我国小额贷款公司的发展现状及对策

天津财经大学珠江学院 陈晓黎

一、国内小额贷款公司的发展轨迹及经营特点

近年来，我国中小企业由于自身条件和融资规模的限制，一直面临融资难的问题，特别是在国家确定了紧缩的货币政策后一定程度上限制了银行的信贷供给能力，进一步增加了中小企业获得融资的难度。虽然我国社会经济体系中并不存在流动性短缺的问题，很大一部分民间资本不同很好的进入流通领域。在这样的背景下小额贷款公司孕育而生，在2008年之后，各地逐步放开准入限制，准予了越来越多的小额贷款公司成立，小额贷款公司的出现不但弥补了民间资本市场的空缺，同时将民间资本更好的引入了实体经济中，进一步加强我国经济资本的流动性，很大程度上缓解了中小企业融资难问题。截至2011年三季度末，全国共有小额贷款公司公司3791家，贷款余额3359亿元，前三季度累计新增贷款1379亿元。

小额贷款公司“小额、分散”的特色贷款模式是对现有金融体系的有益补充。在抵押方面，出传统的固定资产抵押外，部分公司还推出了薪押贷款、联名担保贷款等多种形式，满足各类资金需求者贷款要求。利率方面，因其特殊带贷款形式和盈利目的，一般利率较高，很多小额贷款公司的名义月利率为1%，但再加上手续费、资金管理费等费用，实际年利率在15%——28%之间，根据抵押物情况有一定涨幅，总体来说比较灵活。金额方面通常较小，一般在一万元到一百万元之间。贷款期限最短一个月，通常为半年到两年间，也有不少公司提供五年的贷款业务。还款方式也较为灵活多为每月一还，也有的是每半月、每季度还款一次，但出于成本与收益因素考虑，多数小额贷款公司规定客户提需提前还清贷款利息，缴纳违约金。在其实际的运营中，小额贷款公司的经营模式往往还需要根据市场特点做出相应的调整，但其特色的经营模式还是为公司创造了稳定的贷款需求，同时也效地缓解了中小企业贷款难问题。

虽然小额贷款公司近年来获得了快速发展，受益也较为稳定，但其依然面临着一些亟待解决的现实问题。

二、小额贷款公司发展困境

小额贷款公司因经营业务特殊，国家对小额贷款公司有诸多方面的限制，阻碍起发展。

首先是政策上的“歧视”。小额贷款公司按国家要求成立，依法开展贷款业务，应属于金融机构范畴。但是在税收政策方面却与金融机构有着天壤之别，不能享受金融机构税收优惠，沉重的赋税在一定程度上制约了小额贷款公司的发展。

其次法律地位不明确，管理水平低，运作不规范，治理结构有待完善。小额贷款公司从业人员文化水平参差不齐，且缺乏专业的信贷技能，管理层也存在知识老化的问题，缺乏对经济形势发展、产业前景的预测和前瞻性的认知；业务开展方面存在较大的随意性，风险防范意识缺乏，由于其特殊的利益趋向，常常为一些大型企业和房产开发商进行融资，造成经营风险扩大，贷款被骗或形成呆账的现象也时有发生。

第三小额贷款公司自身也面临着资金短缺的问题。一方面小额公司的主要资金来源为股东缴纳的资本金和少量的金融机构注入的资金，从银行业金融机构获得融入资金的余额，不得超过资本净额的50%，注册资本上限不超过2亿元，资金来源有限。另一方面为避免吸储带来的系统性金融风险，相关法律规定小额贷款公司不得向公众吸收存款。由于民间资金需求旺盛，小额贷款公司自有资金通常在每年年初就已基本发放，业务周期较长，小额贷款公司下半年的通常都处于资金短缺阶段，业务难以拓展，利益在无形中损失，后续资金匮乏成为制约公司发展的另一大难题。

三、小额贷款公司的发展对策

要实现小额贷款行业的健康发展离不开国家政策的支持，今年来我国各地都针对本地情况颁布了相应的小额贷款公司发展促进条例，不断完善相关法律法规，在政策上给予相应的优惠，小额贷款公司正步如一个公平的金融、税收发展环境。随着业务的发展，各公司也针对自身情况对经营管理水平、从业人员专业水平、风险控制等方面做出相应提高，使企业面对激烈的市场竞争拥有强有力的竞争优势，公司的发展进入良性趋势。但制度带来的“后遗症”是造成的我国小额贷款公司后续资金的匮乏是现阶段阻碍我国小额贷款公司发展的主要原因。

现阶段我过小额贷款公司主要经营的是贷款零售业务，业务周期长，后续资金不足，难以取得突破性的发展。公司要寻求新的发展就要改变现阶段固定的经营模式，着力于解决后续资金的补充问题。贷款“批发”业务是解决这一问题的一大突破口。所谓的贷款批发就是，将一个公司或多个公司已形成的单笔贷款按照不同的期限、利率、还款方式等组成资产包的形式，由专业金融机构进行风险评估，信用等级评价后，出售给有盈余资金的大型企业、商业银行、保险机构或是以理财产品的形式在市场上进行销售，换取资金的快速回流，以开展新的业务。这样的方式不但绕过了制度、政策的限制，充分的利用民间了资本，增强民间资本流动性，加强了保险机构、担保公司、商业银行等金融机构间的联系，同时也有利于小额贷款公司发展成为商业化可持续经营的现代企业。

[1]钟乐.小额贷款公司.浙江先行.宁波经济，2010

[2]周好文,郝莹.关于我国小额信贷问题的分析.经济问题，2010

[3]茅于轼.中小银行应是穷国金融支柱.2010