兴业银行碳金融业务的发展问题及对策研究

蒋净洁

（贵州财经大学，贵阳 550025）

0 引言

为了解决环境污染问题，实现低碳经济发展，我国在应对气候变化问题上出台了一系列的政策，以此实现可持续发展。在碳金融市场的发展中，中央政府也出台了一系列的支持政策，来推动碳金融的发展。作为我国首个参与到碳金融业务中的银行——兴业银行，在履行银行社会责任的同时，通过不断地努力来推动碳金融业务的开展。兴业银行于2007 年第一次提供碳金融业务服务，也是首家提供碳金融业务服务的银行。在2008 年，兴业银行采纳赤道原则，成为国内首个“赤道银行”。2009 年首笔适用于赤道原则的项目成立，2010 年首家发行排污权抵押贷款并推出碳资产抵押贷款，2016 年兴业银行发行首单碳配额卖出回购业务。在此期间，兴业银行的碳金融业务取得了很大的成就。

碳金融业务是针对全球变暖问题的典型金融产品，兴业银行作为国内首家开展碳金融业务的银行，在十多年的时间里，得到了快速的发展。但是与国外商业银行碳金融业务的发展相比，市场规模、产品设计以及产品创新性仍存在很大距离。因此，对兴业银行碳金融业务的分析就具有很大的现实意义。本文从介绍兴业银行碳金融业务的发展历程，以及碳金融业务已经取得的现实成就出发，接着针对以上的现状分析，发现并总结出兴业银行在碳金融业务中存在的问题，最后根据以上分析提出相对应的解决措施。

1 兴业银行碳金融业务发展现状

兴业银行是在20 世纪80 年代末、90 年代初成立的一家股份制商业银行，也是我国批准成立的首批股份制商业银行。福建省福州市为其总部所在地，经过约二十年的发展，兴业银行在上海证券交易所成功实现上市挂牌交易，上市初期约募集157 亿元的上市资金。在2008 年成为国内首家 “赤道银行”。作为国内首家“赤道银行”，兴业银行始终秉持“科学、可持续”的发展理念，依法、稳健、文明经营，积极践行企业社会责任，得到国际国内各界的广泛认可和赞许。截至2019 年末，兴业银行资产总额为7.15 万亿元，同比增长6.47%，营业收入1 813.08 亿元，同比增长14.54%，归属于母公司股东净利润658.68 亿元，同比增长8.66%，不良贷款率1.54%，较年初下降0.03%，且连续3 年下降。自兴业银行成立以来，兴业银行就作为国内首批成立的股份制银行进行营业，在加入赤道原则后，一直按照赤道原则进行经营管理。

自兴业银行开展碳金融业务的十多年以来，兴业银行取得了令人瞩目的成就。兴业银行在2006 年成为国内首家推出能效融资项目的银行，并进一步完善风险分担机制，为中小企业提供能效项目的信贷支持。也正是在该项目推出之后，兴业银行取得了飞快的发展。随之在接下来的一年里，兴业银行也相继和金融机构推出了二期项目的合作，这次合作将原有的只能从能源效率进行合作拓展到了节能减排项目的合作。在2008年末，兴业银行合作的节能减排项目有86 笔，项目贷款金额达到了33.04 亿元，取得了瞩目的成绩。兴业银行在不断开展碳金融业务的同时，还进一步加大了对低碳项目的投融资额度，为我国低碳经济的发展提供资金，并做出了很大贡献。到2019末，兴业银行累计为19 454 家企业提供绿色融资22 232.42 亿元，子公司兴业租赁绿色融资余额380.59 亿元，兴业信托绿色融资余额50.89 亿元，兴业基金绿色业务余额112.90 亿元。为绿色产业领域中小企业客户提供全方位绿色供应链金融服务，2020 年共落地122.77 亿元。

2 兴业银行碳金融业务发展中存在的问题

2.1 经营业务范围有限

兴业银行在碳金融业务发展中，虽然取得了很大的成绩，但是经营业务范围仅限于国内市场，在国外市场仍处于一个空白的状态。并且，相对于国外银行来讲，兴业银行在国内市场碳金融业务的开展还处于一个初级阶段，还没有形成统一的市场体系。另外，碳金融的参与者数量也是极少的，这种情况就限制了兴业银行碳金融业务的发展。如果兴业银行走出国内市场，也会面临很大的挑战和困难，使得碳金融业务的发展受到打击。相对于四大行，兴业银行在营业网点设立上，还存在着很大的差距，这也就致使兴业银行在全球开展碳金融业务时的增速放缓。所以，在客户的挖掘以及国外市场的探索中，兴业银行都要不断地挑战自己。在丰富自己团队的同时，不断创新出具有针对性、有特色以及实用性强的碳金融产品，通过更加优惠的条件，更贴合客户的需求来吸引更多的客户，以此来实现向全球拓展的目的。

2.2 外部环境的威胁

目前兴业银行在碳金融业务开展中面临着以下几个方面的威胁：第一，随着金融开放的程度不断加深，全球性的国际银行例如花旗银行已经在世界各地设立自己的营业网点，而且花旗银行的碳金融业务相比于兴业银行发展成熟，不仅在市场定位还是在风险管理方面都具有很大的优势，这就会“挤出”兴业银行在碳金融业务中的市场份额。第二，伴随着互联网的快速发展，很多银行在开展业务的同时都存在着影子银行的身影。碳金融业务的开展响应国家的号召，并且对人类社会具有很大的贡献，因此开展碳金融业务不仅可以改变公司的企业形象，而且也会具有很大的利润空间。那么，兴业银行在碳金融业务中的利润就会有所下降。第三，金融风险的存在也会给兴业银行碳金融业务的发展带来威胁。目前，我国政府以及金融机构对碳金融市场还没有形成完整的法规体系，随着碳金融业务的发展，不可避免地会加剧金融市场的风险，乃至产生全国甚至全球范围内的风险。

2.3 产品结构单一

通过近几年碳金融市场的不断发展，兴业银行开展了越来越多的碳金融业务，但是在发展过程中，兴业银行碳金融发展模式并没有发生实质性的改变，被禁锢在原有的发展模式中。通过兴业银行十余年参与碳金融业务的企业来看，其主要的对象仍是环保企业和有节能减排项目的企业。对于全民参与的碳金融业务就涉及较少，而支付宝的“碳账户”就是一个全民参与度很高的典例，“碳账户”将在打造成全球最大的低碳生活衡量、交易与共享平台的基础上，为人们记录低碳绿色足迹，并在未来条件成熟时也可以形成碳资产的交易账户。因此兴业银行不应局限于原有的碳金融发展模式中，要注重个体的参与度。

3 对策建议

3.1 完善法律法规体系，健全市场机制

碳金融以及碳金融市场，相对于传统金融市场来说无疑是一次金融创新，而在这一创新过程中，会存在很多问题，这些问题会给我国整体金融市场的发展带来巨大的挑战。但是碳金融以及碳金融市场的建立，对低碳经济的发展具有十分重要的作用，因此在推动碳金融市场发展的过程中，金融监管部门以及政府要给予重视，不断地完善碳金融市场的法律体系，为我国碳金融的发展提供一个健康的环境，并不断地推动我国碳金融业务的发展强大。金融监管部门应及时发现碳金融市场中的潜在风险，将其消灭在萌芽中。因此，政府在鼓励并强调碳金融以及碳金融市场发展的过程中，也要重视碳金融市场相关的金融监管法规的制定以及实施，如此才能促进碳金融市场的良好发展。

3.2 加强碳金融认识，提高公众的参与度

环境保护问题是全民问题，是每个人的责任和义务。而碳金融市场的发展正是在保护我们赖以生存的环境，因此碳金融市场的发展离不开每个人的参与。一方面，目前针对大众参与度的碳金融产品并不是很多，因此兴业银行应注重在该方面的产品设计、创新，以此实现全民参与。如蚂蚁金服的“碳账户”就是一个很好的案例。另一方面，在碳金融市场法律制定中，应该制定公众参与碳金融业务的相关法律法规，并在公众中做好宣传，确保每个人都对此有所了解，让每个人积极地参与进来。公众中的个人投资者也可以进一步地参与到碳金融业务交易中去，不仅可以提高公众的理解度，还可以更好地实现全方位监督。

3.3 培养专业人才，加大产品创新

兴业银行作为国内碳金融业务发展较为成熟的银行代表，虽然做出了很多贡献，但是仍存在着专业人才稀缺、创新动力不足、产品结构单一等问题。一方面，兴业银行在个人业务中应加大重视。目前碳金融市场主要集中在企业，针对个人业务的金融产品还存在着很大的不足，因此兴业银行在开展企业碳金融业务的同时，对个人客户开发出一系列的碳金融产品，这也为全民参与提供了平台。另一方面，兴业银行应加强碳金融理财产品的创新，其中碳金融理财产品是指将碳排放指标及其衍生品挂钩的理财产品，这可以为客户提供绿色环保的金融产品，同时也扩大了银行的发展范围。另外，一支先进的人才团队为兴业银行发展碳金融业务的发展和创新提供动力。因此，兴业银行在自身培养专业人才的同时，可以根据发展需求引进国外的专业人才来带动国内的队伍建设。