2021-2031年全球民用航空MRO市场预测

王琳锋 陈伟 任淑霞 宋可为

1 全球MRO市场总体概况

过去十年中，在全球经济增长、航空运输需求增加以及全球机队规模扩大的背景下，全球MRO市场规模实现了强劲而稳定的增长。然而，随着新冠疫情的蔓延与持续，MRO市场规模出现了急剧下跌。为了应对疫情的冲击，航空公司停飞了大量的飞机，同时推迟了停飞飞机的维护，甚至提前退役了较为老旧的机型。2020年，全球MRO市场规模为503亿美元，相比疫情前的预测值916亿美元，下降了45%。

MRO市场的恢复主要依赖于航空运输需求的恢复，而乘客出行需求的恢复又取决于全球经济的复苏、乘客的出行意愿以及疫苗接种形成群体免疫的程度。据预测，若乘客出行需求快速恢复，国际和国内客运市场以相似的速度反弹复苏，全球MRO市场规模将在2022年恢复至2019年的规模（829亿美元）以上；若乘客出行需求恢复较慢，国际航空客运市场需要较长的时间才能恢复，国内市场因各国疫情防控水平而异，全球MRO市场最早要在2023年才能恢复。

2021年，全球MRO市场规模预计将达到685亿美元。短期内，随着全球运营中的机队规模和利用率逐渐恢复到疫情前的水平，大量飞机复飞需要进行相应的维护，MRO市场预计在2021—2023年增长超300亿美元，增幅50%。预计到2023年，MRO市场将完全恢复，但疫情的影响将长期抑制MRO市场的增长；从2023年到2031年，随着飞机交付量的减少，MRO市场的复合年均增长率预计仅为1.8%。其中，2026—2031年的复合年均增长率仅为1.4%。到2031年，全球MRO市场预计将达到1177亿美元。相比疫情前的预测值1385亿美元，下降约15%。如图1所示。

2 MRO市场分类预测

2.1按维修类型分类预测

随着大量停飞的飞机重新投入使用，2021年，机体维修市场规模预计将达到2019年的88%，为162亿美元；到2022年将恢复至2019年的水平。2021和2022年，机体维修市场将占维修总市场的24%。虽然短期内机体维修市场受疫情的影响较小，但长期的增长将受到限制。由于未来新交付的飞机延长了维护周期并且维护费用更低，2026—2031年，预计机体维修市场的复合年均增长率低于1%，到2031年达到223亿美元，占比将降至19%。

由于航班数量以及飞行小时数还未完全恢复，2021年，发动机、部附件和航线维修市场规模预计分别为295亿、121亿和107亿美元，分别达到2019年的80%、80%和84%；预计在2022年底之前恢复至2019年的水平。2022—2031年，发动机维修市场预计将以3.8%的复合年均增长率增长；到2031年，达到566亿美元。部附件维修市场中，机轮和刹车、辅助动力装置以及航空电子设备维修市场将占部附件维修市场的45%。2026—2031年，部附件维修市场预计将以1.9%的复合年增长率增长，到2031年达到213亿美元。2026—2031年，航线维修预计将以2.7%的复合年增长率增长；到2031年，达到174亿美元，如图2所示。

2.2按飞机类型分类预测

2021年，相比新冠疫情前的预期值，支线、窄体和涡桨飞机维修市场将分别下降18%、22%和26%；主要在国际航线上使用的宽体飞机降幅最大，为39%。2022年，窄体、宽体和支线飞机维修市场总额有望恢复至2019年的水平；随着商用涡桨机队持续缩减，同时老旧的、维护密集型的涡桨飞机将被更高效的机队所取代，其首次大修前的运行周期更长，减少了维护需求，因此未来涡桨飞机的维修市场将无法恢复到2019年的水平。

作为运营机队的主力，窄体飞机和宽体飞机在未来10年的维修市场上仍占据主要份额。2021年，窄体、宽体和支线与涡桨飞机维修市场的占比分别为52%、37%和11%。到2031年，窄体飞机稳定为53%；宽体飞机恢复至40%；支线与涡桨飞机下降至7%。如图3所示。

维修市场排名前十的机型如图4所示。2019年，排名前十的维修市场总量占维修总市场的85%；2031年，该比例仍保持为85%，但排名前十的机型将发生变化。随着老旧机型（波音767、波音757和CRJ等）的退役，2031年，空客A320neo、波音737 MAX、空客A220和A350将进入前十名。其中，窄体飞机和宽体飞机各占一半。

2.3按机龄分类预测

飞机的机龄是维修市场规模增长的重要驱动因素之一。2019年，1990—1999年研制的飞机占机队规模的66%，占维修市场的69%；而2010年以后研制的飞机占机队规模的2%，占维修市场不到1%。在接下来的十年中，随着1990—1999年研制的飞机大批量退役，虽然在机队中的份额将下降，但在维修市场中依然会保持较高份额。到2031年，预计1990—1999年研制的飞机将占维修市场的37%；预计2010—2019年之间研制的飞机将占维修市场的33%。

2.4按地区分类预测

2021年，预计全球只有中国和东欧地区的维修市场会超过2019年的水平。其中，中国维修市场规模将比2019年扩大8%，达到83亿美元。到2031年，预计中国机队的平均机龄将从6.4年增长到10.6年，带动维修市场规模增长133.7%，达到194亿美元。

2031年，预计印度的维修市场也将翻一番以上，达到40亿美元，但仍比该地区疫情前的预测值低36%；市场份额占比也将从2019年的2%增长到2031年为3.4%。2021年4月，印度新冠疫情再度大规模爆发并持续恶化，经济遭受严重影响，短期来看MRO市场复苏无望，长期来看MRO市场的增长将会存在较大的不确定性。由于中东地区航空市场严重依赖国际旅行，该地区MRO市场的复苏将主要依赖于国际客运需求的复苏。预计中东地区MRO市场最早需要在2023年实现恢复；之后，MRO市场保持稳定增长，复合年均增长率超过2%。

预计北美和西欧地区MRO市场分别在2022年和2023年恢复至2019年的水平。从恢复后到2031年，北美机队的平均机龄将保持在15年左右；西欧机队的平均机龄将从12.5年增长到 13.9年，从而带动了MRO市场的增长。北美地区MRO市场的复合年均增长率将低于0.5%；西欧地区的复合年均增长率为1%。由于增长缓慢，北美地区MRO市场份额预计将从2019年的24%下降至2031年的20%；西欧的市场份额将从22%下降到18%。

3 结束语

总体来看，2021—2031年全球MRO市场将经历缓慢增长。因为全球经济遭受新冠疫情重创之后，未来机队交付量预计将减少，MRO市场的持续增长受到抑制，增长率较低；同时，在市场压力之下，航空公司提前淘汰了老旧机型，缩减了MRO市场需求。但客观上随着全球机队平均机龄的增长，MRO市场仍有一定增长。所以总体上呈现缓慢增长。

再者，由于全球疫情仍存在一定风险，航空客运MRO市场恢复及发展存在较大的不确定性。当前，国内航空客运正在有序恢复，但国际航空客运量保持在较低水平，MRO市场需求也较低。未来在疫情得到有效防控之后，各国将重新开放国际市场，客运航班实现完全恢复及增长，将产生更多的MRO需求，会促进MRO市场进一步增长。

此外，航空货运市场先于客运市场恢复，货运飞机维修市场成为MRO市场新的增长点。新冠疫情以来，由于客运航班的大量停飞，客运航班腹舱货運能力明显不足；同时由于防疫物资、疫苗等物资的运输需求增长，多国出台了支持航空货运发展的相关政策。2021—2031年，预计全球航空货运市场将保持稳定增长，从而带动MRO市场同步增长。