浅析海外项目资金如何管理和运作

文/张桢涛 韩宇轩



浅析海外项目资金如何管理和运作

文/张桢涛 韩宇轩

摘要：在改革开放的脚步迈入我国后，国内越来越多的项目走向了国际市场。对海外项目来说，资金是否有效管控直接影响着工程项目的承接以及工程的施工进程与项目收益。而海外项目资金管理因为涉及的行业众多、影响因素众多，所以管理起来十分复杂，同时风险非常高。本文将对海外项目资金如何管理和运作进行分析，以总结出更好的运作方式，加快企业海外事业的发展。

关键词：海外项目；资金管理；资金运作

随着世界经济的不断发展，各个跨国企业海外项目也在逐步增长，海外项目是否成功主要受两个因素的影响，一是过程控制，另一个就是资金控制。本文将会从海外项目的资金控制方面进行具体分析。首先对项目资金进行有效的回收与利用、减少资金风险，让企业得到充足的资金进行项目运作；然后将会对资金管理中存在的问题进行分析并提出解决办法，进而保证资金的有效运作。

一、海外项目的资金特征

一般来说，海外项目资金主要有以下几方面特点：

（一）海外项目资金一般都属于外币资金；

（二）应收款回收难度较大，风险较高；

（三）资金的安全性以及汇率的波动也使得资金管理难度大增；

（四）在海外，由于国家的外汇制度不同，导致不同项目资金的支付方式也不尽相同。

二、海外项目资金管理存在的问题

（一）货币资金的安全性问题

对于企业资产来说，货币资金是其非常重要的一部分，更是企业全部资产中流动性最强的。企业的发展受到货币资金的影响较大，只有做好货币资金的管理，才能帮助企业更好更快的发展。但从安全性角度考虑，现金的风险也是非常高的，特别是很多海外项目。由于其施工地点治安很不稳定、法律法规也极不完善，人民的法律意识淡薄，经常会出现抢劫打砸等危险情况。［1］此外，海外项目的施工地点大多在偏僻地区，人员、施工区域比较分散，更加大了企业对工程以及人员管理的难度，这也对资金的安全管理提出了更高的要求。

（二）应收帐款回收性问题

在海外项目中，应收账款的及时回收对企业的资金管理是极为重要的。客户所支付的款项是资金成本中最低的，只有及时收回应收款，减少企业垫资，降低企业经营和财务的风险，才能保证项目的稳定进行，促进企业的发展。由于通常情况下，海外项目应收账款金额较大，实际支付时总会出现资金滞缓的现象，尤其是在工程将要完工的时候，客户总会找各种借口对工程进行拖延结算或进行各种克扣，这样就加大了企业尾款的回收难度。一些企业在进行项目运作之前，没有对客户的资信进行详细调查，也没有在合同中把保护条款明确的表示出来，致使应收帐款回收率较低，回收期较长。

（三）保函管理问题

一般在海外项目中，承包方都会应客户的要求而签订保函条款，对项目的完工时间、施工质量等作出担保。而保函也会出现各种风险，如由于违约保函被没收的风险。［2］还有一些客户会让企业提供开口保函，而开口保函由于没有明确的有效期限，往往比闭口保函风险更高。

（四）外汇管制规避和汇率风险防范问题

在海外项目开工以前，企业通常要对当地的外汇管制进行详细的调查与分析，通常会选择外汇管制较宽松的国家和地区以保证利润能够及时汇回母国。企业也会选择相对安全、信誉较好的银行存放资金，以方便母公司可以随时进行账目核对。同时企业也需随时关注外汇市场的变化情况，服务合同的签订要充分考虑汇率变动的影响因素，优先选择对我方有利、币值稳定的结算币种，尽量避免或减少当地币种的结算以降低汇率贬值的风险。除此之外，企业还可以通过购买保险，与银行或金融机构签订套期保值合约等，尽量降低汇率风险，进而避免出现较大的汇率损失。

三、海外项目的资金运作与管理

（一）加强资金预算管理

海外项目在申请资金拨付时，需要提前做好资金预算，资金预算为申请资金拨付提供了依据，也为每项资金审核与成本控制提供了实施的标准。在计算资金预算的时候，需要对每个项目的资金需求通过科学精准的计算，定制资金计划后再申请资金拨付。科学合理的资金预算是资金高效使用的前提。但因为海外项目的影响因素很多，如果在预算资金的时候考虑不周全，导致资金与预算产生差距，会对项目的进程产生影响。因此，企业需要进一步完善预算的编制、审批以及监督制度，并对每一个项目的预算资金都要进行严格的审批，并且还要把资金预算划分的更加细致，可细分为年度资金预算、季度资金预算和月度资金预算；同时，资金报表也要经过每一层的管理人员的审核与批准，最后进行统一管理。在预算得到审批以后，各部门要对资金的使用进行严格的控制，保证每笔资金的支出都要在预算之内，原则上不允许出现超额的资金申请。除此以外，项目的执行人员要多与财务人员进行沟通，尽早发现项目实施过程中资金预算管理出现的问题。制定合理的资金预算审核制度，也是控制资金预算的一个很好的办法，这有助于及时的发现预算和实际之间的差距，并能够采取措施加以解决。

（二）加强货币资金安全管理

因为海外项目管理最大的问题就是资金结算问题。所以在进行资金结算的时候，在法律的范围内尽量使用金融工具等结算工具进行结算，如果可以尽量不要使用现金进行结算。通常情况下，在海外为了保障资金安全，企业应该在对日常所需资金进行预算以后，上报国内总部进行审核，保证库存现金在一定范围内，一旦资金超限，就要及时存放银行。除此以外，还要设置一个专用的保险箱来对日常现金进行保管，而保险箱要放置在监控设备以及防盗设备完善的办公地点。在一天的施

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