家族企业传承与财富管理的探讨

徐佳城

摘 要：家族企业是构成市场经济的重要元素，尤其是在多元化市场环境下，家族企业为社会经济的发展注入了新活力，同时也为社会提供了更多的就业岗位。随着家族企业的不断发展，企业传承、财富管理的重要性备受关注，只有家族企业得以稳定传承、有科学的财富管理方模式，才能进一步提高家族企业价值，使其在市场竞争中站稳脚跟、强势发展。

关键词：家族企业  企业传承  财富管理

家族企业传承一般有四种形式，即子承父业、引入职业经理人、复合型传承、企业出售。在家族财富管理中，则主要有信托、家族保险、家族银行、家族慈善等形式。家族企業要结合自身发展情况和行业环境，在企业传承和财富管理选择更科学、更适宜的模式，促进家族企业健康发展。

一、家族企业的传承

传统模式下，家族企业的传承以“子承父业”为主，这也是当前最为多见的一种传承形式，“子承父业”必须满足两个条件，一是家族有后备继承人，二是家族企业掌舵人有法定继承人。随着家族企业规模的不断扩大，或者家族企业继承人无意参与企业管理，不少企业已经相继引入“职业经理人”以维系家族企业正常运转，职业经理人有着丰富的企业管理经验和市场洞察能力，其管理专业性更加突出。“复合型传承”是企业继承人和职业经理人协同管理企业的新型模式，该模式可以作为家族企业传承的过渡手段，也可以作为一项长期运行的管理特色，通过继承人和经理人的双重管理提高企业竞争力。家族企业出售一般用于运行状况不佳、规模较小或者继承人无意与在原企业领域发展的情况，通过出售的形式将家族企业变现，获得金钱的同时也会丧失企业的所有权，所以这一传承方式仅用于特殊情况。

二、家族企业的财富管理

（一）家族保险

家族保险是高端保险类型，能够对家族财富的安全起到保障作用。近年来，随着高端保险产业的完善，其财富管理功能被不少家族企业所重视，进而成为其财富管理的重要形式。家族保险涉及内容较广，家族成员、企业资产、企业员工、固定资产、无形资产等，都可以作为保险对象，从而为家族财富管理拓展出一条新途径。

（二）家族信托

家族信托在国外家族企业财富管理中应用广泛，但是国内对这一财富管理模式尚处于尝试阶段。在家族信托模式下，家族企业成员是委托人，将其名下的合法资产委托于信托机构进行管理，机构获得委托人授权，具有对其财产进行管理和处置的权力，并将信托收益定期转入受益人名下。家族信托有利于家族财富的科学规划，同时也能提高财富运营的安全性。从当前家族信托业务来看，主要有投资理财、财富传承、公益信托、财富保护（资产配送、税收筹划等）。但是从当前国内家族信托运行情况来看，不少家族企业所有者更倾向于和海外信托机构合作，在一定程度上抑制了国内家族信托业务的发展，因此家族信托还有很大的后续发展空间。

（三）家族银行

家族银行实现了家族内部对现金流的自主掌控，这也是家族银行的运营基础。通过家族银行的财富管理，能够为家族提供高品质的生活保障，同时也能够为奇缺投资的运营创作良好条件。尤其是在家族企业遇到资金问题时，即使商业银行惜贷，也可以通过家族银行的资金运作帮助企业渡过难关，特别是在充满变数的金融环境下，家族银行是保障家族企业现金流的重要因素。

（四）家族慈善

提到慈善，不少人就会想到“散财”，其实，家族慈善不单纯是将自己的钱拿出来做公益、做慈善，迄今为止，家族慈善已经形成了较为成熟的运作体系，如建立家族慈善基金，不但能够为慈善事业做贡献，而且还能树立良好的企业形象，提高家族企业的社会口碑，这也是提高家族企业软实力的重要途径。从这一点来看，家族慈善有利于丰富企业的社会资本，作为一种特殊投资形式，往往能够受到长远的社会效益和社会效益。

三、结束语

国内家族企业的发展历史较短，因此在家族企业传统和财富管理中尚缺乏专业的理论研究。本文重点分析了家族企业的传承机制和财富管理模式，实际上，家族企业由于所处行业、社会角色、发展实力等方面的差异，在传承模式和财富管理中要结合自身需要客观选择，而不能局限于固定的模式中，只有这样才能永葆家族企业活力，提高财富积累和财富管理的有效性，助力家族企业可持续发展。

参考文献：

[1]周燕，苏雪梅.中国家族企业传承的文化动因及困境[J].求实.2017（08）.

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