黑龙江省实行第三支柱养老金账户制必要性和可行性分析

□李秉坤，顾鑫浩

（哈尔滨商业大学财政与公共管理学院，黑龙江 哈尔滨 150000）

1 第三支柱养老金账户制实行的必要性

1.1 构建多支柱养老保障体系

根据联合国调查显示，黑龙江省人均受教育年限为7.5 年，和发达国家均值10 年相比，还有着较大一段距离。人们受教育年限短，就会更早地迈入社会并参加工作。由于我国人均寿命低于西方国家，工作年限在整个生命中的占比较高，但是退休后却不能获得良好的养老救济。养老问题体现了社会的文明程度，是构建和谐社会的基本要素之一，所以社会养老管理机制的发展，直接影响到我国广大民众的晚年生活幸福程度[1-2]。

加快建设和完善第三支柱养老账户体系，可以促进完善黑龙江省整个养老机制、有助于缓解人口老龄化带来的财政负担、增强国家养老能力、改善民生、保障老年人的物质生活水平、有助于减轻政府的养老金负担，让公民有更多的选择来满足私人养老金的个性化需求，从而促进经济转型，刺激经济发展。同时也符合人类社会发展的客观规律和历史潮流。因此，以完善养老机制、建立第三支柱养老账户体系为基础，逐步成熟后经济效益和政治效果立竿见影，发展条件完全具备，是黑龙江省发展和建设第三支柱保险体系的重要选择[3]。

1.2 应对养老金需求增长

1999 年，我国正式进入老龄化社会，此后几年老龄人口占比不断提升，同时高龄化趋势日益严重，尽管政府为抑制这一问题逐步开放了二胎、三胎政策，但在短时期内仍然无法缓解人口老龄化的问题，预测人口老龄化的问题将在2050 年时进入井喷期，这一问题若不能解决，势必带来众多社会问题。

截至2020 年底，我国60 岁及以上老年人口将达26 402 万人，占总人口18.7%，其中65 岁及以上占13.50%。按照预测，这一趋势在未来30 年将持续加剧，进一步加大社会的压力。主要特点表现在老龄数量庞大且总人口占比提升、养老金需求也越来越高、居民寿命进一步延长等。退休时工资的发展需要稳定的3 个要素支持，第一，相对年轻的人口结构和足够数量的老年工人来支持养老金领取者的养老金成本；第二，为养老金缴款的总征收建立有效的税收制度；第三，有效和安全的基金管理和治理结构。

目前，黑龙江省总生育率仍然较低，但人口老龄化日趋严重。黑龙江省的经济市场环境有待改善，税收制度有待完善，社会经济的发展与财务管理机制有待提高，这些都是当前工资制度稳定发展的障碍和不稳定因素，人们不能只依靠制度中的养老保障模式，应以个人养老金账户制度为起点，通过个人的财务管理逐步为将来的社会养老管理奠定良好基础[4]。

1.3 弥补养老金积累不足

目前我国的养老基金发展管理模式主要包括养老保险的基本基金、企业养老保险年金、职业年基金管理规划等。我国的养老基金发展中的储备基金会成为养老金的重要补充。不过整体来看，仍然存在较多的不足。

养老基本基金管理相对不足。我国养老基金资产的发展目前在我国养老净资产的规模中，GDP 占比为8.5%，同年美国该值为52%，显示我国养老金储蓄的严重不足，资产有待进一步累积。

支柱积累资产不够充分。由表1 可知，由近10 年数据显示，作为养老主体的第一支柱基本养老保险基金的结余均在不断提升，不过增速有所放缓，无法满足日益严重的人口老龄化程度需求，出现了供需失衡的问题。随着医疗体系的不断发展，百姓生活水平的富足和健康理念的提升，人均寿命进一步延长，老龄问题进一步加剧，导致资金消耗进一步加剧。

表1 基本养老保险基金（2011—2020 年）收支及结余

由表2 可知第二支柱企业年金基金的情况，其呈现稳定增长势态，由于受新冠肺炎疫情的影响，我国大部分企业经济增长缓慢，企业员工增长人数下降，这种现象说明我国的基金增长规模将会逐渐放缓。目前我国个人储备养老保险制度在发展过程中存在许多问题，尚不能为养老资金提供助力，因此，亟须政策的引导和推动，发挥其有效作用，为促进我国养老机制的完善贡献力量[5]。

表2 企业年金（2011—2020 年第三季度）基本情况

1.4 满足多样化的养老需求

综合美国IRA、加拿大RRSP 养老模式的发展可知，这些国家个人养老账户的发展，由最初的单一模式逐步实现多样化发展。

这些不同类型的账户模式，为人们提供的缴费限额和优惠方式均有所不同。以美国IRA 为例，罗基IRA 采用的是TEE 模式，传统IRA 则是EET 模式，正是因为其模式的不同，有效地满足了不同收入群体及不同未来需求群体的多样化需求[6]。

2 第三支柱养老金账户制实行的可行性

2.1 个人自主选择缴费与投资彰显个人权益

黑龙江第三支柱养老金的引进，是为了有效保障居民退休生活质量。国际上劳工管理组织相继出台了相关的管理规定，《社会保障最低标准公约》规定了养老金的保障线应低于55%。目前我国养老基金的保障线上处在45%左右，远远达不到国际标准。要想解决这一问题，拉近和国际标准的距离，离不开对第三支柱的作用的挖掘和探索。

2.2 个人养老金账户资产可以自由流动

基于第一、第二支柱的特征，探索其力所不及处，将那些政策覆盖不到的人群视为主要关注群体，根据其需求建立尽可能体现公正的第三支柱个人养老保险制度，立足于此，成为第一、第二支柱的有效补充，以此破除养老金账户的制度壁垒，允许制度中的资金基于合理的规范良好地流动，助力第三支柱养老金的良性发展。

2.3 个人储蓄性养老责任分担

个人养老金投资不仅有助于促进养老金保值、增值，更有助于激发其分担养老责任，以此不断完善我国养老保险体系。黑龙江省保险公司、联合基金管理公司等金融机构通过“互联网+”发展，开发出更多样化的金融产品，以丰富个人养老金的投资渠道，达到了降低投资风险，实现保值增值的目的。由此形成完善化、多层次的养老保障体系。

2.4 以税收优惠政策为激励措施

由发达国家累积的经验可知，第三支柱养老金的发展离不开政府支持。可通过税收优惠吸引更多社会资金，形成更大的资金流，提高养老金规模，扩大其覆盖范围。这是由于税收方面的减负，有助于降低养老储蓄成本，以此提高居民养老储蓄积极性[7]。

2.5 鼓励商业机构参与

从现代社会经济发展的角度分析，目前黑龙江省在鼓励商业机构参与养老保险的过程中，保持高度密切关系的是商业保险公司。黑龙江省在鼓励商业机构参与养老保险的现阶段，在有关商业机构参与方面积累了许多宝贵经验，只是相对其他类型的保险产品来讲，养老保险的占比极低，相应产品极少，因此这方面也比较缺乏经验。究其原因，和中国人传统思维密切相关，中国人对于居家养老的固化思维，即对于子女负责养老有着较高的期盼，进而将更多资金用于子女身上，而非为自身养老筹谋。省保监会数据显示，当前我国商业养老保险产品仅为189 款。

通过商业金融管理机构参与养老保险的办法，吸引了大批的商业管理机构加入，当前我国第三支柱养老保险管理办法规定，引进商业养老保险产品以填补基本养老的不足。我国的商业养老保险管理在2006 年出台了相关的管理办法，并通过《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》指出，着重强调以商业保险机构支持，服务参与多维度激励商业保险机构，通过多渠道促进养老体系的发展，形成丰富的产品供给。尤其是可以借助商业保险的多年发展经验，将其引进养老金市场中，有助于丰富其发展形式，促进我国养老机制获得更良好的发展[8-9]。

3 结束语

黑龙江省建立养老金第三支柱，为了进一步强化多支柱养老保险管理体系的发展，还需要黑龙江省主管部门充分带动商业保险，鼓励多元化发展第三支柱融资保险管理机制，税收制度的改革和发展为制定第三支柱融资保险提供了制度性机遇[10]。

通过财政激励，在一级和二级市场豁免第三支柱养老金，提高参与制度的积极性，促进制度发展。根据发达国家的经验，黑龙江省第三支柱发展的关键问题是财政政策不完善，通过调整各支柱的税收份额，可以适当降低支柱占比，促进第三支柱的发展。政府要积极带动税收发展，并通过优惠的税收政策促进商业金融管理机构积极的参与，同时由国家直接提供财政补贴，促进第三支柱养老保险的完善与发展。

从市场角度来看，成熟的投资环境是推动养老金三大支柱建设的时机。目前，黑龙江省商业保险声誉不足、结构失衡。保险业的发展也严重影响了商业保险的发展。特别是在经济不景气、利率较低的情况下，要及时通过商业保险保护风险，运用有序的市场规则，创造合理的市场环境，不断带动传统商业管理机构，通过国家养老保险的管理机制与政策，帮助我国广大民众提高个人养老保险意识，并为第三产业的发展提供动力。