浅谈我国中小企业融资难的原因及对策

王思佳

摘要：我国中小企业在经济发展中起着举足轻重的作用，然而中小企业的融资难问题长期困扰着其进一步的发展。导致中小企业融资难的原因是多方面的，本文主要通过企业自身、融资渠道、社会信用、商业银行、担保机构等方面对我国中小企业融资难的原因进行分析，并提出相应的解决对策。

关键词：中小企业 融资 原因 对策

一、我国中小企业的融资现状

近些年，虽然中小企业在不断地发展，且对国民经济的发展起着越来越重要的作用，但自有资本金少、资本积累能力弱、融资困难仍然是我国中小企业所面临的问题。由于我国金融市场还不够完善，大多中小企业还不能通过发行股票、债券进行融资，自我融资所占的比重过大，个别企业高达90%以上。另外，我国中小企业银行贷款占全部金融机构贷款总额不足10%。中小企业融资难的问题成为其进一步发展的“瓶颈”。只有解决这个问题，才能加快我国中小企業发展，并为我国的经济发展贡献一份力量。

二、中小企业融资难的原因分析

1.企业自身的原因

一些中小企业自身信用不佳，并缺乏维护自身信用的意识，不能及时偿还贷款或者贪恋现金流而故意拖欠还款等行为都使得一些企业的信用状况不好，以至于很难取得信用贷款。并且，一些中小企业的规模较小，工作人员的综合能力不高，不能做出完整的财务报表，无法给金融机构展示自己的偿还债务的能力以致金融机构不愿意为其提供贷款或融资的信用担保。此外，我国除了一些实力雄厚的民营企业外，大部分的中小企业缺少土地使用权、门面房、商业用房等商业银行愿意接受的抵押财产。还有一点就是中小企业的资金管理能力较差，所以规模较大、技术要求较高的融资方式不宜采用。中小企业由于一般所贷款金额的比较小，但利率比较高而且手续较复杂。成本太高也使中小企业不愿意向银行贷款。

2.我国中小企业融资渠道狭窄

目前，我国缺少多层次的适应各类企业融资的资本市场体系，中小企业利用资本市场筹资的机制上不具备。受市场规模和制度环境的影响，中小企业很难再证券市场上发行股票、债券进行融资，而且由于各方面的限制，二级市场也无法成为中小企业的主要融资渠道，可以说中小企业的直接融资渠道是不畅通的，中小企业无法利用现有的资本市场融通资金。

3.社会信用

我国的社会信用体系正在构建，企业信用体系还未建立，个人信用更为落后。在信用交易的规模不断扩大的情况下，信用风险成为制约经济发展的重要因素，中小企业信用度出现的呆账、坏账都使商业银行的不良贷款量上升，金融系统的风险不断变大。信用评价在一定程度上解决了融资过程中出现的信息不对称问题，然后我国的信用评级制度落后。这一方面大大提高了由于信息不对称而引起的筹资成本上升，这不但不利于提高资金的使用效率，而且阻碍了经济的发展。另一方面，信用评级制度的不完善导致了“劣币驱逐良币”的现象，信用品质好的企业的融资缺少于信用品质不好的企业。所以，信用制度的缺失是得整个融资市场环境恶化的一个原因。

4.商业银行的原因

目前，我国商业银行主要以盈利为目的。为了减少不良资产，防止呆帐、坏账，防范金融风险。商业银行重国有轻私有、重大轻小、重抵押担保轻信用贷款的倾向依然比较严重。对中小企业存在信用歧视，造成了他对中小企业金融服务效率低下，成为中小企业融资难的一大根源。其次，由于银行在处理中小企业信息和对其进行监督方面目前无法到达规模经济，因此银行对中小企业的信息成本和监督成本过高，所以从贷款成本的角度来考虑，银行不愿意向中小企业提供贷款是可以理解的。

5.信用担保机构不健全

我国的信用担保机构规模较小，抵抗风险的能力差以及其运行机制存在的一些问题，即阻碍了资金的增加，使民间资本无法流入，又使得这一市场化的产物在行政管理下无法正常运行，并且没有有效的分散风险的机制。

三、解决中小企业融资难的对策

1.提高中小企业自身的综合水平

首先、增强中小企业自身的信用意识。中小企业应该建立完善的信用管理制度，提高企业资金管理水平。鼓励中小企业设立信用部门或专门负责管理信用的人员，加强对企业信用政策的制定和执行。然后，提高中小企业的财务管理能力。提高中小企业人员的综合素质水平，完善企业的财务报表。将强化资金管理视为推行现代企业制度的重要方面，贯彻到企业内部的各个部门。努力提高企业的资金使用效率，使资金运用产生最大的效果。

2.扩大担保物的范围，提高中小企业融资能力

中小企业的不动产较少，而目前大多数的抵押贷款都需要不动产作为担保，如果扩大担保物的范围将在很大程度上缓解融资难的问题。中小企业的应收账款比较多，可以考虑将应收账款作为担保以获得贷款。虽然中小企业缺少固定资产，但通常拥有大量的流动性较强的存货，因此也可以考虑以存货作为融资的抵押，若企业出现违约现象，银行可将其货物出售来弥补银行的坏账。

3.健全社会信用

对于信用担保体系应该采取措施，防范、控制和分散风险。第一，可以让银行和信用担保机构共同承担一定责任，形成“连坐”机制。这样可以让银行积极地用担保机构进行合作，达到分散并控制风险的目的。第二，可以考虑再担保策略。通过再担保可以分散担保机构的风险。我国的担保机构很少进行再担保，因此承担的风险较大，若建立再担保分散风险机制，可以大大提高中小企业融资的能力

4.商业银行进行金融创新

商银行应该根据不同行业、不同阶段的中小企业的实际发展状况，并根据中小企业的融资特点，将银行贷款期限、还款形式、担保条件等进行改造，研发设计出针对中小企业的金融产品。并对能够提供足值抵押和有效担保的企业，发放额度内循环贷款，进行一次审批，一次签订法律文件，只要在额度范围内都不再进行审查和签约，这样可大大节省商业银行的成本。

四、结束语

中小企业的发展为国民经济的发展提供了活力，中小企业与大企业优势互补共同促进经济发展。只有不断改善中小企业的发展环境，解决中小企业融资难的问题，使中小企业得到足够的资金，才能使中小企业更好的发展。

参考文献：

[1]梁澜，周晋荣.浅谈中小企业融资难的现状及对策.时代金融，2015（8）.

[2]肖新军.中小企业融资的难点与对策.金融理论与实践，2007（12）：51-53.endprint