海尔集团营运资金管理存在的问题及对策研究

赵静 石荣 冷莹

摘要：本文以国内上市公司海尔集团为案例，在营运资金管理理论的前提下，对于海尔集团目前自身运转情况，找到海尔集团目前存在的营运资金管理问题。然后提出相应合理改善营运资金管理的一系列措施，希望这些管理策略有利于企业营运资金管理水平得到充分改善。

关键词：营运资金管理;海尔集团;应收账款管理

一、海尔集团公司营运资金管理现状及存在问题

（一）海尔集团公司营运资金管理现状

1.现金管理现状

经济全球化在中国的到推广之后，海尔集团成为我国电器行业的带头企业。为了提高企业的营运质量，也为了让海尔集团能够健康发展，海尔进行了一系列的整顿措施，综合整顿网络资源，建立了全球化的购物平台，完善现金管理体制，制定适合海尔自身的营销模式。

海尔集团以客户的销售订单为中心，从下单的最开始，根据客户下单的日期建立电子档案，和客户约定好货物的送达日期，送货数量，最后客户收货签字的服务流程。海尔根据订单日期和订单的金额进行汇总制作每日的结算表格，并按照各分公司的资金使用情况定制适当的经销商和客户的结算日期，把资金停留的每个时间段都做出合理性的标记，对日常的现金流量进行控制。针对于每日现金结算的系统化体系进行管理，目前海尔集团已经实现现金的合理预算和日常结算的监控、结算完自动核销和到期自动提示，也还实现了资金管理与结算的自动化、系统化和流程化，保障了海尔现金结算的公开公正和客观，并使得海尔集团为资金预算和日现金流量的监控管理提供了良好的平台，有利于掌握解海尔各分公司及整个集团的资金余额和现金流，能够及时发觉并解决现金异常，保证现金流的平稳运作。并且海尔集团根据一段时期的下单，整理好规律性的顾客购买规律，在销售热季，提前预备好适量的产品，以备客户的需求。

2. 应收账款管理现状

在企业发生了应收账款以后就应该想办法尽快收回应收账款以防止坏账的产生。对此首先要做的就是严格监督应收账款的回收期限以及拖欠应收账款公司的动态。海尔集团对于应收账款的追回是交给财务部门人员来完成的。财务部门人员会在每年年底对应收账款进行重新计算、填列、归档以及催缴。对于拖欠年限超过3年或者数额超过100万的公司财务部门人员会采用电话和邮件相结合的方式进行催缴。通常情况下财务人员会在年底编制财务报表前两个月每周催缴两次。对于拖欠实践较短且金额在20万以下的客户海尔公司会根据客户的信用等级进行催缴，一般情况下每周催缴一次。

3.存货管理现状

存货与其它资产的最大的不同就是它的最终的目的是为了持有后的出售，如原材料等企业为了生产经营活动连续顺利进行，必须要有目有地购买、使用和销售库存商品。根据历史资料，不合理的存货管理往往会使企业库存商品的积压，导致资金周转不开，流动资金严重紧缺，资金运转速度变慢，影响企业发展。控制存货数量是普遍的问题，企业面临的一道难题之一。

目前海尔集团采用现款现货的结算方式面向消费者和经销商，希望让自己在零库存的模式下，为消费者经销商完成货物供应，降低库存商品占用企业流动资金的问题，客户什么时候需要海尔什么时候提供供应，海尔从接收客户订单到发货是需要生产周期的，这样的管理模式虽然可以降低企业库存，但是会增加产品的生产时间。而且企业对于热销的产品大多数会采用现款现货的方式，这样能够好的实行企业的零库存的管理模式。

二、 海尔集团公司营运资金管理存在问题

（一）現金管理问题

生产渠道的现金周转期计算结果都为负数，海尔现金周转期平均值为-39.95，且处于稳定趋势，格力现金周转期平均值为-29.56，上下波动大。值为负数表明企业更多的占用了职工与其他应付的资金，合理的占用有利于企业的发展，节约了企业对生产渠道的投入，再加上海尔对生产渠道营运资金的管理与技术上的开发，有助于企业不存货，提高生产效率。

（二）应收账款管理存在问题

观察2016年-2018年海尔与格力的应收账款周转期，海尔平均周转期为125.95，属于稳定的趋势，格力平均周期为197.75，且不稳定。图表中，无论是海尔还是格力应收账款的周转期都比较长，这可能是这些年家电行业的竞争力增大，企业为促进销售而提供的宽松的收款政策。为减少坏账的损失，企业应该降低应收账款的周转期;但同时企业分析营运資金管理的绩效需要结合多种原因，不能靠单一的应收账款的回款周期的长短进行定论。

（三）存货管理存在问题

观察2016年-2018年海尔与格力的存货周转期，海尔平均周转期为42.145，且属于平稳的低势状态，格力平均周转期为74.095，且极其不稳定。上述分析存货周期越短说明资金回流速度越快，资金的利用效率也就越高，而销售又影响着存货周转的速度，因此海尔的营销策略也是可供学习之处。

三、解决海尔集团公司营运资金管理问题的措施

（一） 完善货币资金管理

1.做好现金预算

经销商或者是消费者在海尔集团消费时可以不全都采用现款现货的方式进行付款，特别是对单值比较大的经销商，这样可以避免出现订单量突然增大或减少的现象。在电器售卖的热潮中，海尔与经销商签订合同，计划好出库的时间数量，以达到客户的满意程度。而且海尔可以根据往年的供货情况推测经销商每个时点大概所需的供货数量，为经销商提前准备好销售的热潮，做到随时需要随时有货的准备。

2. 改善现金的支出监控

经济全球化在中国的到推广之后，海尔集团成为我国电器行业的带头企业。为了提高企业的营运质量，也为了让海尔集团能够健康发展，海尔进行了一系列的整顿措施，综合整顿网络资源，建立了全球化的购物平台，完善现金管理体制，制定适合海尔自身的营销模式。

（二） 提高应收账款管理水平

1. 改进应收账款的收账政策

海尔现在运用现款现货的销售模式，一旦原材料发生了价格下跌，经销商之前使用高价格购买的产品，海尔是不给经销商它们之间的差价的，而与它齐头并进的美的、格力都会给经销商一定的赔偿，如果海尔也能这样做，就会提高海尔在美的、格力之间的竞争能力，也会让经销商更愿意与海尔进行合作。而且海尔对于常年合作的经销商，信誉达到优秀的也可以适量的采取赊销的方式，只要注意应收账款的回收时间，就能更好的与经销商合作。海尔的销售方式也要得到更大的改变。比亚迪专供汽车，戴尔专供电脑，它们都只针对一种产品进行改革创新，但海尔还是想要把所有的产品尽量实现零库存，所以海尔应该在实行这一模式的同时，根据自身生产经营状况进行管理，灵活的运用收款方式，保障企业的合理运行。

（三） 改善存货管理

1. 加強销售预测的准确性

企业应当在赊销方式中寻求利润和风险的平衡，制定合适的信用政策。企业要对购买方进行信用评定，也要对对方的偿债能力进行分析，给予对方适合的付款期限。企业在制定实施信用政策时，要对每笔应收账款和总额进行监督，特别是金额巨大，账龄特别长的应收账款。在企业资金管理体系中倘若产生一定的企业危机，很大程度上会导致企业成本增加了。

2. 完备存货管理方式

企业为加强存货管理，应该深入市场调查，了解市场的需求，制定合理的存货决策。降低存货在营运资金中的比重，及时下架不符合时代的滞销商品，采用折扣等手段减少亏损。同时加快物流的建设，从而刺激消费，提高存货的周转速度。加强与生产商的交流与沟通，利用其优势与生产商进行讨价还价，增加收款期限，降低采购成本，把应收账款和存货的占用成本降低。但是该过程不能忽视企业信用，不能不考虑其所存在的风险，企业应当及时还款，不能失去企业信誉增加信誉风险，否则会为企业以后带来苛刻的信用条件，甚至失去部分供应商，这对企业而言得不偿失。

企业的信用管理直接影响企业信贷条件。如果企业拥有良好的信用，供应商会考虑延长收款期限，减少还款压力。同时企业可以在这期间合理利用信用资金，充分发挥资金的最大的利用效率，给企业带来更多收益。同时也要在企业进行的各项活动中都要透露出信用的特征，增强企业的信誉能力。

结论

现如今，虽然我国某些公司在财务管理上收获了一定的经验，在一部分方面提高了我国企业的营运效益，然而大部分企业在目前的运营当中还是有很多不能令人满意的地方，需要企业重视并加紧去解决，否则会为企业的发未来下隐患，时刻威胁着企业的健康发展。想要避免企业出现这一现象就一定要强化资金管理，合理控制好企业的库存商品的数量，维持正常资金营运数量，控制应收账款的回收日期，减少坏账，提高企业自身的运作速度，发挥资金的运行效益，创造属于自己的资金管理机制，从而保证企业资金的健康运转，最大程度发挥资金的创造价值，来实现企业平稳快速的发展。

参考文献：

[1] 邓继珍.  基于新形势下的企业强化营运资金管理分析[J]. 时代金融. 2017，（02）： 188-189

[2] 苏慧文，刘慧芳  海尔供应链上的营运资金管理[J]. 企业管理. 2016，（11）： 76-79

[3] 宋璐.  企业营运能力分析--以海尔集团为例[J]. 现代工业经济和信息化. 2016，（24）：11-14

[4] 赖莹莹.  企业集团营运资金管理现状与优化对策[J]. 现代经济信息. 2016，（22）：248

[5] 郭芳.  企业集团资金管理模式研究[J]. 行政事业资产与财务. 2017，（27）：39-40