实践中对长期股权投资的理解

潇湘晨报社 唐海麓

企业在的经营逐步扩大过程中，会不断整合各种经济资源，其中对于长期股权方面的增减、合并，一直是规模经济成长过程的必有之路。而在具体股权投资的实践中，作为财务人员，所涉及到的方面包括：对新准则中相关规定的完整理解；按照既定的准则规定，对长期股权投资进行初始成本确认；在此基础上，长期股权投资的后续计量以及核算方法，也是我们工作中需要重点明确的。

在完整理解新准则中的长期股权投资时，确定基本的账务处理的思想之前，我们首先要关注以下的几个方面的规定：

一是总的核算以及确认方法方面，根据新准则的规定，如果投资企业能够对被投资企业实施控制，应该采用成本法进行核算；对于投资企业对被投资企业只是具有共同控制或重大影响的情况，则采用权益法核算。

上述方面的描述，具体到数据表述：持股比例>50%、持股比例<20%，采用成本法；20%≤持股比例≤50%，采用权益法。

二是对于长期股权投资的初始计量方法方面，一般情况是采取公允价值进行计量。例外情况：同一控制下的企业合并，要按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始成本。

三是投资企业确认被投资企业发生的净亏损方面，准则规定应当以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，上述核算原则的例外情况：投资企业负有承担额外损失义务时。

四是减值的处理方面，按具体会计准则在账面确认并计提的减值损失，是不允许在以后会计期间转回的。长期股权投资发生的减值，计提减值损失准则选择时，主要有两个方向：一般情况下，按照新准则第8号的规定处理；特殊情况，按照准则第22号进行的，主要是指成本法核算、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减值核算将账面价值与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益。

投资企业对被投资企业进行长期股权投资时，首先要进行投资行为的基本判别，然后再是初始成本的账务处理确认，具体实践中，我们确认整个长期股权投资的原则以及步骤如下：

一、投资行为的基本判别

在长期股权投资行为发生时，首先进行投资行为的判别，通常情况下分为合并方式和非合并方式。

企业合并形成的长期股权投资，这种情况经常是考虑合并后经济、业务等资源充分整合而进行；根据合并前是否归受同一母公司控制，又分为同一控制和非同一控制下的企业合并两种情况。

非企业合并形成的长期股权投资，比较普遍的存在于资本市场运用，如以支付现金、以发行权益性证券、投资者投入取得的长期股权投资等情况。

二、投资初始成本确认的基本原理

在实践中，投资初始成本的原理理解发现，根据不同情况有很大的差异，我们结合准则进行具体确认，主要区别如下：

1.同一控制下的企业合并，合并对价都在合并日按照被合并方所有者权益账面价值的份额作为初始投资成本。初始投资成本与合并对价账面价值的差额，调整资本公积和留存收益。

2.非同一控制下的企业合并，合并对价的公允价值、直接相关费用以及未来事项导致的或有合并成本。通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为各单项交易成本之和；初始投资成本中的合并对价公允价值，与合并对价账面价值的差额，计入当期损益。

3.非企业合并形成的长期股权投资，与非同一控制下的企业合并的初始计量方法基本一致，也是按照公允价值和直接相关费用确定。

三、投资初始成本的账务处理

在我们按照基本判别、基本原理进行投资行为的初期分解后，接下来就是传统的会计工作，进行确认-账务处理。在我们进行账务处理的过程中，同样需要按照既定的方法展开工作，具体工作情况如下：

1.同一控制下的企业合并情况

同一控制下企业合并因为是集团内部的合并，所以强调的是一个账面价值的概念，可以理解为内部交易。

（1）第一种情况，合并方以支付现金、非现金资产作为合并对价的，以所取得的对方账面净资产份额作为长期股权投资成本，差额调整资本公积和留存收益；为合并发生的直接相关税费计入当期损益。

（2）第二种情况，合并方以发行权益性证券作为合并对价的，按合并日被合并方所有者权益账面价值的份额，作为初始投资成本。

发行股份的面值作为股本，长期股权投资的初始投资成本与所发行股份面值之间的差额，处理方法与上述第（1）种情况一样。

（3）具体实践

正常开展经营活动的广告公司甲与展览策划公司乙，受同一报业集团控制，根据集团经营要求，2010年3月1日,甲公司用现金1200万元，购入乙公司股权600万元，由此占有乙公司60%的股份，另外甲公司还支付相关直接收购费用20万元。乙公司财务资料如下：2010年2月1日，宣告分派2009年的现金股利，每股0.5元；所有者权益的账面价值：3000万元。

根据相关规定，合并日，投资方甲公司的账务处理过程如下：

确认长期股权投资的初始投资成本：3000×60%=1800（万元）

应收股利：600×0.3=180（万元）

应计入资本公积的金额：1200-1800-180=780（万元）。

会计分录：

（1）确认长期股权投资初始成本，调整资本公积：

（2）直接收购费用计入管理费用：

2.非同一控制下的企业合并情况

在实践中，非同一控制下的企业合并，购买方在购买日应当区别下列情况确定合并成本，并将其作为长期股权投资的初始投资成本：

（1）通过一次交换交易实现的企业合并，其合并成本为购买方为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。购买方为进行企业合并发生的审计费用、评估费用等直接相关费用也应计人企业合并成本。

（2）通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。购买方在购买日，应当对长期股权投资的账面余额进行调整。达到企业合并前长期股权投资采用成本法核算的，其账面余额一般无需调整；达到企业合并前长期股权投资采用权益法核算的，应进行调整，将其账面价值调整至取得投资时的初始投资成本，相应调整留存收益等。

（3）具体实践

根据产业规划，某报业集团公司甲决定收购某报社乙，甲于2009年1月1日以1000万元取得乙报社30%的股权，考虑到报业集团只能够对乙报社施加重大影响，所以对乙报社长期股权投资采用权益法核算，2009年确认的投资收益为200万元。

2010年1月1日，报业集团甲又支付1200万元取得乙报社另外30%的股权。假定报业集团甲在取得对乙报社的长期股权投资后，乙报社并未宣告发放现金股利。甲报业集团按净利润10%提取盈余公积。

根据以上情况，甲报业集团账务处理如下：

2009年1月1日投资时：

2009年末，确认投资收益：

2010年1月1日再投资时：

同时追溯调整：

四、长期股权投资的后续计量中需要重点关注的问题

取得长期股权投资以后，具体实践中除了日常账务处理外，后续计量的以下一些方面也需要重点关注：

1.是否存在日常核算按成本法，编制合并会计报表时按权益法调整的情况。

2.具有控制权的长期股权投资，是否存在被投资单位宣告分派的现金股利或利润，超过被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额情况。是否存在资产负债表日，按未来现金流量现值确认计提减值准备的情况。

3.投资占被投资企业股权比例低于20%，是否存在按未来现金流量的现值确认计提减值准备的情况。

对于上述情况，我们在实践中要进行分辨处理：投资企业的长期股权投资的账面价值和其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益，减记至零为限；被投资单位的损益应当以投资时的公允价值、投资企业的会计政策和会计期间为基础进行调整；被投资单位所有者权益的其他变动，也应当调整等。