互联网金融发展及主要金融模式

刘宝航



互联网金融发展及主要金融模式

刘宝航

摘要：伴随着互联网发展的浪潮推动的金融市场变革下，互联网金融正在逐步渗透进人们社会生活中，如消费、储蓄、支付、保险、借贷等各个金融行为。伴随着互联网的迅速发展和在用户生活层面的不断渗透，互联网金融也迅速被大众用户所接受，并且市场上涌现出大量的互联网金融产品，其凭借着创新的模式优势和信息优势，快速发展并在金融市场上占据一席之地。

关键词：互联网金融新兴金融科技创新

以互联网为代表的信息科技和高新技术，如移动支付、社交网络、搜索引擎和云计算等形式，在过去10年间，以改变和影响了如文字、音乐、视频、商品等多个领域。而这次互联网与金融的结合，也促成了一种全新的互联网金融模式。在这种互联网金融模式下，金融客户的支付变得更加便捷高效。另外在互联网金融模式下，市场信息不对称问题得以解决，交易的道德风险也有所降低，并且传统金融机构的中介作用被削减，而在资源配置效率方面，互联网金融又可以达到与传统金融一样的水平。这使得互联网金融在促进经济的同时，还大幅降低了交易成本和风险。另一方面，互联网金融还满足了传统金融无法满足的金融需求，扩大了金融的覆盖范围，使得金融从传统的精英式金融逐步变为大众化金融，专业化成本和进入门槛将被大大降低，市场参与者更为大众，金融利益也将更加惠及于普通百姓。

一、互联网金融的起源及发展

随着2002年互联网电子商务的逐渐兴起开始，互联网的概念逐渐走进人们的生活，改变和影响着每个人的生活习惯及消费习惯，据2015年CNNIC发布的《中国互联网统计报告》，截止到2015年6月中国互联网用户规模已达6.67亿，并且仍在不断的增长，越来越多的人通过互联网来进行消费选择及交易行为，也越来越多的企业通过互联网进行营销、品牌、广告等商业活动，这为互联网金融的产生奠定了扎实的基础。

互联网金融的产生是传统金融行业与互联网行业相结合的产物，它的产生离不开金融本体对于降低成本、增加收益、降低风险等强烈渴求，也离不开互联网信息技术、大数据技术等迅速发展带来的机遇。

二、主要的互联网金融模式

目前随着互联网金融的发展，各种互联网金融产品在市场上涌现出来，如果我们对所有的互联网金融产品进行分类汇总，大致可分为如下几类：

（一）众筹

众筹模式顾名思义，是通过向大众融资和募集资金的方式汇集资金，从而满足某个资金需求或完成某个交易行为。其具备低门槛、多样性、创意性等产品特征，目前主要应用于一些创意产品研发、艺术设计、科技创新等小、平、快的资金筹集项目中，满足中小型创新企业或个人在传统金融体系中无法满足的资金需求。目前众筹模式在我国的发展还不够成熟，经常会有各种违约事件的发生，因此众筹的市场机制、监管政策及法律制度还需要进一步的完善。

（二）P2P贷款

P2P是指个人对个人的贷款模式，是指资金供需双方通过互联网第三方平台，根据自身需求及对方的资金规模、预期收益、风险系数等资质进行匹配、筛选、确认，最后通过平台完成个人间借贷的模式。满足那些无法通过传统正规金融机构获得资金需求或无法及时获得资金需求的人群及企业，目前主要应用于一些中小企业为了加速公司运作发展或满足短期资金需要而在较短的周期内筹集非巨额的资金的情况，这很好的解决了传统金融体系中，中小企业由于资质审核、风险评估导致的融资难的问题，其通过信息化手段在一定程度上解决了资金供需双方信息不对称的问题，降低了参与门槛。

（三）第三方支付

第三方支付就是指一些和产品所在国家以及国内外各大银行签约、并具备一定实力和信誉保障的第三方独立机构提供的交易支持平台。在第三方支付平台的买卖双方交易中，买方根据自身需求选购商品，并通过第三方平台提供的账户进行支付，由第三方通知卖家交易情况并提醒发货，买方检验物品后，就可以通知付款给卖家，第三方再将款项转至卖家账户，第三方支付通常采用支付结算的方式包括现金结算、票据结算、汇转结算等，第三方支付平台通过从交易中抽取一定比例的费用实现商业价值。满足那些希望通过互联网快速实现交易的商品供需双方，为交易双方提供了一种除网络银行、电子信用卡等支付方式外的一种快速便捷的互联网支付方式，也通过第三方担保的形式降低了网络交易的风险，避免了交易双方知道对方的银行卡、信用卡等支付信息，从而降低了互联网的信息流传风险，但这也需要第三方支付平台具备较高的诚信度和品牌知名度来获取用户信任，否则交易双方也会存在将银行卡、信用卡等支付信息暴露给第三方支付平台的风险顾虑。

（四）金融数据平台

金融数据平台是指通过收集、剔选、分析、整理互联网上天文数字级别的、非结构化的数据，然后根据分析得出的结论为互联网金融机构提供有价值的数据信息，云计算技术和大数据分析是金融数据平台的核心技术。金融数据平台并不是面向资金供需用户和交易用户服务的金融产品，而是面向为这些人服务的金融机构和金融平台的产品，为企业提供客户分析、风险分析、商业分析等金融数据服务，这也为金融体系深入化、精细化、全面化的发展提供了准确的数据支撑。

（五）互联网金融聚合平台

互联网金融聚合平台是指利用互联网聚合金融产品进行引导销售或为金融产品销售提供服务的第三方平台，这类平台的核心是聚合了海量的金融产品，客户无需再逐个查看挑选每个金融机构的金融产品，而通过这类平台进行方便快捷的搜索、筛选、比较从而挑选满足自身需求的金融产品，这种模式不存在实际的经营风险也不受到金融相关政策的影响，其只是通过互联网技术实现金融信息聚合的第三方中介平台，并为互联网用户提供了一系列的提醒、筛选、比价等辅助功能。

（六）传统金融互联网化

传统金融互联网化是指传统金融机构通过融合信息技术、互联网技术、大数据技术等，对传统业务流程进行升级或改造，实现产品或业务的电子化及信息化。从整个金融行业来看，金融互联网化是重要的发展趋势，目前以银行为主的金融机构在行业内处于发展的前列。

三、互联网金融的主要特点

在如今互联网已经改变生活方式的今天，随着经济的发展及经济结构的不断调整，金融理财的概念也已进入每个家庭生活中，互联网与金融的融合已经形成了不可阻挡的趋势。互联网与金融结合使得互联网金融市场不断的涌现出各种创新型产品及服务，其与传统金融体系相比，其产品及服务存在着如下特点：

（一）即使性

随着电子设备的普及，如平板电脑、手机、电脑、自动化设备等，使得用户可以随时随地获得信息及购买产品，对于金融的产品和服务也同样通过电子设备可以触及到用户，使得用户在任何时间、任何地点、任何情况下均可以进行金融交易，购买金融产品，享受金融服务，从而使得金融信息的流转更加具备时效性和高效化，同时，由于移动手机设备的普及以及其24小时的伴随性特点，手机设备可以随时随地的通知用户，这能使得原本主动获取金融信息的方式得到革新，用户可以在快速的时间内被动的得到需要的信息及交易情况，如理财情况、股市情况、交易完成情况等，未来手机设备在一定程度上承载24小时的私人智能金融助手的角色。

（二）高效性

互联网的优势在于利用信息技术来实现的信息无差异共享能力以及信息处理分析能力，而金融的本质也是信息化和标准化的数据业务，互联网通过融入金融业务，利用其信息技术能力及数据分析能力来促进金融业务的发展，还可以通过大数据技术以及云计算技术，将海量的用户交易信息数据进行分类汇总、筛选过滤、个性化分析等，从而辅助金融业务，促进金融业务降低成本、提高效率、控制风险，将金融的高效性特征更进一步的发挥。

（三）广泛性

互联网金融打破了传统金融体系的地域概念，突破了传统的物理空间的局限性，这不单单使得用户可以在任意地点享受金融产品和服务，使得任意一个信息设备都能成为虚拟业务网点，还能使得各网点、各地域的金融服务和交易数据在互联网平台上充分打通，实现个人金融业务的全国联网化，再进一步，在互联网信息技术的基础上，每个交易客户便是一个信息主体，其无论在任何平台产生的任何交易行为、金融行为均能记录存档，这为创建每个人的信用身份体系以及风险管控体系，提供了必要性的条件，使得金融的应用性得以更全面的覆盖。

（四）低成本

用户通过互联网和电子设备使得产品随时随地交易，这极大的降低了传统金融机构的场所成本、人力成本、服务成本等，从而使得金融交易的成本得以降低，据中国银行业协会发布的《2014年度中国银行业服务改进情况报告》显示，截至2014年末，网上银行的交易已达608.46亿笔，交易总额达1248.93万亿元，网上银行个人用户已超过9亿。这说明目前互联网金融的普及，已经极大的降低了每个用户的使用成本以及整个金融体系的运作成本。

参考文献：

[1]周华.互联网金融对传统金融业的影响.南方金,2013(11)

[2]王瑞.欧阳建军.浅谈我国金融体系的现状和问题.金融论苑,2005(1)

[3]屈庆.陈黎.余文龙.互联网金融发展对金融市场及债券市场影响分析.

债券,2013.10