中小企业融资存在的问题及对策研究

摘 要：随着经济全球化进程的不断加快和我国社会主义市场经济的快速发展，中小企业之间的竞争愈加激烈，如今，中小企业融资困难的问题已成为制约我国中小企业进一步发展的主要因素。虽然近些年来我国政府推行了一系列的融资政策并采取了相关的经济措施，但中小企业的融资问题仍没有得到完全地解决。本文将对我国中小企业的特征进行分析，同时结合我国中小企业融资过程中存在的各种问题，对中小企业融资问题的原因进行分析，并提出提高中小企业融资能力的对策和建议。

关键词：中小企业；融资问题；存在的问题；完善对策

随着经济全球化进程的不断加快，我国的社会主义市场经济取得了飞快发展，企业之间的竞争愈加激烈和白热化，尤其是各中小企业间的竞争可谓是红海一片。在市场竞争的过程中，中小企业的融资问题向来是中小企业发展的重要问题之一，如今，融资困难的问题已严重制约着我国中小企业的健康、快速发展。目前，我国国家经济结构和现有经济体制仍具有一定的历史局限性，由此导致中小企业融资困难的问题一直没有得到妥善解决。本文将对中小企业融资过程中存在的问题进行分析，并提出解决中小企业融资问题的解决对策，以期对于提高中小企业的综合竞争力有所帮助。

一、中小企业的主要特征

随着我国多种所有制经济的发展，中小企业已逐渐成为我国经济发展过程中的一支重要力量。目前，我国中小企业约占企业总数的99.8%，他们在促进促进经济增长、扩大社会人员就业和推动企业创新方面发挥着越来越重要的作用。对中小企业的特征进行分析，对于解决中小企业的融资困难问题，提升中小企业的综合竞争力具有重要的现实意义。总的来说，中小企业的特征主要包括以下几个方面：

其一，中小企业的规模划分标准不统一。目前，我国企业的规模种类很多，根据企业的规模可以将企业分为特大型企业、大型企业、中型企业和小型企业等。同时，我国各领域各行业对于企业规模的划分标准各不相同。因为，要实现统一管理，十分有必要建立起统一的规模划分标准。为此，我国应该逐步建立以销售收入、资产总额和营业收入为考察指标的规模划分标准，对中小企业进行科学合理的规模划分，以便于更好地对中小企业进行管理。

其二，中小企业所涉及的领域和行业极多。目前，我国中小企业广泛存在于建筑业、工业、批发零售业、住宿业、餐饮业、房地产行业、金融业、服务业、信息业、计算机软件业等各大行业中，这些中小企业不仅解决了众多社会劳动力的就业问题，而且对社会人员再就业起到了积极作用。

其三，中小企业对经济形势变化的适应性强。目前，我国中小企业的规模相对较小，人力、财力、物力相对较为集中，各种经济行为的风险较低，具有机制灵活的特点，可以发挥“小而专”、“小而活”的企业优势，同时中小企业对经济形势变化的适应能力极强，能够长期持续保持旺盛的企业发展活力。

其四，中小企业的融资需求较高，抵御风险的能力较差，资金储备不足，融资能力明显不足，这是我国中小企业的重要特点之一，也是制约我国中小企业进一步发展和进步的主要因素之一。相比特大型和大型企业，一方面中小企业的资金储备明显不足，融资需求较高；另一方面中小企业的融资能力较差，抵御风险的能力不足，一旦发生企业经济危机，可能会直接导致中小企业破产。

其五，中小企业是发展最快的科技创新力量。小型化、分散化是现代科技在产品发展方面的一个重要影响。而产品的小型化、分散化发展趋势则为中小企业的快速发展提供了有利的条件，使其科技创新能力不断提升，逐渐成为发展最快的科技创新力量。

其六，中小企业的企业结构形式多样。我国中小企业的企业所有制种类很多，主要包括无限责任制企业、个人独资企业和合伙制企业等。从主营业务角度分析，我国中小企业主要包括制造业、服务业和高新科技业等。

二、我国中小企业融资现状分析

进入21世纪以来，中小企业取得快速发展，中小企业的体系也逐渐趋于成熟，但是正如前文所述，由于我国的经济制度具有一定的历史局限性，目前中小企业的发展仍存在各种各样的问题。这其中，融资困难是中小企业发展过程中存在的突出问题之一，严重制约着中小企业的进一步规模扩大和转型升级。下文将对中小企业的发展现状进行分析。

中小企业融资的渠道主要包括以下五个方面：其一，银行贷款。我国中小企业的银行贷款能力相对较差，中小企业的贷款额仅占商业银行贷款总额的很小一部分，虽然中小企业的商业贷款额增长率在稳步提升，但彻底解决我国中小企业的贷款困难的问题仍需要很长一段时间。其二，小额贷款公司。目前，我国中小企业的小额贷款公司贷款能力相对较弱，据不完全统计，小额贷款公司的贷款总额中仅有30%左右落实在中小企业中，很难彻底解决我国中小企业融资困难的问题。其三，民间借贷。民间借贷途径是一种新兴的融资途径，目前，民间借贷量占中小企业融资总量的比重正在稳步提升。其四，担保公司。担保公司担保所得到的融资量占融资总量的比重正在逐步增大，担保形式逐步多样化是中小企业担保融资途径的主要发展趋势；其五，内部员工集资。内部员工集资是中小企业的有效融资渠道之一，虽然融资量相对较少，但融资的风险较低，广泛应用于中小企业融资过程中发挥了重要的应用价值。

综上所述，我国中小企业的贷款渠道十分有限，贷款总额严重不足，虽然贷款总额量在稳步上升，但彻底解决中小企业贷款困难的问题仍需要从拓宽融资渠道来入手。

三、当前我国中小企业融资存在的主要问题

1.内部资源不足

目前，我国中小企业的内部资源严重不足是中小企业融资过程中存在的又一主要问题。企业的内部资源主要包括有形资源、无形资源和组织资源等三个方面，而当前我国企业的内部资源严重不足，主要体现在以下三个方面：其一，相比各特大型企业和大型企业，我国中小企业的内部资金严重不足，无法满足中小企业快速发展的基本需求，对融资的需求较高。其二，我国中小企业的人员储备不足，中小企业中相关的经济类人才储备不足，很难从根本上确保中小企业融资工作的工作质量和工作效率。其三，中小企业的组织资源不足，在融资过程中主要体现在中小企业的融资规章制度和工作流程制度并不完善，不利于中小企业融资工作的高效完成。

2.融资结构存在不稳定性

从目前来看，我国中小企业的融资结构非常不稳定，已成为摆在中小企业融资和发展过程中的一大难题。我国中小企业的融资途径主要包括银行贷款、民间借贷、小额贷款公司和担保公司等五种，融资结构极其复杂，融资结构非常不稳定，主要体现在以下两个方面：其一，我国缺乏专门为中小企业服务的资本市场，没有为中小企业提供风险较低的融资渠道体系，中小企业的融资结构极其不稳定，波动性很大。其二，我国的融资结构严重失衡，融资渠道不畅。我国中小企业的融资结构体系相较国外先进的融资结构体系仍有很大的差距，融资结构严重失衡，不利于融资工作的高效率完成。

3.直接融资来源较少

当前，我国中小企业的融资结构严重失衡，主要以间接融资为主，直接融资来源很少。如上文提到的，我国中小企业的直接融资途径主要包括债券市场、股票市场、商业信用融资等途径，间接融资途径主要包括银行贷款、小额公司贷款等途径，总的来说，我国中小企业的融资途径主要以间接融资途径为主，商业银行贷款量和小额公司贷款量占中小企业融资量的比重很大，在中小企业融资过程中具有重要的应用价值，为中小企业的快速发展做出了重要的贡献，但我国中小企业的直接融资来源很少，严重阻碍了我国中小企业的进一步发展和进步。

四、我国中小企业融资现存问题的归因分析

1.管理不科学，资源积累少

造成我国中小企业融资困难问题的原因很多，这其中，对于中小企业自身而言，中小企业融资工作管理不科学、资源积累少是最为根本的原因。首先，我国中小企业普遍缺乏相应规范化的企业融资管理制度，融资管理工作没有深入到融资工作的全过程和各环节中，管理的死角仍然存在，不利于确保中小企业融资工作的顺利进行；其次，我国中小企业的融资管理内容较为陈旧，我国中小企业没有结合我国市场经济发展的现状建立完善的融资管理内容，不利于确保中小企业融资工作的高效完成；最后，中小企业的内部资源积累较少，我国中小企业的资金积累和人才储备严重不足，企业发展的活力不够，严重阻碍了我国中小企业的进一步发展和进步。

2.治理结构不合理

目前，中小企业的治理结构存在着一些不合理的地方，由此导致了中小企业融资难问题的产生。一方面，我国中小企业的融资工作内部管理经验严重不足。我国中小企业融资管理工作起步较晚，融资管理基础较为薄弱，中小企业中普遍缺乏完善的企业融资治理结构。另一方面，中小企业的治理结构不合理。企业的治理结构主要是指为了达到利润最大化的企业目标，企业所有权和经营权基于信托责任关系而形成的具有相互制衡关系的企业结构。科学合理的治理结构可以显著提升企业抵御风险的能力。目前，我国中小企业的治理结构普遍不合理，严重阻碍了中小企业融资工作的高效完成，导致企业抵御风险的能力普遍较低。

3.经营水平不高，信用度低

从整体来看，我国的中小企业大多是家族化经营，并且属于个人出资的较多，由此决定了大多数中小企业的经营水平普遍不高，信用度较低的现状，进而影响中小企业融资。一方面，我国中小企业的经营水平不高。企业经营管理主要是指在企业生产过程中，为使企业经营目的顺利达到而采取的一系列管理、经营措施。目前，我国中小企业的经营水平不高，不利于融资工作的顺利完成。另一方面，我国中小企业的信用度普遍较低。目前，我国中小企业的融资途径以银行贷款和小额企业贷款为主，但银行贷款和小额企业贷款途径对中小企业的信用度要求极高，但我国中小企业在发展过程中没有注重信用度的积累，信用度普遍较低，不利于融资工作的顺利完成。

五、提高中小企业融资能力的对策建议

1.加强经营管理，提升内部融资能力

要提高中小企业融资效果，首当其冲的即是要严抓中小企业的工作管理，不断提稿其科学化经营管理的水平，进而提稿内部融资能力。为此，应当从以下几个方面入手：首先，中小企业应该建立完善的企业融资管理制度，融资管理工作应该深入到融资工作的全过程和各环节中，应该有效避免管理工作死角的存在，确保中小企业融资工作的顺利进行。其次，中小企业应该建立完善的企业融资治理结构，应该结合企业融资工作的需求建立完善的的企业治理结构，提高企业抵御风险的能力，确保企业融资工作的顺利进行。最后，应该不断提升中小企业的内部融资能力。一方面，中小企业应该结合企业发展的需求储备足够的资金，确保中小企业经营、管理工作的正常进行；另一方面应该积极进行企业经济类人才储备工作，不断提升经济类人才的专业素质，为中小企业的融资工作注入新的活力，促进我国中小企业的快速发展。

2.建立健全中小企业信用机制

上文提到，中小企业的信用度较低是阻碍中小企业融资的一大瓶颈。因此，为了提高中小企业的融资能力，要及时妥善地建立健全的中小企业信用机制。一方面，应该不断强化中小企业管理人员的信用意识。企业信用是一种重要的企业无形资源，管理人员应该注重企业信用积累工作，强化企业信用积累意识；另一方面，中小企业应该建立完善的信用积累制度，在企业生产经营过程中逐步提高企业的信用度，提高中小企业的软实力，从而提高中小企业的融资能力，确保中小企业融资工作的顺利进行。

3.开发民间金融，引导民间资金

民间资金具有很强的流动性，并且有很多的闲置资金，这些都可以提高资金利用率来促进中小企业发展。由此，中小企业应该积极开发民间金融途径，引导更多民间资金的注入，从而促进中小企业的快速发展。一方面，中小企业应该在生产经营过程中逐步提高企业的信誉，增强民间人士对企业的信心，从而吸引更多的民间资金注入。另一方面，政府应该有效发挥经济调控的作用，为各种民间资金投资提供安全保障，确保中小企业民间融资过程的顺利完成，从而促进我国中小企业的快速发展。

六、结语

总之，我国经济发展已经进入了新常态发展的阶段，各中小企业间的竞争只会更加地激烈。为了适应新时代的经济发展形势，提升中小企业的综合竞争力，必须有效解决中小企业的融资问题。在经济发展新常态的新经济形势下，各中小企业必须不断提升内部融资能力，建立健全的中小企业信用机制，同时应该积极开发民间金融途径，吸收民间资金的注入，从而有效解决融资困难的问题，提升中小企业的综合竞争力。

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作者介绍：于傲洋（1995- ），女，汉族，辽宁省大连市，渤海大学管理学院会计系，会计学专业，本科生