浅谈互联网金融时代下的商业银行

何嘉隆

摘 要：互联网金融的迅猛发展正深刻地改变着传统金融业的格局。商业银行作为传统金融行业的代表，不可避免的面临着极大地冲击和愈发激烈的竞争。商业银行要想化挑战为机遇，在竞争中生存与发展，势必要做出相应的改变，文章对此进行了分析。

关键词：互联网金融 商业银行 小微企业

中图分类号：F830 文献标识码：A

文章编号：1004-4914（2017）05-134-03

一、互联网金融对商业银行的影响

当前，以第三方支付、P2P融资、电商平台、网络理财为代表的互联网金融服务已经与我们的生活密不可分，互联网金融对银行的存贷款和理财等传统业务均产生了不容忽视的冲击和影响。笔者主要从第三方支付和新型融资渠道两个方面来探讨互联网金融对商业银行的影响。

（一）第三方支付对我国商业银行业务的影响

第三方支付作为新兴的网络支付结算方式和信用中介，已经得到广大消费者的认可。第三方支付随着业务规模的扩大，不断挑战着传统银行的地位。

1.与支付结算业务形成竞争。支付结算业务作为银行的最基本的中间业务，产生的大量手续费是银行重要的收入来源。但是，第三方支付业务随着规模的快速增长，大有替代商业银行在资金结算领域媒介角色的趋势。

相比银行，第三方支付收取较低服务费，甚至完全免费，因此对客户具有很强的吸引力。除了费用低这一优点，第三方支付服务简便快捷，可以满足用户的个性化需求，深受年轻一代的喜爱。数据显示，第三方支付以62%的选择率成为广大消费者消费转账时的首选，而网上银行和手机银行分别只有46.8%和26.1%。显然，第三方支付弱化了银行卡的支付功能、侵蚀了银行的利润。

2.冲击商业银行基金销售渠道。我国目前的基金销售渠道以银行为主导。过去，银行是唯一的综合性金融服务提供商，基金、信托等产品的销售很依赖银行。在广大投资者心目中，商业银行就代表了最高的信用等级和很好的安全性，再加上银行有实体网点，这些都使得银行在金融产品销售领域有极高的话语权。

然而，第三方支付的加入有打破这种格局的趋势，基金公司直接与拥有客户资源的互联网企业合作，对银行在基金销售中的主导地位形成挑战。同时，互联网企业通过挖掘投资者的数据，可以帮助基金公司分析客户的风险偏好，为其主动推送产品，甚至为他们定制服务。而且，基金与互联网金融的合作还可能提升投资者的用户体验，就比如余额宝为天弘基金带来了大量的客户资源的同时，客户也实现了理财与支付功能的二合一，达到了很好的销售效果。虽然从现阶段来看，第三方支付基金销售所占的市场份额还不大，但从趋势上看，互联网基金市场的发展前景被广泛看好。银行若不采取措施，在未来将会遭受严峻的挑战。

3.分流商业银行存款资金。从第三方支付的实际运行情况来看，第三方支付其实很类似于银行的结算业务，在为买卖双方提供担保的同时，平台上积累了大量的沉淀资金，这些沉淀下来的资金在一般情况下存放在银行单独开设的账户中。如果从存款业务的总量来看，貌似第三方支付平台中的相当比例的资金最后仍会回流到银行系统，似乎没有威胁到银行的存款业务，但由于存在漏出效应，第三方支付还是削弱了银行的存款来源。并且，随着第三方支付不断拓展业务范围，强化第三方支付的投资理财功能（如众所周知的余额宝），与银行的活期存款业务形成了直接竞争，就以余额宝为例，支付宝于2013年推出账户余额增值服务“余额宝”。经过实名认证的支付宝用户，可以直接将账户余额转入余额宝，其本质相当于购买了一种货币基金，与银行活期存款相比，余额宝收益高，早期七日年化收益率为6%以上。现在收益下降到七日年化收益率3.6%左右，但仍然远高于银行的0.35%活期存款收益。对于支付宝用户来说，余额宝的资金转入转出也比活期存款更方便，而且购买无门槛限制，这些优点都使得消费者更倾向于使用余额宝类的理财产品管理小额资金。

（二）众筹、P2P平台等新融资渠道对商业银行业务的影响

目前，商业银行实现盈利还是主要依赖存贷款利差，但是，由于互联网金融的发展，“金融脱媒”的趋势开始显现，传统意义上的银行中介作用被弱化，这对商行的影响主要体现在以下两点：

1.打破了银行垄断融资渠道的格局。互联网金融提供了众筹，网络借贷等多种融资渠道，打破了以前银行垄断融资渠道的格局。在传统经济模式下，企业或个人若想在无抵押、无担保的情况下进行融资，几乎是不可能的。但是，在互联网金融这个大背景下，这种不可能逐渐变为可能。互联网金融企业凭借大数据、云计算等技术优势，可以把借款人的支付数据和历史记录作为参考和分析的指标和依据，另辟蹊径的提供了降低风险，提高资金配置效率的新思路，而且更具灵活性。

这点在小微企业融资领域体现得尤为明显，尽管中国银行在2004年就曾提出将中小企业业务作为银行的转型方向，但是在实际操作中，由于企业和银行的信息不对称，国有银行很难有效评估小微企业的风险水平，从总额上看，小微企业仅仅获得了18.9%的银行贷款，融资难的问题仍然深深地困扰着中小企业，但互联网金融凭借其独有的优势和自身的特点，在小微企业融资领域迅速抢滩登陆。以阿里小贷为例，阿里小贷以互联网科技为依托，针对小微企业融资特点，很好地满足了小微企业的融资需求，迅速成长为行业的佼佼者。我们可以对比阿里小贷和银行贷款的各项指标，首先，阿里小贷提供的平均贷款额为5.6万元，远低于银行150万的平均贷款额，贷款平均获批时长仅需5分钟，而银行贷款大概需要半个月到一个月才能获批。如此之快的审批速度并没有使得贷款违约率激增，0.58%的贷款违约率也优于银行的1.15%。同时，贷款交易成本接近于0，远远优于银行贷款，综上，低额度，审批快，资金成本低等优势很好地契合了小微企業的需求，改变了过去银行垄断融资渠道的行业格局。

2.冲击了商业银行的收入。我国商业银行的收入非常依赖存贷款利差收入，因此总是被人诟病为“躺在存贷款利差上过日子”。互联网金融的迅猛发展，改变了商业银行固定化利率的特征，通过市场反映供求双方的价格偏好，双方议价成交，体现出利率市场化的趋势，利率市场化之后，利率的决定权将转移给金融机构，最终是由市场供求关系决定。银行还想继续依赖存贷款之间的高额利差实现盈利的现行模式恐怕会难以为继，届时，互联网金融将凭借着高效、便捷、低成本等优势吸引客户，侵蚀商业银行原有或潜在的客户资源，从而威胁到商业银行的盈利状况。

前文提到，一方面目前商业银行没有很好地满足小微企业的融资需求，另一方面，互联网金融依靠搜索引擎，大数据等新技术，推出适合中小企业和商户的网络融资平台，很好地适应了中小企业融资“小”、“短”、“频”、“快”的需求特点。截至2014年，我国统计的小微企业法人数量为785万，占企业总数的95%，占企业资产总量的30%，而且，从趋势上看，小微企业的发展越来越成为国民经济增长的动力，这些数量众多的小微企业本来都是银行的潜在信贷客户，理论上能给银行带来巨大的利息收入，但如果银行将这片市场拱手相让，由此产生的利差收入也就被互联网企业吞噬。

二、“互联网+”时代商业银行应对措施

诚然，互联网金融的蓬勃发展对商业银行来说是巨大的挑战，但同时，也可以是发展的机遇。银行可在认识自身优势的基础上，转变思想，扬长避短，重视大数据，云计算等新技术，寻求与互联网企业的交流与合作，化挑战为机遇，继续发挥在金融领域不可替代的作用。

（一）商业银行自身优势分析

笔者将主要从以下三方面进行分析商业银行的自身优势。

1.实力雄厚。从金融体系的地位来看，由于体制和政策的因素，商业银行不仅关系着金融市场的稳定，也关乎国民经济的平稳运行，维护着金融秩序的稳定。首先，从资金规模看，商业银行资产规模庞大且增长迅速。2003年，我国商业银行的总资产规模为23.1万亿，而到2014年，这一数字变为130.9万亿，10年时间，总资产增长近5倍。由于我国经济的长期快速增长，庞大的人口基数和较高的储蓄率，使得我国成为全球最大、增速最快的银行市场。其次，商业银行基础设施完善，拥有众多物理网点，业务广泛，信誉良好。综上可以看出，目前商业银行拥有非常雄厚的软硬件实力，足以应对危机和挑战。

2.运营优势。互联网金融背景下商业银行的运营优势主要体现在以下方面：传统银行在几十年的运营中，积累了一大批高素质的从业人员，拥有一大批优质客户资源，以及成熟稳健的运营模式和有关部门的严密监管，其运行稳定可靠。反观互联网企业，资金链断裂卷钱跑路的事件层出不穷，甚至频频爆出金融诈骗案件。

3.技术优势。传统商业银行在风险管理，人才，信息技术方面与绝大多数互联网金融企业相比有着巨大优势，而且长期的运行中积累了大量资金安全管理方面的实践经验，用户的资金安全和个人信息安全能更好的得到保障。互联网金融主要基于网络的便捷性特点开展业务，但由于互联网技术仍然存在漏洞，不法分子可以通过编写病毒程序恶意攻击网络，造成个人信息的大量泄露，危害用户的资金安全。传统银行业业务流程管理制度较之互联网更为完善，长时间的运营中积累的风险管理的实践经验和全面风险管理的经营理念也使得商业银行在风险防控方面更为稳健。

（二）商业银行对策分析

1.转变思想，在战略上重视互联网金融带来的改变。商业银行需要对互联网金融带来的冲击和挑战有深刻清醒的认识，在认清自身在如支付业务、电商平台等领域上作为追赶者的角色的基础上，将自身的创新、转型与发展上升到战略层面。学习互联网企业的理念与思维方式，重视数据挖掘与信息整合，努力提升客户体验，在组织结构、业务模式和服务方式上勇于创新，以适应新的内外部环境。

2.发挥银行的独有优势，转变竞争思维为合作思维。

（1）充分利用并创新物理网点。恒丰银行零售金融总部CEO李徽徽在“2015年中国国际银行会议”提出，中国零售客户结构已经发生变化，包括客户的富有程度，客户资产的海外配置，客户的老龄化。目前，中国人口老龄化趋势已经显现，60岁以上的老年人口总量接近1.8亿。这一类特殊群体，在获取银行的金融服务时，非常依赖于物理网点；另外，银行的一些高净值客户对银行的金融服务有自己的个性化需求，需要拥有金融、法律等专业知识的银行专业人员为其进行个性化服务。因此，商业银行物理网点不仅不可替代，而且愈发重要。

国内社区银行网点的兴起就是一个很好的例证，自2013年以来，银行纷纷抢跑金融服务“最后一公里”。众多国内银行，尤其中小商业银行，加大力度创新自身网点。此外，各家商业银行纷纷布局直销银行，通过直销银行与社区银行的结合，发挥两者优势，积极探索、融合线上线下渠道，充分发挥传统物理网点的多种功能，从而发挥自身优势，应对互联网金融的冲击。

（2）取长补短，寻求合作。毫无疑问，商业银行面对互联网金融的大环境，必须要谋求转型。与互联网金融企业携手合作，借鉴其运营模式和诸如大数据，云计算等新技术，是最快的补短方法。在数据方面，商业银行可采用与互联网金融企业共享数据，或者购买他们获得的用户交易信息，构建自己的大数据信息库，分析消费者的个性化需求，结合银行自身的优势和专长，针对性的打造产品和服务，改善客户体验，提升竞争力。

第三方支付平台对小微企业融资的解决方案就十分值得商业银行借鉴学习。小微企业融资难问题难以解决，最主要的原因是风险控制难。相对于大型企业，小微企业运营时间短，经营者的行为具有不确定性，公司结构相对简单，财务状况往往透明度不高，这使得银行用传统方法掌握这些企业的运营和资信情况显得费时费力。然而，得益于互联网日新月异的发展，这种情况有望得到很好的解决，互联网企业运用大数据、云计算、搜索引擎等新技术，通过数据挖掘，分析得到小微企业的信用状况，合理的控制了风险。以成熟的蚂蚁金服为例，拥有一整套数据挖掘，分析体系，以小微企业的支付数据为核心，抓取企业各个环节的数据信息，从而得到严格地控制了信用风险。而且，这种方法还极大地缩短了小微企业获得资金所需的时间，并且，节约了大量贷款审核所需的人工成本。

3.充分挖掘大数据潜力，进军电子商务。如今，电子商务交易量与日俱增，生活中，消费者已经习惯使用第三方支付进行支付结算，而银行卡或者手机银行等进行支付结算业务的消费者越来越少，这种情况不仅印象了银行的利润，更重要地是使得商业银行难以获得客户的相关信息。前文不止一次地提到了大数据的重要性。在大数据时代，无法掌握信息数据，就如同被蒙上了眼睛，在竞争中必然处于劣势，最终被市场所淘汰。商业银行若要避免这种情况的发生，就必须依托大数据。掌握信息流、把控数据的来源，组建并创新电子商务平台，是银行重新掌握信息流、把控数据的来源，重新掌握客戶动态的重要布局

而电子商务因为其运营成本低，不受时间、空间限制等优势，逐渐成为最受各企业重视的营销渠道。目前，商业银行纷纷建立了自己的手机银行和网上银行系统。实际上，电子商务的发展过程，一直与银行密不可分。即使是在第三方支付体系中，银行也扮演着基层平台的作用，其对电子商务的贡献和优势显而易见。银行业自身拥有电子商务支付上的优势，又面临着激烈的外部竞争，因此将业务扩大到电子商务领域中可谓是水到渠成。目前，包括四大国有商业银行在内的数十家银行已经投身于电子商户领域。诚然，在这一领域，银行是后来者，还有很长的路要走，但是，毫无疑问，这代表了未来的发展方向，对银行的自身发展至关重要，而且，由于银行的自身优势，必然会大有作为。

4.发展面向小微企业的金融服务。前文已经多次提到，小微企业越来越成为推动国民经济持续发展的动力，银行应该充分认识到大力推行面向小微企业业务的重要性。目前，银行已经纷纷开始探索小微企业金融服务模式的步伐，其中，中国银行的“信贷工厂”、民生银行的“商贷通”等都取得了比较好的效果，光大银行也在研究小微企业需求的基础上，为企业量身打造了现金管理平台，包括MIS数据管理平台，B2B管理平台等资金管理工具，得到了众多小微企业的认可，成为国内银行学习和借鉴的典范。从国际先进经验和国内众多银行针对小微企业的金融服务的成功实践看，面向小微企业的金融服务是银行经营模式创新的一片蓝海，也是银行未来发展的方向。为此，积极探索可持续的小微企业金融服务商业模式，将成为各金融机构必争之地。

参考文献：

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[3] 甘荣石.基于微信平台的移动银行应用架构研究[D].华南理工大学，2013

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[5] 郑联盛.中国互联网金融：模式、影响、本质与风险[J].国际经济评论，2014，（5）

（作者单位：天津大学 天津 300000）

（责编：吕尚）