基于现金流量表的企业财务状况分析

娄靓靓 李长福

[摘    要] 现金流量表是財务管理者分析企业财务状况的主要工具。文章对现金流量表进行了详细的论述，重点阐述了如何利用现金流量表分析企业的财务状况的方法：从分析现金流量、企业偿还债务能力、支付能力，判断企业经营与发展情况，进而进一步探究当前企业现金流量表运用过程中存在的问题与解决对策。旨在为财务人员与管理者的决策提供数据支撑，促使企业健康发展。

[关键词] 现金流量表;企业;财务状况

doi ： 10 . 3969 / j . issn . 1673 - 0194 . 2020. 07. 014

[中图分类号] F275    [文献标识码]  A      [文章编号]  1673 - 0194（2020）07- 0031- 02

0      前    言

现金流量反映出企业在生产经营、资金投入与融资过程中，现金流量对其带来的影响，可以充分反映企业现金的流入与流出，并以此实现对企业财务情况的分析，让管理者详细掌握企业的实际情况，对企业将来发展策略与经营前景做出科学判断。

1      现金流量表概述

现金流量表是企业必须编制的会计报表之一，是指企业特定时间范围内，如月度、季度或年度中的现金流入与流出的全面情况，主要是企业现金和银行存款的变动情况，是特定时间中产生的经营、投资等活动最直接的反应，是一项动态的财务报表[1]。对于企业的财务状况、实际利润与财务管理等方面的评价上，都有着非常重要的作用。

企业是否健康成长，与企业现金的使用有者直接的关系。在企业具体的经济活动过程中，财务部门必须加强企业对现金流量表的编制工作的重视，最终将其与财务管理中的控制工作结合。现金流量表在实际工作中，以现金为基础，不但反应企业发展中对可用资金的使用情况，并将其与运营资金相对比，就可以提升企业财务管理的科学性，发挥现金流量表的作用。现金流量表在企业发展中的运用，可以反映企业现金流动的实际情况，与利润表相比，还能体现出现金流动信息的可靠性[2]。

2      使用现金流量表对企业财务状况进行分析

2.1   分析现金流量

利用现金流量表，可以快速分析企业资产的经营与发展情况，财务人员对现金流量表结构的分析，包括现金支出、收入等，经过直观的判断，实现对现金流量表的评估，进而令使用者更清楚地掌握企业创新、财务、融资实力[3]。现金流量在企业中的运用，包含经营过程中、投资过程中与筹集资本中产生的现金流量。企业在实际工作中，利用产生的现金流量辨析企业在生产活动中是否盈利，可以利用企业销售的产品，提供劳务资本过程中的现金流入情况。企业为了持续生产经营，实施采购与人力资源吸收过程中支出的现金。若企业的日常经营活动状态良好，现金的支出与收入平衡，在此优良的经营环境中，企业就会在同行业中产生较大的差异。若获得的利润最多，就会良性运转，为企业创作更多利润，企业发展就会更加迅速。因此，作为企业经营者，需要将更多的注意力放在企业销售的产品中，并对提供的劳务资本与产品销售、购买原材料与设备付出资金产生的现金流。若这三者产生的现金流差距较大，就证明企业运行状况很好，产品销售产生的利润也比较多。

另外，当企业在发展过程中进行规模的扩展，或者对设备与技术进行优化，就需要投入更多的资金，若事先准备不充分，就会导致现金净流量小，严重会造成企业破产的风险[4]。因此，无论是企业规模扩展还是技术升级，都需要控制资金支出量，以此产生现金的净流入，保持企业收支平衡，以此在资本市场中，才会获得应有的竞技利益。对企业资本筹集的情况分析，其产生的现金净流量，与其自身对债务的偿还能力是相互促进的，若企业产生现金流单一从自身股权资本中产生，那么就不会具有偿还公司债务的能力。因此对于企业运营来说，现金流表分析中将股权资本与其吸收的现金占筹资活动以现金比重实施计算。如此极大减少了企业中的债务风险。实际经营活动中，需要针对真实情况展开分析。

2.2   分析偿还债务的能力

基于现金流量表研究企业偿还债务的能力也很重要，若企业发展中资金发生短缺，就会产生债务。此行为需要建立在可以有效偿还的基础上。一般市场条件下，企业只有自身具备良好的结清债务能力与信誉，才能在市场中为公众留有一个优良的形象。若企业在发展过程中，财务出现状况，自身因为不能偿还债务，不但经营受到阻挠，外界也对该企业失去信心。此对于企业的发展极为不利，为避免此现象产生，财务人员与领导者需客观分析现金流量表，精准评估自身对债务的偿还能力。此过程只是用现金流量表中的现金比率与现金流量比率两个数据作为评估指标。企业发展过程中，在财务部门账面中，可以支出的现金流和企业固定资产对应的资金总价值，与当前运行中产生债务的比值，叫作现金比率。健康发展中的企业，现金比率在20%以上最好。若此比率值高，则代表企业中的流动资金没有得到科学的运用，导致企业短时间内获取利润低，影响企业成本的增加。总的来说，企业现金流量表中的现金比率，体现其是否具有债务偿还能力。若现金在生产经营中产生的流动性强，还可利用现金流动比率进行债务能力的分析。现金比率值大增说明企业具有偿还债务的能力，反之则代表企业不具有偿还债务的能力。现金比率对于债务人与债权人来说，意义各不相同。若比率大，只代表债权人具有足够的债权保障，也表示债务人获取的利润降低。但若债务人有大量的现金流量，此也证明偿还风险的能力升高，获得利润的能力同时也降低[5]。 另外，现金流量表中的现金流量比率，可知企业在经营过程中需要的资金，计算公式为：现金流量比率=现金流量净额÷期末流动负债。经营过程中获取的现金收入，需一定程度上满足经营活动的基本支出，蕴含企业经营中物资的购入、员工工资、缴纳的税金等。另外，还有偿还债务所需的资金，如本金与利息。只有科学使用经营获得的资金，对其合理使用，保证一个企业的正常生产经营。站在债权人的角度分析，若现金流量比率的指标小于一定数量，就证明此企业没有偿还债务的能力。但是也不是该指标可以无限增大，否则会产生领导者因为错误的决策，造成资金闲置过多。因此，在企业发展中，若不需要进行现金交易，其资产就会以现金的形式储存，若不能充分使用也是对资源的浪费。

2.3   分析支付能力

應用现金流量表，还能对企业的支付能力有一定了解。对于企业财务中资金支付能力的衡量，主要的是计算支付能力系数与邻近支付能力。此处的支付能力系数最好大于1，若数值过小则代表支付能力弱，对于债务的偿还不具有能力。计算方法为：支付能力系数=■。企业支付能力的强弱从现金流量表中就能得到，此为企业财务状态是否健康的一种标志。若企业资金支付能力过强，也证明货币资金流动不畅，未能充分发挥资本运营的作用，支付能力若过弱，会导致资金链断裂，经营出现危机。另外，企业的支付能力是企业自身与外界对其进行投资的主要依据。领导者在规划企业发展战略的时候，要想企业有足够的发展，就需要有效融资，在提升企业支付能力的同时，还能借助外界资金发展自己，并在经营后过后，利用分派股利的形式，回报外界投资者。

3      当下现金流量表反映企业财务状况存在的问题及解决对策

3.1   存在的问题

3.1.1   企业对现金流量表重视度不足

企业在发展过程中，若管理人员对现金流量表的重视度不足，就会导致财务状况出现问题。第一，企业管理人员财务观念不强。财务管理工作中片面性强，只关心现金流量表中的净现金流量，整体意识缺乏，也不想从整体上提升认知。第二，企业中的财务部门不能有效分析与运用现金流量表。主要是因为财务人员专业性不强，不能将其作用于企业发展中去。还有就是财务人员根本不重视现金流量表，即使每次的报表都有现金流量表，但是运用率不高。

3.1.2   现金流量表中呈现的信息失真

结合目前我国企业中现金流量表使用情况可知，将其运用于成本控制中虽然效果明显，但若是数据失真严重，那么运用效果也会大打折扣。当前我国很多企业中都存在现金流量表失真的情况，即企业领导人为了获取银行等方面的认可与信任，便于借贷，就命令财务人员在现金流量表上做手脚，出现数据失真。另外还有一些中小企业中，缺失专业的财务人员，报表的制作上不科学，很多数据记录不完善，最终导致数据的失真。

3.2   解决的对策

3.2.1   重视、优化现金流量表编制

随着信息技术的普及与完善，面对上述现金流量表工作中出现的问题，可以使用优化现金流量表的编制方法，充分融合信息技术，使用计算机中的财务软件，对有关数据进行适当的处理，进一步提升数据处理的效率，提高现金流量表编制的整体水平。在此过程中，企业领导人要加强对现金流量表编制的重视，并在工作中，结合实际情况，对企业财务管理中的现金流动相关数据进行适当的分类与整合，进一步增强现金流量表编制的质量。基于财务软件，现金流量表的编制可从下面几点做起：第一，设计现金流量科目。在计算机中，基础会计中的科目中，将库存现金、银行存款以及以下的各级科目，都确定为现金流量科目。第二，确定现金流量项目。先在财务软件中确定现金流量的项目，然后进行分类，可以按照经营活动、投资活动等进行详细分类。

3.2.2   加强现金流量表监管

在企业中要想提升现金流量表的使用效率，就要企业领导加强管理，并加强现金流量表的管理，采取有效手段进行监督。第一，事先确定现金流量表的编制方法，以优良的管理制度做支撑，严格监督现金流量表的编制机制，并严格依据财务管理制度进行。第二，企业中采取有效措施，加强内部的管理，以真实性与可靠性为原则，加强对制作现金流量表人员工作的监管。第三，提升财务人员专业素养，令其以较高的素养，自主提升现金流量表相关工作的质量。另外，还要加强对财务人员现金流量表分析的督促。因此需要专门的工作人员对现金流量表进行分析，并将总结出来的结果，利用企业领导理解的语言表述，为后期企业发展决策提供数据基础。

4      结    论

综上所述，本文使用现金流量表对企业的财务状况进行科学分析，进而为管理者决策提供有效支持。现金流量表还是观察企业资金动向的主要工具，可充分发挥财务部门的管理职能，实现企业更好的发展。针对现金流量表所反映的企业财务问题提出解决对策，提升现金流量表使用效率，促进企业持续健康发展。

主要参考文献

[1]郭瑞.浅析现金流量表在国有企业财务管理中的应用[J].中国商论，2019（20）：129-130.

[2]苟家杰.SY建设公司现金流量表与企业财务状况分析研究[J].农家参谋，2019（10）：227，230.

[3]胡锦阳.现金流量表在企业经营管理中的作用与应用[J].纳税，2019，13（5）：263-264.