本着审慎经营和相互制约的原则，从公司战略管理层面提出专业化的风险管理要求，建立了完善的风险管控体系，将风险管理责任落实到各个层面，确保风险管理目标的实现。

一是建立科学集体评审决策机制，按照“审贷分离、分级审批、集体决策”的机制，建立担保业务前中后台分工清晰、业务受理调查与风险审查审批相互独立、相关岗位主办协办相互制约、明确“第一责任人”责任的操作体系，明确决策委员会的审查和审批职能，确保内部制约、决策科学、运作规范。

二是搭建风险管控体系，本着“审慎经营和相互制约”的原则，建立了业务部门防线、风险管理职能机构防线、审计稽核防线等三道风险防范屏障，外聘法律专家和专业人士把关，严防风险穿透，确保各项业务操作的合规、安全。

三是完善制度体系，不断梳理和完善各项管理制度，规范操作流程和业务环节，防范可能存在的操作风险。

四是全程跟踪审查风险，及时识别、评估风险并采取有效应对措施。

(三)创新调查方式，多渠道采集信息

一是注重实地调查，充分利用企业内部员工、企业上游客户以及金融机构等，收集风险偏好、从业经历、行业管理经验等实际控制人信用评价信息。

二是通过纳税凭证、银行结算、水电缴纳、库存记录、用工管理等信息，交叉印证核实财务数据的可靠性，并修正分析可用财务信息。

三是通过银行征信系统、工商企业信息系统、专业资讯查询系统、人民法院被执行人信息查询系统、判决书查询系统，以及报纸、电视、互联网等渠道，获取深度企业信息。

四是加强与行业协会、银行等机构沟通交流，及时把握当下市场风险热点信息。

采用上述调查方式，公司2014年受理客户30余家，开展担保业务5户、9笔；2015年上半年接受客户担保申请78户，现场调查52户，完成尽职调查16户，客户选择达到了“五选一”的比例。制定严格的行业授信政策，对钢铁、采矿、钢贸、煤贸、房地产等产能过剩及落后淘汰、限制行业以及环保不达标企业实行禁止措施，严格控制系统性、行业性风险。虽然在客户调查上费时费力，但通过客户准入的严格筛选，有效地把控了客户风险。

(四)优化反担保措施，积极落实反担保手续

反担保作为担保公司有效挽回或降低损失的重要手段，可以最大限度地保证自己代偿后向被担保企业及反担保人追偿的能力和权益。开滦担保公司坚持有效性、流动性、合法性原则，优配组合各种反担保资源，充分发挥保障职能。一方面优选房产等权属明确、价值稳定的不动产以及变现能力较强的通用设备、交通工具等作抵质押物，积极落实相抵质押手续，避免因法律问题造成损失；另一方面抓住企业的核心资产和关键环节，考虑各种软性的权利或者第三方反担保，实现对企业的有效制约，保证受保企业履约还款。

(五)多形式学习专业知识，提升专业成熟度

一是坚持每周五业务学习例会制度，以学习促交流、促提高；二是聘请法律顾问到公司现场指导，降低合同签订和反担保物的选择过程中的法律风险；三是聘请银行专家介绍银行授信政策及宏观经济形势，便于了解当前的经济形势、产业状况、行业政策，便于有针对性的选择客户，更好、更高效地开展银企合作;四是鼓励员工利用工余时间自学参加银行、证券从业人员资格考试，不断加强业务素质，提高执业专业度和成熟度。

总之，风险管理对担保公司而言是一个永恒的主题，在经济持续下行时期，信用风险逐步加大，开滦融资担保公司更要正确认识业务发展与风险管理的关系，要坚持风险第一、业务第二，要在风险可控的前提下发展业务，在业务发展中控制风险。

[1]沈凯.中小企业信用担保制度研究[M].北京：知识产权出版社，2008.

[2]狄娜，叶小杭.信用担保实务案例[M].北京：经济科学出版社，2007.

Kailuan Financing Guarantee Company's Overall Risk Management Practice and Explore

DONG Ruo-xi

(Kailuan (Group) Co., Ltd., Tangshan 063000, China)

Guarantee industry is a high-risk industry, customers are the small scale of medium and small, private enterprises, the businesses the guarantee company undertakes are often those with defects according to banks and other financial institutions, rather than direct loan business, the risk characteristic of industry request the guarantee company must have a higher risk to distinguish ability and disposal ability. To explore how Kailuan Guarantee Company under the background of the current economic downturn, play its own advantages, make a clear market positioning, effectively prevent and control risk, seek improvement in stability.

financing guarantee; risk management

2016-04-12

董若溪(1982- )，女，大学，开滦集团融资担保有限责任公司中级会计师，研究方向：财务会计。

F272.3

A

1671-3974(2016)03-0052-03