中小企业融资方式影响因素的统计分析

次斌

摘 要：当前中小企业的发展速度逐渐提高，在其发展过程中，规模、管理以及资金等都无法在一段时间内达到和大企业相同水平，因此融资是中小企业发展的重要途径。但当前中小企业在融资过程中容易遇到较多困难，本文针对中小企业进行统计调查，对其融资相关特征进行探索。该统计调查有利于进一步了解中小企业融资方式和市场风险。

关键词：中小企业；统计方法；因素；统计分析

随着经济的飞速发展，中小企业数量也随之增加，并且在当前经济发展中，起到了重要的作用。其在经济发展中的作用，也得到了所有人的肯定。在2009年，就有数据证明，80%的中小企业中由于难以获得资金，从而限制了自身的发展。由此可知，中小企业缺乏资金已经对中小企业发展构成了阻碍。因此政府为解决该问题，颁发了一系列相关政策。然而，中小企业融资问题依然未得到较好解决。因此通过利用统计分析法对影响中小企业融资方式进行分析，并在实际应用中详细论述。

一、中小企业融资方式

中小企业作为当前我国企业发展中的重要类型，对推动国民经济发展有着积极意义。自2013年开始，中小企业发展势态良好，盈利水平同比增加5%以上。但面临融资困难。当前我国中小企业为谋求长远发展，其融资方式不断丰富、创新。针对性开展中小企业的融资方式影响统计分析，可以对调节融资环境，提升融资能力起到促进作用。这样中小企业就能够根据自身实际情况科学选择融资方式。

二、统计分析法对中小企业融资方式影响因素分析的作用

中小企业数量较多，发展速度较快，但也面临应对风险实力不强，资产较少等特点。中小企业中家族企业性质浓厚，个人权利过大。统计分析法能够详细分析对中小企业融资过程中造成直接影响的因素，从而降低中小企业融资难度，提高中小企业融资效率。同时能够对金融机构起一定警示效果，确保双方进行融资过程中，降低风险发生率。

1.统计分析对中小企业发展的积极作用

通过使用当前现代科技和统计手段，对直接影响中小企业融资的因素进行精确统计分析。在调查200家中小企业数据信息之后，回收问卷140份，问卷回收率为70%，有效问卷数量达到65%。

统计调查结果表明，中小企业能够对融资过程中所能产生阻碍的因素进行明确认识，从而在融资过程中对该类因素投入更多关注。在对融资手段进行选择的过程中，也会更加严谨、仔细的对该类因素进行分析，并针对融资中可能出现的变化制定相关计划措施，或是对金融机构的相关因素进行详细调查，以防止该类因素对融资过程造成不良影响，从而有助于选择最为合适自身企业状态的融资手段，降低融資难度，防止融资过程出现风险，提高融资成功几率。

2.统计分析对融资机构的积极作用

通过统计分析法得到的对中小企业融资方式影响因素分析的相关精确数据能够对金融机构起到警示作用，可以在金融机构对中小企业提供融资的过程中，使金融机构对中小企业的该类因素加以关注，防止在融资的过程中，由于调查信息不充分所导致金融机构诈骗事件等。在对中小企业的融资过程中，对中小企业的信息调查往往会导致融资成本高，从而不利于中小企业融资，但对金融机构对中小企业的信息调查仍旧是必不可少的。此时金融机构就可以根据统计分析法所得到的影响中小企业融资的相关因素的统计结果对其中重要因素调查，从而可以降低融资成本，还能有效降低风险。

三、对中小企业融资方式影响因素的统计分析

1.统计分析方面的人才稀缺

据研究表明，当前世界中有许多企业都设立数据分析部门，并投入资源培养统计分析师。但就中国而言，中国从2003年才设立企业统计分析师相关考试，由于该项目设置较晚，所以造成我国诸多企业缺少大数据部门，国内数据分析专业人才稀缺的局面。统计分析师能够在中小企业进行融资时，对当前社会融资局势进行分析，为企业融资方向提供相关数据支持，便于企业对融资进行规划。

2.影响融资因素分析

1984年所诞生的融资顺序理论中指出，由于融资方式之间的差异，需要中小企业所提供的信息也不相同，因此对于中小企业信息调查的难度，也造成了融资成本上的差异。企业在选择融资过程中，往往会优先选择内源融资，随后才选择外源融资。在外源融资的选择中，优先选择债务融资，随后才是权益融资。1998年的金融成长周期理论中指出，随着企业发展，对企业信息的约束条件、企业规模和企业所需求的资金都会发生变化。并且上述变化都会对企业融资产生一定影响。中小企业往往因为其自身信息较少，而只能选择能源融资。上述理论均在研究与实践中得到了证明。且中小企业获得贷款融资的期限相对较长。

根据统计数据显示，存在80%以上的中小企业希望能够在15个工作日内完成融资贷款。但是，金融机构对中小企业的贷款审批周期通常维持在4个月，如下图：

国外针对中小企业的统计研究发现，在20多个国家中的3000多个企业中，有40%左右的企业是通过民间借贷解决融资问题的，并且其中14%的企业通过民间借贷，满足了其对资金的需求。而采取民间借贷的成功率与国家对市场的监管力度息息相关。知识产权如果能够得到较好的保护，有利于中小企业获取正规市场上的外部融资。在金融市场与法律制度较不完善的国家，中小企业往往采用民间借贷解决其外部融资过于困难的问题。但采用民间借贷往往并不能完全解决企业所面临的问题。国内企业针对中小企业也进行了相关研究，研究发现：①国有企业在外部融资方面拥有绝对地位；②民营企业往往通过采取民间借贷、减少流动资金等手段解决企业所面临的融资难问题；③民营企业中，大型民营企业较小型民营企业获取资金更为容易；④中小型企业贷款问题逐渐得到缓解。该研究同时还指出，在当前民营企业中，有30%的企业能够在企业创办时期就获得银行贷款或相关融资支持。在持续经营期间，有40%的企业能够从银行中持续获得贷款，另外30%的企业只能通过民间融资获取资金。

3.中小企业融资手段

（1）传统融资手段

传统融资手段主要有两种形式，一种为内源融资，即企业自身所掌握的融资渠道。其主要表现形式为典当物资融资、票据贴现融资等。上述手段特点为对企业限制较少且成本低廉，具有较低风险。另一种为外源融资，该类融资手段主要表现为債券和股票。债券融资主要通过申请贷款的方式进行融资，该类融资方式不会对企业控制权产生影响。

中小型企业融资途径单一，据统计中小企业多从银行获得贷款。国有银行融资比重较多，可以达到38%。此外是股份制银行、城市商业银行等。比重分别为16%、14%。渠道单一以及融资限制多成为中小企业发展的主要困境。

（2）新型融资手段

随着信息技术的不断发展，融资手段不断增加，并逐渐将重心转移到互联网金融方面。当前新型融资手段的主要方式为电商小额借贷、P2P借贷等。新型融资手段能够有效避免传统融资手段的缺陷，并且还可以拓宽融资渠道，使融资过程更为灵活。但由于当前技术还存在一定问题，导致金融系统和互联网系统还未能彻底融合，所以易产生难以控制的风险。在双方信息获取不完全的状况下融资，也会增加企业融资风险。

（3）中小企业融资手段特点

由于当前大多数中小企发展前期都是采用传统发展模式进行发展。所以在伴随着企业的高速发展的同时，资金问题也会逐渐凸显，绝大多数企业在发展过程中都会遭遇资金短缺。据研究显示，中小企业中的41%认为其发展过程中的最大阻碍即为融资问题。并且当前融资手段较为缺乏。在中小企业向传统金融机构进行贷款申请时，往往会遭遇一定阻碍，例如：融资成本过高。当金融机构对中小企业进行信用评价时，由于信息不完善，导致评价过程成本较高，并且易出现陷阱。另外受部分外在因素影响，贷款利率较高。当中小企业进行融资时，往往需要尽快获得融资，因此在贷款时大多选择短期抵押。因为短期抵押风险较低，并且审批速度较快，但该手段成本远大于其他手段，无形中对中小企业发展造成了一定困难。并且由于当前中小企业基数过大，需求贷款总量也较大，据数据显示，当前中小企业贷款占全国贷款总量的五分之一左右。因此能够获得贷款的中小企业较少。在进行外源融资的过程中，由于我国市场制度还未完善，监管力度低，导致融资成本提升。通过互联网融资虽能避免上述缺陷，却因政策和监管存在缺陷，而难以对风险进行规避。

四、中小企业融资方式影响因素的统计分析

1.降低中小企业融资成本

在当前信息技术发达的背景下，为中小企业提供贷款的相关金融机构能够利用大数据来统计分析，所分析出的结果对中小企业融资方式影响因素进行确认，并且通过统计分析获得的数据资源成本较低。其主要表现为金融机构可通过统计分析对申请贷的需要调查的中小企业所需要了解的相关因素缩小范围。通过这些统计分析获得的数据能真实体现中小企业当前影响其融资发展的相关因素，并且通过这些数据，能够在搜索信息时，获取中小企业对于融资过程中更为重要的信息，并且在获取这类信息时比起全部调查耗费成本要少。并且对这些数据进行分析处理时，通过采用信息技术等方法，可以对收集到的数据进行精炼，获取中小企业的关键信息，从而防止在贷款过程中出现欺诈事件。该方式能够有效提高金融调配效率，并大幅降低成本，对借贷的风险做出更为精准的判断，从而可以有效节省贷款审核的时间，降低交易过程中所消耗的成本，以满足中小企业数量少、时效性强和频率高的特点。

2.重视风险评估

通过结合统计分析获得的数据，可以发现在中小企业融资过程中，哪个环节存在不稳定因素，可以使中小企业与金融机构对该环节投入更多注意力，从而降低风险。通过结合统计分析数据企业能够切实对融资进行具体规划和设计，而金融机构也更容易把握不稳定因素，从而使其能够有效降低融资风险，或在风险刚刚发生就及时遏制。另外对中小企业融资方式影响因素进行统计分析还能使金融机构明确融资过程中的不稳定因素，从而不再过于排斥给予中小企业贷款，并有效降低中小企业获得资金的难度。

3.提高中小企业资金使用效率

通过统计分析结果，中小企业可以在当前不利融资环境中，将资金投入到对融资方式造成影响的相关因素上，从而提高中小企业自身优势，降低不必要的现金流出，通过正规渠道减轻企业资金负担。使中小企业在融资竞争中具有更强竞争力，从而能够获取更多资金支持，保证自身得以稳步、快速的发展。

五、结语

当前经济背景下，中小企业作为我国经济发展的重要部分，其发展过程中受融资问题限制导致发展速度缓慢。本文通过对中小企业的统计调查，针对中小企业融资结构影响因素进行统计分析，统计分析法设计与商业职能范畴，其不仅应用难度低，工作量小。统计学分析主要用于对研究目标的不同数量关系进行分析。从分析结果中探索该数据与事物之间存在的关系或变化趋势等，从而对上述关系进行准确诠释。从结果中可知，当前决定中小企业融资因素的主要因素为企业资产规模、企业收入水平和申请借款用途。唯有在融资过程中控制好上述因素，才能保证拓宽中小企业的融资渠道，从而解决中小企业融资问题，带动我国经济发展。

参考文献：

宁梦真.中小企业融资问题的探讨[J].财会学习，2018（19）：197+199.