构建大健康生态，泰康在线是认真的

借助泰康保险集团的大健康生态和互联网保险公司的双重优势，公司通过“全产业链经营”构建“保险新生态”，以DIG经营模式，布局商旅、电商、物流、医疗、健康、金融、体育、O2O八大业态。

作为唯一一家由传统保险公司独资设立的专业互联网财产保险公司，泰康在线着力打造“活力养老、高端医疗、卓越理财、终极关怀”四位一体的互联网生态。

2017年-2020年，泰康在线保费收入同比增速分别为145%、78%、74%、82.83%，处于高速增长期。但这四年净利润受承保业务影响处于亏损状态，分别为-1.9亿元、-3.6亿元、-4.8亿元、-6.25亿元。

2021年，由于受到疫情等外部因素影响，泰康在线保费收入降至71.41亿元，较上年下降23.86%，但公司首次实现盈利，净利润达3.39亿元。2022年公司继续保持盈利，净利润为1.87亿元（图表1）。

2018年之后，泰康在线的保费收入贡献主要来自健康险。财报数据显示，2018年，泰康在线健康险保费收入占比达58%，较上年的20%增加了38个百分点。此后，公司健康险保费收入占比均超过50%，2020年甚至达到69.78%。这不仅意味着公司大健康战略顺利落地，而且也是公司实现盈利的关键因素之一（图表2）。

泰康在线在2021年年报中称，公司坚持走高质量发展道路，积极推进“保险+服务”、“保险+科技”的“保险新生态”战略，夯实专业化、精细化、数字化经营能力，通过创新服务，不断提升客户的獲得感，迈入高质量发展的新阶段。

事实上，依托集团资源，构建DIG经营模式是泰康在线快速发展的机制保障。

DIG经营模式

2019年12月18日，泰康集团首获“互联网医院”牌照，完成了以保险为基石，布局大健康产业的生态闭环。泰康在线制定了DIG经营模式，包含“Direct”自营平台、“Internet”合作渠道、“Group”集团代理三大板块。围绕这3大板块，泰康在线布局商旅、电商、物流、医疗、健康、金融、体育、O2O八大业态（图表3）。

其中，自营平台是指泰康自有资源的引流，包括官网、手机 App、微信公众号、网电中心、大健康等多条业务线。

合作渠道是指互联网合作渠道引流，这一渠道分为两类，一类是嵌入第三方场景，另一类是通过电商和经代公司的互联网平台销售。

集团代理是指泰康作为传统保险巨头拥有近60万代理人队伍， 这一渠道也将贡献相当的市场份额。

背靠“大树”构建新生态

泰康在线以用户为中心，通过构建“保险+服务”的“保险新生态”，发挥泰康保险集团大健康生态体系的优势和保险作为资源聚集器和连接器的作用，不断聚合医疗、医药、健康管理、汽车服务等各类优质服务资源，为客户提供从产品到服务的综合解决方案。

2018年以来，泰康在线坚持专业经营，深耕产业链，在健康医疗生态、汽车生态、数字经济生态等方面成效显著。

泰康在线以普惠健康险为主体，以理赔支付作为连接器，逐步构建了包括费用补偿、医药可及、健康管理、医疗服务等四大维度的健康医疗生态闭环。在产品方面，不断迭代升级创新，积极扩展保障责任，丰富产品供给。泰康在线将这种创新模式生动地称为“串糖葫芦”，从而更好地满足人们特别是互联网年轻一代对于健康、医疗保障的需求。

此外，借助泰康保险集团大健康生态战略优势，连接优质服务资源，探索“保险+实体”的经营模式，推出全系列齿科保险，实现线上保险和线下服务的融合，提升了用户对保险的体验感和获得感。

为了让高价抗癌药进入更多的中低收入家庭，泰康在线充分发挥商业健康险的商保补充作用，与药企密切协作，通过药品保险，助力先进药品和治疗方式的引入。目前公司已具备全流程药事管理能力，药品目录涵盖了100多种未纳入医保的肿瘤靶向药，以及动辄100多万元“天价费用”的CAR-T疗法药物。

为了实现保险从“保健康人”到“保人健康”的进化，让商业健康险惠及更多亚健康和已病人群，泰康在线推出系列已病人群保险产品，对已病人群实现了精准认识、分析和管理，目前疾病管理人数达9万人。

除了健康生态外，目前车险业务是公司的第二大业务板块。在车险综合改革“降价、增保、提质”的背景下，2021年公司家用车车均保费下降587元，三责险保额提升43万，客户获得感显著提升。

泰康车险依托集团高效协同的优势，通过产品、科技、服务的紧密结合，打造互联网车险品牌，不仅实现全流程线上投保，而且提供在线理赔、赔款预付等九大服务。

强化科技投入

泰康在线在创新业务上持续寻找增长动力，积极布局数字经济新业态，开展产品供给侧创新，加大对包括灵活用工等新经济、新业态的保险保障力度。

目前，泰康在线艺术品保险已在市场上形成一定口碑，并逐步探索宠物保险、少儿险等细分领域。此外，公司聚焦数字经济下的中小微企业、个体工商户和灵活用工人群，包括“新市民”群体，推出面向餐饮、服务、住宿、零售、健康等行业的责任险产品，构筑企业经营和实体经济增长的“弹性保障伞”。

同时，泰康在线积极构建丰富的多媒体触点，便捷快速地响应客户诉求，目前已构建了基于APP、社交、短视频、小程序等十余个应用端的入口。2021年，公司自有业务占比超过16%，官网及APP注册用户数同比增长189%。

作为一家互联网保险公司，泰康在线聚焦科技驱动战略，持续推进数字化升级，目前平均承保自动化率达到99%、核保自动化率达到99%、理赔自动化率超97%。

截至2021年末，泰康在线科技人员占比达50%，累计科技投入12.87亿元。当前，公司已搭建完成保险智能业务中台，融合大数据技术与智能算法，服务于产品定价、营销、服务、风控等各个业务场景，发挥着“产品上线加速器”、“服务对接助推器”、“线上风险阻截器”、“生态体系链接器”等作用。

其中，“泰魔方”保险产品工厂最快可实现1小时新产品上线；“天机”统一风控平台通过积累的用户标签，识别高风险人群107万人，风控减损3.1亿元；生态合作伙伴系统对接平均3-5天，并实现大型渠道与中小商户渠道的差异化赋能，向合作渠道输出营销、两核风控、反欺诈等能力，携手共同打造互联网保险新生态。