EPC总包项目合同管理的财务风险分析与相关措施

王旸 中国石油集团海洋工程有限公司

EPC总承包（EPC: Engineering、Procurement、Construction）是指工程总承包企业按照合约规定承担工程项目的设计、采购、施工、试运行服务等工作，并对承包工程的质量、安全、工期、造价全面负责，是我国大型油气企业承包工程模式总最主要的一种。总承包商负责整个项目的实施过程，投入大责任重风险高,因此文章对合同管理中的财务风险识别与防范进行简述，为企业有效降低合同风险提供依据。

一、EPC项目财务风险概述

1.价格风险。由于总包项目时间跨度大，实际签约与采购材料时间偏差，导致采购部门购买材料时难以控制成本，尤其通货膨胀时前后相差悬殊。或者由于漏报项目、报价计算错误、工程量预估等原因导致价格风险也是需要承包商承担。

2.设备贬值风险。同样也是由于时间跨度过大导致采购过程物资不断更新换代，而采购人员又由于提前订购等原因未能及时更换，导致采购设备材料贬值而引起损失。

3.汇率变动风险。该风险针对参与国际工程项目、具有大额国际采购与大量国际贸易业务的企业而言，汇率变动风险是其财务风险的重要组成部分。如何积极应对，合理整合外汇资源与外汇收益等均成为国际化企业应对的挑战。

4.现金流风险。有些EPC需要总承包商部分垫资，当该企业垫资金额过大，甚至通过杠杆而融资的比例过高会造成较大的财务风险，导致资金结构恶化、现金流出现问题、运营出现困难。

4.收款风险。由于总承包商前期资金投入较多，即使出现业主由于不可抗力或种种理由拖欠付款，承包方也无法叫停项目或者停止支付分包商工程款，进而对公司资金造成极大压力。

二、EPC总包项目中常见的风险识别方法

1.风险归类法。根据常见的财务风险进行列举后，组织部门专业人士或者律所，分别讨论出现该项财务风险的可能性，形成包括风险类别，定性描述和定量指标的初始风险清单。

2.图表分析法。把复杂多变的失误分解，从中分析可能存在的风险及潜在损失的威胁，例如FTA分析法。其依据分析系统的故障逻辑模型计算失误事件发生几率，除正确与完整的故障逻辑模型外，还需要为每个基本事件加入适当与可信的实效数据，并分析出发生率与几率的对应结果。

3.流程图法。该方法适用于具备工艺环节与加工流程的EPC工程项目，从投入生产开始就强调根据不同的环节流程，通过细节测算的方式逐个调查分析找出风险所在。

三、合同管理中的财务风险防范措施

合同是业务开展过程中有关权利义务的具体载体，是界定公司权利和重要法律文件，是风险管理的重要环节。公司需要制定相应合同归口管理部门，规范公司对外签订合同的具体流程。

1.优化条款与定额管理。在明确综合单价的过程中需要结合工程量分析工程建设情况，并根据相关规范要求进行合同管理工作。例如工作量，EPC总包项目合同涉及到的设计问题经常会由于变更而影响工程量的改变，必须根据相关设计工作经验与项目实施具体要求进行偏差分析，即便出现新的清单项目，也能控制在预估范围之内；例如材料价格变化，应涵盖由于价格变化导致承包总价的变更的因素，并根据可能性提出解决措施。同时由于参与项目的不同和企业自身的特征差异，企业需要参照行业内部、根据项目实际出发合理规范施工定额，并随着参与项目越来越多对内部定额进行修改与补充，起到良好的参考作用。

2.提前优化工程承包方式。总承包商在实施EPC总包项目时不得将工程整体分包甚至转包，只允许进行工序分包，并按照业主要求必须采取公开的招标的形式筛选内部或外部劳务队伍，优先选择内部队伍。大型材料必须由总承包商统一采购与供应，分包商具体参与实施时只包含工时费和小型材料费，承包商应与分包商签订规范劳务分包与价款合同并收取履约保证金。

3.财务人员参与投标分析工作。许多企业为完成工作指标以及年底财务数据，倾向在前期投标阶段就盲目执行，消耗大量人力物力，在未对投标项目进行充分了解的前提下就布局部署。事实上应对参与项目进行充分知晓，分析其业主资金状况，并根据项目财务支付能力、保证金和资金利息等因素分析项目财务可行性，再慎重决策是否参与项目。

4.分析合同的补充协议。施工合同最常见的补充协议中，业主往往根据自身利益或者对工程建设的需要对合同进行补充或修改，而补充条款与原规定相比有优先试用的原则。尤其是缴纳税金、工程进度款的支付、工程款的拨付、垫资方式、垫资利息等，总承包商在制定合同时也有权对合同补充协议进行澄清与商讨。

5.实行严格的成本支出控制，加强成本风险管控。在制定预算期间，通过实施部门提供的预算与公司内部定额工程成本的比对，进行差异化分析并制定解决措施。同时实施成本倒推制，按照指标分解、指标控制、指标考核等环节进行分解，并层层递进至施工环节，甚至到班组、到个人，对于费用节超实施奖罚措施，真正加强项目人员成本管理意识与思想。相关经营与施工人员的工资收入、奖金发放要与项目实际利润挂钩，不得试实行直接兑现奖金。如果涉及到代理费用，也必须在代理合同里把费用的支付节点和金额规定明确，并计入项目成本。

综上所述，总承包商在签订合同条约时，需规定其双方相关的行为准则，并切实按照自身利益与自身财务风险进行修正，保证为业主服务完成工程的同时实现双方共赢目标。