云南省某煤电一体化项目财务管理有关问题探讨

任洪波

一、昭通某煤电一体化项目简介

昭通某煤电一体化项目是云南省“西电东送”能源发展战略重点项目之一，目前，已成功建成2*600MW 电厂（电厂装机容量为120 万装机，2012 年投产，为云南省最先进的火电机组。）及年产150 万吨的煤矿。

云南昭通某能源有限公司（电厂）是因云南昭通煤电一体化项目4×600MW 火电项目而组建成立的项目法人。能源公司下设全资子公司煤炭公司，能源公司负责电厂运营，煤炭公司负责电厂煤炭供应。煤电一体化项目分二期建设，一期建设装机容量为2×600MW 火力发电机组及240 万吨/年生产能力的配套煤矿，投资金额约为人民币90 亿元。项目一期工程2×600MW 机组2012 年12 月开始整套机组启动运行，2013 年1 季度正式投产。2 017 年8 月，配套的240 万吨/年生产能力的煤矿，其中150 万吨建成投产。至2018 年2 月止，项目二期2*600MW火电工程尚未开工建设。

二、昭通煤电一体化项目所遇到的财务管理难题

（一）内部借款使用及核算方面

云南昭通某能源公司下属的煤矿由其分公司变更为子公司（即煤炭公司），并于2017 年完成注资。由于煤炭公司不具备自主融资能力，所有融资工作均由云南昭通某能源有限公司完成。目前，电厂与煤炭公司仍沿用原总、分公司时期确定的利息分摊模式分配借款利息。截止2018 年末，电厂与煤炭公司的其他应收款金额较大。电厂与煤炭公司账上均是以往来款项的方式列示，且由于煤炭公司无力支付利息，该往来款项逐年增加。应收本金与应收利息分类不明晰，内部借统的使用及核算不规范，存在较大税收风险。

（二）不能有效的开展审计合规性前置审查及发挥审计风险防控的作用

随着项目公司运行时间的增长，煤电一体化每年发生的投资项目支出在逐年增加，如何有效发挥煤电一体化项目的整体优势，内部审计如何开展监督检查工作，实现由投入到产出全过程的管控，是值得探索的一个难题。

（三）煤电一体化项目已投产多年，竣工决算一直未完成

煤电项目生产类固定资产未建立明细资产卡片，相关管理存在瑕疵。电厂1#机、2#机已投产运行多年，但涉及煤电一体化项目一期2×600MW 新建工程已办理完工程结算审核的相关单项工程并不多，目前已完成的主要是进场公路、桩基工程及其他一些零星合同等，主体工程已经完成工程结算，但未完成竣工决算。煤电一体化项目征地拆迁移民安置工作目前也尚未处理完毕，随着时间推移存在一定风险。

（四）融资困难，自主融资能力弱，公司资金过于依赖内部借款

2018 年末，煤电一体化项目出现一定的经营困难，发电量不及预期，收入及利润总额都受到较大影响，导致资产负债率有所上升。随着资产负债率的不断升高，各金融机构对云南火电行业普遍不看好，加之公司连续多年亏损，自主融资能力进一步减弱，融资难度不断加大，融资成本也将大幅提高。煤电一体化项目面临着融资难度大，甚至出现资金链断裂的风险。

（五）煤电一体化项目资金支付压力较大，迫切需要改变原有管理模式

受火电煤炭行业产能过剩，行业低迷的影响，煤电一体化项目盈利状况不甚理想，资本性支出还在持续增长，煤电项目整体还本付息的压力不断增大。如何科学加强资金成本过程控制，是迫切需要解决的一个难题。

（六）煤电一体化项目基建期抵扣增值税存在一定的税会差异

煤电一体化项目增值税纳税申报表进项税额与账面数据存在一定差异。差异原因是以前年度基建期遗留问题，主要为2008 年以前购置的一部分设备进项税额不能抵扣，项目公司全部认证抵扣，而账上未入进项税额，导致申报进项税比实际账面金额大。

三、应对煤电一体化项目财务管理难题的对策及建议

（一）尽快根据税法要求，签订统借统贷款协议

鉴于煤炭公司应付利息实际已逾期，且由于煤炭公司经营净现金流无法覆盖还本付息所需资金，建议电厂与煤炭公司以2018 年末本息合计数为借款总额，尽快签订统借统贷款协议，规范核算内部借款及后续产生的财务费用，防范产生增值税纳税风险。

因煤炭公司受煤炭行业融资限制，暂无独立融资的能力。故电厂与煤炭公司协商一致，同意对煤炭公司长期应收款转为统借统贷款，并签订统借统还书面协议，该协议不但明确了双方的权益和义务，又享受了增值税税收优惠，化解了煤电一体化项目纳税风险。

（二）对煤电一体化项目开展全面经营过程审计

一是根据集团内审工作的总体部署与管控要求，为有效的履行审计监督与评价职能，结合项目公司经营管理的薄弱环节及各部门工作过程中重点关注的内容。公司通过持续开展以前年度未完结审计工作、领导任期经济责任审计工作、重要业务关键环节的燃煤管理、市场化电量交易、资金管理和薪酬管理审计检查，以及参与公司内控执行等监督检查工作，有效服务于公司经营管理过程，为公司规范经营、加强内部控制和监督、降低和防范经营管理风险提出管理意见与建议。

二是结合集团印发的《基本建设项目绩效评价操作指引》，对煤电一体化项目开展投资后评价管理内部审计工作。通过内审人员交叉审计，为公司内审人员搭建沟通交流学习渠道，并达到规范煤电一体化项目投资及建设目标。

（三）尽快推进煤电一体化项目竣工决算

项目公司积极推进并配合做好竣工决算及审计工作，财务部安排专人对工程、设备等合同台账进行全面梳理，配合竣工审计开展竣工结算及审计工作，由于项目历时较长，存在历史遗留的问题较多，公司定期组织相关人员召开竣工决算专题会议，汇报近期工作推进的情况，保证了竣工决算及审计工作圆满完成。

项目公司竣工决算各方面工作的审核工作。目前各项基础底稿已编制完毕，并完成汇总。已完成竣工决算审计报告初稿的编制，并结合相关内容进行再次审核。待造价事务所审核完成并出具正式竣工决算报告后，将提交董事会及股东会审议。

（四）千方百计，创新利用煤电一体化项目开展融资工作

密切关注融资市场，整合厂矿资产，充分利用煤电一体化项目优势，积极与各金融机构联系，力求拓宽融资渠道，增加自主融资能力。

一是进一步加强与金融机构和集团财务中心对接，掌握更多的融资信息来指导融资工作；二是对一体化项目资产进行梳理并盘活，结合煤电一体化优势，充分利用现有煤电一体化资产开展融资租赁业务；三是对到期短期借款积极与银行进行沟通协调，争取到期后能续贷；四是积极拓展理财直融、基金、私募债等别的融资方式来补充资金缺口。

项目公司还积极配合集团引入资管项目融资，并在上级公司的支持帮助下，经多次协商，上级公司同意将募集资金12 亿元用于置换电厂到期统借统贷款，电厂收到置换借款后，同步置换了煤炭公司到期统借统贷款，两公司贷款结构调整后大大降低了资金还款压力，保障了煤电项目资金安全。

（五）加强项目一体化资金和成本控制

继续加强资金和成本控制，强化对资金使用的计划管理。利用融资协同机构的优势对各项资金收支统一规划，合理利用汇票等多种付款方式，提升公司资金使用效率，降低财务费用，对于当月无计划或计划不准确的的支出一律不予支付。做好全年财务决算和明年预算工作，确保年终各项经营指标的顺利完成。继续推行全面预算管理，对成本指标进行细划分解，加强成本过程控制，不断提高资金的利用率，按月编报月度成本计划和资金使用计划。

项目公司每月定期召开资金管理专题会议，就公司资金状况、融资公司部署、资金支付等事宜进行集体决策，形成月度资金支付计划，并严格按照资金计划执行。针对支付100 万元以上大额资金，必须提前一天向上级公司上报头寸。

在财务费用持续上升的情形下，为提高资金使用效率，降低财务成本，通过与相关合作银行协商，办理全额保证金开立电子承兑汇票业务，之后与各供应商联系将当月应付款通过承兑汇票支付，通过该业务获得存款收入降低财务费用。

（六）加强税务管理水平，核查税会差异，尽快进行账务处理

建议煤电项目公司对涉税风险进行评估，加强税收风险管理。将建厂以来的一体化项目所有进项税进行一次全面梳理，找出差异原因后，尽快核对留抵税额差异，保持与当地税务机关密切联系，确认增值税留抵税额，降低涉税风险。

项目公司税务管理人员应每月核对增值税账表差异，制作差异调节表，保证增值税申报表和会计账目数据的一致性。在与当地国家税务局进行沟通协调的基础上，进行相应账务调整。

基建期进项税差异问题，项目公司聘请云南某税务师事务所有限公司对公司账面进项税与申报差异进行全面审查。通过查阅公司会计资料及纳税资料等，实施了验证、计算和职业推断等必要审计程序。最终出具项目增值税差异审计报告。根据税务师事务所出具审计报告，财务部根据审计报告对项目增值税进行转出，目前项目公司账面进项税与税务申报无差异。