基于灰色关联分析模型的新乡市科技金融耦合关系研究

田丽 郭学强

摘 要：基于科技创新与金融发展之间的耦合机理，引入灰色相对关联度分析法，以2014年到2019年的专利申请数量、技术合同交易额和金融机构贷款额为依据，分析了科技创新与金融发展之间的互动关系。研究结果表明，新乡市科技创新与金融发展有着较强的正相关关系，应大力推进科技金融的协调发展，提高两者的融合质量。

关键词：科技创新 金融发展 科技金融 灰色预测模型

科技和金融已经成为生产力中最活跃、最重要的两个要素，其中科技是第一生产力，金融是第一推动力，两者的相互结合——科技金融便成为第一竞争力[1]。人类社会每一次产业革命的兴起无不源于科技创新、成于金融创新，科技金融的耦合协调发展对于深化科技与金融体制改革、提高金融资本配置效率、培育发展科技型企业和战略性新兴产业具有重要作用[2]。科技创新与金融发展之间，存在着相互促进的辩证关系，高新技术产业的资本密集、高风险等特征决定了科学技术转化为生产力的时候离不开金融的支持，金融机构的现代化水平也需要科技的支撑，科技进步能够提高金融机构的创新能力和综合竞争力，科技是防范金融风险和保障金融安全的重要手段[3]。王莹莹[4]对科技与金融之间的发展机理、动态运行过程进行分析，有效揭示了各要素间的复杂关系并建立了耦合动力学模型。刘宾[5]应用协同理论对京津冀金融资源配置与科技创新的协同程度进行了测算，结果表明京津冀金融资源配置与科技创新的协同度在逐渐增强。王麒超等[6]从数字技术的渗透影响力的角度，讨论数字供应链金融的操作过程和创新模式的核心设计点，并针对现阶段实际应用中可能存在的约束条件提出相应的治理策略。李向前等[7]从理论的角度分析商业银行发展金融科技的具体原因，进而说明金融科技在商业银行发展中的影响，提出金融科技的发展对商业银行具有“利润效应”、“风险管理效应”和“转型效应”等基本假设。孙志红等[8]发现金融科技对经济增长的影响存在基于金融发展的双门限效应，呈现出非均衡性。刘姝璠等[9]基于省际面板数据，分析了科技金融和高新技术产业与产业结构升级之间的传导路径。黄峻清等[10]在了解传统银行发展现状的基础上，分析了金融科技在传统银行转型中的赋能作用，并明确了未来发展方向。徐宇明等[11]使用马尔可夫链、泰尔指数和莫兰指数分析了我国科技金融发展的动态变化、内部差异和空间分布情况。蒋正艳等[12]提出基于传统商业银行的运营模式，扩大银行业务，加强与互联网的深度合作，深化网点集约化运营模式。石光等[13]提出金融科技能提高金融运行效率，但也会带来新的风险，要积极应对金融科技应用衍生的数据保护和隐私泄露风险，以及过度依赖技术产生的风险和平台垄断风险。李露等[14]在解析两者融合发展的内涵基础上，进一步提出了科技与金融融合发展的对策。上述诸多文献针对科技创新与金融发展进行了不同角度、层面的分析研究[15]，但大多强调科技创新与金融发展的耦合机理，并没有针对科技创新与金融发展耦合效应中的关键影响因素进行分析研究。

由于新乡市统计数据不够完整，而且限于数据灰度较大，难以找到典型的分布规律，因此无法采用数理统计方法进行分析研究。灰色关联分析方法正好弥补了数理统计方法的缺憾，它对样本量的多少与规律明显程度都没有要求并且计算简单，因此本文采用灰色相对关联度进行分析研究，以期从量化角度，揭示科技创新与金融发展之间的互动关系。

一、研究方法

灰色系统理论创立于1982年，灰色关联分析法是通过度量一个系统中的两类因素之间的关联性大小来描述系统的发展趋势，其基本思想是通过比较两个数据序列的几何形状的相似程度来判断两者的紧密程度，即关联度越接近于1，两者关系越密切。

二、新乡市科技金融耦合关系分析

（一）样本来源和指标选取原则

由于新乡市缺乏完善的科技金融统计指标数据，结合已有研究成果以及指标选取的全面性、代表性、可操作性等原则，每年的金融机构贷款额能够在一定程度上反映金融机构对科技主体的支持力度，因此选择贷款额作为度量金融机构发展水平的重要指标。同时本文选择专利申请量和技术合同交易额来反映科技主体的创新水平，数据来源于新乡市科技年鉴和新乡市统计年鉴，具体如表1。

（二）科技金融之间的关联度结果

依据方法2，可以得出R12=0.72，R13=0.86，即新乡市每年金融机构贷款额与专利申请量之间的灰色关联度为0.72，新乡市每年金融机构贷款额与技术合同交易额之间的灰色关联度达到了0.86。由灰色关联度数值可以得出，科技创新与金融发展的影响因素之间存在着较强的正相关的共赢关系。从表1可以看出，科技创新主体的专利申请量和技术合同交易额总体上呈现了逐年递增的趋势，表明企业越来越重视创新并将其作为企业发展的重要战略。金融机构的贷款额保持了近乎一致的增长趋势。

三、结论与建议

为了分析科技创新与金融发展之间的耦合机理，本文建立了灰色关联分析模型。研究结果表明，科技创新与金融发展之间存在着较强的良性互动关系。因此提出如下建议：一是构建科技金融政策支持体系，政府应做好科技金融工作，进一步增强服务意识、改进服务方式及提高服务效能。二是开展科技创新的关键在于有效资金的供给量，通过鼓励金融机构进行科技贷款，切实为企业解决科技创新过程中的融资难;积极谋划科技金融项目，为新乡市企业申请科技创新风险投资基金提供支持，引导社会资本投资科技创新、创业。三是构建科技金融示范区，将创新驱动作为新乡市未来经济发展的主要动力，推进科技金融的深度融合，实现科技金融的有机结合和良性互动。

参考文献：

[1]张林，李雨田.金融发展与科技创新的系统耦合机理及耦合协调度研究[J].南方金融，2015（11）.

[2]袁永，陈丽佳.科技创新与金融发展的耦合机理及政策建议[J].科技管理研究，2014（20）.

[3]俞立平.省际金融与科技创新互动关系的实证研究[J].科学学与科学技术管理，2013（04）.

[4]王莹莹，王仁祥.科技创新与金融创新耦合机理及实证分析[J].技术经济与管理研究，2017（12）.

[5]刘宾.京津冀金融资源配置与科技创新的协同效益[J].企业经济，2015（11）.

[6]王麒超，廖紫如.数字供应链金融在科技型企業中的应用场景探索[J].现代商业，2021（04）.

[7]李向前，贺卓异.金融科技发展对商业银行影响研究[J].现代经济探讨，2021（02）.

[8]孙志红，张娟.金融科技、金融发展与经济增长[J].财会月刊，2021（04）.

[9]刘姝璠，张荣光，邓江晟.科技金融、高新技术产业与产业结构升级[J].统计与决策，2021（37）.

[10]黄峻清.金融科技在传统银行转型中的赋能作用研究[J].财经界，2021（02）.

[11]徐宇明，熊琦哲，蒋筠.科技金融发展指数的测度及其相关特征分析[J].金融与经济，2020（12）.

[12]蒋正艳.金融科技对传统银行业发展的影响[J].商场现代化，2020（24）.

[13]石光，宋芳秀.新一轮金融科技创新的主要特征、风险与发展对策[J].经济纵横，2020（12）.

[14]李露.科技金融融合发展对策研究[J].科技风，2020（35）.

[15]李健，马亚.科技与金融的深度融合与平台模式发展[J].中央财经大学学报，2014（05）.

〔本文系河南省新乡市软科学项目“基于创新价值链的新乡市科技与金融协同发展研究及实践”（项目编号：RKX201924）成果〕

〔田丽，河南工学院管理学院。郭学强，河南农业大学机电工程学院〕