区块链技术促进中小企业融资的思考与建议

刘小艳 刘景芝 张玉瑾 张瑜

近年来，随着新一代信息通信技术快速发展，网络化、数字化、智能化发展的日益深入，经济社会从信息化时代快速转向数字时代。2016年在国务院印发的《“十三五”国家信息化规划》中，区块链作为革新性的技术纳入了国家行动计划，区块链上升至国家战略。2019年习近平总书记在中共中央政治局第十八次集体学习时强调，“我们要把区块链作为核心技术自主创新重要突破口”“加快推动区块链技术和产业创新发展”“积极推进区块链和经济社会融合发展”。区块链在促进数据共享、优化业务流程、降低运营成本、提升协同效率、建设可信体系等方面发挥重要作用。通过区块链和实体经济深度融合，可有效解决中小企业贷款融资难、银行风控难、部门监管难等问题，保持“产业为本、金融为用”的原则，有效提升金融服务实体经济的能力。

一、区块链概念

区块链技术起源于2008年由化名为“中本聪”的学者在密码学邮件组发表的奠基性论文《比特币：一种点对点电子现金系统》。区块链不是一项新的计算机技术，而是一个新的技术组合，其包括的关键技术有对等网络、密码学加密方案、共识算法、智能合约等。区块链的本质是一种去中心化、不可篡改、可追溯、多方共同维护的分布式数据库，通过技术在互不了解的多方建立信任，实现点对点的数据共享和价值传输。

二、我国中小企业融资的三大需求

今年政府工作报告指出，要“加强金融对实体经济的有效支持。”“扩大政府性融资担保对小微企业的覆盖面，努力营造良好融资生态，进一步推动解决实体经济特别是中小微企业融资难题。”实现这一目标，需要各机构协同合作，根据我国中小企业当下的融资需求特点来制定针对性的服务措施，共同打造良好的中小企业融资环境。

（一）融资产品丰富

时下，商业银行为支持中小企业发展，推出了许多金融产品，但都是从考虑到金融风险的角度出发，如偏好以企业的土地、房产等作为抵押品，贷款大多采用抵押、保证等担保形式，然而实际工作中，由于中小企业缺乏抵押物，自身信用等级低，信用体系不健全，再加上无人担保，财政担保公司担保收费较高，加大了企业融资成本和难度，从而导致中小企业陷入“资金灾荒”。因此，希望商业银行能切实降低贷款门槛，增加企业应收账款、核心技术知识产权质押等方式，推出适应中小企业资金需求持续性强、频率高、时效性强、单次融资量较小等特征的金融产品，真正给企业雪中送炭。

（二）融资成本适度

对于银行来说，企业融资成本高本身是把“双刃剑”，虽然银行收入高，但也意味着承担的风险高。从这个角度来说，商业银行在与企业进行交易过程中如何保持一个适度、合理的融资成本，是金融机构和实体经济共同追求的目标，既要企业可承受，也要银行可接受。因此，中小企业希望商业银行在可能的情况下，提供价格优惠的贷款利率。

（三）融资服务高效便捷

随着互联网、移动互联网的迅猛发展，中小企业对融资的便捷性也提出了更高要求，他们希望银行能够以顾客需求为导向，将融资“这件事”逐项做好流程再造、系统开发、数据共享等工作，提升事项梳理的精细化水平，提升县级金融机构信贷审批权限，缩短审批时间，实现网上自主办理或“掌上办理”。同时，组织客户经理经常深入企业进行面对面的辅导，特别是教会企业财务人员如何防范网上、手机操作的金融风险等。

三、区块链助力中小企业破解融资难题

区块链技术可以追溯信息的来源、认证信息的真伪、并能准确地衡量数据的价值，把原来的数据通过适当的加工，变为更加可信、可靠、系统化的具有高利用价值的数据，区块链的特征及多种应用模式可以从不同的方面促进中小企业融资问题的解决。

（一）解决信息孤岛问题

区块链作为分布式账本技术的一种，集体维护一个分布式共享账本，使得非商业机密数据在所有节点间存储、共享，让数据在链上实现可信流转，极大地解决了中小企业融资中的信息孤岛问题。

（二）重构征信体系

区块链技术的出现，为信用信息的形成和共享提供了另一种更为有效的方法：实现全网自由公证，不需要金融中介即可获得全面真实的信息。区块链本质上是一个高度透明的分布式账本，所有的交易都被实时记录在系统中的每一台计算机节点，并自动互相验证其信息的有效性，而不需要第三方中介机构对账簿进行更新。同时，用户可以随时追溯过去的交易记录。记录在链的信息原则上不可篡改，修改时按协议需要控制全球记账51%以上的算力，作假成本太高。交易双方可直接根据区块链上对方的信用情况进行交易，使用成本几乎为零，使得交易中的弱关系实现强连接。

（三）降低交易成本

应用区块链以后，借助去中心化的区块链网络，链上企业可以实现点对点的沟通和交易，不需要中介参与，可以降低信任成本。区块链上的信息通常只与交易内容有关，无用信息较少，信息准确性更高，并且，区块链技术增加了信息的时间维度，能够反映用户需求随时间的变化，降低搜索成本。由于智能合同由计算机语言构成，可排除当事人之间不同语言及文化背景的差异，避免自然语言所固有的模糊不清等特点，有利于减少歧义，并能在全球通用，降低磋商成本。产生纠纷时，区块链能保存所有交易数据并保证数据不被篡改，降低举证成本。发生一方违约时，智能合约可即刻执行救济措施，无需通过法院或仲裁机构等外部救济方式督促违约责任的履行，有利于及时挽回损失，降低维权成本。满足条件时按智能合约自动执行动作、更新数据，免除手工操作和白纸黑字，降低人工成本。

（四）提升融资效率

通过设计良好的智能合约，一是可有效解决互联网金融跑路问题和融资贵问题，确保金融交易安全和效率；二是约束中小企业融资后资金运行不合规等问题，便于金融机构对交易行为进行管理；三是降低各类风险，如欺诈、操作失误、数据被篡改、履约等风险；四是提高自动化交易水平，简化贷前调查、贷中审核、贷后管理等融资相关流程。

(2)培养基。菌株CEH-ST79的保存、活化及发酵采用ATCC213 改良培养基[7]，马铃薯干腐病病原菌的培养采用PDA培养基[9]。

四、对策建议

区块链技术在解决中小企业融资难、打通金融服务“最后一公里”、助力金融服务实体企业方面具有重要作用。但从区块链自身角度来看，其作为一种新型金融技术在我国的应用还未成熟，相关法律制度不健全、金融监管不深入、人才供应不足等问题亟需解决。

（一）组织专业团队，开展系统研究

一是提高对区块链技术的认知能力。区块链只是传统系统的补充而并非替代，需客观看待区块链技术。正确认知区块链的核心命题，深入了解其运作方式、特点以及风险隐患，根据行业的前沿信息及市场需求，建立动态的区块链技术方案。

二是可学习国外应用区块链技术助力中小企业融资的实践，总结其理念、场景以及具体实施方式和保障机制等，形成一般规律和经验。

三是研判区块链金融发展趋势，特别要关注区块链供应链金融的发展态势，鼓励企业与高校合作，促进产学结合，强化供应链金融创新模式的应用。

（二）加快技术创新，推动应用落地

一是加快区块链核心技术创新。积极参与国际区块链技术的研究开发，加快对区块链密码学、存储数据结构、共识机制、跨链技术等方面的突破，推动我国金融机构和企业加大在相关研究领域的投入。

二是加大推广区块链金融产品的力度。建议央行积极发行国家数字货币；综合运用财税减免、奖励和补助政策，支持银行进行区块链技术的研发和引进；引导创业资本加大对区块链技术试验性、商业性应用的投入；积极宣传区块链金融平台的应用，逐步加深社会公众对区块链和数字资产的理解，提高人们的接受意愿。

（三）健全法律法规，提供优质保障

区块链融资的发展离不开法律制度的保驾护航，因此，应加快区块链金融法律制度建设，构建完善相关法律法规，真正做到让区块链这个新兴产业有法可依、有法必依、执法必严、违法必究。

一是尽快建立区块链金融的法治框架。首先，从立法层面对区块链金融面临的基础性、普遍性问题加以界定，以法律形式明确，逐步弥合区块链金融与现有法律政策体系的鸿沟。其次，通过立法、规则制定等多种方式，将区块链技术和监管科技纳入现有金融法律规范体系。再次，提高智能合约在实践中的适用性，完善技术标准和规范，修订相关的法律法规。最后，建议成立区块链委员会。

二是强化消费者权益保障机制。首先，督导企业对消费者的风险提示制度落实执行。其次，金融监管部门确保区块链融资的消费者和普通消费者一样，享有平等的权利。再次，完善行政和法律救济制度，能够及时通过行政和法律方面的渠道获得救助。

（四）完善监管合规机制，推动行业自律

一是鼓励创新与预防风险融合。在遵循新兴事物正常的市场发展规律基础上，主管机构可以采取一定的风险包容态度。通过原则性监管鼓励创新，并制定具体的规范性禁止风险红线，实现鼓励创新与预防风险相结合的方式，使之成为区块链监管的理念之一。

二是技术治理与法律治理协同。借助区块链技术和智能合约，将法律和合规机制嵌入到区块链系统中，形成“以链治链”的有效监管路径。

三是加强国际国内合作。提高信息通报和技术共享水平，形成一致的监管政策，同时加强对区块链技术等金融科技知识产权的保护，政策上鼓励民间区块链研究机构的发展，建立相应的项目投资基金，探索区块链技术的政府购买服务模式。

四是完善金融区块链监管主体设置。建议由央行负责区块链应用发展的顶层设计，明确监管职责，逐步探索混业监管或综合性监管路径；同时加强行业自律及区块链企业内部监管，组织引导建立约束区块链金融的行为及制度规范。

（五）培养引进人才，保障知识供给

一是建立基础型区块链金融人才培养体系。支持高等院校和职业院校设置金融、区块链技术应用相关的新兴专业；发挥行业资源优势，有效引导现有从业人员通过参加专业培训、进行资格认证等手段不断提升职业技能，进一步拓宽区块链金融人才引进培养渠道；同时注重高端技术人才培养，与国外著名高校、科研机构、知名企业等联合培养区块链硕士、博士等高层次人才，推进中外合作人才培养和引进项目。

二是打造“全链条式”的区块链金融人才发展模式。首先，政府相关部门需加强与高校、企业、金融机构和行业组织的协调，推动高校人才培养质量不断提升。其次，发挥监管机构、行业组织的引领带动作用。通过完善金融科技师资格认证、组织金融科技相关培训活动、开展金融科技相关研究及调研活动、分享与学习金融科技优秀案例等形式，提高市场机构现有业务人员与技术人员的融合度。再次，鼓励实力雄厚的区块链企业、互联网企业和金融企业创办“企业大学”。根据市场需求和产业发展导向开展技术与管理培训，构建“企业-市场-产业”三位一体的区块链人才培养模式。

三是进一步完善区块链金融人才支持政策和评价体系。建议出台金融科技人才发展专项规划，将人才作为关键要素进行全面支持，同时根据区块链金融人才的变化趋势，不断提高相关政策的落地效果和精准程度。此外，不断完善金融科技人才的评价标准，建立健全科学规范的人才评价体系，并在此基础上完善内部的金融科技人才培训体系，建立金融科技人才库。

（六）建立区块链联盟，抢占标准制定话语权

一是发挥产业联盟在团体标准、行业标准的“抢跑”优势，针对区块链实现语言不一致、智能合约标准不统一等存在问题，先行先试联盟标准，引导产业集群优化升级，提高企业竞争力。积极培育中国特色的区块链开源生态，构建区块链开源社区，汇集国内精英和全球智慧，提高我国在区块链开源项目中的代码贡献量，增强我国在区块链领域的话语权和影响力。

二是建立区块链技术研发的公共服务平台，提升产品研发和产业化能级和水平，构建“双创”良好格局，鼓励区块链和“互联网+”深度融合，打造新的经济增长极。积极引导企业进行专利布局，预防专利“陷阱”，做好知识产权保护，维护企业的合法权益，提升企业的国际竞争力，加快实现企业的“走出去”。

■雄关万里｜原永红/摄