我国上市公司会计信息披露存在的问题及建议

近年来，我国上市公司的数量在不断增加，在促进我国证券市场蓬勃发展的同时，也造成了信息披露违规问题的不断发生。因为规范的信息披露可以帮助投资者完整地了解到公司的经营状况以及公司未来的发展状况，同时也可以帮助证券市场的监管者对上市公司进行有效的监管。因此，总的来看上市公司规范的信息披露对于整个宏观经济来讲也是十分重要的。本文主要是通过信息披露相关的数据来分析我国近几年信息披露存在的一些问题，并提出了一些相关的建议，希望对于我国证券市场的健康发展能起到作用。

一、我国上市公司信息披露违规处罚情况分析

2019年，上交所针对上市公司会计信息披露违规的行为，对40家上市公司发出公开谴责，比2018年增加25%，通报批评共103家上市公司，比去年增加63%，监管关注决定106家上市公司，比去年增加33%。共110家上市公司受到纪律处分与监管关注。2019年，在深交所发出的对215家上市公司的纪律处分决定书中，涉及信息披露违规占比约45.23%，可以看出上市公司的信息披露违规，成为监管“重拳出击”的一方面。

通过以上数据可以发现，2019年我国上市公司信息披露违规数量与去年数量相比仍在增加，可以看到证监会对于上市公司信披违规处罚的数量在增加，且增幅较大。通过对我国上市公司信息披露违规处罚情况的分析，可以了解到我国证券市场上，信息披露违规仍是“重灾区”。

二、我国上市公司信息披露违规行为分析

上市公司违规进行会计信息披露的方式主要有：1.披露信息中存在虚假信息。2.隐瞒关联关系及关联交易。3.隐瞒股东权益变动情况。4.隐瞒重大事项。5.表述存在误导性陈述。

通过对2019年上市公司信息披露违规案件的关注，可以发现相当数量的信息披露违规案件涉及多项信披违规事项。比如某*ST公司涉嫌信息披露违法的事实主要如下：在2017和2018年两年的定期报告中，发生未披露关联交易、对外担保和或有负债的违法事实。第一*ST公司信披违规行为主要有：未按期进行披露2018年年报及2019年一季报，未依法如实披露公司资金占用事实，未按事实披露为关联方提供担保的行为，未如实披露与控股股东及其子公司存在共同借款的事实。

三、我国上市公司信息披露存在的问题及原因分析

（一）我国上市公司信息披露存在的问题

1.会计信息披露的不及时。会计信息的披露具有严格的时间上的要求，上市公司必须按期依法如实地披露本公司的会计信息。会计信息披露一旦不及时，即使不是重大的会计信息，也将对上市公司的投资者的合法权益产生或大或小的损害。因此，要求上市公司必须要依法在规定的期限内按期如实地披露本公司的会计信息。然而，不少上市公司未及时披露会计信息的现象不断出现，使得会计信息失去了应有的及时性，许多投资者因未获取公司及时的会计信息做出了错误的判断，权益受到了损害。

2.会计信息披露的不真实。会计信息披露的不真实指的是上市公司为了某些目的不择手段，对本公司的会计信息弄虚作假。不少的上市公司为了骗取证券市场上发行核准的机会、吸引投资者的持续投资、稳定业绩等不正当的目的，通常会对本公司的会计信息进行一定程度上的虚假美化，以此来虚增经营业绩，高估盈利能力。例如，XX建设在编制发行需要用到的2012年至2014年年度财务报表数据时，通过虚减本公司的应收账款和应付账款数额，来骗取公开发行公司债券核准机会。

3.会计信息的隐瞒披露。有一些上市公司在披露本公司的会计信息之前，通常会出于自己利益的立场，采取一些手段故意在披露时遗漏一些关键的会计信息，而这些重要事项极有可能会成为投资者决策的关键信息，投资者未了解到本该了解的会计信息，只看到了公司“好”的一面，就会错误地进行投资决策。一般来讲，这些遗漏的关键会计信息通常是：本公司与母子公司的关联关系以及关联交易、股东权益变动情况和重大事项等等。例如，XX科技在2004年至2015年6月期间，未在财务报告中如依法如实地披露关联关系以及关联交易。

4.会计信息披露的不规范。我国不断地修订或者新增有关会计信息披露的法律条款，希望以此来推动整个证券市场的健康有序地发展。虽然我国的《证券法》和会计准则已经做出了清晰的规定，但是仍有不少上市公司在进行会计信息的披露工作时不能做到规范化。比如，有的上市公司在披露本公司的中期报告时做简单化处理，这就会造成投资者不能够充分了解到公司的运营情况和盈利状况。有的上市公司还会通过新闻媒体或者一些不法网站上发布一些有关于公司财务状况等的小道消息，以此来迷惑投资者进行错误的决策，这种缺乏社会责任感的行为大大损害了投资者的合法权益。

（二）原因分析

1.内部原因。不少的上市公司会为了骗取核准机会发行上市，或者为吸引投资者持续投资、稳定业绩等利益驱动，对公司的财务数据进行虚假美化，隐瞒一些关键的会计信息。其次，不少的上市公司缺乏有效的公司治理结构，例如有些上市公司“一股独大”，管理层凌驾于上市公司内控之上，从而造成公司内部控制环境薄弱，内部控制制度如同虚设，公司的内部监督机制失效。这就会造成公司会计信息的披露易受到人为的操控，而得不到有效的内部监督，最终造成了上市公司会计信息的披露违规现象。

2.外部原因。首先，因为我国会计准则本身就存在一定的不完善，例如，许多会计政策的选择及是否披露使得上市公司具有很大的选择空间，因此一些上市公司会采取一些手段，利用会计准则的一些不足进行违规的会计信息披露行为。其次，虽然我国新《证券法》从多个方面细化了对上市公司信息披露的要求，并且在一定程度提高对于信息披露违法行为的处罚力度。但是我国信息披露的法律法规还是有着一定的不及时性，因为随着信息披露的新的违规问题总在不断发生，有一些领域很有可能是当前的法律法规没有涉及到的，这可能就会让上市公司利用法律法规的不完善领域进行违法行为，损害投资者的利益。最后，证监会的监督有可能不够到位，或者会计师事务所很可能会因为利益驱动而选择隐瞒上市公司的违规披露行为，这就造成上市公司在进行会计信息的披露时，外部的监督环境是比较容易“蒙混过关”的。

四、相关建议

（一）完善上市公司内部治理结构。首先，上市公司需要规范其内部治理结构，优化其股权结构，采取一定的有效措施使公司监事会发挥出其应有的职能，不能让监事会的存在流于形式，而是应当对董事会发挥出其应有的监督的职能。同时，也要不断地完善公司内部的审计委员会的建设，充分发挥出公司审计委员会的全部功能，保证公司会计信息的透明度。其次，要改善公司薄弱的内部控制环境，健全上市公司内部控制制度。同时要完善公司内部监督的机制，发挥公司其应有的内部监督机制的作用，做到各部门不相容职责相分离。

（二）加强公司会计人员培训，聘请专业人员。减少上市公司信息披露的违规行为，离不开会计人员的专业胜任能力和自身严格的职业道德要求，因此公司应当不断加强会计人员的专业素养，并时其具备会计人员应有的职业道德，并且可以通过对本公司会计人员定期的会计培训，使得会计人员依法编制财务报表，依法披露公司的会计信息。同时上市公司对于一些会计信息披露的不确定领域，可以聘请相关的专业人员或专业的律师，利用专业人员的工作保证公司的信息披露过程合法合规。

（三）完善会计准则及信息披露相关法律法规。信息披露制度是否完善会影响会计信息披露的规范性，因此，首先需要完善我国会计准则，对于上市公司可以自主选择的这一部分，会计准则需要不断完善一些模糊性易被利用谋取利益的规定，严格要求上市公司信息披露的准确性和及时性。其次，我国《证券法》需要更加细化有关信息披露的这一部分，对于信息披露违规的界定以及处罚标准应当更加细化，严厉处罚违规披露会计信息的上市公司，要求上市公司因违规披露会计信息而对投资者造成的损失给予相应合理的经济赔偿。

（四）加强上市公司的外部监督。首先，政府监督方面，政府监督部门应按照法律法规对公司披露的会计信息进行监督检查，政府监督机构应对于那些披露的会计信息“接近完美”的上市公司尤其警惕，严厉追查其是否真的如其披露的会计信息意义。同时也要加大对上市公司会计信息披露的监督力度，对于违规信息披露的上市公司应严厉处罚，加大对其的处罚力度，做到有法必依。其次，加强会计师事务所的有效社会监督，审计人员应保持其应有的职业道德和其应有的专业胜任能力，对于公司的会计信息披露异常领域应当持续追踪，并且实现与公司的有效沟通，对依法公开披露的上市公司财务报告的真实性和完整性应当负法律责任。除此之外，应利用社会监督的力量，可以是新闻媒体等形式来增强上市公司会计信息披露的透明度和可信度。