中小微企业转贷难现状及对策

李冲云 中国农业银行岳阳市分行

对许多中小微企业来说，扩大有效投资、转型升级发展等都会出现融资需求，贷款转贷一直以来都是中小微企业面临的一个难度。许多中小微企业都需要借款筹钱，无奈之下只好选择民间借贷方式，但是由于民间借贷利息较高，这就加大了企业转贷成本，在企业无法及时续贷的情况下会逐渐陷入发展困境，转贷压力甚至会直接导致中小微企业面临资金链断裂的风险。为化解中小微企业转贷难困境、缓解企业经济负担，我国各地相继成立了中小微企业转贷基金，信用良好、符合续贷条件的中小微企业在银行贷款到期的情况下都具有申请转贷基金的权利。

一、我国中小微企业转贷发展历程

（一）我国中小微企业简介

中小微企业是一个相对的概念，它与行业中的大企业相比较。经营规模、资产规模和人员规模较小的事业单位，主要包括小微企业、中型企业、家庭作坊等。界定中小微企业的概念有助于厘清中小微企业的界定范畴，方便政府对其采取有针对性的优惠措施，以便更好地促进中小微企业发展。

（二）我国中小微企业转贷模式

中小微企业资金流有限，因此有较大的融资需求，许多中小企业依靠短期贷款的方式维持自身经营。而到了岁末年初的还款催收阶段，中小微企业作为短期贷款的最大客户群体将成为各大金融机构主要关注的对象。为避免中小微企业因融资难、融资贵造成经营困难，特设立中小微企业转贷应急循环基金，帮助中小微企业解决燃眉之急，能避免小微企业因为资金链问题影响正常的经营和发展。在政府主导模式下，转贷基金主要由政府或协会发起成立并参与日常管理，资金全部或多数由地方财政投入。在这一模式下，可以充分发挥地方政府支持中小微企业的积极作用，充分解决中小微企业转贷难的问题，有利于促进中小微企业转型升级。一方面，转贷基金是地方政府扶持中小微企业的主要抓手，另一方面也可以增强政府对中小微企业的引导作用。企业在申请转贷资金的过程中，地方政府可以通过优先审核的方式，快速帮助企业解决转贷难问题。在企业业务规模不断发展的过程中，政府独资设立的转贷基金更容易受到资本的约束，通过引入社会资金参与或设立、运营基金的方式，可以更好地将政府资金的杠杆效果发挥出来。

（三）我国中小微企业转贷的主要过程

近年来受我国经济下行、市场流动缓慢等因素的影响，许多中小微企业面临着资金难题，在企业资金链断裂的情况下经常出现贷款预期、关门跑路的问题，严重拉低了中小微企业在人们心中的印象。而针对中小微企业成立转贷基金，我国目前还没有进行统一规定，不同地区的企业转贷存在一定差异。转贷应急资金是中小微企业在银行的贷款到期以后，需要先还贷再续贷，不过由于企业的资金具有流动性质，多数企业会把大量资金留在手中而不投入经营，在贷款到期后如果还贷资金没有及时到账，在续贷之前就需要通过“过桥资金”来应急。

（四）我国中小微企业转贷面临的主要困难

正常情况下，当中小微企业有融资需求时，一般不会只向同一家银行借款。企业以商业用房、厂房设备为抵押向银行借款时，如有银行延期还款，可能需要申请延期，特别是企业仍存在还款困难问题后，银行可拒绝企业的续贷请求，拍卖企业抵押资产。在这个过程中，一旦银行拒绝续贷，其他企业也可能采取同样的方式规避风险，在这样的情况下企业必然会面临巨大经营风险，所以许多中小企业会将目光投向民间拆借，在这样的情况下企业将面临高成本、高风险的融资。融资难、融资贵是中小微企业面临的一个世界性难题，近年来虽然我国一直努力完善中小微企业融资制度供给，但是在新冠疫情暴发后，影响中小微企业的长期性因素与短期性冲击相互交织，导致中小微企业融资形式变得更加严峻。怎样构建长短效益兼顾、激励约束相容的中小微企业融资制度，既在短期内充分满足中小微企业突发性增长的融资需求，充分解决我国中小微企业融资难、融资贵这些难题，为改善中小微企业融资环境创造良好条件是当前迫切需要处理好的问题。

二、我国中小微企业转贷难现状

（一）中小微企业和大中型小微公司介绍

国家《中小企业划型标准规定》中，明确将企业营收、资产总额、从业人员等作为企业划型标准，其中将中小企业划分为了中、小、微三种类型。根据第四次全国经济普查结果，截至2018年底，全国中小微企业法人单位1807万户，比2013年底增加966.4万户，增长115%，占总规模的99.8%。2018年末，全国微型企业1543.9万家，比2013年末增加929.1万家，增幅达到151.1%，占企业总比重的85.3%，并且这一趋势目前还在持续扩大[1]。不过从目前的情况来看，我国中小微企业在发展的过程中普遍还面临着不协调、不持续、不平衡等问题，融资难、转型慢等问题依旧突出。

（二）我国中小微企业转贷行业状况

我国中小微企业主要依靠银行进行贷款融资，其他非银行类金融机构占比较小，同时还包括了民间借贷、上市融资、境外资金等融资渠道。从转续贷过桥资金的来源来看，中小微企业在资金流断裂的情况下，还可能向亲友借款获得周转资金，部分中小微企业可能会通过借入民间高利贷的方式融资。在中小微企业拆借无果的情况下，向担保公司、民间投资公司高息阶段而产生较高的过桥费，一旦贷款周期较长会进一步加大企业负担，严重可能会威胁企业的正常经营。

（三）中小微企业的经营水平

良好的内外部环境是中小微企业生存和发展的保障，无论是中央政府还是地方政府，近年来都非常重视改善中小微企业的发展环境，先后出台了许多政策法规，虽然起到了一定改善中小微企业经营现状的效果，但是从本质上看中小微企业的发展形势仍然比较严峻。尤其是在劳动力、原材料成本不断上升的情况下，中小微企业普遍面临资金链断裂、融资难等为，使得许多中小微企业的利润空间被一再压缩，导致中小微企业的生产与发展能力逐渐变弱，逐渐丧失了与同行业其他企业竞争的优势。

（四）我国中小微企业转贷业务流程

中小微企业需在贷款到期前向贷款银行或金融公司申请转贷业务。银行受理后，将对中小微企业的申请条件进行审核，在银行内部完成审批工作，并出具相应的转贷联系单[2]。受理金融公司需按操作流程进行业务审批，签订贷款合同，通知贷款银行发起省级分贷操作平台资金拨付申请，省级机构受理并审核金融公司分贷申请，最终拨付资金给金融公司归还银行贷款。最后，贷款审批后银行需要办理还款手续，还款等流程后，转贷资金予以归还。

三、我国中小微企业转贷难存在的问题

（一）融资难

受国家经济下行的影响，近年来我国许多企业都面临着产品回笼时间增长、利润率降低、周转贷款资金困难等情况，尤其是我国许多中小微企业陷入了经营困境，再加上中小微企业固定资产规模小、稳定性不强以及企业自身信用问题，经常会出现违约现象，导致融资担保机构需要承担的信用风险上升，使得可以为中小微企业提供的信用担保体系逐渐减少，导致中小微企业逐渐面临融资难的问题。银行等金融机构缺乏与中小微企业的合作意向，更倾向于和大型企业、龙头企业进行业务来往，经常会拒绝中小微企业的融资申请，这就进一步加重了中小微企业的融资负担。总的来说，多数中小微企业属于劳动密集型企业或高新技术型企业，企业经营规模比较小，效益稳定性不强。部分企业还存在经营不规范、业绩不理想等问题，缺乏上市的条件，很难直接通过资本市场筹资，再加上中小微企业经营、抵押、财务等方面的信誉较差，导致企业难以通过银行渠道进行融资，在这样的情况下一旦银行贷款到期企业将陷入筹资难、资金无法及时到位等问题，这会对企业发展会产生许多不利影响。

（二）企业转债的高

银行等金融机构经常会因为中小微企业监控成本高、交易风险大问题，使得融资、续贷等问题变得越来越复杂，银行对钟雄伟企业贷款审查变得越来越严格，在这样的情况下无疑会加大中小微企业二次融资的成本，所以经常会出现压贷、抽贷、断贷等问题，在这样的情况下很可能会导致中小微企业资金链断裂。

（三）转贷制度不健全

我国当前的金融、经济政策主要依靠企业规模、行业类型等来制定，近年来国家针对中小微企业担保难、贷款难等问题虽然先后出台了一系列政策，但是目前针对中小微企业转贷还没有形成完善的制度体系，中小微企业转贷业务开展缺乏完善的政策体系支持，导致具体的操作细则、扶持措施难以落实到位，在这样的情况下导致中小微企业的贷款融资仍然有很高的难度[3]。特别是受到金融监管机构“三法一指引”的贷款受托支付及审贷分离等因素约束，承贷银行对转贷业务的配合支持也有很多掣肘，主要体现在一方面按照受托支付要求银行难以将续贷资金打到转贷出资公司，另一方面是即使是政府出资组建的应急转贷基金平台也难以银行金融机构签订中小微企业的转贷合作协议，贷款的调查、审查和审批的横向制约，银行难以针对每笔贷款在未偿还及审批之前对转贷融资方作出续贷承诺。

四、我国中小微企业转贷难的原因及对策

（一）政府层面

为改善中小微企业融资环境，有效化解或防止中小微企业资金链断裂，帮助中小微企业及时获得银行等金融机构的转贷支持，降低中小微企业融资成本，缓解转贷问题，地方政府可利用财政资金设立小额应急转贷资金，中小微企业，通过提供政府专项过桥资金，可以有效缓解中小微企业资金周转困难的压力，帮助中小微企业稳定转移贷款，并结合有偿服务、严格风险控制、紧急救助等原则，有效消除同一企业长期资金占比大的问题，这样就为合作银行范围内正常经营的中小微企业提供了相应的转贷服务[4]。

（二）中小微企业转贷机构方面

对中小微企业转贷机构来说，可以推出企业年审制还贷、代理放贷等转贷新模式，有效帮助中小微企业破解融资难、转贷难等问题。通过年审制方式，转贷机构可以判断中小微企业是否具备定期还贷、续贷的能力，在原借款期到来时中小微企业仍有用款需求的情况下，可以在不需要清偿原有贷款，也不需要重新签订借款合同，视为自动延长贷款期限。通过推行该模式，不仅可以降低中小微企业的融资负担，还可以实现对民间高利贷市场的抑制。

（三）完善中小微企业转贷难与个人投资者

为了妥善解决中小微企业转贷难问题，可以鼓励民间资本进入政府出资主导的小额担保、信贷等行业，通过积极将民间资本引入金融领域的方式，支持民间资本发起、参与设立金融发展产业基金，通过这种方式进一步扩大民间资本的投资渠道，以个人投资者投入资金的方式支持中小微企业融资。对实力较强的个人投资者来说，还可以设立保险公司、融资租赁公司等机构，为个人投资者与中小微企业进行转贷业务来往创造更加便利的条件。针对服务审批条件的中小微企业，需要进一步强化金融对产业转型发展的支持力度，通过这种方式进一步提高金融服务实体经济的水平，并帮助政府承担一些责任[5]。同时，在支持小微企业的制度体系上做出大胆创新，由银监部门指导下地方政府出资成立支持应急转贷基金并在同级金融管理局的具体监管协调配合下建立支持小微企业的数据库，对转让贷业务实现名单制管理和贷款用途监管的差异化。实现转贷资金的封闭管理，做好基金公司、银行和企业三者相互配合，信息透明，确保兼顾转贷基金及银行操作风险。

（四）企业社会化

政府可以联合银行等金融主体成立社会化转贷服务平台，通过搭建平台实现银企对接、推动企业上市、发行集体债券等方式获取资金，有序引进优质非银行金融机构帮助中小微企业融资。当前，随着货币总体收紧，限贷、不情愿问题普遍存在，引入落地社会化再贷款服务机构，既能有效满足广大中小微企业的贷款周转需求，又能进一步抑制资金周转困难带来的民间借贷隐患，有效控制金融风险。这种方式不仅可以有效丰富当地中小微企业服务中心的服务产品，还可以提高政府服务中小微企业的能力。

五、结语

综上所述，中小微企业融资转贷难，不仅受其规模小、资产少、风险高等因素影响，同时还会受到政府支持力度不足、银行贷款成本高、银行贷款风险大等外部因素的影响。所以想要有效处理好我国中小微企业转贷难的问题，应当充分发挥政府在中小微企业转贷融资中的调控能力，为支持小微企业的转贷业务顺利开展完善制度体系上的创新。同时，以财政支持设立相应的应急转贷资金，通过引进非银行金融机构的方式进一步拓宽中小微企业转贷渠道，通过这种方式有效帮助中小微企业解决资金周转难题。