中小企业资金短缺的成因及对策
2017-01-16管勇
管勇
摘要:中小企业不断兴起和败落,自始至终都大致可以归结为资金的问题。其中资金的短缺问题显得尤为重要,资金是企业运转的最大动力,企业资金短缺如果不能及时的找出成因以及做出相应的对策,那么企业的前景可想而知,本文就中小企业资金短缺的成因及对策进行分析。
关键词:中小企业;资金短缺;现状;对策
引言
随着经济制度的改革与深入,各企业所面临的竞争也越来越激烈,要在市场竞争中立于不败之地,不仅要有经营管理之道,而且要有足够的资金作保证。中小企业的不断发展。我国中小企业遇到的瓶颈制约也越来越严重,其中资金的紧缺在所有制约因素中显得尤为突出。由于企业内部的资金结构不尽合理,内部控制体系不健全、资金运转存在漏洞等问题。社会主义市场经济条件下的企业,是以盈利为目的的,一切的经营活动都要围绕着这一个中心来进行。而资金是企业的“血液”,是企业整个经营机制得以正常运行的先决条件。因此,资金管理对于企业来说,有着极为重要的作用。
一、中小企业资金短缺的概述
资金短缺的企业,大体上都患有同一症结:即原材料积压和产品滞销,造成了企业流动资金沉淀和严重浪费,加剧了资金紧张程度。另外,由于近年来科学技术发展迅速,产品革新加快,以致商品淘汰更新快,使积压的产品迅速贬值,无形中造成的损失也是促使资金减少的重要因素。企业达不到金融机构贷款最低信用标准,导致企业在银行的信用等级较低,很难得到银行贷款。同时,许多企业在资金的筹集和使用上缺乏科学的预测和决策,致使许多资金使用中大量出现高投入、低产出、投入散、规模效益差等现象,造成资金的无效使用和大量浪费。加之从资金的投入到资金的收回,缺乏有效的协调机制,造成各环节各自为政,相互衔接差。企业在用资金上缺乏计划,使企业资金参加生产周转次数减少,没有发挥资金的应有的作用。
二、中小企业资金短缺的现状
(一)抵押能力不足,缺乏可用于担保抵押的财产
多数银行目前只接受产权明晰(出让的土地、房产等的抵押),而许多企业正处于发展阶段,有的企业以租赁经营场地为主,正如我所在的攀枝花市华兴物资有限责任公司一般,公司办公场所是以租赁为主。有的企业有厂房却没有产权,所以,大多数企业资产小,符合抵押、担保条件的资产不多,况且银行为降低其经营风险,又不太可能在企业没有抵押物,又缺乏信用担保的情况下借钱给企业。
(二)经营规模小,抵抗风险能力差风险较大
大多数企业自有资金较少,技术水平落后,产品科技含量不高,缺乏核心技术竞争能力和发展后劲。攀枝花市华兴物资有限责任公司受市场环境影响程度较大,自负盈亏,没有背景靠山,一旦市场环境发生变化,经营随之发生变化,导致企业经营业绩不稳定,银行贷款风险增大。许多企业由于缺乏中长期战略目标,导致经营活动没有方向感。
(三)金融产品不尽合理
由于金融市场的初步建立,还有很多不成熟、不完善的地方。今年,为应对金融危机,各大商业银行纷纷推出了一系列新型金融产品,但是远不能适应企业发展需要,特别是票据市场、应收帐款融资以及融资租赁等融资工具落后,流程相对繁琐,不能适应企业资金需求小、时间急、使用频繁的要求。
三、分析中小企业资金短缺的成因
(一)国家金融紧缩政策,导致企业资金紧张
国家指令银行限期收回贷款,抽走大量企业流动资金,致使许多企业出现资金紧张。国家的紧缩政策,主要是针对炒钢材、炒股票、炒房地产等经济过热行为的,但不幸的是银行等金融机构也介入其中。这些炒做行为一旦无后续资金,其投入资金就很难收回。而国家的紧缩政策执行是坚决的,结果企业的运营资金、往来资金,在一定程度上用来归还了炒做资金贷款,导致企业的生产经营资金紧张。而且,限期收回贷款的做法,本身是与企业生产经营各环节的连续性、按比例性相矛盾的。
(二)市场供求波动过大,浪费和沉淀了一部分资金
目前企业的生产经营、投资活动,主要是通过价格等经济杠杆来调节的。如果产品价格上升,则企业增加生产,如果产品价格下降,则企业减少生产。然而,由于产品价格在流通和形成过程中变化频繁,供求竞争激烈,结果常常使价格的波动幅度过度放大,形成产品供求的大起大落,即一方面产品短缺和物价上涨,另一方面生产过剩而产品滞销。
(三)企业自身经营状况不佳,自身积累不足形成资金短缺
中小企业经营机制比较灵活,财务管理制度不健全,财务报告的随意性大、真实性差、透明度不高,银行要掌握中小企业的市场信息力不从心,而且现实中大量存在的中小企业不守信用行为,影响了对中小企业的信用评估。中小企业易受经营环境的影响,变数大、风险大。中小企业的准入门槛较低,一般存在治理结构不规范,管理粗放,技术水平较落后等“硬伤”,虽然其面向市场经营的灵活性很高,但经营稳定性较差,抵御风险能力较弱,难以吸引投资者的注意,使外部的股权资本不敢进入或无法引入。
(四)金融市场不成熟,使企业缺乏更多的融资渠道
我国金融市场发展不成熟,没有形成多层次的市场体系,企业直接融资渠道不畅。首先,中国缺乏一个活跃的私人资本市场。实践证明,私人资本市场是企业筹资必不可少的场所之一,但是我国金融政策缺乏对私人资本市场保护,私人资本的筹集或进入金融领域受到非常大的限制。其次,缺乏为企业服务的股权市场。证券市场是市场经济的重要组成部分,具有向社会筹资,促进产权流动,优化资源配置等作用。但是目前上市筹资、发行债券的法律法规和政策导向对企业不利,企业缺乏上市的条件和政策环境支持,难以通过证券市场筹资,通过债券和股权融资的渠道获得资金不易。直接筹资渠道狭窄是企业筹资难问题的关键所在。
四、加强企业资金短缺的对策
(一)树立企业资金管理意识,探索新的资金管理机制
增强对资金运动规律的认识。企业应增强对资金运动规律的认识,并运用规律,合理配置资金,保证资金周转畅通无阻,做到购产销平衡,按资金支出的性质和用途,合理分 配经营活动、投资活动、筹资活动所需资金。
(二)优化资金筹措结构,合理选择筹资方式
中小企业应把所有活动纳入预测范围,选用的预测方法,必须考虑要符合公司的实际情况,不要照套公式。预测资金需要量时,还要考虑资金时间价值及投放时间。特别是要预测销售商品,提供劳务实现收入的现金收回额和时间。无论选择哪种筹资渠道,都应讲诚信,依法保障出资者的合法权益,减少再筹资困难。科学地选择筹资方式和进行筹资组合,保持适当的自有资金与负债资金比例。
(三)优化资金使用结构,降低资金消耗
对于这个问题,中小企业首先应合理分配资金的占用结构,合理确定经营、投资、筹资活动资金之间的比例。其次要合理确定流动资金内部各种资金形态的占用比例。要根据市场动态,预测产品生命周期,及时更新产品。制订科学的成本费用定额,定期进行成本费用分析,及时发现资金使用上的浪费情况。创新和采用新技术,改进工艺,搞好劳动组织,加强生产管理,降低资金消耗。
(四)优化资金分配结构,改善企业筹资环境
资金分配要考虑投资者、债权人等各方面利益,处理好分配与积累的关系。向投资者分配的利润要基本满足其期望值,对于职工,应随企业效益的增长,其收入、待遇要相应增加或改善。对资金循环过程要进行事前、事中、事后控制,将资金循环过程的资金状况和市场信息及时反馈至相关部门,以便及时采取措施。对形成的积压资金,要及时盘活。建立健全资金内部控制制度并严格执行,确保资金安全。依据攀枝花市华兴物资有限责任公司的实际情况,实行资金有偿使用,收支统一管理,统一结算制度。企业除了应该建立好企业文化,为企业发展和筹措资金提供良好的筹资环境外,国家应为企业筹资创造条件,应培育、规范和完善金融市场,保障资金流通畅通无阻,打击挠乱金融秩序的不法行为,为中小企业筹集资金提供一个良好的金融环境。
参考文献:
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[3] 彭诗金 《管理创新与发展》 经济科学出版社,2012-2-29