区块链技术及其在金融业的应用分析

董培

摘要：区块链技术在2009年1月开始逐步被大众所了解，如今已经是金融业领先的技术，受到商业人士、政府、金融服务机构的广泛关注。文章从比特币的概念出发，介绍区块链技术的工作原理、特点及发展中的问题等。与传统的金融分析技术相比，区块链技术对金融业的应用所带来的变化有着怎样的促进作用，在金融业技术变革迅速的形式下，区块链技术在金融业领域的应用虽然不是很理想，但未来有很大发展潜力，而文章就是研究区块链的竞争优势及其对金融业的影响。

关键词：区块链；比特币；竞争优势

一、比特币的基本概念及特点

2009年1月，比特币产生。它是一种数字加密货币，与传统的货币不同的是，它不需要银行等发行中介。比特币通过自身的区块链网络来发行和管理，进行资金交易。比特币的交易记录会分享到公众平台上，虽然是一种去中心化的虚拟货币，但在网络上的数字加密货币市场上，比特币所占的市场份额约90%，是不可忽视的新生力量。

比特币的技术支撑为区块链技术。比特币利用区块链技术来分享信息，保障资料的安全性和真实性。而数字虚拟货币远不止比特币一种，大家熟知的有Q币、网络游戏平台的金币、无线铜、便士铝等。数字虚拟货币的操作模式都大同小异，随着信息技术的迅速发展，虚拟货币的市场价值也得到了广泛认同。它们的基本特点就是去中心化、分布式的个体节点、以个体为中心等。

二、区块链技术的特点及工作原理

区块链技术的一种使用密码学方法、点对点传播技术的数据库构成的去中心化的数据库，在其中产生的任何交易记录都会以特定的算法保存在网络信息共享平台上。区块链技术的特点有去中心化、不可篡改、匿名性、去信任化特点。

区块链，顾名思义，是由一个个区块构成的信息平台。每个区块都有其记录的交易信息，每个区块都有独立性的特征，有自己的地址、交易单和前一区块的地址。网络中所有区块节点对等拥有，任意一个节点的损坏或意外状况都不会对整个系统的运行造成影响。区块链技术的安全性与稳定性在这里也可以得到说明，如图1所示。

区块链中如果发生的交易有信息错误需要修改的话，必须掌握超过51%的全部节点用户，这在大规模信息化的服务平台区块链中所需成本巨大，并且交易信息越久远，涉及改动的区块就更多，就改动难度和所需财力而言，区块链的篡改几乎不可能实现。

区块链技术尊重用户的隐私。虽然区块链技术是开放共享的信息服务平台，但是每个个体只需信任整个系统的信息真实性而无需提供自身的重要身份信息。第三方数据使用者也无法通过区块链技术来获取用户的身份信息，这有利于保证客户的隐私，让用户使用得更加舒心。

虽然用户对整个系统是信任的态度，但用户之间不需要信任，每个交易节点所记录的交易信息都可以匿名，去信任化的特点在其他金融服务领域很难实现，但是在区块链技术中能够实现，很大原因是区块链技术的不可篡改性使得交易记录被真实记录后可以做到被控制，有效避免外界干预的违法行为。

三、区块链技术在金融业的发展现状

金融业的范围很广，包括银行、保险公司、证券公司、证券交易所、信托公司等等。而全球领先的金融机构在区块链技术这一方面的应用很普及，比如国际四大行（花旗、德意志、摩根大通、高盛银行），并且由他们带领的44家金融机构成立了R3联盟，区块链的应用在金融行业可分为三大部分。

（一）投资新开发公司，与初创公司合作开发市场

除了比特币之外，著名的数字虚拟货币还有T0，OpenBazaar，莱特银甚至Q币，网络游戏中的金币等等都是。而研发这些虚拟货币的区块链公司也在迅速发展壮大起来。2015年，区块链初创公司Factom公开预售中募集了110万美元，而以利用自己的区块链网络来验证数据的完整性，最近，Factom已经募集了超过800万美元的资金。2016年11月，大河创投投资千万资金给区块链技术初创公司网录科技公司。国际上著名的金融机构与区块链公司的合作有巴克莱银行与初创公司的合作，澳大利亚银行与开发软件Ripple公司的合作等等。与初创公司的合作有利于促进区块链技术的推广，改善公司的运营环境和管理环境。

（二）金融机构内部的创新实验室或者技术部门

花旗银行、摩根大通等金融机构内部都成立了技术研发部门，专门负责区块链技术基础上的支付问题、结算模式以及数字货币在跨境服务的应用。证券公司期货公司则需要处理大量的交易信息、股价变动、投资者账户资金变动等信息，区块链技术的不断更新及应用推广能使得金融机构的运作更加合理化和科学化。

（三）在银行等金融机构的现行支付系统的应用

银行现行的支付系统需要在双方银行互相建立账户的情况下才能进行交易，如果没有相互的账户则需要一个重要清算银行或者关联银行。而区块链技术在银行交易中的使用可以减少中间费用，使银行可利用的资金增加，并且不需要银行单独为中间的网店设立清算账户和准备金，只需一个简单账户就可完成交易。事实证明，区块链所进入的金融机构越多，规模效应会使得参与者所获得的效益越大。

据国家统计局的初步估算，通过B2B跨境支付结算中应用的区块链技术可以减少交易成本约40%，这些都有利于促进全球经济一体化及跨境电商服务平台的发展。

（四）在KYC中的应用

KYC（know your customer）了解客户是金融机构在运行过程中必不缺少的部分。银行需要对资信良好有还贷能力的客户和资信较差无正当职业的客户有明确的了解，减少不良贷款的比率。保险机构如果卖给那些专门买保险骗取大额保金的客户，一旦交易产生就有损失的风险，而证券公司或者证券交易所对与买卖自身所在集团股份的个人或集体要有一个详细的调查，以防止不良资产的发生。在KYC过程中，金融机构所需的人力资本与重复性工作是花费巨大的，而采用了区块链技术之后，金融机构通过区块链储存，创建交易记录并把用户地址联系起来，通过信息共享服务平台可以很快地了解客户的基本资产和诚信情况，有利于公司业务的开展，提高公司工作人员工作效率。

四、区块链技术的发展建议

1.制定统一的技术标准。不同国家的发展水平各有差异，难以找到利益平衡点。而在国际贸易中，区块链技术的应用优势是显而易见的。所以合作的国家之间应在项目开始前或者运行过程中就做好区块链技术标准的统一以避免不必要的贸易争端。

2.区块链的安全监管方面仍需重视。2009～2017年，区块链技术其实仍是一个比较新的概念，许多技术水平不到位，而用户的信息一旦被盗取所损失的资产和信誉度是不可估量的。作为一个新兴产业必须保证客户的基本权益，在安全监管方面一定要投入人力物力来研发出高质量高标准的体系。2016年英国金融行为监管局在对金融产品的监管模式做出的创新模式为我国区块链技术的发展提供了借鉴。

3.稳步推进区块链技术的应用开发。区块链技术在结算支付领域的降本增值的优势已经得到广泛认证。欧美国家的大型银行目前已经完成基本的技术测试与实验，我国也有少数银行采用区块链技术进行业务拓展。在区块链技术被慢慢普及的今天，加强对区块链技术的信息安全问题，处理大规模信息时的效率问题，分布式存储方式所占用的存储空间消耗巨大等问题的处理与解决是必不可少的。

参考文献：

[1]蒋润祥，魏长江.区块链应用进展与价值探讨[J].甘肃金融，2016（02）.

[2]宫晓林，杨望.区块链的技术原理及在金融领域的应用[J].金融前沿，2017（02）.

[3]史金召，郭菊娥.互聯网视角下的供应链金融模式发展与国内实践研究[J].西安交通大学学报，2015（04）.

[4]王焯，汪川，区块链技术：内涵、应用及其对金融业的重塑[J].借鉴与思考，2016（33）.

（作者单位：江西财经大学）endprint