金融科技发展趋势研究

刘俊

【摘 要】 金融科技主要是指以技术驱动金融创新。本文旨在为研究科技和金融关系的学者指明方向，认为消费金融、普惠金融是金融科技未来的发展趋势。

【关键词】 金融科技 消费金融 普惠金融

1 引言

金融科技是金融和科技相结合的产物，发端于美国硅谷，fintech是金融科技的英文名。国内更多将研究重点放在互联网金融方面，在2015年年末发生的e租宝诈骗事件使许多投资者遭受了巨大损失，在2016年的又遭遇了轰动社会的校园贷等一系列恶性事件，金融监管机构加大了对互联网金融的监管力度，互联网金融企业一时如过街老鼠，此时，金融科技被推了出来，许多互联网金融公司改头换面，给自己贴上金融科技的标签。金融科技的概念也随之火了起来。

2 金融科技

2.1 内涵

金融科技是随着信息技术的发展而迅速发展起来的，它虽然发展迅速，但国内起步较晚，国外金融科技的历史已经有几十年，但受限于基础设施（技术）的发展，国外的金融科技也是近几年才发展起来的，金融科技行业仍处在发展的初期阶段，互联网和移动网络推动了金融科技的巨大发展，大数据和云计算为金融科技奠定了技术基础，全球范围内各学者和研究机构对金融科技的定义尚没有达成共识。国外观点，国际金融稳定理事会（FSB）于2016年3月首次发布了关于金融科技的专题报告，其中对“金融科技”进行了初步定义，即金融科技是指技术带来的金融创新，他能创造新的业务模式、应用、流程或产品，从而对金融市场、金融机构或金融服务的提供方式造成重大影响。沃顿商学院将金融科技定义为：用技术改进金融体系效率的行业。国内层面，由于国内学者更多研究的是互联网金融，谢平、邹传伟（2012）从媒介的角度认为互联网金融是商业银行间接融资和资本市场直接融资之外的借助互联网媒介实现的第三种金融融资模式。陈生强认为，金融科技是以数据和技术为核心驱动力，能为金融行业提供服务、提高效率、降低成本的行业。相信随着金融科技不断向前发展，随着对金融科技概念的深入研究，国际国内各界终究会在定义上统一认识

2.2 主要模式

因为概念的不统一，国际国内对金融科技模式的分类也有多种方法，但是它们都主要包括第三方支付、网络融资、智能金融理财服务、区块链四个部分。

2.3 金融科技的发展趋势是消费金融、普惠金融

2.3.1 金融科技助力普惠金融

过去由于受到技术、人力成本等因素的限制，在市场规律的作用下，传统金融机构倾向于选择为高净值客户提供金融服务，造成了大量普通客户处于金融服务空白的现状，他们的长期金融需求被压抑。但是，随着移动互联、云计算、大数据等技术手段的发展，这些被传统金融机构所忽视的长尾市场也迎来了获得金融服务的机会。在渠道触达的方式上，移动互联网技术正好可以通过智能手机直接接触到用户，给金融服务的普及奠定了基础。而利用云计算技术，可以降低金融服务的成本，向用户提供更加优质、便捷、舒适的服务。占中国99%的中小企业提供了就业的80%，贡献了GDP的50%，但得到信贷的比例不到25%。在传统信用体系中，主要信用依据是国家信用和资本信用，许多小企业和个人缺乏信用数据积累，想获得金融服务是非常困难的。制约小微企业获得信用贷款的主要因素是信息不对称、不透明，大数据技术可以解决这个难题，大数据可以发挥在数据收集上的优势，使信息透明度不断提高，对收集到的信息进行分析、评分，决定是否贷款。例如，蚂蚁金服通过互联网、大数据的方式建立了新的风险甄别体系，能够快速、有效地服务小微企业、中低收入群体以及农村用户。阿里小贷在“310”风控模型支持下能够实现3分钟申请、1秒钟到账，不需要任何人工干预。

虽然，金融科技的迅猛发展对传统金融机构形成了巨大冲击，但是金融科技带来的最大影响是降低了金融服务的门槛，补充短板，能够服务没被传统金融机构顾及到的客户，与传统金融机构形成互补，使普惠金融成为可能。

2.3.2 构建消费驱动型经济。

消费金融指金融机构为消费者提供的消费贷款产品及相关金融服务。2012年以来，我国经济进入由高速增长到中高速增长的新常态，投资、出口等拉动经济增长的传统手段增长乏力，中国消费需求对gdp的贡献仅有45%远低于发达国家的70%，鉴于消费在拉动经济增长方面的重要作用，国家对消费和消费金融的发展给予了高度的重视。扩大内需，促进消费势在必行。

金融科技可以从征信系统、风控系统、营销体系三个方面助力消费金融发展。从历史上看，消费者信贷对促进消费繁荣具有重要作用。消费者如果能够低成本、快捷的获得消费信贷的支持，享受到令人满意的支付和信贷体验，那么将创造更多消费。但是目前的官方征信體系只对个人和企业从事传统金融活动进行信用记录，造成个人征信体系的缺失，制约了国内消费金融的发展。在中国人民银行的个人征信系统中仅有三亿公民真正拥有信用记录。基于大数据的个人征信能够挖掘消费者在互联网上留下的轨迹，利用大数据分析技术，分析客户历史消费行为，生活大数据，对信誉状况做出评分，从而决定是否贷款。此外，金融科技还将对现有营销体系产生巨大变革。取代传统的定性分析，大数据技术通过定量分析提取到的海量信息能使产品和消费者更有效率的匹配，销售商品的企业就能够精准定位在自己的客户群体上，而利用云计算技术的优势则能够大大降低营销的成本。首先，通过大数据技术挖掘消费者的浏览、搜索等记录，分析消费者的购买习惯以及偏好，判断其在未来会产生什么样的需要，向消费者推送刚好需要或可能感兴趣的商品，进行有针对性的推广营销，精准的满足了客户的潜在消费需求。然后，向消费者提供分期付款、消费信贷等产品，丰富客户购买体验，实现精准营销。这种消费金融模式由于掌握了消费者的信息流、资金流、商品流等数据，可以提高消费贷款的效率，同时降低消费贷款的风险。

【参考文献】

[1] 谢平，邹传伟.互联网金融模式研究[J].金融研究，2012（12）：11-22.