数字人民币对数字金融产业发展的影响机制及优化对策研究

施志晖,陆岷峰

(1.南京财经大学 信息工程学院,江苏 南京 210003;2.南京工业大学 互联网金融创新发展研究中心,江苏 南京 211816)

引 言

2023年底,中央金融工作会议明确提出了建设金融强国的战略目标,全面推广数字人民币不仅可以助推人民币国际化进程,更重要的是它可以成为提升金融风险管理水平和推动金融业数字化转型的有力举措。作为我国央行发行的第一代法定数字货币,数字人民币的出现代表着我国货币体系发生了重大变革。它在保留法定货币基本属性如法偿性和稳定性的同时,还融合了数字技术的优势,例如便捷高效的电子支付和较高的安全性。此外,数字人民币具有可编程和易追踪等特点,这将为现代支付系统带来革命性变革,有望通过优化支付体验、提升效率、增强安全性等方式,显著提升整体支付水平。同时,它也可以推动金融产品和服务的创新,扩大金融服务覆盖面和包容性。

数字金融产业指通过运用先进数字技术提供各类金融服务的行业体系,范围广泛,从简单的电子支付到复杂的金融产品设计与风险管理均包含在内。这些核心技术如区块链、人工智能、大数据分析等的应用,不仅提升了金融服务效率,还扩展了产品创新性和可及性。随着数字经济高速发展,探索数字人民币如何赋能数字金融产业成为重要议题。数字人民币的实时处理能力、交易透明度提升以及安全性优势,对传统金融服务效率提升和风险控制具有重要意义。此外,其广泛推广应用也将促进金融包容性,为更广用户群体提供高效安全服务,这对金融科技发展和体系现代化至关重要。因此,需要深入研究其在数字金融中的应用影响机制,探讨有效融合数字货币与金融技术的路径,这不仅有助于深化对其在传统金融中的融合理解,也将为政策制定和行业实践提供参考,从而共同推动金融科技创新和产业健康发展。

关于数字人民币与数字金融产业关系的研究,近年来随着数字经济的高速发展,学术界给予了广泛关注。马广奇和陈雪蒙(2023)研究数字人民币的运行机制及预期效应,指出它可能成为重塑国际金融格局的突破口。(1)马广奇、陈雪蒙:《数字人民币的运行机制和预期效应研究》,《金融发展评论》2023年第4期。方鸣(2023)分析数字经济时代人民币国际化的机遇,指出跨境支付可能是数字人民币的重要功能。(2)方鸣:《人民币国际化需把握数字经济时代机遇》,《中国对外贸易》2023年第2期。李金林(2023)讨论了数字人民币场景扩大对中小银行尤其是乡村振兴和普惠金融的重要性。(3)李金林:《中小银行数字人民币场景应用及未来趋势》,《中国农村金融》2023年第2期。刘馨蔚(2023)探讨了数字人民币不断升级与多场景应用,说明其在现代金融业中的重要地位。(4)刘馨蔚:《全新升级数字人民币登场 开拓多场景应用》,《中国对外贸易》2023年第1期。陆岷峰和欧阳文杰(2023)研究认为,数字技术深度改变金融业态,影响其发展模式和流程。(5)陆岷峰、欧阳文杰:《关于新时期数据资产要素市场化的目标、原则及路径的研究——以商业银行数据资产为例》,《新疆社会科学》2023年第5期。陆岷峰(2023)指出数字金融产业面临风险,需要加强管理应对。(6)陆岷峰:《商业银行数字化转型风险类型、特征及治理体系》,《金融发展研究》2023年第10期。陶立敏(2022)探讨了数字人民币发展的机遇与挑战,强调其对国家货币和金融监管数字化转型的影响。(7)陶立敏:《数字人民币发展的机遇、挑战及政策建议》,《企业经济》2022年第2期。陆岷峰和欧阳文杰(2023)研究认为,必须构建符合数字金融特点的新监管体制机制。(8)陆岷峰、欧阳文杰:《现代金融治理体系视角下的监管体制改革研究》,《经济学家》2023年第8期。

通过上述爬梳可以看到,近年来已有多位学者在数字人民币与数字金融产业关系研究领域取得了丰硕的成果,这些成果从多个方面给出了全面而深入的论述,对后续深入探讨数字人民币影响机制及优化对策等问题,提供了有价值的参考。但研究的不足在于,就数字人民币推广后的影响及应对策略方面研究较少,特别是在应对数字人民币可能带来的负面影响或如何更好利用其功能方面,提出的对策设计还不够充分。鉴于此,本文重点关注数字人民币如何影响数字金融产业的发展,以及在此基础上提出一些优化发展的政策建议,旨在为金融决策者和从业人员认识和评估数字人民币发展的机遇与挑战,为后续研究与实践提供参考。

一、数字人民币对数字金融产业影响机制的分析

数字人民币的推出不仅仅是支付领域的一次创新,更将对整个数字金融产业产生深刻的影响。它在推动金融行业向数字化转型的过程中起着关键作用。

(一)支付系统的现代化与高效化

数字人民币的推出标志着我国支付体系迈向现代化的重要一步。作为一项重要的金融技术创新,数字人民币将给支付体系的发展带来深远影响。首先,数字人民币通过电子方式进行,实现了近乎即时的资金结算。这大大提高了交易效率,尤其对于高频、交易量大的金融市场更具有明显优势。与传统银行转账相比,数字人民币可以在几秒内完成交易,为市场参与者节省大量时间成本。其次,数字人民币减少了传统现金交易的物理成本。无需印刷、运输和保管纸币,这为金融机构和社会带来了实质性的费用节约。对小微企业和个人消费者来说,这将产生直接的经济效益。此外,数字人民币采用了密码学和区块链等先进技术,保障了交易数据的安全性。它防伪功能强,难以伪造,有效降低了假币问题的风险。同时,数字化交易记录更便于追踪,这对预防洗钱和其他金融犯罪有重要作用。总体来说,数字人民币的应用将极大推动我国支付体系的现代化进程。它不仅代表着技术水平的提升,更预示着金融体制改革的新阶段。长远来看,数字人民币将成为促进我国金融体系深度开放和高效运行的重要引擎。

(二)促进金融包容性

数字人民币作为一项重要的金融科技创新,其推广将极大促进我国数字金融体系的包容性发展。传统金融依靠实体网点,面对地理距离和知识门槛,难以全面覆盖低收入群体和偏远地区居民,使他们长期无法充分享受金融服务带来的利益。而数字人民币通过手机APP就可以进行各类操作,消除了地理和知识限制,极大降低了这部分人利用金融服务的成本门槛。同时,它的特点也能激发更多定制产品,如小额贷款、微型保险等,更好地满足不同群体的个性需求。此外,第三方也可以基于个人数据,开发更低成本的定制解决方案。总体来看,数字人民币将重塑传统金融运行模式,真正实现“以人为本”。它不仅能够消除地理和知识障碍,降低使用成本,还能促进产品创新,实现金融向每个公民开放并提供可持续服务。这将极大缩小不同地区和群体在享受金融服务方面的差距,真正实现普惠与包容的发展目标,成为推动我国数字金融体系包容性发展的重要力量。

(三)通过强化数据安全与隐私保护促进数字金融健康发展

数字人民币通过强化数据安全与保护用户隐私,为推动数字金融产业健康发展奠定了坚实基础。作为新型数字货币,数字人民币在设计和运作机制上大幅优化了数据安全保护能力。它采用了比传统网络交易更先进的加密技术,有效防范黑客攻击和数据泄露,为用户交易提供了更高级别的安全保障。同时,数字人民币注重保护用户隐私。它可以被追踪以防止非法活动,但普通用户的交易细节并不会外泄。这不仅增强了用户使用数字金融服务的信心,也有利于数字金融应用的广泛推广。此外,数字人民币支持匿名交易,在一定程度上保障了用户隐私需求,这对促进数字金融创新也有很好的推动作用。总体来说,数字人民币通过数据安全和隐私保护的完善,有效解决了网络环境下数据安全和隐私问题,为数字金融健康发展奠定了坚实基础,也为深入发展数字经济提供了有力支撑。

(四)促进新型金融产品和服务的创新

数字人民币作为一种新的数字货币,其可编程性、高效的交易处理能力以及强化的安全性,为金融产品和服务的创新奠定了坚实基础。具体来说,数字人民币的可编程性允许开发基于智能合约的自动化金融产品,例如可以根据预设条件自动审批贷款或处理保险索赔,这不仅可以大幅提高服务效率,还可以为用户提供更便捷且更个性化的金融体验。与此同时,数字人民币在交易处理上的优势,能够很好支持大数据和高频交易的需求。这对于证券交易、支付结算等领域来说意义重大,可以实现交易的高速化和安全性。此外,这也为金融机构利用大数据分析客户行为模式提供了可能,从而开发出更精准的个性化产品。除此之外,数字人民币还可以支持金融服务的细分化。根据不同客户群体的需求特点,金融机构可以设计定制化的定向产品。这种细分服务能更好满足个性需求,同时也拓展了新市场。另一方面,数字人民币还鼓励金融机构与科技企业进行深入合作,利用人工智能、区块链等前沿技术开发金融产品。这不仅促进了技术进步和金融创新,也可能催生新的商业模式。最后,随着数字人民币在全球范围内应用,金融机构有望开发出国际化程度更高的金融服务,如跨境支付和贸易融资等,从而提升服务质量。总之,数字人民币为金融产品和服务创新奠定了重要基础。

(五)推动金融监管和政策制定的发展

数字人民币作为新型数字货币,其在推动金融监管和政策制定方面的影响深远。首先,它为监管机构提供了前所未有的详细和实时的交易数据支持。与传统金融相比,每个数字人民币交易都能被精确记录,这给监管机构打开了“实时窗口”,可以及时掌握经济金融动态变化,有效监测各类风险。监管机构可以基于这些宝贵数据,更好地预防洗钱、打击非法活动。同时,数据也可以帮助监管机构深入了解市场行为和用户需求,为制定货币政策、利率政策提供依据,从而更好地服务实体经济。除此之外,数字人民币还为监管机构提供了新的监管工具。利用大数据分析和人工智能技术,监管机构可以从海量交易数据中提取隐藏信息,指导监管决策。这不仅提高了监管效率,也增强了对复杂金融产品风险的识别能力。与此同时,数字人民币可能会推动全球监管标准和政策的统一,促进跨境合作,共同打击新兴犯罪,维护国际金融秩序。总体来说,数字人民币为监管机构提供了前所未有的数据和工具支持,将对监管方式产生深刻影响。但另一方面,它也给监管带来新的挑战,比如,如何在促进金融创新与防范风险之间寻求平衡便是一个亟待解决的现实问题。监管机构需要灵活应对,把握好数字货币发展的先导作用,促进金融体系更好地服务实体经济。

二、数字人民币赋能数字金融产业面临的挑战

在分析数字人民币对数字金融产业影响的同时,也需要考虑它在推广过程中面临的各种挑战。这些挑战不仅来自于技术层面,如支付系统的完善性和稳定性,还包括市场接受度、用户体验以及法律法规环境等多个关键领域的支持。

(一)普及性和认可度不高

数字人民币虽得到政府的大力支持,在一些更发达城市开展了试点,但其全民普及程度仍需加强。特别是在农村地区和中低收入群体中,由于知识水平和技术基础的限制,消费者和商家对这一新型支付工具的认知度往往不高。一方面,这部分人群对新技术的理解能力相对薄弱,难以主动获取和评估数字货币的相关信息;另一方面,政府和金融机构在这些地区开展知识推广和技术支持的力度也需要加大。此外,不同年龄层次和教育背景的人群在对数字货币认知和信任程度上的差异也不容忽视。如果这种普及不均现象无法得到有效改善,可能会影响数字人民币在促进金融创新和包容性,特别是助推贫困地区金融服务的潜在作用。因此,要真正实现数字人民币的全民应用,还需加强多渠道知识传播与技术支持,缩小不同群体在此方面的差距。

(二)技术整合与兼容性不强

虽然数字人民币作为一项革命性的技术,为金融领域带来了创新的可能性,但其与现有复杂的金融体系和基础设施的深度整合还面临重重挑战。由于数字人民币与传统金融系统在技术架构、业务流程及用户体验等多个环节存在差异,金融机构需要将其有机融入已有的支付、银行和其他金融服务平台。这不仅涉及不同系统在技术层面的兼容性问题,也需要协调好各环节的运营流程以保证用户体验的连续性。技术整合的高度复杂性很可能会导致系统间功能的兼容性问题,影响数字货币在不同场景下的交易效率和使用便利性。例如,如何实现数字人民币与银行账户之间无缝转换、如何在各类支付终端和APP上给用户带来一致的操作体验,以及如何保证不同平台之间高效流畅地处理数字人民币交易,都是当前技术整合面临的重要挑战。

(三)隐私保护与数据安全不到位

尽管数字人民币采用了先进的加密技术,有效防止了黑客攻击和交易数据泄露,提高了金融活动的安全性,但如何在保护用户隐私和满足监管部门追踪非法活动需求之间找到平衡点,仍是一个亟需解决的问题。数字人民币每一笔交易都会产生详细的账户数据记录,这对用户个人隐私的保护提出了更高要求。用户们可能担心个人消费习惯被追踪,这可能会影响他们使用数字货币的意愿。与此同时,随着数字人民币在各领域的应用不断深入,必须确保技术体系能够适应未来网络威胁的不断变化,比如量子计算机带来的新挑战。只有在保障用户隐私安全的同时,兼顾监管部门追踪非法活动的需要,数字人民币才能真正获得用户的信任并大规模推广应用。

(四)市场动态与消费者行为掌握不多

数字人民币面临着市场动态和消费者行为方面的新挑战。当前,不同群体对数字货币的认知和使用程度有很大差异。个人的科技水平、安全与隐私担忧以及对新技术的态度都会影响消费者是否接受数字货币。不同行业和领域对数字人民币的采纳也各不相同。一些行业可能更快地应用这一新支付方式,而其他一些行业可能需要更长时间适应。这种差异很可能会影响数字货币长期的推广效果,因为要在各个消费群体中建立信任和习惯需要一个过程。政府和企业应加强用户教育和培训,解答消费者的疑问,帮助他们适应这一新技术,以缩小行业和群体间在认知和使用程度上的差距,促进数字人民币的广泛应用。

三、数字人民币赋能数字金融产业的具体路径探索

数字人民币在赋能数字金融产业方面,不仅涉及技术层面的创新,更代表着一种全面的系统变革。这种变革广泛影响到支付系统的重构、金融产品和服务的创新,以及提升金融包容性等关键领域。

(一)支付系统的创新与优化

支付系统的创新与优化是数字人民币赋能数字金融的一个重要途径。分析显示,数字人民币之所以能改革支付体系,主要因其能提供高效快速的交易处理能力和强化的安全性。这有利于简化支付流程,降低交易成本,同时提升交易安全性,从而为用户和商家提供更便捷安全的体验。具体来说,金融机构可以采取以下措施整合数字人民币:一是升级核心支付系统,支持数字人民币交易的结算和清算。二是优化流动支付产品如支付宝、微信支付APP,在界面上增加数字人民币选项,支持数字人民币快速扫码支付。三是采用双重验证和加密技术,保护数字人民币账户和交易数据的安全性。同时,监管机构应与相关国家和组织深入交流,在技术标准和业务规则上达成一致。例如制定跨境支付接口标准,便于不同国家的金融机构互通;优化跨境结算流程,利用区块链技术实时处理,降低交易成本。通过上述举措,数字人民币有望成为国内外支付体系重构的新引擎,极大提升金融服务效率和安全性,助推我国金融向数字化转型

(二)产品设计和服务创新

数字人民币能够为金融产品设计和服务创新提供重要支撑。其独特的可编程性和高效交易能力,为金融机构开发个性化金融产品和定制化服务创造了有利条件。比如,通过在数字货币上运行的智能合约,可以设计出根据客户风险偏好自动调整还款计划的个性贷款;或者通过大数据分析,为不同客户提供定制的理财组合。但是,要发挥这些潜力,金融机构还需做很多工作。首先,研发团队需要掌握区块链和大数据等核心技术,并结合市场需求开发产品原型。其次,通过内部培训提升全员对新技术的应用能力,为产品研发提供支持。此外,与科技公司深入合作也很重要,共同利用人工智能等手段分析用户数据,设计出更贴近客户需求的个性服务。除此之外,完善产品验证和上线流程也是一个重点。新技术研发周期较长,金融机构需要建立灵活的内部机制,快速验证产品效果,并根据用户反馈及时进行迭代升级。同时,与监管部门保持密切沟通,共同研究规范数字金融发展。只有全面提升自身能力,金融机构才能真正发挥数字人民币在促进金融创新中的重要作用。它将为客户提供更个性化的产品和服务体验,助推金融业迈向数字化转型。

(三)金融包容性的提升

数字人民币能够为普惠金融的发展带来重要影响,其核心优势在于可以有效降低金融服务的使用门槛。通过手机等终端设备就可以实现基础交易,这对于一些传统渠道难以覆盖的群体,如低收入家庭和偏远地区居民来说,具有重要意义。但是,要发挥这一优势,金融机构还需要做更多工作。首先,需要研发出针对不同用户群体需求的专属产品和应用。例如为低收入用户设计使用简单的理财管理工具,或面向农村客户提供以农产品质押为依据的小额信贷产品。其次,在基础设施不足的地区设置数字货币服务点,提供一站式的技术支持和培训,帮助本地群众掌握使用方法。此外,与社区组织和NGO深入合作,在目标用户中开展推广宣传也非常必要。同时,与电信运营商和第三方支付机构合作,利用其已有网络和用户群资源,有效扩大数字货币在普惠领域的覆盖面。最后,与监管部门保持沟通,研究完善相关支持政策,为数字货币在普惠金融领域的应用提供保障。只有采取全面而细致的举措,数字人民币才能真正发挥其在促进普惠金融发展中的重要作用。

(四)数据驱动的金融服务

随着数字经济的高速发展,数据已成为金融业核心竞争力的重要来源。数字人民币作为一种天然产生大量交易数据的数字货币,为金融机构提供了充分利用数据优势的难得机会。但是,要发挥这一优势,金融机构还需投入重资建设数据基础设施和分析能力。它需要构建专业的大数据平台,用于有效收集、存储和管理来自各类终端的人民币交易数据。此外,还需重点研发数据挖掘和人工智能算法,将这些宝贵数据进行深度学习分析处理,提取其中隐含的用户行为模式和市场规律。例如通过分析不同用户群和场景下的消费模式,可以为个性化产品定制提供依据。同时,也可以识别异常交易,有效提升反洗钱和风险控制能力。另一方面,金融机构还要注重数据安全和隐私保护。它需要建立健全的管理制度,明确数据收集、使用和共享规则,严格遵守个人隐私保护法规。只有在保证数据安全的前提下,金融机构才能长期保有用户的信任,并不断优化数据驱动的金融服务体验。通过对数字人民币数据的深度挖掘,金融业将迎来新一轮数据驱动发展的高速期。

(五)风险管理和监管科技

数字人民币作为新型数字货币,其实时性和可追溯性为金融风险管理和监管提供了前所未有的机会。金融机构和监管机构可以利用数字人民币产生的丰富交易数据,提升风险管理和监管能力。具体来说,金融机构可以开发基于大数据和人工智能的风险分析系统,实时收集和分析交易数据,识别异常和风险点。这可以帮助及早发现风险事件,提高风险预警能力。同时,监管机构也可以建立类似系统,利用数据开展主体监测,追踪重点领域和主体的动向变化,提升监管效率。此外,两方还可以通过开发区块链等监管技术手段,实现数据共享。比如开发基于区块链的“智慧监管”平台,实现监管信息的实时同步与查询,有力支持跨部门联动监管。总之,数字人民币为金融监管带来前所未有的数据优势。只要金融机构和监管机构能够通过技术手段充分挖掘其内在价值,必将极大提升我国金融风险管理和监管水平。

(六)跨行业合作和生态系统建设

数字人民币不仅可以应用于金融领域,其特性也使其能够满足其他行业的需求,从而创造新的商业机会。金融机构应主动开展跨行业合作,利用各自资源优势,共同开拓数字人民币应用前景。比如,金融机构可以与科技公司合作,利用大数据和人工智能技术开发基于数字人民币的个性化金融产品。与电信运营商合作,利用通信网络基础设施打造“移动支付”解决方案。与零售商合作,探索“买即送”等增值服务模式。这些跨行业合作不仅可以共享客户群和渠道资源,也可以提升各自产品和服务的附加值。

除此之外,金融机构还需要重点投资构建数字人民币生态系统。一是建立安全可靠的数字货币交易平台,支持多元化支付需求。二是研发各类支持应用,如数字钱包、转账软件等,与平台深度对接。三是与合作伙伴共同制定标准,确保生态内各主体和产品兼容互通。要形成完整的生态体系,数字人民币才能在更广泛领域释放潜力,进而带动相关行业全面升级,推动社会数字化进程。金融机构应主导这个重要过程,引领产业变革。

结论与建议

数字人民币的引入不仅改革了传统支付体系,也推动了金融创新和包容性提升。它通过提供实时交易数据,增强了金融监管效能,在跨行业合作和生态建设中发挥重要作用。其可编程性、安全性和高效特点,为金融数字化转型奠定基础。然而,要发挥其潜力,还需解决技术整合、用户认知和法规监管挑战。这些建设性举措,可以有效推动数字人民币在金融领域的广泛应用和持续发展。

对今后数字人民币的应用与发展,笔者建议:

第一,支持数字人民币在第三方支付平台和电子商务领域的应用。数字人民币可以直接在网上购物支付,提升网购体验。这将有助于扩大数字人民币在线消费场景,促进电子商务的发展。

第二,推动数字人民币在跨境贸易支付中的应用。数字货币具有便捷的跨境结算功能,可以有效降低企业跨境结算成本。这将有利于推动国内外贸易的融合发展。

第三,支持数字人民币在公共服务领域的试点,如交通出行和医疗保健等领域。这可以通过数字支付提升政府各项公共服务的效率和体验。

第四,探索数字人民币在金融产品创新中的应用前景,比如数字理财产品。这不仅可以扩展数字人民币在金融领域的应用场景,也有利于推动金融产品创新。