公允价值在交易性金融资产中的应用探讨

刘 玫

摘要：根据决策有用性的计量观，我国新企业会计准则将公允价值引入到交易性金融资产等项目的计量中，从而增强了财务报表信息对于报表使用者的决策有用性。本文以交易性金融资产为例，重点探讨了公允价值在交易性金融资产中的会计处理及其存在的问题，并针对相关问题提出进一步优化公允价值这一计量属性的相关建议。

关键词；公允价值；决策有用性，交易性金融资产

决策有用性的计量观，是指会计人员已日益意识到有责任将公允价值恰当的纳入到财务报告中，从而进一步增强决策的有用性。我国的公允价值会计也正逐步与国际趋同，我国2006年颁布的新企业会计准则中規定，财务报表中部分项目实施公允价值作为计量基础，其中最具代表性的是部分金融资产的计量。本文以交易性金融资产为例，探讨公允价值的具体应用。

一、以公允价值计量的交易性金融资产概述

2006年财政部颁布了新的《企业会计准则》，其中新界定了一类资产，并规定使用公允价值作为这类资产的计量属性，从而增强财务报告使用者对于这类资产进行决策的有用程度，这类资产即交易性金融资产。基于新企业会计准则的规定，凡是列入交易性金融资产界定范围的金融资产，均采用公允价值作为其计量属性，并根据其公允价值的变动情况，将由变动引起的“利得”或“损失”直接计入当期损益，从而使得投资者能够根据报表信息直接了解金融资产市场价值的变动情况，极大的增强了财务报表信息的决策有用性。

二、交易性金融资产以公允价值计量存在的问题

1.公允价值难以可靠计量

新准则规定对交易性金融资产均应以公允价值计量，如果交易性金融资产不存在活跃的市场或不存在类似资产的可观察市价，就需要运用估值技术来确定价值，这必然会引起确认上的困难。而且，交易性金融资产的取得、持有期间以及处置时都应以其公允价值进行计量，但我国的资本市场尚处于发展阶段，改府对市场及资源价格的干预还较为普遍，均会导致公允价值无法可靠计量。

2.引起利润总额失真

交易性金融资产采用公允价值计量时，在资产负债表日，公允价值与其账面价值之间的差额，通过“公允价值变动损益”账户核算。“公允价值变动损益”是损益类账户，核算交易性金融资产公允价值变动所形成的应计入当期损益的利得或损失。同时，“公允价值变动损益”账户余额会反映在本年的利润表中，作为损益的一部分影响本年利润。但是，因公允价值变动所产生的利得或损失属于潜在的投资损益或尚未实现的投资损益，因为这部分金融资产的价值变化尚未通过证券市场的销售而实现，只有当该项金融资产被处置时，该项投资损益才得以实现。因此，在未处置交易性金融资产前，因公允价值变动产生的利得或损失并未真正实现，却在资产负债表日影响了利润总额，从而导致利润总额失真。

3.易导致企业操纵利润

目前我国运用公允价值进行计量的条件尚未成熟，也没能形成活跃的资产交换二级市场，因而在采用公允价值进行计量时，必然会受到人为的干扰和操纵，很容易使公允价值计量成为一些企业操纵利润的工具。并且，在资产负债表日，由于公允价值变动而增加或减少的金额，均调整了“交易性金融资产”账户的账面价值，最终会为人为调整账面价值留有余地。

三、优化交易性金融资产以公允价值计量的相关建议

根据以上论述，将公允价值作为交易性金融资产的计量属性在我国的应用情况还不完善，还存在许多可能导致企业操纵利润的因素，从而会影响财务报表信息质量与报表使用者的决策，这与使用公允价值这一计量属性的初衷是相悖的。因此，针对公允价值应用中存在的诸多问题所提出的相关建议如下：

1.选择存在活跃交易市场的金融工具

因为交易性金融资产的特点之一就是为了短期出售赚取差价，所以企业应选择那些存在活跃交易市场的股票、债券、基金和权证等金融工具。同时为了降低企业的会计核算成本，企业应避免使用公允价值不易获取和计量的交易性金融资产，以及避免选择公允价值变动过于频繁的交易性金融资产进行投资，以减轻由于公允价值的频繁变动给企业带来的不利影响。

2.设置交易性金融资产备抵账户

由于公允价值变动损益属于尚未实现的利得或损失，在确认时可暂不计入当期损益。即在发生公允价值变动损益时，未实现的利得和损失暂不计入当期损益，在资产负债表日也不出现在利润表中，而是把“公允价值变动损益”这个账户中体现的未实现的利得或损失作为交易性金融资产的备抵账户列示在资产负债表中。在交易性金融资产处置时，真正实现了利得或者损失时再计人当期损益，即在最终处置交易性金融资产时，将“公允价值变动损益”转入“投资收益”账户，通过“投资收益”计入当期损益，从而避免了公允价值导致利润总额失真的问题。

3.严格控制判断公允价值的依据和凭证

企业在计量交易性金融资产应明确确认公允价值的依据和凭证，防止个人的操控，使得计量的价值偏离公允价值的情况出现。同时，政府在公允价值的运用上应采取谨慎的态度，提出一些较严格的限制条件，比如严格规定企业应该调整公允价值变动损益的时限，并且在调整时详细说明确认公允价值变动的依据和必要的书面报告，同时，这种确认公允价值变动的周期应保持持续性，在各个会计年度运用时保持一致。