互联网金融对商业银行的冲击与银行应对措施

李琳伟

摘要：本文以余额宝和商业银行为主要研究对象。首先介绍了余额宝的运作模式以及优势，在此基础上分析了余额宝对对商业银行在金融市场地位、银行活期存款、超短期理财产品和基金代销业务四个方面造成的影响，最后得出商业银行面对互联网金融应采取以下措施：一是放弃垄断思想，注意“长尾效应”，二是顺应互联网发展的趋势，进行改革创新。

关键词：余额宝;商业银行;互联网金融;支付宝

一、引言

随着我国经济科技的发展和进步，互联网金融随之出现，并对人们的生活产生了巨大的影响。2013年6月13日，余额宝的产生，在互联网金融领域展开了一场革命性的运动。余额宝通过支付宝这个平台代销天弘基金公司的基金，在短时期之内，吸纳了市场上巨额的活期资金。随之而来的是各个机构的效仿。在这过程中，传统的商业银行因为服务理念不到位等诸多因素受到了冲击。因此，我们应该深入研究互联网金融的具体运作模式及优点，分析互联网金融对商业银行的具体冲击。在我国传统商业银行市场地位和业务受到影响时我们应如何对银行进行改革，如何制定长远可持续发展的战略，解决上述问题对我国银行业未来发展将具有重要意义。

二、余额宝的运作模式分析

（一）运作主体

余额宝是支付宝公司和天鸿基金公司推出的客户余额增值服务产品。余额宝的直接经营是天鸿基金公司，支付宝公司和支付宝客户。余额宝其实是天弘基金公司将其余利宝嵌入到支付宝中的一个产物。其中支付宝在其中充当着中介和结算的作用，支付宝客户是基金的购买者，天弘基金公司是基金的销售者。

（二）运作流程

余额宝为支付宝客户建立了便捷，规范的互联网财务管理线。管道中的所有服务都是通过Internet操作实现的，这些服务的过程包括实名认证，传输和传输。

第一步实名认证：也是成为支付宝的客户的第一步。支付宝是销售资金的电子平台。因此，没有实名认证的支付宝客户必须使用银行卡进行认证才能使用余额宝。支付宝账号通过一系列注册后，需要先通过身份证和银行卡的真实姓名认证才能使用。

第二步转入：支付宝客户把自己暂时不需要使用的闲散资金，从支付宝的余额账户中转入到余额宝中，以达到保值增值的目的，但是最少必须转入一块钱，相当于无门槛转入。如果客户在工作日下午3点之前将资金转入余额宝，则该股份将在第二个工作日确定并获得;如果是在工作日下三点以后后转入的资金，当天不确认份额，不会获得收益，将会顺延1个工作日确认。增利宝开始计算已确认股份的收益，所得款项计入支付宝客户的总资金。

第三步转出：资金可以随时转移，也可以用于网上消费，包括但不限于淘宝购物，手机充值，水电煤支付，还花，信用卡等，离线支付一天/单月/单月的最高金额为100万元，实时转账金额（包括网上购物金额）不享受当天的收入。

三、余额宝的优势

（一）余额宝具有强大的网络支付功能

随着我国经济科技不断地发展，在购物方面电商行业飞速发展，第三方支付交易量剧增，也使得支付方式也随之越来越丰富，网上支付，移动支付，POS收据甚至跨境支付等一系列支付方式的出现，满足了客户支付需求的各个方面。随着我国科技的发展和进步，思想也在不断进步，很多年轻人也会教授自己的年迈的父母在网上进行购物，从而扩大了网购的消费群体，使得支付宝用户也在不断地增加。

（二） 余额宝在操作和使用方面更能满足客户需求

余额宝使用便利，只需注册支付宝即可使用余额宝，支付宝的注册简单易行，一部手机，一台电脑就可以操作，不需要到银行网点，叫号排队，省去了去营业网点交通，时间安排等方面的麻烦。并且支付宝的网页服务功能容易操作，就算不太懂电脑的中老年人也可以轻松学会相关操作。支付宝在产品页面设置上进行了创新，在关怀性方面，支付宝网页菜单设置人性化，提供的文字、图片明晰易懂，用户打开界面就可得知近期的投资收益，每天更新的昨日收益更是吸引用户每日浏览余额宝界面，这种每日收益情况显示会带给客户一种心理暗示，转入的余额越多，收益就会越多，得到心理上的满足。

（三）余额宝达到了一个低门槛

余额宝只需1块钱就能进行基金投资，这种低门槛的理财方式会吸引很多大学生以及刚踏入社会的低薪工作者，对于他们而言没有太多的资产，但有一些流动资金放在银行卡里，余额宝的出现让这些资金有了归处。不仅能获得比活期存款高的收益率，还能随时支取。很多大学生学到了一定的金融理财知识，有了理财意识，但股市风险过高，银行存款收益率太低，是余额宝这个平台为他们提供了投资理财的机会。

四、余额宝对商业银行的影响

（一）余额宝对商业银行市场地位的影响

随着互联网经济的不断发展和兴起，我国传统的商业银行遭受到了来自互联网金融的冲击及挑战。虽然支付宝与天弘基金公司的合作备受人们的争议，觉得有违背政策规定的争议，但证监会并没有停止余额宝的业务，反而认为是经济上的一种创新。由于余额宝未被证监部门采取措施，相继出现了“网络宝宝”“网易宝”“微信理财通”等互联网理财产品，这些理财产品的出现，在一定程度上削弱了传统商业银行在金融市场中的地位。

（二）余额宝对商业银行基金销售代理业务的影响

余额宝等第三方代销基金的平台出现，对商业银行的基金代销业务产生了巨大的冲击，第三方机构抢占了银行代销基金的市场。如果支付宝引入更多具有结构性差异的基金产品和其他第三方支付公司的聚合效应，商业银行的基金销售业务将受到严重挑战。

（三）对商业银行活期存款规模的挑战

余额宝客户主要是青少年，他们希望将自己小额闲散资金集中在一起获得相对稳定的回报，现在在余额宝客户的眼里余额宝意味着低风险，可以说无风险，高回报的投资。他们大多已经舍弃了银行的活期存款，余额宝不仅储蓄能获得较高的收益，在互联网支付上也十分的方便，不需要去营业网点支取现金或者办理手机网上银行。余额宝的收益率也远远大于银行活期存款，因此很多客户不再将闲散资金存在银行，而是用来购买天弘基金公司的基金，也就是放在余额宝内。随着互联网金融以及经济的发展，支付宝的用户群体越来越庞大，规模越来越大，对传统商业银行的客户招揽储蓄业务带来了影响。

五、余额宝给商业银行的启示

（一）放弃垄断思想，注意“长尾效应”

由于受到政策和经济的影响，银行在我国金融市场上一直处于核心领导地位。在我国银行主要的利润来源就是存贷款利差，银行的主要资金来源也是活期存款，银行以低利息吸收存款，再以高利息放贷出去以获取利润。即使活期存款客户作为主要的资金来源对象，银行并没有重视对这部分客户的管理，因为小额活期存款客户较多，不便于管理。]然而余额宝正是抓到了这个空缺，才能得以生存并发展起来。银行不应该不重视小额活期存款客户，有些银行甚至划分出了客户级别， VIP客户就能优先办理业务，而普通的小额存款用户就只能排队取号再进行服务，不仅浪费时间，并且在客户的心理也产生了不满。商业银行應该通过目前财富管理服务的平衡，不仅可以增加客户粘性，增加客户忠诚度，维持“长尾”市场份额，还可以吸引增量和增加中间业务收入。目前，广发银行和交通银行已推出类似于平衡宝业务的“智能黄金”和“快速结算”业务。

（二）顺应互联网发展的趋势，进行改革创新

随着互联网的发展，科技的不断进步，我国商业银行应该顺应大势所趋，不再只是单一的营业网点的服务，也应该推出相应的互联网金融业务。在推出这些业务时不能只培育大客户，中小企业客户的资金聚集在一起也是一个很宏大的数字。商业银行应该搭建起自己的电商平台。

六、结论

互联网金融的发展，属于顺势而为。因为大多数居民都考虑的是如何通过基金，保险等理财产品来实现资产的保值增值目的。互联网金融的发展在一定程度上也需要依托传统的商业银行，且传统商业银行有政府作为强硬的后盾，有良好的信用保障，信用风险相对于互联网基金来说小很多。另外商业银行客户更加的多元化，互联网基金显得单一，所以短期内互联网基金对传统的商业银行不会造成致命的影响，但传统商业银行也应该顺应互联网的发展制定相应的应对措施：一是放弃垄断思想，注意“长尾效应”更好地服务于微小客户，二是顺应互联网发展的趋势，进行改革创新。

参考文献：

[1]姚莉.互联网金融对传统银行的冲击和对策[J].商，2014，（3）：146.

[2]姜列友.以资本市场发展推动金融创新[J].甘肃金融，2016，（4）：4-8.