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低空经济：eVTOL扶摇而上

eVTOL是低空经济载体的一种创新形式，主要应用于低空旅游、日常通勤、空中物流、消防救援等场景，从技术路线看，包括多旋翼、复合翼、倾旋翼等方案。根据保时捷管理咨询预计，2024年将成为全球eVTOL商业化运营元年，到2030年，保守预期中国eVTOL市场规模分别为250、500、900亿元人民币。相应的，在中性预期下，中国eVTOL市场规模占全球25%份额，即全球市场规模达2000亿元人民币。个股方面，国元证券建议关注：亿航智能、万丰奥威、卧龙电驱、蓝海华腾、莱斯信息。

电子元器件：先进封装破局在即

近期，国家集成电路产业投资基金三期股份公司注册成立，注册资本3440亿元。据统计，一期投资中，集成电路制造占67%、设计占17%、封测占10%、装备材料占6%。二期加大力度布局半导体制造，其中中芯国际拿到最大一笔投资约15亿美元，其他设备材料等产业链环节紧随其后。随着大基金三期成立，中国半导体产业将迎来强势突破，建议重点关注受到先进工艺节点制裁的先进晶圆制造领域；顺应高算力需求、提供“弯道超车”机会的先进封装领域、及AI瓶颈先进存储领域等方向。

水火电：红利资产潜力显现

当前已进入迎峰度夏关键时期，北方多地高温催化电力保供，南方多轮降水促进来水改善，水火共振持续推荐。国盛证券研报表示，随着新能源比例快速提升，消纳问题愈发突出，催化调峰及辅助服务不断推进建设。火电作为灵活性支撑电源处于政策红利期，当前煤价下行，火电盈利弹性空间提升，重视弹性标的选择，后续实现回归公共事业后突出高股息高分红优势。建议关注绿电板块，随着改革聚焦新能源，加速绿电/绿证交易推进和消纳问题解决，底部空间迎来拐点。持续看好水电/核电板块，红利资产潜力显现，把握长期投资价值，同时看好今年来水基本面改善带来水电盈利能力改善。

士兰微：拟建设SiC功率器件芯片生产线

士兰微（600460）8英寸SiC功率器件芯片制造生产线项目在厦门市海沧区正式开工。项目总投资为120亿元人民币，分两期建设，两期建设完成后将形成8英寸SiC功率器件芯片年产72万片（6万片/月）的生产能力。其中第一期项目总投资70亿元，预计在2025年三季度末实现初步通线，2025年四季度试生产并实现产出2万片的目标；2026年—2028年持续进行产能爬坡，最终将形成年产42万片8英寸SiC功率器件芯片的生产能力。业内人士指出，本次投资有望进一步打开士兰微成长空间，夯实士兰微长期高质量发展根基。

浦东建设：获20.99亿订单

浦东建设（600284）公告称，公司全资子公司上海浦东新区建设（集团）公司近日通过公开招投标方式中标金桥地铁上盖J9A-04地块（浦发上城科创智谷）研发项目施工工程，中标价为20.99亿元，约占公司2023年度经审计营业总收入的11.84%。项目工期1126日历天。公告称，上述项目中标有利于提高全资子公司的营业收入及利润，施工合同签订并顺利实施后，将对公司未来的经营业绩产生积极影响。

海利生物：拟购买瑞盛生物55%股权

海利生物（603718）为进一步提升公司盈利能力和资产质量，拟通过支付现金的方式向美伦管理公司购买其持有的瑞盛生物55%股权，本次交易的预估值为8.8-9.6亿元。通过本次重组，海利生物将进入口腔产业领域。本次交易，预计存在较高的增值率。交易对方对瑞盛生物的经营业绩作出了承诺。即2024年至2026年，瑞盛生物的净利润的承诺数暂定约为1.25、1.38和1.51亿元。业绩承诺期内，目标公司累计净利润承诺数暂定为不低于4.14亿。承诺净利润数系目标公司扣除非经常性损益后的净利润数。对于传统主业已经深陷发展瓶颈的海利生物来说，如果标的公司经营业绩达到预期，其经营业绩将完成突围。