企业技术标准质押融资的可行性及路径浅析

熊冬霞 刘名概 温助金

摘 要：技术标准质押融资可以为中小科技企业的融资开辟新渠道，对于促进中小企业的发展壮大意义重大。本文通过对深圳市“20+8”产业的中小企业融资需求及技术标准现状调研，识别了在该领域开展技术标准融资的必要性和可行性。并在分析借鉴国内外标准融资政策的基础上，研究提出了深圳开展企业技术标准质押融资的基本路径，探析了技术标准的价值评估方法，以期为深圳市中小科技企业的融资拓展新路径，切实缓解中小科技企业融资难问题。

关键词：“20+8”产业，中小科技企业，技术标准，质押融资

DOI编码：10.3969/j.issn.1002-5944.2024.07.012

0 引 言

“20+8”产业是当前深圳重点布局发展的重点产业集群，部分新兴产业尚在培育期，企业根基还不稳，规模还不大。加上经济高速发展、产业更新迭代，现有的融资模式满足不了多样化产业企业的融资需求，尤其是对于缺乏硬资产、信用等级不高、利润少、规模小，处于初创期的中小科技企业来说，融资难、融资贵是普遍现象。目前深圳入库的科技型中小企业已超5万家并且数量连年上升，成为深圳科技创新发展、产业优化升级的重要载体，因此亟须探索更多的融资渠道来培育产业成长，为中小科技企业获得资金提供新的思路。

1 技术标准质押融资发展状况

1.1 国外的标准融资发展状况

美国材料与试验协会（A S T M）推出了名为“ASTM Capital”的标准技术借贷计划，旨在通过将公司所拥有的ASTM标准版权作为质押，来获得融资支持。德国政府推出了名为“INVEST”的融资计划，旨在支持创新型企业的发展和创新项目，其中包括技术标准的质押融资服务。英国政府启动了一项名为“SMART”的计划，向重点领域的科学研究、工程与技术开发，以及可能产生新产品、新工艺和新服务的中小企业提供资助，其中包括技术标准的质押融资和其他金融服务。欧洲联合体的“Eurostars”（欧洲之星）项目为跨国创新型企业提供资金和技术支持，同时也支持技术标准的质押融资。世界银行（WB）提出建立NQI（国家质量基础设施）的公共干预理论，涉及消费者、企业、质量基础设施服务、质量基础设施公共机构、政府治理五个方面，世界银行对企业进行项目贷款时，企业质量基础设施水平的高低将作为融资评估中的参考条件，其中标准是其中重要的技术评估要素[1]。

1.2 国内的标准融资发展状况

2013年成都高新区开展的标准融资征信制度，开全国之先河。通过架构起“一库一池一办一会”的“四个一”创新模式，构筑四重“风险缓释”，让标准具备金融属性，用标准增信撬动银行贷款[2]。浙江省创新“标准融资增信”机制，将标准制定纳入企业融资信用评估范畴，提高融资额度，使其无需质押实物资产，即可获取定额的银行贷款。江苏省泰州市推出全省首个“标易贷”政银合作信贷产品，随后无锡市也相继推出了“标易贷”信贷产品，面向无锡地区主导或参与制（修）订国际级、国家级、省级行业标准的企业发放的专项贷款，将企业质量这一无形资产转化为企业获得授信的有形资产，为企业提供担保方式灵活、贷款额度高、利率优惠的融资服务[3]。广东省佛山市推出佛山标准产品企业专享产品“佛标贷”，产品贷款利率优于同类型贷款市场平均利率，随后又率先在全国设立标准与知识产权融合专属融资增信产品——“知标快贷”，在“佛标贷”的基础上，叠加知识产权质押融资等金融服务政策，对企业标准“领跑者”增信，企业可以“快速贷”的形式获得融资授信[4]。

国外通过政府计划或项目的方式，针对那些具有较大潜力的企业，在研究、开发和创新方面进行资助，其中就包括技术标准的质押融资和其他金融服务，在标准质押融资方面进行了较多的探索。我国标准融资业务开展仍处于个别省市自我探索试行阶段，各地标准贷款融资的方式以标准授信为主，通过政府引导带动，部分标准“领跑者”企业，可以较快获得贷款。但针对企业自身技术标准融资方面还未形成一套成熟的业务服务模式进行全国推广，还需深入探索企业自身技术标准融资模式，为有需求的中小企业提供技术标准质押融资路径。

2 深圳市“20+8”产业企业质押融资需求及现状调研

本次研究以深圳市“20+8”产业企业为调研对象，通过QQ群以及电话、邮件等多种方式发放“20+8”产业集群企业技术标准融资需求及可行性调查问卷，最终回收有效企业样本124家。经调研、数据采集、数据分析，调研结果如下。

2.1 中小企业融资需求较强，研发投入是主要用途

在企业融资需求方面，有融资需求的企业69家，占比为55.65%，其中13.71%的企业对融资需求表示很急切（如图1所示）。在所需融资资金用途方面，48.08%的企业将资金主要用于研发投入方面；21.15%的企业将资金用于扩大生产方面；17.31%的企业将资金用于维持正常運营方面；3.85%的企业将所需融资资金用于市场推广方面（如图2所示）。可见，目前深圳中小企业融资需求依旧很大，研发投入是主要资金用途。

2.2 中小企业融资渠道单一，主要以银行贷款为主

在企业融资途径方面，企业常用的融资途径以银行贷款为主，提及率为78.85%；其次是股权融资，提及率为28.85%；信用担保机构贷款和内部集资的提及率均为13.46%；民间借贷提及率最低，为7.69%（如图3所示）。由此可见，深圳中小企业融资的主要途径依然为银行贷款，民间借贷、内部集资、信用担保机构贷款、股权融资等融资方式依旧较少使用。

2.3 中小企业融资问题较多，融资难度较大

在中小企业融资困难程度方面，75.00%的企业认为中小微企业融资存在困难，其中34.62%企业认为融资难度较大；仅3.85%的企业认为中小企业融资不难（如图4所示）。在企业遇到过的融资问题方面，融资成本高的提及率最高，提及率为65.38%；其次是抵押不足和手续繁琐，提及率均为44.23%；找不到担保人的提及率为13.46%；银行、担保机构服务意识差提及率较低，提及率为11.54%（如图5所示）。由此可知，由于市场竞争激烈，融资需求量大，融资成本高等因素影响，加上许多中小企业由于规模较小、信用度不高、抵押品不足等原因，导致企业获得融资较为困难。

2.4 超六成企业期待推出技术标准质押融资，拓宽中小企业融资渠道

在企业技术标准作为质押融资标的方面，61.54%的企业表示非常期望；仅11.54%的企业表示没必要；2 6 .92%的企业表示无所谓（如图6所示）。通过调查可知，大部分企业期望通过技术标准质押融资的方式，能够对企业融资提供帮助，因此探索研究企业技术标准质押融资模式路径非常有必要。

综上，“20+8”产业企业在融资需求上较强烈，目前以银行贷款为主，主要用于研发投入方面，但存在融资成本高、抵押不足和手续繁琐等问题。因此，开展企业技术标准质押融资的可行性路径分析，进行技术标准价值评估方法探索，为中小科技企业拓宽质押融资渠道，解决融资难问题非常有必要。

3 开展企业技術标准质押融资的可行性路径分析

3.1 技术标准质押融资切实可行

通过分析知识产权质押融资模式可知，企业可以凭借合法拥有的专利权、商标权、著作权中的财产权经评估作为质押物从银行获得贷款。标准是科学技术和实践经验的总结，具有创造性智力成果属性，依法受著作权保护，也是国际通行规则[5]。根据国家有关法律法规和司法解释以及国际协议的规定，标准享有版权，禁止未经许可复制和销售。2004年，国家标准委召开了国家标准版权保护和扩大发行工作会议，会议重申了国家标准（不含国家强制性标准）的著作权和专有出版权是受我国《标准化法》《著作权法》及《标准出版管理办法》等法律法规保护的对象[6]。

企业技术标准是对企业产品统一的技术要求所制定的标准，具备独创性及合法性的企业技术标准属于企业拥有的隐形知识产权，也是著作权的一种表现形式，技术标准作为著作权进行质押融资切实可行。

3.2 技术标准质押融资的路径分析

本文在综合研究各地标准融资实践案例和借鉴各地知识产权质押融资典型模式的基础上，提出深圳开展企业技术标准融资的以下2种可行性路径。

3.2.1 路径一：政府引导、市场主导型的“银行+标准”模式

该模式以市场为主导，由银行与企业两个主体之间直接开展贷款融资业务，政府仅在其中扮演市场服务者的角色。具体做法如下：

政府部门积极推动并指导银行开展企业标准融资业务，符合条件的企业向开展该项业务的银行提交贷款申请，银行可委托第三方评估机构及律所对企业提供的技术标准情况，以及所获得国家级、省市级标准化荣誉、企业标准领跑者等资质荣誉情况进行无形资产价值评估和风险评估，并向银行和担保机构出具评估报告，担保机构向银行提供担保后，最终银行向企业发放贷款（如图7所示）。政府为了促进标准融资业务顺利开展可通过设立专项资金向开展此项业务的银行机构和担保机构提供一定的补助，以及给予企业相应的贷款贴息。

路径方法：市政府出台“20+8”产业技术标准质押融资促进办法，每年设一定额度的补助资金和贴息资金。对开展标准质押贷款的银行按贷款笔数给予补贴，对按期还贷的中小企业提供贷款利息补贴。

3.2.2 路径二：“政府+银行+企业+专业评估机构+担保公司+保险公司”多位一体的标准质押融资金融服务体系

充分利用现有的政府性融资担保公司，为技术标准质押融资搭建金融服务平台，通过政策、财政资金对企业申请标准质押融资进行补贴，降低评估费用，增加融资信用度，进行贷款贴息，从而降低技术标准质押融资门槛。具体做法如下：

企业在技术标准质押融资金融服务平台提出申请，对应银行进行受理并经初步审核通过后，委托专业评估机构负责企业标准价值综合评估，银行根据技术标准价值评估结果开展贷款融资业务。适时引入担保公司、保险公司对企业进行技术标准质押贷款进行风险分担，从而为标准质押融资进行风险缓释。如图8所示。

路径方法：可推出“标易贷”“标易融”“深标险”“标准引领贷”“深标贷”等标准类贷款产品。银行制定“一户一策”方案并授信，为企业的研发和运营提供资金保障，最终通过政府的“20+8”产业政策计划获得低成本的贷款。为企业创新发展和实体经济高质量发展注入金融动能，形成“政府搭台、部门协同、银企唱戏”的长效机制。如按照企业技术标准及企业在标准领域的荣誉层级、创新度等设计授信额度、贷款利率，将“深标贷”分为Ⅰ型、Ⅱ型、Ⅲ型。合作银行为企业制定“一户一策”的专业授信服务，依据“深标贷”产品类型建立数据模型计算贷款额度，制定不同的融资产品和服务方案，建立起“深标贷”金融产品完备体系，相关政策重点向“20+8”产业中小企业倾斜[7]。

4 技术标准价值评估方法探索

由于技术标准质押融资属于无形资产，导致对技术标准价值的评估存在较大难度，在技术标准质押融资过程中存在较大风险，金融机构往往不愿意开展。因此，需要探索技术标准价值评估的方法，对技术标准的价值进行综合评估。本研究通过“初步资料确认+法律权属核实（著作权/版权）+技术标准价值、潜力评估”的方法进行评估。首先由专业评估人员对企业技术标准进行初步确认判断，确保企业技术标准信息基本满足融资要求；其次对法律权属（著作权/版权）进行核实，避免出现法律权属争议；最后对企业技术标准的价值、潜力开展综合评估，综合评估报告提交银行进行融资参考（如图9所示）。

4.1 初步资料确认

以企业提交的技术标准资料与公开的技术标准信息资料进行查询，确认技术标准的基本情况是否与委托方所明确的技术标准基本情况相符，确保技术标准符合融资的基本条件，提高评估效率。初步确定的指标主要是基本资料确认，包含技术标准名称、技术标准类型、标准申明地区、标准编号、技术标准公开日期、标准编制单位、标准状态、执行该标准的产品信息、技术标准以往的评估及交易情况等8个指标项（见表1），从技术标准基本资料符合性、一致性等方面进行基本确认。

4.2 法律权属核实（著作权/版权）

在初步资料确认的基础上，对基本资料确认通过的企业进行法律权属进一步核实（著作权/版权），目的是核实技术标准法律价值，避免质押融资过程中出现侵权、争议等情况。法律权属核实包含备案登记合法性，编制单位公证完备性，质押历史程序正当性，以往评估、交易规范性等4个指标项（见表2），从法律角度，对企业技术标准是否符合合法性、规范性等进行核实判定。

4.3 技术标准价值、潜力评估

通过前期的初步资料确认和法律权属核实，已经筛选出满足质押融资的技术标准，此时需要对企业技术标准的价值、潜力进一步开展综合评估。本研究通过参考知识产权质押融资评估模式，结合技术标准实际情况，初步确定了技术标准价值、潜力评估的指标。本研究构建的技术标准价值、潜力评估指标体系分为技术标准水平、市场前景、实施成效三个方面要素，建立了文本质量、标准适应性、技术依存度、政策适应性、标准化水平、标准化成熟度、市场需求、市场占有率、市场寿命、市场竞争力、获利能力、行业影响力12个评估指标（见表3），通过专家逐一对企业技术标准价值、潜力评估，综合形成评估报告，作为银行进行质押融资参考。

5 结 语

深圳市已经出台《关于发展壮大战略性新兴产业集群和培育发展未来产业的意见》，正全力培育和发展壮大“20+8”产业集群，加快建设具有全球影响力的科技和产业创新高地的战略。因此，针对“20+8”产业中小科技企业开展技术标准质押融资具有十分重要的现实意义，在引领未来新产业发展中将起到积极作用，也为深圳市今后全面开展标准质押融资提供实践经验。建议有关部门在政策引导、资金支持、企业标准化能力培育、风险分担机制建设等方面同步发力，为技术标准质押融资工作的推进打下坚实基础。

参考文献

[1]张虹，王潇一，黄贞静.国家质量基础设施对提升装备制造业产业链供应链现代化水平的作用及路径[J].中国市场，2022（24）：81-83.

[2]成都商報电子版.“标准品牌质押”撬动融资难.[ EB/OL].（2023-04-28）[2023-08-18].https：//e.cdsb.com/html/2014-06/18/content_475047.htm.

[3]王栋.无锡农商银行创新“标易贷”让“知产”变资产[EB/OL].（2023-03-31）[2023-08-10].https：//baijiahao.baidu.com/s？id=1761809596770187916&wfr=spider&for=pc.

[4]中国质量新闻网.广东佛山以标准化工作加速推进由制造大市向制造强市转变[EB/OL].（2023-04-11）[2023-08-12].https：//baijiahao.baidu.com/s？id=1762873325619740615&wfr=spider&for=pc.

[5]国家标准委有关负责人解读《推进国家标准公开工作实施方案》[J].中国质量与标准导报，2017（4）：34-35.

[6]冯强.《国家标准版权保护和扩大发行工作会议》在宜昌举行[J].中国标准化，2004（12）：1.

[7]四川日报.3个切片看“四川质量”的创新实践[EB/OL].（2023-08-31）[2023-09-27].https：//epaper.scdaily.cn/shtml/scrb/20230831/300076.shtml.

作者简介

熊冬霞，本科，经济师，研究员，研究方向为标准化、质量管理。

刘名概，硕士，标准化工程师，研究方向为标准化、质量研究。

温助金，通信作者，硕士，研究员，研究方向为标准化、质量管理。

（责任编辑：张佩玉）