企业资本运作中的税法规制研究

周玉华

摘           要：企业依法纳税是保证企业合法经营的重要条件之一。本文以税法规制为主要研究对象，针对税法对于企业资本的重要程度，开展相关的理论研究，通过一系列的研究分析，进而为相关专业的管理人员，提供力所能及的帮助和支持。

关键词：税务筹划;企业运作;并购重组

随着企业资本的发展形式和衍生内容，逐步呈现多样化和多元化，提升企业的管理成效，是当今企业发展的重要内容。如何准确运用税法的相关内容，提高企业在实际经营过程中面临的诸多难题，进一步为企业减压降负，提高企业发展活力，成为当今行业的重要议题。

一、税务状况分析

受国家税务体系的发展，营业税变更增值税的实施，进一步提升了我国税务体系的相关管理工作的效率和价值。

（一）提高税收的精准性

营业税变更增值税的实施，进一步提高了税收工作的精准性和高效性，避免了企业在日常经营过程中存在的重复纳税现象。同时，提高了企业的活力和动力。尤其是对于一些营业税较重的相关企业，过多的赋税降低了企业发展动力，同时，大量的税收占据了企业生产利润，不利于企业的发展和扩张。而营业税变更增值税的实施，为相关企业的发展，提供了良好的发展趋势，通过有效降低税收，实现助推企业发展的现实和根本。2019年，受全球经济发展滞缓的影响，不少进出口企业面临着生死考验，而税务的改制措施，为企业的发展迎来新的曙光。明晰税收的具体内容，提高税收的精准性，是提升企业发展的良好助力，通过具体而清晰的税务体系，加速相关企业的合作和发展，进一步带动周边领域的延伸和拓展，提升企业高速发展的宏伟目标。

（二）提高企业活力

降低了税收，进而为企业的发展注入了强大的活力和源动力。减少的税收，不仅增加了企业的净利润，同时对员工福利待遇、企业工作环境、企业产业化结构等多方面、多领域带来重要的改进和促进作用。通过对税务法制进行深入而富有成效的研究和讨论，实现企业驶向稳步发展的快车道。借助我国税务改制的发展形式，尤其是一些绿色产业、科技产业、节能产业的发展，不仅实现了降低税收，同时还有一系列的返税扶持政策，高效提升企业发展活力，让企业在相关领域的发展和研究，可以轻装前行。例如：以绿色能源为主要发展方向的电动汽车产业，不仅对制造方、销售方实现减税创收的相关政策，作为购买方，同样可以减少不必要的税费支出。因此根据最终的受益产业链，其生产、研发单位可以享受到的税收福利待遇，超乎想象。

（三）降低企业发展负担

营业税变更增值税的实施，是为了平衡国家税收内容的系统性改进措施。最终的受益方，依然是得到真正实惠的相关企业，通过国家一系列降税措施的实施，有效为企业的长远发展增添助益，同时降低企业发展负担，减少相关的税费支出，通过从国家层面，减少企业发展的相关阻碍。为企业的发展规划，添加动能。

二、企业资本运作方式

企业资本的运作方式有并购重组、股份制改革、内外部融资等。由于各种资本运作方式差異明显，并且适应的环境和企业发展状态大有不同，因此相关企业在开展必要的资本运方式的过程中，需要提高相关的认识和了解，制定行之有效的管理措施和实施方案，在国家现有税务法制的基础上，实施相关改革工作，进而确保企业资本运作过程中，产生不必要的障碍和困难。

（一）资本运作的概念

企业规划以及企业使用资本等相关活动内容，都可以称之为企业资本运作，由此可见，对于资本运作的方式和类型较为多样。同时，作为企业的管理人员，可以深刻了解资本运作对于企业发展的重要性和特殊性，资本运作的相关内容，关乎企业的生态发展，同时涉及企业所有的组成部门和相关员工。因此，资本运作是企业发展过程中，必然存在的商业经营方式，也是促进企业发展的重要工具之一。随着我国市场化的逐步推进，资本运作的形式和内容也会随着时代的发展而逐步升级，通过有效的资本运作模式，可以促进企业的常态化高效发展，提高企业活力，促进企业业绩增长，改善企业的运营环节和发展模式，最终实现企业稳定运行。

（二）并购重组分析

并购重组是企业在资本运行过程中较为常见的运作形式，通过购买其他企业的部分或者全部资产，实现控制或者兼并相关企业的商业模式。由于该模式，是属于市场经济运行过程中的商业行为，因此在市场中较为常见。通常，购买方对兼并方所产生的相关市场活动，是需要在税务体系的监控下进行，通过合理、合法、合规的商业行为，实现企业并购。

1.直接收购

通过现金或者股票等多种形式，完成对相关企业的购买交易，大多数直接收购的商业行为，是以直接出资的方式实现，通过与购买企业的权利所有者签订一系列购买合同，实现企业的购买行为。例如，2018年轰动全国的饿了么收购案，由阿里巴巴企业以95亿美元，全资收购了外卖平台企业饿了么，进而实现了阿里巴巴生态产业链，线下生活领域的应用范围。直接收购的潜在优势就是可以高效控制相关企业的未来发展，不仅是针对企业的生态布局，更是可以直接对企业的人员、发展方向、发展规划等一系列内容直接管控，从而实现企业自身的商业发展理念。

2.承担债务

承担债务是资本市场环境中，较为重要的并购重组模式。它是利用债务和资产等价为核心前提，在收购过程中，企业的债务是由收购方来一并承担，进而实现对相关企业的收购行为，从而有效控制被收购方。

3.吸收股份

当被收购企业自身含有收购企业一定数额的净资产时，后者在完成收购后，可以这部分净资产作为股金投入到收购企业，进而实现对相关企业间接控制。类似的情况，在市场领域中较为多见，尤其是一些大型企业的收购过程中，多有发现。

三、企业并购重组中税法规则的相关建议

（一）明确企业并购中的税收功能定位

企业并购的本身是市场商业行为，因此在实施过程中，自然存在着一系列的商业危机和商业机遇。有效和妥善利用商业并购行为可以降低企业的相关产业的生产成本，提高企业所有产业链的活力和动能。同时，随着企业产业链的完善和发展，进一步带动相关技术的研发和应用，助推企业迈向新的发展阶段。如果并购存在一些潜在危害，则可能伤害企业自身的发展形式。例如，摩拜出行被美团企业收购后，受制于摩拜出行自身的运营负担以及大量的债务问题，进而导致美团企业的财务情况不容乐观。收购行为的发生，其带来的潜在影响因素较多，因此，企业在收购过程中，需要考虑相关未来发展问题。另外，存在着相关企业在收购完成后，减少了一些具体税收，类似的商业行为，其出发点就是为了减少税务的压力，这些都是市场所允许的。同时，合理利用税务的相关扶持政策，是企业发展必备的重要内容，应该给予一定的支持和鼓励。因此，在当前的税务环境体系中，对于一些典型的收购案件中，应该对收购过程中的相关问题进行有效的汇总，进而为行业内的稳定发展提供必要的理论参考意见，通过一系列的相关内容，为行业内的相关企业给予必要的支持帮助，有助于增加企业在收购过程中的相关注意事项，尤其是针对税务内容的具体措施，谨防产生不必要的避税行为，为企业自身的发展带来不必要的麻烦和问题。

（二）消除企业并购的税制障碍

企业并购中，存在一些税制阻力，改善相关的税制内容是当今企业发展的共同呼声。

1.完善企业所得税改革方案

针对我国当前实行的税务制度内容中，主要的税务标准，是对所有企业一视同仁。这种形式看似公平，但是却忽略了中小企业的发展形式，已经无法和大型企业相对比，进而没有对中小企业形成特定的扶持优势。因此，实施不同方案的税收政策，照顾中小企业的发展，可以有效提高市场活力，降低相关企业的发展阻力。企业所得税的改革方案，是一项长期的改革任务，在改革过程中，应该积极听取行业内相关企业的发展需求，切实考虑企业的发展动能，尤其是在税务体系中，如何在有效提升企业的发展动能的基础上，加速相关税务的改进措施，实现税务内容良性发展思路。通过制定对应的扶持政策，发展一些具有强大的发展潜力、具有高科技产业、具有绿色新能源的相关企业，进而针对该类型的企业，制定与之相匹配的税制改革措施，实现专项化、定制化的税务需求。最终，实现相关产业的高速发展，同时带动整个产业链的全速提升。

2.“营改增”后的实施建议

虽然国家已经实施营业税改制增值税，为社会企业降低相应的财务负担，受到市场观念的影响，一些商品虽然已经降低不少的税负，但是在市场中，没有形式价格优势，甚至没有价格变化。这种国家让利却没有相应的改变的现象，屡见不见。因此，应该针对相关的税收内容，实施必要的后期反馈，甚至是随机抽查等方式，这些制度的建立，可以進一步强化对于减税的实施力度和完成力度，为企业降低税负的同时，也为市场带来活力。通过有效的、大规模的、科学的降税措施，实现企业自身的减压创收，利用国家的政策扶持，可以进一步增加企业对于自身发展的相关投入，例如在产业布局、科技创新、未来布局等多方面内容，形成企业发展的资本创新。有助于企业进一步实现相关的定制目标，同时，加速企业的技术转型，实现企业的良性发展和稳步运营。

（三）完善企业并购中的反避税措施

由于我国对于并购过程中产生的实质性质内容，没有明确的界定内容，为相关企业的避税行为制造了巨大的空间，进而影响相关财务工作的实施，通过借鉴欧美国家实施的相关内容，可以有效改善对于企业避税相关内容的了解和把控，有助于国家对企业并购过程中可能引发的避税问题的管理。介于相关内容的研究，整理出以下相关意见：

1.所有权利益的连续性，通常是指重组工作开展前，被并购的公司必须在并购重组过程中对新公司或者收购公司存有一定数量的股票，从而可以继续保留股东的身份。在一定全资并购案中，这种现象并不存在。因此，所有权利益的连续性的设立原则，是为了确保相关企业在出售公司后，利用企业重组的机会实现部分税务的免除问题的发生，进而对企业建立一定的约束制度。

2.商业企业的连续性，是要求相关企业在企业重组后，依然可以维持当前的管理形式或者发展布局，进而对企业没有任何实质上的影响和改变，保障了企业的完整性，以及相关业务的持续性。通常这种设定，可以帮助企业实现稳定的过渡机制，进而在后期的发展理念中，逐步增加相应的改变。

结论

综上所述，对于企业的资本运作的应用情况，利用得当可以为企业创造新的发展动力和发展生机，而运用不善可能带来相应的危险和挑战。因此，在资本运作的过程中，要严格按照税制规制相关标准，切实守好企业发展的原则和底线，切勿触碰法律的红线。

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