新监管环境下互联网金融平台的挑战与机遇

吕 娜

（北京信思网络科技有限公司，北京 100068）

一、引言

现阶段，我国出台了有关互联网金融平台发展的指导意见，这一规定的提出不但有利于互联网金融平台的发展和转型，同时还对其产生一定的约束，在一定程度上促进了我国互联网金融平台的可持续健康发展。

二、互联网金融概述

和传统的金融模式相比，互联网金融有着明显的不同，互联网金融是将互联网平台和金融机构连接在一起。从而进行资金的支付和流通。互联网金融是一种新型的交易模式，是为了满足一些新的要求应运而生的。我国的互联网金融起步相对晚一些，但是却引起了人们的高度关注，而且其使用率也呈现逐年上升的趋势。

我国有些领域和机构为了提高效率很早就将互联网信息技术引入到行业中，流程得以优化，成本也得以显著降低，金融越来越信息化。虽然互联网技术得以迅速发展，但是主体还是金融机构，随着互联网的不断渗透，在金融行业出现了很多新的金融产品，创新了金融服务模式和流程，在一定程度上给互联网金融的发展和创新起到了良好的推动作用[1]。

互联网平台出现后创新的主体就是技术企业。互联网技术不但起到后台支持的作用，同时还向客户终端进行了全面的延伸，即互联网通信企业利用金融机构互联网通信技术平台为客户提供金融服务，从而出现互联网金融。

最初是在互联网电商平台上出现一些支付工具，如常见的支付宝，随着这些支付工具的不断发展，利用这些支付平台逐渐开展多项服务，呈现互联网金融平台的全面发展状态。

三、常见的互联网金融运作模式

1.电商金融平台

电商金融就是金融业和互联网商务为了各自更好的发展而产生的平台，金融产品借助互联网平台开展相应的服务。在我国京东商城和阿里小贷是最具有影响力的电商金融平台。其中的阿里小贷主要是借助大数据为企业和个人提供一些金融服务，在审核客户的信用是时充分利用相应的数据信息，为解决客户资金困难问题提供有利条件。中小企业和个人是阿里小贷的主要数据来源，其优点是保证开展的每项管理工作都比较专业，从而得到的数据更加准确。供应链经营模式是京东商城的主要运营模式，通过来自不同层面的参与者开展融资服务，从而客户的资金困难问题得以很好的解决。其优点是电商可以以平台作为依托，通过对现金流有所了解的基础上提供相应的金融服务，有利于更好的管理平台[2]。总之，虽然目前市场上出现了很多的互联网平台，但是其运营模式还是以互联网为主，收集和分析数据，使客户能够得到更加具有针对性的指导[3]。

2.众筹金融平台

目前在市场上常见的众筹模式主要有以下几种。其一，公益众筹模式。微型公益平台中的主要部分就是公益众筹，该模式的主要特点是具有较低的门槛和丰富的大众力量。其二，回报众筹模式。该模式就会首先进行筹资之后给予相应的回报，能够给缩短资金链起到有效的促进作用。其三，产品众筹模式。该模式就是利用互联网向公众众筹。其四，股权众筹模式。该模式为了吸引社会投资将公司的股本作为收入，使得中小企业的融资渠道得到有效的拓宽。虽然市场上有很多类型的众筹金融平台，但还是以公益众筹模式为主[4]。

四、我国互联网金融发展特点和存在的问题

近年来，随着我国金融电子和网络体系的不断发展，政府相关部门越来越重视互联网金金融，给互联网金融的发展起到了一定的推动作用。另外，随着对公业务和储蓄通存通兑以及本地清算等系统的出现和使用，充分体现了互联网金融的迅速发展。目前，我国互联网金融的发展特点主要呈现在以下几方面。首先，使用互联网的人数不断增多。中小型用户是互联网金融的主要使用者，虽然客户的资金需求量相对小，但是却又庞大的数量。由于企业通常还是比较认可一些大型的客户，进而忽视了中小企业，但是互联网金融却将这一缺失进行了很好的弥补。其次，互联网金融产品不断增多。目前部分金融企业已经见识了互联网金融所产生的可观利润，因此，为了促进企业更好的发展，提高自身的市场竞争力，金融企业不断发和完善互联网金融产品，使不同客户的需求得到很好的满足。最后，交易成本减少。互联网金融但提供了丰富多样的金融产品，同时还使交易中产生的成本得以显著的减少，在一定程度上使金融服务的效率和质量得以有效的提高[5]。

互联网金融虽然促进了市场的发展，但是也存在一些问题。其一，外部监管制度和方法有待完善。互联网金融的特点是创新和开放，和传统的监管体系存在显著的差异，所以，传统的监管体系无法使互联网金融的发展需求得到很好的满足。同时，在互联网金融监管方面还没有建立一套完善的法律法规，而且互联网金融的所有活动不是完全处于监管范围。其二，传统的征信模式不能够完全被大数据征信所取代。随着互联网金融的不断发展提升了征信分析能力，从而显著降低了贷款违约率，但是并不是所有的互联网金融产品都适合大数据征信模式。除此之外，互联网金融行业缺少自律机制。互联网金融在给市场带来经济效益的同时也产生了一些不利影响，还没有充分重视消费者权益保护和行业风险以及市场竞争等问题[6]。

五、新监管环境下互联网金融平台所面临的挑战

国家就互联网金融平台的健康发展提出了相应的指导意见，主要是管理有关金融领域的金融业务和互联网平台，需严格按照相应的法规和要求对整个过程进行监管，而且相应的管理部门也加大了互联网金融平台的监管力度，为了对其进行实时的监测和评估，建立了安全技术分析平台，以便发现其中存在的风险。同时，还完善了相关的协同监管制度。我国的互联网金融平台需要在这种强有力的监管考验下发展[7]。

金融和新闻领域是我国平台经济中两个主要许可准入的领域。由于互联网金融涉及人身健康和公共安全以及社会稳定等方面，互联网经济平台的普通规定不适用于互联网金融，因此，需要一些额外的规定进行管理，尤其是涉及金融机构的设立和提供金融信息中介等服务[8]。

除此之外，有些数字经济平台还没有形成行业标准和纳入监管范围内，尤其是虚拟货币交易平台和以区域链创新作为理由的涉及违规的金融行为在我国已经被严令禁止，一旦涉及违规行为将受到相应的惩罚。因此，我们应认真对待在新监管环境下互联网金融平台所带来的挑战和考验，严格按照相应的法律法规和要求执行各项操作。

六、新监管环境下互联网金融平台的机遇

金融机构是互联网金融的主体，只有持牌的金融机构才可以搭建互联网金融平台。在激烈的市场竞争和监管的大背景下，持牌金融机构通过一些先进的信息通信技术创新金融服务，最终从互联网金融平台中获得一定的经济利润。目前，我国的保险和证券以及银行等主要的金融机构通过投入巨大的精力和人力搭建互联网金融平台已经获得了可观的效果，随之一些新兴的金融机构也在不断地打造互联网金融平台，如基金和资管以及信托等机构，由此可见，金融机构转型升级的主要载体就是互联网金融平台[9]。

我国的金融机构应对互联网所带来的发展机遇进行充分的利用，给业务的转型起到一定的促进作用，不但创新互联网金融产品，使不同群众的金融服务需求都得到很好的满足。需要注意的是，在此过程中应保证所有的金融服务都符合相应的规定和要求，并以金融消费者的利益的作为主体。不断创新与互联网金融有关的工作。

虽然我国的互联网金融平台发展和起步相对晚一些，但是在风险控制经验和监管许可的大力支持下，在金融机构内部互联网金融业务已经成为主体，从而也使整个金融服务实体经济的方式和途径发生了一定的变化。

七、新监管环境下互联网金融平台的主要发展方向

在监管和技术的双重压力下，我国互联网金融平台的发展趋势主要体现在以下几方面。

1.特许化经营方面

特许化经营是未来互联网金融平台的主要发展趋势之一，也就是在监管中纳入所有的金融业务，这也是相关管理部门和国家法律法规的主要要求。也就是说不是所有的行业和企业都可以开展互联网金融平台业务，主要是因为金融行业是一种特许行业，其存在的风险高度密集，只有通过相关监管部门的批准后才可以开展金融业务。基于此，互联网金融平台应实施特许化经营，并严格按照相应的准入标准进行相应的管理，并对整个过程进行监管。

2.综合化发展方面

互联网金融平台应朝着综合和多样化的趋势发展，丰富业务和技术，尤其是金融控股集团创建的平台，应满足客户金融服务多样化的需求，并保证各个金融机构之间进行交流和沟通，从而在客户的服务中引入不同的业务。另外，还需要逐渐连接金融基础设施，保证金融业务之间互联联系和流通，最终在一个终端中融合相应的多种业务给客户提供金融服务。金融机构在满足客户不同需求的基础上提供多样的服务是互联网金融平台未来主要的发展方向之一[10]。

3.合规化管理方面

近年来，我国关于互联网金融平台的法律法规以及政策越来越完善，互联网金融平台的经营者应给予相关监管要求和规定高度的重视，并积极采用动态管理方法。只有通过不断的观察和探索才能够对一些新兴的行业提出相关的监管要求，因此，互联网金融平台应积极主动和监管部门进行沟通与协作，将金融监管的动态管理作用充分发挥出来。

八、新监管环境下互联网金融平台的发展措施

1.将传统金融和互联网有机的结合起来

互联网金融平台的出现虽然具有较大的市场，但是会对传统的金融行业产生不同程度的影响。因此，传统的金融行业应尽快和互联网模式相适应，有机结合线上线下金融服务。为了促进银行的进一步发展，应充分地利用互联网技术不断改善管理机制和优化网络服务平台，使银行的市场竞争力得以不断提高，逐渐扩充服务的范围，使银行的经济效益得以显著提高。证券行业应在网络银行的引导下，促进资金的运转趋向商业化。

2.优化互联网金融平台监管体制

建设互联网金融外部监管体制，对外部的监管方式进行不断丰富。同时，还要使各个环节的相关负责人员都明确自身的职责，保证每个部门间进行有效的沟通与交流，并根据实际情况制定个性化的监管方案[11]。同时，也需要结合市场发展规律构建互联网金融平台监管政策，为互联网金融平台发展打造良好的发展环境，规范金融机构业务行为，实现互联网金融发展审核程序的有效优化，且鼓励其他类型的金融机构积极参与，构建全新的网络金融系统，加快互联网金融平台的发展速度。在完善相关法律政策基础方面，应将互联网金融平台的责任与义务予以明确，以此实现互联网金融平台发展方向的明晰，对全面落实互联网金融平台的发展目标有积极意义。以相关政策实现互联网金融平台的监管，加快金融社会的发展步伐。

3.提升互联网金融行业的自律能力

为了促进互联网金融平台可持续健康的发展下去，应不断提升互联网金融行业的自律能力，具体可以从以下几方面着手。第一，逐渐优化互联网金融行业的标准，尽快确立众筹金融的相关监督和管理标准，或者采用多种方式进行监督和检查，包括社会和群众监督。第二，不断加大互联网金融企业内部的管理力度，互联网金融企业内部的良好管理是研究和发展新型金融产品的前提。第三，提高消费者的财产保护和风险意识，最大程度地降低欺瞒等事件的发生。第四，政府应加强互联网金融行业违规行为的惩罚，即互联网金融平台或者企业如果出现违反规定的行为就必须按照相应的规定进行相应的惩罚，做到及时公布和移交，避免互联网金融平台和企业产生侥幸心理。

4.促进大数据征信和传统信用系统的融合

大数据征信和传统收集数据的方法相比具有较低成本和较为全面的信息等优点，但在共享信息方面存在一定的缺点，即个人隐私安全无法得到有效的保障。基于此，应将大数据征信和传统的信用系统有机地融合起来，只有这样才能够给互联网金融平台的可持续健康发展起到良好的促进作用[12]。

5.构建金融服务体系

在互联网金融平台发展中，重视金融服务体系的构建，以此实现金融服务体系中潜在风险问题的预防，最大限度提升互联网金融平台的时效性。互联网金融平台的发展充分利用云计算、大数据等高新技术，而在高新技术运用中，依然存在技术不稳定，数据出现错误等问题，严重影响互联网金融平台的稳定发展，甚至出现了资金损失情况，未能有效保障群众权益。强化互联网金融平台业务操作人员的专业技能，并培育其服务意识，对金融服务体系的构建产生积极作用，另外，还需要发挥政府的监督作用，强化对互联网金融平台的监督，规范互联网金融平台的行为，提高管理工作水平。

6.坚持因地制宜原则

在构建互联网金融平台时，应全面了解各个地区的经济发展情况以及高新技术应用情况，并借助完善的网络基础设施实现互联网金融平台的高效构建，充分发挥网络基础设施的优势。另外，还需要调查了解群众的接受能力，群众对互联网金融平台产品的强烈需求，并以此为基础发展互联网金融平台，协调政府部门，最大限度满足群众需求，促进互联网金融平台的发展。

九、结语

综上所述，互联网金融促进了我国经济的进一步发展，虽然在新监管环境下互联网金融平台要面临一些挑战，但同时也为其提供了一定的发展机会，相信通过多方面的共同努力，不断解决互联网金融在发展中所产生的问题，并积极采取科学合理的方法，将互联网金融平台在市场中的作用充分发挥出来，为我国经济的更好发展提供有利条件。