非寿险业务：创新、增加客户触点和提高商誉

Namrata Sharma

在保险行业持续的“硬市场”周期中，改善了承保数据和能力的保险科技创新只是促进专业保险市场增长的因素之一，还需推动业务和产品创新，以及采用特定策略增加客户触点和提高商誉，才能全面推动非寿险公司的增长和盈利。

非寿险领域的几乎所有业务线的价格涨幅都高于平均水平，这使得该领域连续第三年实现保费增长；但不断上涨的综合成本使许多保险公司乃至整个行业难以实现净利润增长。高通胀和灾难性事件的双重影响，可能有助于推动该领域与消费者互动方式的转变。

2022年美国非寿险公司的净承保亏损额为269亿美元，为自2011年以来最高水平，比2021年高出六倍多。已发生损失和损失调整费用增长率为14.1%，大幅超过8.3%的保费收入增长率，导致净收入下降三分之一，降至412亿美元，综合成本率从2021年的99.6%上升至102.7%。

2023年第一季度的业绩也不容乐观。美国保险业综合净承保亏损73.4亿美元，为12年来新高，也是有史以来第一季度业绩表现最差的一年。

因此，美国非寿险业务正面临“一代人以来最艰难的市场”，保险公司很难将价格提高至可抵消创纪录费用增长的水平。自疫情开始以来，单户住宅建筑材料价格上涨了33.9%，承包商服务价格上涨了27%。

与此同时，2022年是美国连续第八年遭遇10起以上巨灾的一年，每次灾害至少造成10亿美元的损失，使得主要非寿险公司的财产巨灾再保险费用在2023年上涨了30.1%，为2021年14.8%增幅的两倍。

由于再保险公司的留存收益不足以承担其资本成本，更不用说优化资产负债表以应对日益增长的风 险，再保险费率或将延续走强态势。预计到2024年，仅美国对巨灾再保险的需求将增长15%，价格上涨压力进一步加大。

费率不断上涨对经济产生了影响

商业财产保险保费平均上涨了20.4%，自2001年以来保险费率涨幅首次超过20%。虽然2023年通胀有所缓解，但商业保险费率仍在持续上涨，不考虑财产保险等个别情况外，涨幅均有所放缓。

例如，网络安全保险费平均涨幅降至13.3%，与2022年第四季度15%的涨幅和2022年第一季度超过20%的涨幅相比，对投保人而言略有改善。

费用上涨对经营个人保险业务的保险公司亦造成了影响。2023年4月，车险公司的机动车维修成本与上年同期相比上涨20.2%，而保费则上涨了15.5%。部分原因在于，虽然从长远来看，新车的辅助驾驶功能可提高驾驶安全性，同时降低事故造成的损失频率和严重程度，但这些系统及传感器校准的复杂性增加，再加上通货膨胀的影响，可能会大大提高维修成本。

隨着电动汽车销量不断增长，这一趋势较为明显，电动汽车的维修费用也比燃油汽车高。与此同时，因催化转换器失窃而提出的索赔从2020年的16600起上升到2022年的64701起，催化转换器可中和发动机尾气中对环境有害的气体，但也招来窃贼盗窃其有价值的金属部件。

不断上涨的保费正影响着消费者的情绪和行为，在18至34岁的受访者中，有45%表示他们考虑过不购买车险，其中有17%的受访者表他们在未购买车险的情况下开车上路。至少，车险购买和转化费率已达到新高，从而提高了获客和留客成本。

家财险公司保费收入也实现了两位数的涨幅，以应对类似修理修配成本方面的挑战，以及山火、暴风 和洪水等严重气象灾害频发造成的损失。一些保险公司正从灾害频发州迁出或缩减业务规模。

展望未来，虽然大多数司法管辖区的保险费率将进一步大幅提高，推动2023年保费的强劲增长，但灾害风险和索赔严重程度的不确定性可能会抑制在短期内恢复承保利润。预计2023年美国家财险公司将出现法定承保损失，综合成本率将达到105%，这将是该险种在过去七年中第六次出现超过100% 的亏损比率。

从全球来看，2022年非寿险保费实际同比增长0.5%，远低于过去10年3.6%的平均水平。不过，预计2023年和2024年保费将分别同比增长1.4%和1.8%，主要由于个险和部分商业险种的费率趋于坚挺。

随着利率上升提高投资回报，保费费率持续走高，以及对通胀放缓的预期降低了索赔额，预计到2024年，非寿险公司的盈利能力将有所提高。

越来越多的风险在财务上难以承担，即使在此情况下，主动型的非寿险公司仍有机会实现长期盈利增 长。保险公司应考虑打破其传统风险转移模式，成为个人投保人、企业和整个社会的保护者。

嵌入式保险增长的机遇和潜在威胁

嵌入式保险增长带来的机遇和潜在威胁或将使保险行业面临重大颠覆。

这个概念并不新颖，但保费收入规模发生了迅速的变化。通过将主要险种的保费或被嵌入其他类型的第三方交易，绕过保险代理等传统销售商，取代保险公司直接面向消费者进行销售，甚至将传统保险公司完全排除在外。预计到2030年，总保费金额将增长六倍之多，达到7220亿美元，其中中国和北美地区的销售额将占全球市场的三分之二左右。

车险公司在转向嵌入式保险的过程中或将面临最大挑战。车险公司在找到嵌入式合作伙伴之前应考虑 积极寻找联盟，或者找到同那些与产品或服务提供商联合的保险公司相竞争的方法。这种融合不仅可以通过内置的损失规避和检测功能使消费者受益，还可助力保险公司在增进客户关系方面发挥核心作用。

参数型保险（Parametric Insurance）的使用范围也在不断扩大，即根据参数或特定大范围事件而非特定损失来触发索赔和自动付款。除了扩大自然灾害损失的保障范围之外，参数型保单覆盖的新领域还包括网络风险以及云中断造成的运营瘫痪。保险覆盖面不足的群体也可受益于特定周边群体而非个人消费者集体购买的参数型灾难保险。例如，2023年初，斐济的两家保险公司向559名小农户、渔民和市场商贩赔付了5万美元，应对飓风灾害。

人工智能的广泛应用不仅给保险公司，也给他们的客户带来了新的保险挑战和机遇。例如，慕尼黑再 保险公司（Munich Re）推出了一款保险，保障范围涵盖公司自主研发人工智能项目，以减轻人工智能表现欠佳可能造成的经济损失。保险公司也可考虑利用人工智能帮助客户降低或减轻风险。

越来越多的保险公司也在扩大其保险组合，并覆盖可再生能源项目，其中包括保险公司Hiscox，该公司计划在劳合社（Lloyd's）成立专注环境、社会与治理（ESG）的企业联合组织，助力对绿色技术日益增长的关注和投资。此类专注于可持续发展的战略举措或将助力大幅提升行业品牌。

在保险行业持续的“硬市场”周期中，改善了承保数据和能力的保险科技创新和不断上升的灾害发生频率和严重程度只是促进专业保险市场增长的几个因素——预计市场规模将从2022年815亿美元增至2027年约1301亿美元，年复合增长率超过9.6%。欧洲是2022年特种保险市场规模最大的地区。

无论如何，推动业务和产品方面的创新，以及采用特定策略增加客户触点和提高商誉，均可成为推动非寿险公司增长和盈利的重要因素。

* 作者为德勤金融服务行业研究中心保险行业研究经理