欠发达地区科技金融支持制造业企业科技创新发展研究——以宁夏为例

王轶慧 马俊理 周小平

（1.宁夏高新技术创业服务中心,宁夏 银川 750002；2.宁夏科技厅,宁夏 银川 750002；3.宁夏农村科技发展中心,宁夏 银川 750002）

“十三五”以来，宁夏回族自治区党委和政府坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入学习贯彻党的十九大和习近平总书记视察宁夏重要讲话精神，牢固树立新发展理念，坚持以供给侧结构性改革为主线，统筹抓好稳增长、调结构、促转型、增动能等各项工作，自治区制造业呈现出新兴产业加速布局、传统产业绿色转型、重点行业特色鲜明的发展态势，形成以原材料加工制造、消费品制造、装备制造为主导的制造产业体系。宁夏科技金融服务制造业转型步伐不断加快。本文通过梳理科技金融支持制造业企业科技创新中的主要做法和经验以及推进过程中遇到的难点，对未来支持制造业企业提出了建议，以期为大力推进宁夏科技金融支持制造业企业高质量发展，创新驱动战略实施提供参考。

1 宁夏制造业发展现状

1.1 制造业规模不断扩大

宁夏回族自治区统计局数据显示，2020年全年规模以上制造业增加值比上年增长5.4%，拉动规模以上工业增长3.3个百分点，其中，电气机械和器材制造业增长62.8%，通用设备制造业增长28.4%，计算机、通信和其他电子设备制造业增长13.4%，医药制造业增长5.1%；全区高技术制造业增加值增长9.9%，占规模以上工业增加值比重由上年的4.3%提高到5.9%。通过实施国能宁煤400万吨/年煤炭间接液化、银川隆基光伏15 GW单晶硅棒切片、杉杉能源（宁夏）5.5万吨锂电池正极材料、宁夏伊利千亿元奶产业链集群等一大批重大项目，为制造业高质量发展注入强劲动能。2020年，全区规模以上制造业企业实现营业收入3 092.7亿元，利润总额152.2亿元，较2015年分别提高了3.7%和43.9%，发展速度、效益和质量同步提升。

1.2 制造业创新能力显著增强

宁夏通过出台“创新驱动30条”，建立东西部合作机制，立足资源禀赋和优势特色，深入实施“五大科技创新行动”，深化体制改革为科研人员减负等一系列有力措施，创新发展能力有了较大的进步，实现蝶变。“400万吨/年煤间接液化成套技术创新开发及产业化”项目获国家科技进步一等奖，一种旋流干煤粉气化炉（“神宁炉”）获中国专利金奖，铸造用工业级3DP打印设备整机打印效率达到进口机型的3倍以上，中国标准高速动车组铝合金枕梁成功应用于“复兴号”动车，超大口径调压装置关键用阀成为中俄输气管线“超级工程”的关键设备，特种变压器应用于“天宫一号”和“神舟”系列飞船，高压交流快速真空开关开发应用，年产2 000万吨智能综采输送装备填补了国内空白，成功研发600 kg级蓝宝石晶体和N型单晶硅制备工艺。“十三五”期间，全区各类科技创新平台达到594家，建成北京石墨烯研究院宁夏分院、宁夏绿色氰胺化学新材料研究院、贝银（银川）轴承研究院等一批新型研发机构，高新技术企业达到250家，规模以上企业有研发活动占比达到30.2%。全区R&D经费总投入强度达到1.5%，位于全国19位，迈入二类创新地区。

1.3 制造业向产业链中高端延伸

2016年以来，宁夏回族自治区制造业在科技创新驱动下，向高端化、绿色化、高效益发展。以揭榜挂帅、赛马制、定向委托等制度聚力突破技术瓶颈，每年针对重点领域进行关键共性技术攻关，持续引导产学研创新资源向重点领域和关键环节聚集，变企业单打独斗为产业整体创新，形成煤电—煤化工—精细化工—化工新材料、单（多）晶硅—切片—电池组件—光伏电站开发、三元前驱体—正负极材料—动力电池—电池资源化利用、电石—氰胺化工—胍盐—医药中间体、高端纱线—氨纶—面料—衬衫—西服、优质奶种养加一体化等一批特色优势产业链条。制造业增加值占工业增加值比重由58.63%提升到63%以上，高新技术制造业和战略性新兴产业作为产业转型升级和经济发展的重要推动力量，发展势头强劲。

1.4 制造业企业市场竞争力持续提升

制造业企业在增品种、提品质、创品牌上迈出新步伐，东方钽业的“钠还原钽粉”和国能宁煤的“煤制聚丙烯”等5项产品入选国家制造业单项冠军企业（产品）名单。电子信息制造领域，隆基硅单晶硅棒、硅片产能占全国市场的20%，天通银厦400 kg级工业蓝宝石晶体质量全国领先。冶金有色领域，中色东方钽丝、钽粉产能分别占全球市场的60%和25%，天元锰业电解锰产能占全国市场的40%，宝马兴庆铸造专用孕育剂等40多个品种长期占据中高端市场，碳化硅、煤基活性炭产量分别占全国市场的20%、30%。精细化工领域，ADC发泡剂、水合肼产量分别占全国市场的80%、70%，氰胺产量占国际市场的85%。医药领域，启元药业盐酸四环素占全球市场的60%以上，泰益欣泰乐菌素占全球市场的60%以上。

1.5 制造业集聚发展呈现新局面

银川经济技术开发区打造轴承小镇、智能终端双百亿产业园；石嘴山市创新产业链培育机制，推动建设智能制造、锂电池、长链聚酰胺等产业园；中卫市围绕中化锂电池、瑞泰科技等，推动建设循环经济产业园；吴忠市以装备制造产业为重点，打造中国自动化、配套产业和绿色精密铸锻三大产业园。

2 科技金融支持制造业企业科技创新的主要做法和成效

2.1 科技金融政策不断完善

宁夏回族自治区政府和相关部门先后出台了《关于促进科技和金融结合 加快科技型中小微企业发展的实施意见》《宁夏科技金融专项资金管理办法》《宁夏科技型中小微企业风险补偿专项资金管理办法》《宁夏科技创新与高层次人才创新创业担保基金管理办法》《宁夏回族自治区科技保险试点工作方案》《宁夏科技金融创新行动方案（2018—2020）》等多个专门针对科技金融发展的文件，特别是自治区十二次党代会以来出台的《关于推进创新驱动战略的实施意见》《宁夏沿黄科技创新改革试验区建设总体方案（2016—2020年）》《宁夏科技创新发展“十三五”规划》中都明确提出了要大力发展科技金融工作，实施科技金融创新行动，通过风险补偿、专项补贴、科技保险、基金运作等方式，进一步完善合作机制、改革管理体制、创新科技金融产品，构建为科技企业提供多元化、多层次、多渠道服务的投融资支持体系，助推科技企业创新创业发展。上述一系列文件的出台，为宁夏科技金融支持科技型企业发展营造了良好的政策环境。

2.2 为科技企业提供全生命周期的综合金融服务链

宁夏科技金融经过6年多的实践与探索，已形成针对初创期企业的风险补偿专项贷款、科技保险、银行贷款补贴、担保贷款费用补贴、科技保险费用补贴、知识产权质押贷款费用补贴等金融产品和服务，针对成长期企业的科技担保基金、知识产权质押贷款、科技保险、银行贷款补贴、担保贷款费用补贴、科技保险费用补贴、知识产权质押贷款费用补贴等金融产品和服务，以及针对成熟期企业的科技保险、银行贷款补贴、担保贷款费用补贴、科技保险费用补贴、知识产权质押贷款费用补贴、成果转化基金和目前正在推出的创新基金。截至2020年，宁夏科技金融主要服务了农副食品加工业、食品制造业、装备制造业、原材料加工制造业、化学原料和化学制品制造业、生物医药等制造业企业，撬动资金总额累计6.52亿元。其中，宁夏科技风险补偿专项贷款累计支持制造类科技型企业173家（次），贷款额度4.41亿元，占风险补偿专项贷款总额的36.35%；宁夏科技金融专项补贴累计支持制造业科技型企业475家（次），补贴金额0.76亿元，占科技金融专项补贴总额的65.51%，担保基金累计支持制造业科技型企业26家（次），撬动金融资本1.35亿元，占担保基金支持总额的32.92%。科技金融支持制造业企业转型升级取得突破性进展，制造业融资实现恢复性增长。

2.3 建立起科技金融服务工作体系和服务平台

宁夏已初步建立了科技厅牵头，财政厅、金融工作局、人民银行银川中心支行、宁夏银监局、宁夏保监局等部门共同推进的科技金融工作协调机制。科技厅与有关市（县）区科技园区建立了科技金融联动机制，与金融机构建立了融资对接、定期召开工作例会等工作机制。

针对推动科技金融主体多样性的特点，在启动宁夏科技金融工作的时候，科技厅、财政厅等部门就非常注重科技金融合作平台的搭建。截至目前，科技厅已先后与32家金融机构建立了合作关系，签订了战略合作协议，涉及银行、担保、创投、保险、小贷公司等金融和专业机构，构筑了一个以政府为主导、各类金融机构广泛参与的推动科技金融发展的“大舞台”。科技金融以政府为背景，为制造业企业提供债权融资、股权融资等金融服务，金融机构从中有较高的利润增长点，使银行有内在动力去推动科技金融业务发展，实现良好的经济和社会效益。

2.4 建立科学的风险管理体系

为了保持科技金融生态健康和可持续发展，金融科技在实际运作过程中，采用科技厅、合作单位和银行共担风险的模式，风险控制由传统的资金链控制转移到技术、商业模式的替代性，使得风险控制更科学、更具有前瞻性和全面性。经过6年多的实践，制造业科技型企业整体不良率仅为0.9%，远低于银行业不良率水平。

3 科技金融支持制造业企业科技创新中遇到的难点和问题

3.1 科技金融支持方式过于单一、投入过于集中

由于宁夏制造业大多存在基础薄弱、产业层次不高，金融机构在考量制造业的还款能力、经营能力和未来前景方面稍显保守，目前的融资方式主要是风险补偿贷款、担保贷款和融资费用补贴，股权融资尚未涉及。

金融机构往往偏好于资源型制造业，例如2015年、2016年对农副产品加工业、煤化工行业、传统建材行业、农机装备制造业的支持比重超过80%，对高附加值产品加工、精细化工、高端化、智能化、绿色化制造支持较少。

3.2 贷款期限短，企业间拆借现象严重

装备制造业企业的特点是科技含量高、产业链长，资金需求量大、需要时间长。但是，目前已有的风险补偿专项贷款、科技担保贷款都是一年期的短期贷款，即使风险补偿专项贷款最高可续贷期限也就5年，需要先还清旧债再借新款，而且银行愿意给具有一定规模的企业贷款，但对于急需资金的初创期企业支持不足。装备制造业企业在近些年转型升级的过程中因内投外扩，为不断提升技术水平，会将贷款投入到研发中，当贷款集中到期时，易出现突发性的资金紧张。为缓解资金紧张的困难，企业会通过与产业链上下游企业进行资金拆借，按照“随行就市”的原则支付利息。

3.3 贷款手续繁杂，“融资难”现象普遍存在

近年来制造业企业的发展压力较大，制造业企业得到的金融支持偏弱，由于贷款流程较长，企业自有资金紧张、销售净利率偏低（装备制造业企业的销售净利率在5%～6%），“融资难”现象普遍存在。例如，风险补偿专项贷款从企业申请到市县科技局推荐、宁夏生产力促进中心备案大约需要两周，后期银行贷款的审批流程大约需经过24个节点，手续繁杂、耗时较长，部分国有银行类金融机构的总部不区分企业资质和信用，对所有制造业企业接统一标准对待，导致企业不敢融资。

3.4 缺乏专业的风险投资机构，资本市场支持不足

宁夏风险投资机构分为国有和民营两类。民营类的风险投资机构不到10家，真正投资成功的仅6家。国有风险投资机构资金来源较单一，基本是财政出资，风险投资资金来源少，资金缺乏补充机制，风险承受能力低，风险投资环境没有形成。

4 进一步鼓励金融机构支持制造业企业的对策建议

4.1 建全支撑产业转型发展的科技金融政策体系，努力破解企业融资难题

宁夏制造业资源依赖型企业偏多，薄弱环节多、低端下游产品多，企业内生动力较弱，必须走开放发展之路，重点围绕新能源、新材料、煤化工、生物医药、现代纺织、机械装备等行业，聚焦补齐短板的导向，进一步完善科技金融服务机制。创新与金融机构的合作机制，推进个性化、专业化、差异化的资金支持方式，通过收益让渡、建立差异化风险分担比例等措施，引导金融机构开展外部投贷联动、“贷款+外部直接投资”等创新金融产品；积极引导创投机构、科技金融中介服务机构走进宁夏，逐步形成科技金融快速发展的多层次资本市场、多样化金融产品、多路径金融供给、多方位金融对接。

4.2 扩大科技保险覆盖范围

持续推进科技保险试点工作，不断完善工作机制，有效分散和化解制造业企业创新创业风险。扩大科技保险试点范围，进一步拓宽科技保险服务领域，积极开发适合科技创新的保险产品，积累科技保险风险数据，科学确定保险费率。加强科技保险宣传工作，组织保险机构深入各市县（区）、科技园区举办专题培训班，宣讲科技保险政策。推动科技保险机构不断优化科技保险业务办理流程，畅通科技保险赔付渠道。

4.3 打造科技金融综合服务平台

打破“信息孤岛”，搭建政府科技部门、投融资机构、科技型中小企业密切互动的枢纽。统筹科技企业信息、科技金融产品、科技政策、科技金融专家库、科技金融中介机构库、科技企业信用库等科技资源与金融资源的信息共享和互联互通。实现工商、税务、商务、海关、人民银行、人力资源社会保障、知识产权局等各有关部门企业信息互通共享，实现金融产品和科技型企业融资需求的线上发布和无缝对接，实现金融机构和科技型企业作为信贷双方的科技贷款信息查询，运用人工智能、大数据、区块链、云计算等技术实现科技企业的征信评估，通过动态数据平台监测科技企业IP研发、融资情况、经营情况等数据，将动态数据平台的风控能力输出给战略合作金融机构，提升金融机构的服务效率和风控能力。

4.4 培育强有力的科技金融中介服务体系

科技金融服务体系包括银行类金融机构、担保机构、保险机构和专门从事科技金融中介服务的机构。宁夏虽然已建立了较广泛的科技金融服务平台，然而业务之间沟通还不够紧密、合作不够充分。为加快制造业转型升级，可从以下几个方面培育科技金融中介服务体系：一是培育专业的知识产权评估机构，能够解决知识产权市场流通的问题，在发生损贷后能将知识产权收回转入市场流通或者发债，实现知识产权价值功能；二是鼓励银行类机构加强对制造业企业科技创新的融资支持，可通过成果转化引导基金，与商业银行合作放大贷款额度，推出服务于制造业企业的创新性融资产品；三是建立科技创投公司、产权交易所、产业基金会以及民间租赁公司等投资载体来吸纳社会资本，引导民间资本进行商业化运作，将民间资本投入到装备制造业企业科技创新中；四是鼓励担保机构针对制造业企业科技创新项目创新融资担保产品，政府给予优惠的政策扶持。

4.5 完善银行业金融机构针对科技企业的服务机制

建立专属的科技企业风险评估体系，将科技创新能力和科技创新潜力纳入风险评估指标内容，提高对科技企业的风险容忍度，科学合理地降低对科技企业不动产抵质押的要求；建立差异化的考核激励制度，通过调高绩效评价档次、下调利润考核要求，提高对不良贷款的容忍度，实行内部资金转移优惠定价等给予奖励；完善尽职免责认定标准和流程，注重免责部分的认定；赋予银行分支机构独立审核权限，加快审批速度，减少审批流程。