小贷款公司过桥贷款风险分析及风险控制实

张丽梅

在经济下行与商业银行异常贷款升高的状态下，中小公司续贷问题更为明显。过桥贷款是处理中小公司续贷问题的传统方法，其补偿了公司两次银行借款之中的经费缺口，保证了公司的稳定运营。但事实上，小贷企业已变成过桥贷款经费的重要提供对象之一，但因为风险较大，稍不注意该“桥”就可能会变成小贷企业的“奈何桥”。

一、过桥贷款形成与速增的背景及市场主体

在国家金融体系当中始终有过桥贷款，只是近些年代表的比较明显。具体原因是：第一，公司偿债能力不够。目前，经济金融运作环境不好，公司面临市场不景气与资金链逐渐紧张的巨大压力；第二，短贷长用情况突出。许多中小公司申报固定资产借款较难，仅能在获取银行流动经费贷款后，用来购置固定资产，贷款下发以前已经包含无法到期偿债风险；第三，银行贷款有顺周期情况。经济势头良好时，银行愿意贷款给中小公司，刺激了部分公司随意拓展经营投资。经济局势不好时，银行考虑到贷款风险，惜贷和缩小贷款规模，当公司运营收益入账与银行还贷之间产生时间差，贷款到期将无力还贷。

近些年，小贷公司采取“便捷、灵活、高效”的放贷模式获取市场认同，已变成金融体系的核心补偿。

二、小贷企业过桥贷款存在的风险

开展过桥贷款的前提条件是银行给公司发行新贷款，这一机制表示过桥贷款风险存在较大的外部性，是小贷企业本身无法完全控制的。

就宏观角度来说，过桥贷款常见的风险有：第一，可能掩盖公司真正的偿债能力。公司采取过桥贷款补旧放新，有些公司是由于经费误配短贷长用，引起资金流动性现象，补旧放新是用时间换取空间，给公司经营提供更多机会，创造更多效益，但不排除部分公司事实上已经出现运营不善无力偿贷现象。第二，掩盖银行信贷投资风险。银监会数据表明，本年一季度终期，商业银行异常贷款金额达到13921亿元，相比于上年同期增多4096亿元；商业银行异常贷款率为1.75%，相比于上年同期升高0.4个百分点。国家颁布的《贷款风险划分指引》中明确指出：借新还旧或是采取其他融资渠道偿贷要归入关注类。部分银行为达到业务营销与风险等考评标准，获取优秀的业绩与绩效，不愿意贷款变成关注类。采取过桥贷款补就放新造成贷款五级划分不正确，引起潜藏的信贷资产危机集中。第三，诱发银行职员道德风险。因为“过桥”的迫切性通常源于银行续贷放款之前的“空白期”，完成“过桥贷”常常会变成银行信贷者的一项“灰色工作”。

就微观角度来说，小贷企业过桥贷款面临的风险有：第一，欺诈风险。少数银行对一些公司内定不再提供支持，但公司有无力偿贷，银行为转移风险，通过续贷借口，骗取小贷企业给公司提供“过桥贷”，小贷企业被迫变成新的债权对象。第二，法律风险。部分公司涉及各种诉讼执行事件，过桥贷款进到公司偿债账户和新贷款进到受托支出账户以后立刻被法院冻结，小贷企业贷款面临繁琐的债务矛盾。第三，操作风险。信用不好的企业采取过桥贷款手段获得新贷款后，未根据事先约定补偿小贷公司，其随意挪用这部分资金，小贷组织被迫开展长期的诉讼维权。第四，还贷风险。过桥贷款补偿银行到期借款后，因为贷款公司所属行业产生系统性问题，银行上级部门下令止贷和缩小规模；贷款公司无法满足新贷款标准的风控条件，银行停止提供新贷款；贷款公司账户被法院冻结或产生大型失信问题等，银行停止放贷计划等现象突发，过桥贷款重要的偿贷来源-银行后期贷款消失，小贷组织收回“过桥贷”面临较大的不确定性。

三、小贷公司控制好“过桥贷”风险的对策

1.强担保。“过桥贷”的性质决定了不能设置有效抵质押，主要采取信用担保方式。操作过程，要把贷款机构法人、股东、财务人员视为无限连带责任担保对象，对民营公司，要把企业法人与重要股东的成年子女、夫妻也视为担保人，提高企业违约金。

2.核实资产。小贷组织不能把银行续贷视为唯一的风控方法，在借款增强，要大致了解公司资产负债状况，特别是企业能处理的资产。如果“过桥”失败，立刻要求企业还贷，并需要企业追加固定资产抵押，减小贷款风险；或是立刻申请法院处理担保人，防止“被转嫁”银行信贷危机。

3.检查征信。需要贷款对象、担保人都提供最新的征信报告，了解相关企业及员工信用情况，发现异常和不良信用内容要谨慎放贷，由于贷款对象不良征信情况会影响银行续贷放款，引起“断桥”情况。

4.审查批复。多维度核实验证银行授信审批的准确性、可续恶性。有条件的要到银行面对面审查，注意批复资料是否已完成全部的审批手续，是不是正式文件；批复时有效时间有没有包含此次续贷等。对少数银行需要先还贷在审批续贷的业务应理性办理。

5.重落实。在审核了银行授信审批真实性、科学性的基础上，要研究评定银行提出的续贷授信风险控制条件是不是可以落实，像续贷抵押实物是否可以处理解押再抵押流程，有没有被法院差分，新添抵质押可不可以正常办理手续等。例如续贷跨行实行，就要掌握不同银行的具体规定，防止产生续贷长期无法拨款的被动问题。

6.先公证。小贷组织不能怕麻烦，必须公证过桥贷款的全部合同，不仅是保证合同严谨合法合规，而且还是当过桥贷款出现恶意逾期情况时，可以越过诉讼流程，及时进到依法执行环节，为追偿提供大量时间。

7.严格监督。过桥贷款下发之前，借贷主体之间要约定放款与回款账户和途径，对相应的流转账户（包含借款者与续贷受托支出账户）银行备用印鉴（包含网银U盾）展开实质监督，贷款收到后再进行释放。条件允许时，需要银行对关键账户添加小贷公司员工印鉴，防止产生事先填写好支票，转接经费的特殊现象。

8.防止矛盾。为防止不必要矛盾的产生，需要被监管对象提供同意接受小贷组织印鉴监督的说明，比如由第三方受托支出账户直接收款，需提前要求受托支付对象提供为贷款者代还说明；印鉴监督交接对象均要各自保留一份书面文件等。

9.看配套。部分过桥贷款经费源于不同贷款者和由借款者自己融资，小贷公司要在核对其他过桥经费已到位的前提下，再下发本公司的贷款，防止“过桥”失败，原贷款没有还新贷款没有放，导致过桥贷款经费沉淀。

10.讲条件。下放过桥贷款之前，需要借款人把过桥贷款“空白期”应付利息存在小贷组织账户中。

11.核查账户。银行续贷之前，与银行一起核查相关账户有没有被法院冻结或即将被冻结，根据情况采取解决办法。

简而言之，小贷公司要根据自身具体情况，全面考量和过桥银行联系、对贷款者信用的认同程度等因素，采用科学的办法，严格控制过桥贷款风险，确保小贷公司正常经营，取得长远稳定发展。