国有资本运营公司财务管控中存在的不足及改进措施探究

路 嫄

（赣州国投集团，江西 赣州 341000）

当前，我国部分企业正处在重要的改革转型时期，其中，也包括国有资本运营公司。国有资本运营公司的管理重点正在从企业管理向资本管理的方向迈进，因此，广大国有资本运营公司应该不断学习其他国内外企业的成功经验，深刻认识到财务管控工作的重要性，并从预算管理、内部考评、财务审计、队伍建设等角度入手，借助先进的信息技术，进一步加强财务管控力度，以保障国有资本运营公司的资本投资质量和水平，促进我国经济更好地发展。

一、国有资本运营公司概述

国有资本运营公司，主要指经由国家允许授权的经管国有资本的企业形式。通常来说，国有资本运营公司往往侧重于运营国有资本，如国有股权或产权等[1]。国有资本运营公司需要通过在资本市场当中的各项运作活动，依靠合理的股权交易或产权买卖，达到优化国有资本结构、提高资本运营水平的目的，实现科学融资。同时，国有资本运营公司在发展过程中，还可以通过资金周转循环、资本管理等方法，高效地进行资本运营，最大限度地促进国有资本的保值和增值。

从整体角度来看，国有资本运营公司的运营特点主要有以下几个方面：首先，国有资本运营公司主要以财务投资为核心，一般不会从事实际的生产经营，主体业务为投资、融资、资本管理、资本退出等；其次，国有资本运营公司的层级较多，股权结构比较复杂，与一般企业相比，管理链条要更长；再次，国有资本运营公司的投资方式比较多元化，其联系结构和投资标准也具有复杂性；最后，国有资本运营公司的投资周期通常较长，在这一过程中，国家政策很可能会发生变化，这种环境下，国有资本运营公司运营面临较多的不确定性，易受到政策影响。

二、国有资本运营公司主要的财务管控模式

（一）集权管理

集权管理是大多数国有资本运营公司主要的财务管控模式之一，并且比较适用于控股型集团公司。在集权管理模式中，总公司需要参与公司的战略目标及各项财务管控措施的制定，以保证集团总体工作在总公司的管控下进行。

同时，集权模式与其他管理模式存在较大的区别。在财务管控工作中，采用集权模式的国有资本运营公司首先要保证相关部门人员能够顺利完成多项工作，这自然也需要更多的工作人员，从而很容易导致部门岗位或人员出现冗余，管理成本负担较大；不仅如此，在开展集权管理的过程中，只有总公司才能全方位了解各子公司的经营状况，并以此为基础制定符合子公司的财务预算指标，这能够确保总公司享有绝对的领导权和控制权，避免出现子公司财务工作脱离管控的情况。但随着集团规模的扩大，这种集权性的管理模式也会在一定程度上限制子公司的发展，压缩其发展空间。因此，集权模式往往不适用于大型国有资本运营公司。

（二）分权管理

分权管理也是国有资本运营公司常用的一种财务管控模式。在这种模式中，总公司通常会将大部分精力放在财务投资上，不会主动参与各子公司的生产经营业务。同时，在采用分权管理模式时，子公司的结构设置会尽可能简单化，这样才能有效降低财务管控成本，防止管理资源浪费[2]；另外，在分权管理模式下，子公司需要完成总公司所制定的财务管控目标，再加上总公司的定期考察，可以为公司总体经济的稳步发展提供了可靠保障。值得一提的是，总公司也要对子公司的股权进行控制，以此保证其对子公司的控制权。

分权管理模式尽管可以充分扩大子公司的财务管控空间，但随着管理的推进，部分子公司会将自身的发展置于首位，由此逐渐偏离了公司整体的管控计划和目标，影响后续的财务管控方向。因此，要想发挥出分权管理的最大价值，国有资本运营公司适当分权，并且平衡好各子公司的权利尤为关键。

（三）混合管理

混合管理模式是将集权管理和分权管理的优点集合在一起，具有较高的灵活性，适用于多种情况，可以有效弥补前两种财务管控模式的不足，可以帮助国有资本运营公司随时根据市场发展情况和自身实际情况调整管理策略，转变管理模式。因此，混合管理在我国国有资本运营公司中的应用比较广泛。

三、国有资本运营公司财务管控中存在的不足

（一）人员专业及综合素养有待加强

当前，我国大部分国有资本运营公司都存在财务人才资源匮乏的问题，这严重限制了财务管控工作的开展。随着公司经济活动规模和财务队伍的不断壮大，公司很可能会疏于对人才的管理，例如在招聘、培养、考核等方面存在不足，导致一些综合素养与岗位需求不匹配的人员进入公司，使财务队伍的总体水平较低，这会直接影响国有资本运营公司的财务管控水平和效率，不利于公司的长远发展。

（二）部门管理和财务流程不规范

从我国国有资本运营公司当前的发展情况来看，部分公司都缺少规范、完善的财务工作系统，没有对相关的经济活动做出明确、系统的要求，在财务工作流程和部门管理等方面都存在不同程度的制度缺失与管理流程混乱。在这种情况下，公司各部门之间会缺少有效的合作和交流，许多经济信息都很难实现实时的传播和沟通，导致财务管控很难发挥出应有的作用。

（三）信息技术应用水平待提升

随着科学技术的飞速发展，当前已经进入信息化时代，信息技术已经渗透到了各行各业中，改变了传统的产业发展模式，加快了信息传播和沟通效率，极大地方便了人们的工作与生活。因此，国有资本运营公司在开展财务管控工作的过程中，应该合理运用信息技术，弥补传统管控模式的不足，充分顺应时代发展趋势。但是，从目前来看，部分公司的财务管控信息化建设程度依然较低，没有建立起科学完善的信息化财务工作模式，仍然过于依赖传统工作手段，这严重影响了财务管控的时效性和有效性。

四、国有资本运营公司财务管控问题的改进措施

（一）加强全面预算管理，优化资金使用效率

国有资本运营公司要想开展好财务管控工作，首先应该做好全面预算管理，严格控制成本支出，这也是实现公司经济快速发展的前提。在落实全面预算管理之前，公司应该编制可行的预算方案，并以公司现有的资源为基础，例如员工工资总额、固定资产购置、公用经费等，结合公司现阶段的战略规划，进一步完善预算方案[3]。同时，公司还要在国家法律政策允许的范围内，制定相应的预算指标，使其在符合公司资本回报要求的基础上，尽可能降低运营成本，最大化地获得经济效益。另外，在编制出预算方案之后，为了保证方案的合理性和科学性，国有资本运营公司还应该召开会议对方案进行集中审议，重点研讨和判断预算方案编制程序是否合法合规，参考的历史数据是否合理，编制说明是否完整，编制依据是否充分，对特殊事项的补充说明是否详实。只有保证预算方案的科学、合理，才能有效优化资金使用效率，促进国有资本运营公司的高质量发展。

（二）建立完善的考评机制，加大管控力度

在国有资本运营公司的财务管控体系中，完善的考评机制是必不可少的，它不仅可以依照既定的财务绩效指标来考察公司的财务情况，同时还能提高财务管控工作的约束力，引起各部门的重视。因此，国有资本运营公司要建立完善的考评机制，充分加大财务管控力度。首先，在预算管理方面，公司应该将考评重点放在资金的使用上，跟踪判定公司资金的使用情况和投资计划是否相符，是否存在资金闲置，资金预算是否出现偏离[4]。一旦发现问题，就要马上做出改正，防止问题的进一步严重。与此同时，在考评指标的制定方面，公司要与各部门展开深入的沟通交流，在了解各部门工作的实际开展情况和需求之后，再有针对性地完善考评指标，确保最终的考评内容和公司内部的实际情况相符。另外，在落实考评措施之余，公司还应该将具体的奖惩制度落实到位，对于在财务管控中发现的任何不良行为，要及时给予相应的惩处。而对于在财务管控工作中表现优异的个人和部门，公司也要给予一定的奖励，以此来激发工作人员的热情，构建良好的内部工作氛围。

（三）加强部门管理，优化工作流程

财务工作流程的不完善会影响国有资本运营公司财务管控工作，职能部门责任划分的不明确，也容易使财务管控失效。因此，为了提高财务管控的水平，国有资本运营公司应该加强部门管理，构建科学、合理的财务工作流程，并采用垂直管理的方法，为财务管控注入活力。具体而言，国有资本运营公司可以遵循自上而下的原则划分相关部门的职责和权利，从不同部门的角度出发，深入分析实际的工作内容，确定各部门在财务活动中应该发挥的作用和肩负的责任。与此同时，在开展财务工作之前，公司还应该要求各部门提前交流信息，注意进行预先的报备和审批。这样在各部门密切配合和严格的审批制度下，各项财务工作如固定资产购置、外部融资、日常采购等，都可以实现目的明确、流程清晰的管理，从根本上规避税务风险、违规风险和竞争风险，使公司总体的财务管控质量得到显著提升。

（四）完善财务审计制度，有效识别和规避财务风险

有效的财务审计制度在国有资本运营公司的财务管控工作中具有重要价值。通常情况下，财务审计工作主要由审计部门负责，其职责是发现财务工作中潜在的运营风险和问题，并迅速总结出行之有效的整改方法，确保公司有序经营[5]。因此，国有资本运营公司应该着手构建科学的财务审计制度，重点对一些大型投资项目进行专项审计，实时评估项目实际的投资情况并对项目可行性做出分析，为公司决策提供可靠的参考依据。同时，公司还要针对投资风险开展审计工作，致力于识别公司在发展过程中存在的经营投资风险和其他一系列不利因素，并提前制定应急预案，帮助公司规避不必要的财务风险，这也是财务管控工作的关键环节。

（五）创新财务管控模式，合理运用信息化技术

创新传统的财务管控模式是国有资本运营公司实现高效财务管控的关键。首先，当前国内外经济市场形势复杂，许多企业公司为了更好地应对市场风险都对内部资金实行了集中管理。国有资本运营公司也可以采用这种管理模式，对各子公司进行集中的财务监管。在资金集中管理模式的帮助下，总公司可以对子公司采用统借统贷的方法，这不仅可以实现资金的集中筹措，达到降低资金成本、加强资金使用率的目的，同时还能对子公司的资金使用情况进行全方位的监管，有利于增强公司的风险抵御能力。

除此之外，信息化时代背景下，国有资本运营公司有必要利用信息化技术，对原有的财务管控模式进行转型升级。在信息化技术的支持下，国有资本运营公司完全可以建立财务信息数据库、搭建财务数据平台，并借助大数据技术在国资委监督系统和公司自身的信息系统之间建立有效的联系，这既能实现信息数据的实时共享，同时也有助于实时监督。有了信息化技术的帮助，公司可以通过对比信息数据，随时掌握现阶段的运营情况，以便于调整后续的发展方向，提高财务管控的全面性和有效性。

（六）加强人才队伍建设，提高财务人员的综合素养

在国有资本运营公司中，财务人员的专业水平与财务管控水平息息相关，因此，公司应该重点加强队伍建设，注重提高财务人员的综合素养。对于这一问题，公司应该从多个方面入手：首先，在招聘环节中，公司应该制定严格明确的招聘要求，坚持“人尽其才”的原则，确保每一位应聘上岗的财务人员都能符合岗位要求，胜任岗位工作，避免专业能力不足、道德水平不强的人员混入其中，保证财务队伍的总体质量；其次，除了开展人才招聘之外，国有资本运营公司还要对现有的财务人员进行系统培训，定期开展专业的培训活动，提升财务人员的专业水平和道德素养，为财务管控工作提供充足的人才支持；最后，公司还可以为财务人员提供外出学习和培训的机会，派遣他们前往其他国有资本运营公司进行交流学习，吸取先进的工作经验和工作方法，从而为公司的财务管控工作更好地赋能。

五、结语

综上所述，国有资本运营公司要想开展好财务管控工作，首先，应该加强全面预算管理，优化资金使用效率，并建立完善的考评机制，加强部门管理，优化工作流程；其次，要构建完善的财务审计制度，创新财务管理模式，充分发挥现代信息技术的作用；此外，还应该加强人才队伍建设，提高财务人员的综合素养。只有这样，国有资本运营公司才能真正提高公司的财务管控水平，实现高质量发展目标。