金融集聚效应对于区域经济的发展探讨

内蒙古财经大学职业学院经管系 赵静

随着经济全球化趋势的发展，市场信息得以在世界范围内传播，而这些因素的存在也使得我国金融集聚效应出现了更加明显的表现。金融集聚效应的基本形式就是金融产业的集聚，它具体是指一个国家的金融机构及其监管部门等共同又有总部的功能特征，并在地域上发生集中现象，同时能够与其他国家的金融机构形成密切的联系。早在上个世纪末，这种效应就开始在金融产业较为发达的地区流行起来。金融产业集聚具体具有空间性、累积经济性、层次性和递进性。本文主要分析了金融集聚效应对于区域经济的发展影响。

1 金融集聚效应的具体表现

1.1 集聚效应

第一，大幅度提升交易的效率；金融集聚效应能够为区域经济带来具大效益，这种效益集中表现在跨区域支付效率以及金融资源配置效率上的提升。有关专家指出，对于使用单一货币的金融中心来讲，其效率实际上与增添单一法币的效用几乎是等同的。在发生金融聚集的区域内，其中的每一个地区在进行业务阶段时，是按照多对一的方式进行的。虽然运费的上涨，会使得金融中心在完成商品清算工作时的效率下降。但是，按照货币交易的角度来讲，作为具有交易清算统一性的金融中心市场，其交易的效率提升将是必然的。第二，提供更加畅通的近距离交流通道；一个城市对于各行各业的吸引能力是具有很大的不确定性的，一般来讲，城市更加倾向于以快速互动为依托的直接接触行业或者服务业。另外，还应当强化与其业务有关联的其他金融机构间的联系。作为企业内部的高级管理人才，除了需要做好金融债券等的发行之外，还应当与总部之下的各个分销商之间建立好密切的关系，同时还应当做好央行或者金融监管部门的沟通工作。

1.2 形成外部规模性经济效应

这一效应主要有三个方面的表现：其一，节约周转资金，为融资和投资提供更加便捷的服务。实践证明，一个完整而高效的支付体系，能够帮助公司在大型金融中心机构的帮助之下，更加便捷地使用银行机构中的交易媒介，并在自身达到一定的规模之后，有效地使用当地的金融市场。这两种方式都能够帮助公司更好地解决资金周转的问题。其二，提升流动性，以降低投资风险。对于一个市场来讲，其规模越大，也就意味着其公司证券的流动性越高，这样才能够吸引更大数量的投资人将自身的需求转移到本公司所流动的市场之内，也只有这样才能够避免投资人往往只关注于净超额的供给量。其三，开展机构间的合作，促进副业发展。在行业的发展初期，其规模较小，投资者不会选择投资成本较高具有中介性质的专用型资产投资，而是选择直接的净超额供给。而随着行业发展规模的扩展，当其发展的空间能够抵消投资者的投资费用投入，投资者才可能会选择这种业务，也才能够进一步促进行业的副业发展。

1.3 信息外溢效益

当金融集聚效应发生之后，实际上就是将具有不同发展水平的金融机构集中在同一个地理区域之内。在这样的背景之下，一定会形成机构之间的信息和知识的交互，这种交互性实际上就是金融信息的外溢效应。信息的外溢对于发生集聚后的金融机构来讲，能够更快地完成金融机构的经营者与投资者之间的沟通与交流，而这对于提升整体结构中的利润来讲是具有深远意义的。与此同时，信息的外溢，能够帮助金融机构及时了解不同种群企业的需求，这能够帮助他们提供更加个性化的金融产品服务，相应的也会带给金融机构更加广阔的盈利空间。另外，地理位置上的便利性，还能够使得经营者与投资者掌握那些原本复杂而灵活的金融衍生工具更加完整的信息，以帮助他们完成更好的投资或者经营计划设置。

2 金融中心建设的主要问题

2.1 金融资源过于分散

在我国，有很多拥有一定优势的省市，例如拥有正式优势的背景、创世优势的深圳等，他们都对省市内的金融工作有了非常重要的认识，并在此基础上提出最大限度使用金融资源，以构建金融中心的思想。在这种背景之下，国内就形成了金融资源的激烈竞争。这势必会造成在全国范围内的有限性金融资源的分散，多多少少会增加其他地区完成资源集聚的障碍，也无法完成各个金融中心发挥最大化的集聚效应。

2.2 没有形成明确的定位

不论是国内还是国际上的金融中心都是在一个自然的过程中完成的积累，它具有非常明显的自发性选择的特征，并且以金融资源的运动为自身发展所遵循的规律。因此，在进行金融中心建设之前，必须要具有一个明确而统一的规划。但是，在我国金融中心建设的过程当中，却没有形成一个明确的发展定位，并且缺乏科学而合理的规划。这直接导致了所建设的金融中心协调性和层次性过低。而且，由于在金融中心的建设之初就可以存在着区域性的攀比心理，造成了金融机构的重复性建设，大大浪费了国家的金融资源。

2.3 较为局限的地域性分割

能够成为金融中心的其余，首先是具备较高经济实力，并能够高效地完成经济的集聚和扩散，同时还能够与毗邻的地区之间有着非常密切的经济业务往来，并最终完成经济的有效规模建设的经济中心。一旦一个金融中心没有一个能够供其发展的金融辐射地区，亦或者没有争取到有效的区域经济支持体，那么这个金融中心未来必然无法完成有效的金融集聚和扩散，其前景发展是非堪忧。在我国目前的经济体制条件之下，其市场机制发展相对优质，这就造成了金融中心内部的人才和机构活动都被局限在本地内的市场，致使中心内部的机构资产无法完成最大化的收益。

3 实现金融集聚效应，促进区域经济发展的策略

综合来看，金融集聚效应对于区域经济的发展具有重要的推动作用。因为，在促进区域经济发展时，就应当推动我国金融集聚的形成。但是，在推动金融产业发生集聚时，还需要注意以下几点问题：第一，充分借鉴国外的先进经验，以尽最大可能地降低金融聚集的弊端。第二，遵循金融集聚发展的客观规律，这也是能够实现金融集聚最大效益的重要条件。第三，结合我国实际。任何经验都不能完全照搬套用，而是要在充分调研我国国情的基础上，建设具有我国特色的金融中心。第四，遵循政府的政策导向，这也是能够帮助区域实现经济又好又快发展的重要保障。

3.1 积极发挥政府的引导作用

金融集聚的发生离不开政府的支持，特别是在金融产业开始发生集聚现象的初期，由于本身的技术和资金周转等问题，这使得金融集聚很难完成必要的扎根工作，也没法取得应有的经济效益，这就需要政府的扶植。当然，政府的扶持工作必须要尊重市场的主导性作用，因为金融市场以及金融市场内的企业是促进金融发生集聚的决定性因素。而且，最为直接接触金融信息的使用人，金融机构能更加清楚金融资源的配置情况和金融行业的实际状况，而金融机构中的微观主体，却是最为直接的选择者。对于这些资源，作为只能够完成宏观调控作用的政府部门来讲，是无法完全控制其内。与此同时，政府内部的管理制度本身就为机会主义的产生埋下了隐患。因此，如果在金融市场的管理引导过程当中，没有对管理的尺度有一个良好的把握，很可能会造成金融市场上发生寻租事件。因此，政府必须科学管理金融行业，保证政府调控功用的发挥能够最大限度地弥补市场的不足。另外，政府还应当利用自身优秀的资源，做好金融中心建设的最佳地理位置选择，并做好今后金融集聚行业的科学地管理和规划工作。

3.2 提高金融集聚创新，提升金融中心竞争力

金融创新的源动力主要体现在两个方面：紧张金融管制下的金融创新和宽松管制下的金融创新。一般来讲，金融创新是同时使用这两个源动力的。一方面，在紧张的金融管制条件下，要完成其他途径或者层面上的金融创新。另一方面，要加强管制宽松环境的建设，积极鼓励金融服务行业开展新型的业务。综合来看，一旦金融行业实现了条件限制的突破工作，当地的经济必然会呈现出飞速增长的趋势，并且还会加快金融集聚的速度，完成区域内整体经济竞争力的提升。就目前来讲，金融创新的层面主要集中在以下几点。第一，市场和产品的创新。除了不断完善金融市场建设工作之外，还应当保证金融产品创新工作的同步进行。这是保证金融集聚市场之内具备持久活力的重要措施。第二，制度创新。在进行金融制度的创新时，首先要保证风险的规避工作，然后再将金融制度推向国家化和自由化方向。第三，机构创新。其中主要包含的是机构职能及其种类上的创新，这是帮助金融中心完成引进外资工作的重要方式。第四，人才创新。金融集聚发生时，要注意做好通用型国际人才的储备工作。

3.3 提升金融集聚的层次性，优化集聚结构

金融集聚效应的发生实际上是与区域内的经济发展水平高度和其金融资源的配置效率有着密切关联的。但是由于金融体制的问题，我国在金融资源的配置上出现了大量的重复和浪费，一种不必要的同质竞争也出现在金融集聚中。为了避免这些现象，保证我国的金融集聚在促进区域经济增长中发挥出最大的优势，就需要对金融体系进行重新的分配，建立起一个能够具备互补效应的金融集聚结构。而要真正实现这一理想化的金融集聚，就需要剔除现行金融体系中的不合理因素，以构建起符合区域经济发展的具备创新性的合作型金融组织。同时，还应当根据区域内的具体经济发展水平和形态，建立起具有层次性的金融集聚中心。另外，还应当最大程度地消除地区性的贸易壁垒，转变区域间金融市场的分割状态，这样才能够保证金融资源的流通性，以完成金融集聚效应的发挥。

3.4 完善金融监管，规避金融风险

金融集聚得以形成与之存在的监管环境是分不开的。金融监管能够促进金融集聚的发生，并伴随着金融集聚的发展而发展。金融监管对于金融集聚的推动作用主要呈现在以下两个方面：提供合理有序的竞争环境，同时维持市场的稳定性。这两个因素是帮助金融产业在发生集聚时，能够有效规避金融风险的重要的制度保障。金融的监管主要集中在金融投资环境质量的层面。发生集聚效应之后，区域内的金融机构更加多样化，金融业务以及金融工具的数量也在逐步增多，这中变化为区域内的经济带来活力的同时，也使得区域内的金融面临的风险更加复杂。这些因素的存在，会使得金融监管的难度上升。所以，区域内的金融监管必须着眼于现下的局势，并要注意监管方式的革新，以将各方面的有利因素协调起来，保证金融集聚效应发挥到最大。

4 结语

金融集聚化发展，是现代经济发展的产物，对于发生这种效应的区域经济有着非常重要的促进作用。但是，由于我国金融行业起步较晚，很多现行的机制还不够成熟，造成了金融集聚认知上的偏差。为了避免由于不必要的失误而影响金融集聚效益的发挥，就必须要认识到金融集聚中的各个问题，并要提出相应的解决措施，以保证我国的金融集聚效应真正实现其促进区域经济增长的作用。

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