能辉科技(301046) 申购代码301046 申购日期8.6

发行概览：公司本次拟向社会公众公开发行人民币普通股不超过3737万股。本次发行募集资金扣除发行费用拟投入以下项目：综合业务能力提升建设项目、研发中心建设项目、补充流动资金。

基本面介绍：公司是一家以光伏电站设计、系统集成及投资运营一站式服务为主体，并开展垃圾热解气化、储能等新兴技术研发和应用业务的新能源技术服务商。公司把握我国光伏发电行业快速发展机遇，依托丰富的项目设计经验，在电站系统设计、支架设计开发、电站配电系统优化、分布式光伏整体技术方案及电站运维领域形成了系列核心技术，并通过多年电站投资运营及系统集成业务的实践经验积累，进一步优化和完善相关设计和系统集成技术方案，从而有效提升客户电站发电效率、降低投资成本，持续强化公司核心竞争力。2017年至今，公司已完成约1.55GW的光伏电站设计、系统集成及投资运营业务。

核心竞争力：公司拥有电力行业（新能源发电专业）乙级工程设计资质及电力工程施工总承包三级资质，具有光伏发电领域全产业链的设计和工程实施能力。根据《工程设计资质标准》，公司所持电力行业（新能源发电专业）乙级工程设计资质为新能源发电专业最高级别设计资质，公司可依此承接的新能源发电工程设计和工程总承包业务规模不受限制。在项目实施过程中，公司充分发挥设计院与工程管理中心之间的协同效应，更快速、精准地根据项目实际执行情况做出响应，及时调整设计方案、施工计划，为客户提供具有针对性的一站式服务。

在光伏发电领域，公司已掌握了电站系统设计、支架设计开发、电站配电系统优化、分布式光伏整体技术方案等核心技术。同時通过多年电站投资运营及系统集成业务的实践经验积累，进一步优化和完善相关核心技术和技术方案，有效提升客户电站发电效率、降低投资成本。

募投项目匹配性：综合业务能力提升建设项目，公司将购置电脑、服务器、设计软件等办公辅助设备与软件，对公司现有办公设备及软件进行更新与补充，提升公司整体办公效率;拟购置测试用组件、逆变器、变压器、太阳能辐射仪等测试设备，结合测试结果优化公司新能源及电力工程设计方案的合理性与科学性;公司研发中心建设项目紧密围绕公司业务规划布局，对公司现有研发部门进行全面升级，提升公司综合研发实力，不断进行技术创新，为公司各项业务的开拓奠定坚实基础，增强公司核心竞争力。补充流动资金项目可以满足公司生产经营活动中的资金需求，减轻公司资金压力，为公司经营扩张奠定良好基础，进而提高公司核心竞争力。

风险因素：创新风险、技术风险、经营风险、管理风险、财务风险、未决诉讼风险、募集资金投资项目风险、投资协议中存在回购条款的风险、发行失败风险。

（数据截至7月30日）