互联网金融下的小微企业融资问题研究

摘   要：我国小微企业遍布各行各业，发展飞速，已经成为我国经济的重要组成部分。近些年，互联网金融的发展一定程度缓解了小微企业融资困难。小微企业融资仍存在许多问题需要我们解决。本文主要通过对小微企业现状、互联网金融模式进行介绍，对互联网金融背景下小微企业融资存在的问题进行分析，并提出了小微企业在互联网金融背景下的融资对策。

关键词：小微企业;互联网金融 ;融资

基金项目：本文是2017年度安徽省高校人文社会科学重点研究项目 “基于互联网金融的小微企业融资创新模式及影响研究（批号：SK2017A0654）”的阶段性成果，司丹丹是该项目组成员之一。

小微企业早已是我国经济的重要部分。小微企业的发展缓解了我国就业压力、拉动经济增长。小微企业也为我国调整经济结构、提高财政收入等方面做出贡献。但是，小微企业也存在着规模小，财务信息缺失现象。小微企业的发展还受到企业可抵押的有效资产比较少等因素制约。如今互联网发展非常迅速。互联网金融为我国金融业的发展增添了新鲜的血液。同时，也给我国金融业的发展注入新的生机。

一、小微企业融资现状

我国的小微企业包括小型、微型企业、家庭作坊和个体工商户。目前，我国已有五千多万家小微企业。这些小微企业成为我国市场中的主体。小微企业具有：规模小、从业人员少，可用于抵押担保的固定资产很少，行业壁垒较低，抗风险能力较弱的特点。小微企业的这些特点限制了他们使用一些融资方式。我国小微企业融资主要有内、外源性融资两大类。内源性融资主要来源于企业主个人财产、朋友借款、企业内部集资等方式。外源性融资主要来源于商业银行贷款、中小金融机构和其他民间组织、互联网金融贷款等形式。

小微企业的商业银行贷款、民间借贷

小微企业通过商业银行渠道申请贷款的次数比大企业要多。贷款的数量却低于大企业。由于小微企业的规模小、可抵押的资产较少，银行在贷款前对企业的调查审核需要的时间、费用要高于大型企业。商业银行更愿意贷款给大企业。民间借贷主要以典当行为代表。民间借贷以货币为标的价值让付。民间借贷可以吸收大量的闲置资金，利率杠杆比较灵敏，方便了小企业的融资。民间借贷是非正规的金融活动。这些活动的贷款手续简单，存在投机行为。

二、互联网金融模式

互联网金融是企业利用互联网络技术进行资金融通。两者相结合形成了互联网金融。它的主要模式有：P2P网络借貸、第三方支付、互联网门户和众筹等。

P2P网络借贷、第三方支付

P2P网络借贷的借贷双方通过P2P网络平台进行借贷。网络借贷平台制定利率并提供信用认证。他们不承担违约风险。目前我国企业信用体系还不健全。非常容易出现网贷违约现象。我国许多P2P借贷平台提供担保或线下认证。P2P借贷分为线上线下结合、纯线上、担保与无担保等形式。在资金流转过程中，第三方支付只进行资金中转，不拥有所有权。非金融机构与银行签约合作。第三方支付只作为支付中介，提供资金转移的平台。我国的第三方支付有支付宝、易支付、微信支付等。

三、在互联网金融背景下小微企业融资存在的问题

互联网络安全、互联网金融企业存在风险、未健全的监管体系

互联网金融企业参差不齐。有的互联网金融企业风险控制能力较弱。他们很难满足小微企业融资需要。有的还利用金融产品进行非法集资。这也增加了小微企业的融资风险。P2P平台运营的风险：一方面，行业准入门槛较低，企业资质高低不齐，平台对人员的管理、资金的筹措不足;另一方面，有些企业在平台上进行非法集资或诈骗活动。小微企业要谨慎选择互联网金融企业。

随着我国互联网金融迅速发展，与之相适应的监管体系相对滞后而且分散的现象也日渐显现出来。互联网金融交易时间短、虚拟化、频率高。传统的金融监管手段无法适应这些特点，增加了监管难度。我国目前还没有设立专门的法律。我国的互联网金融业还不成熟。

四、小微企业在互联网金融背景下的融资对策

建立专门的金融机构、完善征信信息共享

我国目前没有专门的金融机构。这些金融机构的设立，他们的业务内容、业务发展更适合小微企业。商业银行也应为小微企业设立信贷部。商业银行不断发展创新信贷制度。努力创造更多的服务体系。这些都为小微企业融资带来希望。

我国私营信用平台与社会信用信息脱节，没有做到信息共享。社会信用体系建设还不完善。各金融机构间信用信息共享，征信信息共享，互联网金融平台在社会征信服务平台上实行实名登录共享信息资源。同时，还需要把小微企业纳入社会征信体系，给每个小微企业设立企业信用档案。企业的不良信用记载将会影响企业此后的贷款。信用档案的建立可以降低贷款审核时间、审核成本，降低贷款坏账率。有了评价系统，可以提高商业银行审批效率，降低贷款风险。

互联网金融帮助小微企业融资，促进了企业快速成长。现在许多商业银行也在积极开发设计适合我国目前小微企业需要的金融产品。这也增加了小微企业融资渠道的选择。未来商业银行与互联网金融的更大范围、更深入地合作。他们将会为小微企业提供更加周到、全面、个性化的服务。

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作者简介：

司丹丹（1979.9），女，汉族，蚌埠，讲师，硕士。淮南联合大学经济管理学院，市场营销。