2021年2月 全国土地市场简报

易居（中国）克而瑞研究中心

成交：土地成交量跌价涨，溢价率回升至年内高位

2021年2月，全国300城经营性土地总成交建筑面积高位回落，仅9001万平方米，环比1月降幅超四成，和去年同期相比降幅也接近两成;成交幅数共计1555幅，环比也下降了超四成;成交总价方面，本月土地成交总金额仅2723亿元，较上月下降39%，同比也下降了9%。成交单价方面，由于一线城市高价地成交规模占比明显增加，本月平均楼板价增至3025元/平方米，较1月份增加了5%，同比也保持上扬势头，涨幅达12%。

市场热度方面。在优质地块供应明显增加的影响下，本月成交溢价率延续上月的回升势头，增至16.4%，达到近一年的高位。各能级城市表现一致，溢价率环比上月均呈现上升的趋势。其中一线城市升温最显著，溢价率环比1月增加7.5个百分点至11.2%。以重点监测的城市来看，土地流拍率因中小城市商办和远郊地块增加等原因略有加剧，环比1月增加1.8个百分点至12.3%。

分布：各能级城市规模均明显下滑，上海高价地集中出让拉动一线地价大涨

受传统假期影响，2月份全国土地市场成交规模较上月进一步回落，截至24日总成交规模还不及1亿平方米。分能级城市来看，各能级城市表现一致，成交量同环比均呈下跌趋势，其中一线城市和三线城市成交规模同比去年2月降幅均在2成以上。

据CRIC监测数据显示，一线城市成交总量为375万平方米，环比上月降幅达35%，和去年2月相比也下降了二成;不过，在上海多宗高价优质地块成功出让带动下，土地成交金额较上月持平，为704亿元，平均地价也因此大幅大涨至18768元/平方米，環比1月大涨55%。

二线城市本月成交量也大幅下滑，土地市场成交量仅有1658万平方米，较上月下降了48%，成交金额也下降了54%，降至779亿元;价格方面，由于上月成交量最高的杭州本月成交量大幅减少，导致二线城市平均楼面地价较上月下滑了13%，降至4700元/平方米。

三四线城市方面，本月成交体量仅6968万平方米，和上月相比下降了41%，和去年同期相比也有20%的跌幅;价格方面，楼板价增至1801元/平方米，小幅上涨3%。在CRIC重点监测的三四线城市中，本月土地成交量超过100万平方米的城市仅有南通和徐州两个，较上月进一步减少。

总的来看，虽然2月土地市场成交量受假期影响进一步走低，但市场热度却仍在走高，平均地价和溢价率均较上月明显上涨。市场热度的上行，除了由于年初房企现金流宽裕、拿地资金充足，还和本月优质土地成交占比明显上升特别是以上海为代表的一二线城市优质宅地供应力度显著增加有关。不过，需要警惕的是，在优质土地大量入市的契机下，普通地块的流拍概率反而在上涨，地市热度分化趋势更加明显。