乡村振兴背景下农村金融业对区域经济高质量发展贡献度研究

黄常辉　房乐婷　彭美芳

摘 要：农村金融业作为服务农村的金融“主力军”，在区域经济高质量发展的资本形成和资源配置中地位举足轻重。在新的时代要求下，如何充分发挥金融机构作用来推动区域经济高质量发展，是一个值得研究的问题。本文以江苏省上市农商行为例，选取相应的评价指标量化衡量地方金融机构对区域经济高质量发展的支持力度，在灰色关联分析法的基础上研究江苏省地方金融发展对区域经济高质量发展的贡献度。

关键词：农村金融业;经济高质量发展;贡献度

一、研究背景和意义

金融作为重要的资源配置方式，能够助力宏观经济调控，在推动社会经济发展进步过程中发挥重要作用。不仅体现在在原有经济基础上重新配置资源，确保其价值最大化，还可引导资金流动，确保其以更加合理的状态发挥作用。对于整个经济体系而言，金融的地位不可替代，是现代经济体系的重中之重，而金融体系的变革与创新更是为了满足经济高质量增长的需要。当前，农村金融行业面对的主要问题就是如何提升整体竞争实力，以便通过深化改革的方式提高自身的服务能力，更好地适应实体经济的变革与发展，发挥农村金融业在乡村振兴战略中的支撑作用。此种背景下探究农村金融业对经济高质量发展的贡献力度，具备十分重要的现实意义。

2019年，江苏省实现地区生产总值99631.5亿元;2019年全省社会融资规模同比多增5955亿元，位居全国第二位。2019年末，江苏省金融机构人民币存款余额约15.3万亿元，比年初增长9.4%;金融机构人民币贷款余额13.3万亿元，比年初增长15.2%。^[1]

为进一步研究农村金融对区域经济高质量发展贡献程度，本文选取上市农商行为研究对象，主要基于三方面的考虑：其一，由于整个金融业中证券业、保险业的数据获取和处理存在较大难度，因此本文仅以银行业为研究对象;其二，江苏省大型商业银行和股份制银行机构数量众多，占据了江苏省银行业金融机构的半数以上，但这些金融机构大都在县域及县域以下未设立营业网点，因此支持乡村地区经济发展的金融机构主要是一些农商银行。同时从全国范围内看，江苏省农村金融发展相较其他省份发展较好，全国总共上市十家农商行，江苏省就占了六家。因此农商行在一定程度上可以代表江苏农村金融业发展水平;最后，考虑到数据获取的易得性，选择以上市农商行为本文样本具有一定合理性。

二、江苏主要农商行对地方经济高质量发展贡献的基本面分析

在经济发展过程中，金融的发展能够有效促进产业结构优化，进而推动经济发展质量的提升。本文利用金融相关率和金融效率两个指标来衡量金融机构的发展水平，其中金融相关率用金融机构存贷款总额之和/地方GDP总量来表示，该指标能充分反映经济体系中的流动性需求。金融效率用金融机构贷款总额/存款总额来表示。宏观层面，金融效率主要指金融机构将储蓄转换为投资的效率。^[2]资金在各产业的流动越快，越能有效促进产业结构趋于合理，进而促进经济高质量发展。

同时实现高质量发展要求金融机构加大对基础设施建设、科技创新行业、传统产业改造、社会服务等领域的信贷力度。因为这些领域的兴起对促进经济高质量发展具有积极作用，金融机构在这些行业的投入属于改善供给侧质量、满足市场需求的有效投资。因数据来源有限，从金融机构的贷款构成选取农林牧渔业，信息科技服务业，水利、环境和公共设施管理业，教育、文体娱乐业等四个指标来分析金融对区域经济高质量发展的贡献。金融支持乡村振兴主要反映在涉农贷款的占比，农林牧渔业贷款占比反映出地方金融机构在促进城乡协调发展和服务“三农”方面做出的贡献，信息科技服务业贷款占比反映出金融机构在促进创新型高科技产业发展过程的推动作用力大小，水利、环境和公共设施管理业贷款占比反映出金融机构在社会基础设施和环境管理产业的贡献，教育、文体娱乐业的贷款占比用以反映金融机构对提升人们物质生活和精神生活追求满意度的贡献情况。

因存在数据的不可得性问题，选取的分析对象为上市时间长的三个农商行为无锡农村商业银行、紫金农村商业银行和江阴农村商业银行，时间区间选取了2012—2019年的数据。每個农商行的分析基于该行所辐射地市，基本分析如表1、表2和表3所示。

无锡农商行。通过表1可以发现无锡农商行的存贷款余额在连年增加，存款余额从2012年的549.35亿元到2019年的1281.96亿元，翻了一番不止，贷款余额也从376.99亿元增加到849.31亿元，总体发展态势不错。从2012年到2019年，金融效率都维持在60%以上，没有大幅度的波动，但总体来说有上升的趋势，说明资金在各产业的流动速度并不是很快，仍存在可以改进的地方。金融相关率处于一个较低的水平，且增长速度较为缓慢，表明无锡农商行的金融发展在促进无锡市经济高质量发展的贡献相对较小。金融机构的贷款情况能够间接反映对各个产业融资难易程度，我们能够发现无锡农商行对农林牧渔产业的支持力度一直较大，从2016年开始对水利、环境和公共设施管理业产业贷款额大幅增加，让水利、环境和公共设施管理业产业融资更为容易，进一步促进了环境产业的发展。

紫金农商行。通过表2可以发现紫金农商行的金融效率相比无锡农商行来说更高一点，维持在70%以上，产业结构合理化程度更高，资金在各产业的流动速度相对较快，对南京市经济高质量发展的贡献也相对更大。存贷款总额不断攀升且数额较高，但金融相关率却相对较低，表明紫金农商行的金融发展水平赶不上南京市经济高质量发展的程度。我们能够发现跟无锡农商行有所不同的是，紫金农商行对农林牧渔产业的支持力度相对较小，对信息科技服务业和教育、文化、体育和娱乐业的帮扶力度较大，尤其是在水利、环境和公共设施管理业产业的贷款额超过了百亿，表明紫金农商行在促进创新型产业发展和环境保护产业等方面作出的贡献较大。

江阴农商行。从表3可知江阴农商行相较其他两个农商行，金融效率和金融相关率都处于一个更高的水平，金融相关率甚至达到了40%以上，表明江阴农商行的金融发展水平对江阴市经济高质量发展的贡献力度较大。我们能够发现江阴农商行在水利、环境和公共设施管理业产业的支持力度相对较大，但在科技服务业方面的支持相对较小。

三、江苏省农商行对区域经济高质量发展的贡献度研究

（一）构建贡献度评价体系

影响经济高质量发展的各个因素发挥的作用有大有小，为了更好的定量研究金融机构对区域经济高质量发展的贡献度，引入产业结构优化率这个新的评价指标，用来反映产业发展水平。本文选取第三产业比例来衡量产业结构优化率，用地区第三产业总产值/地区生产总值来表示。^[3]本文利用灰色关联法分析各个评价指标与产业发展水平的关联程度，根据关联度大小对各个评价指标进行相应程度的贡献度权重赋值。

由于金融机构的发展水平和信贷结构对经济高质量发展有着直接和间接的贡献，因此本文将针对农商行的金融效率、金融相关率和贷款构成情况等指标建立贡献度评价体系。基于前面三家农商行的几个评价指标的数据，首先计算得出各个行业的贷款占比情况，经统计得出各个指标在研究年份的平均值，其中上市时间长的三家农商行为2012—2019年的平均值，统计情况如表4所示。

在此处将金融效率、金融相关率分别用Y1、Y2表示，将贷款结构占比中农林牧渔业用X1表示，信息科技服务业用X2表示，水利、环境和公共设施管理业用X3表示，教育、文体娱乐业用X4表示。各个农商行（按照无锡农商行、紫金农商行、江阴农商行顺序）对区域经济的贡献度分别用C1、C2、C3来表示。

然后利用灰色关联分析法计算各个评价指标与产业发展水平的关联程度的过程如下，其中灰色关联分析法的计算公式如下：

其中ξ为关联系数，Δoi（k）为各比较数列元素的每一个值与参考数列X0对应元素的每一个值的绝对差值，Δ（max）为两级最大差，Δ（min）为两级最小差，r为关联度。^[4]ρ为分辨系数，在本文中取ρ=0.5。

为了研究产业发展水平和各个评价指标之间的关联程度，在研究的农商行中选择一个各指标值接近农商行指标值平均水平的银行来研究关联度。本部分以无锡市产业结构优化率作为参考数列，无锡农商行的各个评价指标比率作为比较数列，经计算得出各个评价指标与产业结构优化率的关联程度如下表所示：

定义总的权重为100，根据计算得出的关联程度将Y1赋予权重为5，将Y2赋予权重为25，将X1赋予权重为10，将X2、X3、X4赋予权重为20，贡献度由各个评价指标的平均值乘以对应的权重值再求和得出，^[5]可列出关系式为：

C_i=5Y₁+25Y₂+10X₁+20（X₂+X₃+X₄）（i=1，2，3）;

經计算得出相应的贡献度如下表所示：

从评价体系的结果可知江阴农商行对经济高质量发展的贡献度最大，紫金农商行次之，无锡农商行最小，其中江阴农商行的金融效率和金融相关率都是最高的，无锡农商行的金融效率最低，紫金农商行的金融相关率最低，在贷款结构占比中，无锡农商行在农林牧渔业的贷款占比率最高，而紫金农商行在其他三个产业的贷款占比率都是最高的。

（二）贡献度评价体系的结果分析

通过对比发现，对经济发展贡献度较高的农商行都具有较高的金融效率和金融相关率，反之则具有较低的金融效率和金融相关率。对地方经济高质量发展贡献度最高的农商行是江阴农商行。通过分析得出贡献度更高的原因概括为以下两点：

其一，相较于当地其他的金融机构，贡献度较高的农商行是促进当地经济发展的主力军。相比所处地市经济发达程度更好的无锡农商行来说，江阴农商行在促进当地经济高质量发展的过程中发挥的作用更大，在经济更为发达的地区，金融机构的数量更多，金融体系更为完善，因此作为一个农村金融机构发挥的作用相对而言就更小。

其二，贡献度较高的农商行的在金融服务和结构优化上有更大的优势。综合其发展情况来看，江阴农商行作为服务地方的金融机构，以“实体兴市、产业强市”为战略导向，全力满足多样化的信贷需求，推出丰富的创新产品和高效便捷的金融服务，切实服务好实体经济。同时加快机制流程创新，推进机构改革，优化信贷资源分配，调整信贷资金定价机制，梳理业务条线各个环节，促使信贷流程再简洁、业务办理再提速。一系列信贷革新让资金在各产业的流通速度更快，有效促进了江阴地区产业结构的优化升级，对经济的高质量发展支持力度也更大。

四、农村金融业服务区域经济高质量发展的对策建议

江苏省在我国经济发展的过程中一直处于领先地位，其丰富的金融资源促进了地方金融业的发展壮大，农村金融机构的深化改革对于推动区域经济高质量发展有着重大的意义，本文对江苏省农村金融业深化发展的角度提出了以下几点建议：

首先，明确自身定位，优化金融产业布局。农村金融业特别是农村商业银行在发展“三农”金融、普惠金融中起了很大的作用，能够有效弥补国有大型银行和股份制银行的金融服务不足，现阶段农村商业银行的发展也呈现出一种外延式网络布局的趋势，但是我们也应该认识到单纯的物理网点的扩张在提高市场份额方面也有其局限性。在乡村振兴的时代机遇下，农村商业银行的发展应健全完善农村金融服务网络，在优化物理网点布局的同时推动网点向“互联网+”、“物联网”方向发展，以渗透式方式提升原有的经营业态和服务方式，适应新时代社会发展趋势，为经济高质量发展做出更大贡献。

其次，突出自身特色，强化绿色金融供给输出。地方农商行应坚持创新驱动发展，推动产品优化与服务模式创新，以市场需求为风向标，在“创新、协调、绿色、开放、共享”的理念下开发多样化和特色化的服务地方经济的金融产品，同时强化绿色金融方向的供给输出，转变传统印象中农村商业银行粗放式信贷经营模式，提升自身金融效率的同时形成独特的区别于大型商业银行核心竞争优势，全面撬动农村经济高质量发展。

最后，实现转型升级，加速推动零售业务转型。经济进入新常态阶段后，消费正在成为拉动经济增长的新动力。在保持传统零售业务优势的基础上，地方农商行要适应现代经济丰富多层次的消费需求，创新金融服务方式，将消费金融作为战略特色业务重点培育;充分挖掘零售金融的巨大潜力，推动消费金融发展。积极满足人们在身心健康和文体娱乐等升级型消费的金融需求。

参考文献：

[1] 江苏省统计局.2019年江苏省国民经济和社会发展统计公报[EB/OL].（2020-03-03）.http：//tj.jiangsu.gov.cn/art/2020/3/3/art_4031_8993801.html.

[2] 田佳茜.金融生态环境、产权性质与融资效率研究[D].西安：长安大学，2018.

[3] 马子红，李俊伟，谭文珍.西部地区金融发展与产业结构调整的非良性互动——基于VAR模型的实证分析[J].改革与战略，2015（01）：94-98.

[4] 周林虎，胡夏嵩，刘昌义，等.申紫雁西宁盆地黄土区4种灌木原位拉拔試验[J].水土保持研究， 2019，26（05）：236-242.

[5] 王婷婷.商业步行街环境景观POE评价探讨[D].重庆：西南大学，2014.

（责任编辑：李韵婷）

Research on the Contribution of Rural Financial Industry to the High-quality Development of Regional Economy under the Background of Rural Revitalization——Taking the Behavior of Listed Farmers and Businessmen in Jiangsu Province as an Example

Huang Chang-hui¹， Fang Le-ting²， Peng Mei-fang¹

School of Economics， Hunan Institute of Engineering， Xiangtan 411104; 2. Guiyang County sub Branch， Chenzhou Branch， Postal Savings Bank of China， Chenzhou 424400）

Abstract： As the "main force" of rural finance， rural financial industry plays an important role in the capital formation and resource allocation of high-quality development of regional economy. Under the requirements of the new era， how to give full play to the role of financial institutions to promote the high-quality development of regional economy is a problem worthy of study. Taking the listed agricultural and commercial behavior in Jiangsu Province as an example， this paper selects the corresponding evaluation indicators to quantitatively measure the support of local financial institutions to the high-quality development of regional economy， and studies the contribution of local financial development in Jiangsu Province to the high-quality development of regional economy on the basis of grey correlation analysis.

Key Words： Rural Financial Industry; High Quality Economic Development; Contribution Degree