第三方支付背景下商业银行的创新及风险应对

韦佩华 和文婷 赵佳琳

【摘要】当下我国第三方支付发展的如火如荼，截止到2018年第三季度我国第三方支付交易总额已经达到54.9万亿元。支付宝，腾讯金融和银联商务分别以45.64%和32.1 1%和9.75%的市场份额占据第三方支付前三甲（数据来源于易观网www.analysys.cn）。其中引人注目的是银联商务仅用不到一年的时间就占据了10%左右的市场份额。本文以第三方支付市场为研究背景分析互联网背景下商业银行的创新途径和风险应对措施。

【关键词】第三方支付 互联网 商业银行 创新 风险

一、引言

我国第三方支付的发展最早可以追溯到上个世纪90年代，其出现之初是为了促进企业和企业之间的网上购物。2003年淘宝网正式推出支付宝业务，标志着我国第三方支付发展进入了新的里程。2015伴随着二维码的发展我国第三方支付迎来了新的春天，其中以支付宝和微信为首的第三方支付开始从出现在大街小巷并快速占据整个消费市场。第三方支付的迅速扩张打破了传统商业银行在支付市场的垄断地位，重新定义了市场支付规则，对商业银行提出了新的发展要求。倒逼商业银行进行创新。

二、文献综述

关于第三方支付的研究，西方国家要领先于我国，其中Cynthia Cotritore在2003发表论文表示信用是连接第三方支付平台和用户的关键在所在，用户在选择平台时会选择信用程度较高的第三方支付平台，而平台也会对用户进行信用估计，并基于用户信用水平对用户提供不同的消费服务。Amlres Guadamuz则在2004年表明第三方支付有着明显的发展优势有发展前景，但是目前仍处于发展的初级阶段，具有很大的不可控风险。ECrystalization在2014年指出长久以来，商业银行在投融资业务上具有很强的信息不对称性，然而第三方支付的产生可以很大程度上降低这种信息不对称，增加投融资双方的信息了解，促进投融资。

国内对第三方支付对商业银行影响的研究也已经有了一定的研究成果，赵昕，王静（2006）指出第三方支付的发展，将会衍生出新的金融风险，对现行的金融监管提出新的挑战。郭俊华（2007）研究了第三方支付和网上银行的关系，指出网上银行处于强势地位，并指出电子商务发展有着巨大的潜力，未来电子商务和网上银行将出现相互竞争的关系，并指出第三方支付的发展需要政府的支持，但自身独立创新才是关键。周杨建（2005）指出第三方支付业务方面与商业银行众多重合，第三方支付与商业银行未来的竞争将会更严激烈。

三、商业银与第三方支付行业的发展

1996年中国银行在互联网上建立了主页，这标志着我国的网上银行业务拉开了序幕，相比于2003年产生的支付宝业务，网上银行有着政府的背景和时间以及资金上的优势，在网上支付行业一直处于垄断地位，直到2011年支付宝获得第一张《支付业务许可证》网上银行垄断地位才有所撼动，2013年支付宝推出余额宝业务使得支付宝用户数量迅速突破一亿。伴随着互联网技术的发展，第三方支付异军突起，开始迅速占领网上支付市场。于此同时，网上银行支付业务份额开始被第三方支付瓜分。2015年微信的出现使得第三方支付再次牵起一股新浪潮，网上银行一家独占网上支付市场的局面不在。2017年因存在安全隐患的条码支付业务被叫停，但是在《条码支付业务规范》出台后，以微信和财付通为首的第三方支付发展声势迅猛，第三方支付发展蒸蒸日常，商业银行网上支付业务受到威胁。2017年12月中国银联联合各个商业银行推出“云闪付”，这标志着商业银行正式进入第三方支付市场。此后，仅用不到一年的时间云闪付就占据10左右的第三方支付市场份额，第三方支付市场市场开始出现新的格局，支付宝和腾讯金融两个寡头垄断局面被打破。从2018年第三方支付市场份额变化来看商业银行联合创新，推出的“云闪付”短时间内就快速的占领市场的10%份额，对支付宝和腾讯金融寡头垄断的第三方支付体系产生了剧烈的冲击。

四、商业银行的创新途径

（一）拓展完善小微企业贷款业务

长期以来，小微企业往往因为自身抵押物不足，缺少担保，征信不足等等原因无法从银行获得小额贷款，即使能够获得，往往也是利率为15%左右的高额利率贷款，这不仅仅增加了小微企业的贷款难度，更是商业银行“嫌贫爱富根源所在。相比于缺少各种资质的小微企业，大型企业有着充足的抵押物，以及良好的信用，其贷款违约风险相比于小微企业更低，且盈利与偿债能力要比小微企业高很多。因此商业银在小微企业贷款方面存在严重的不足。尽管小微企贷款业务存在一定的风险问题，但是由于其基数大，消费能力强，因此存在着强大的潜在市场。与商业银行的“嫌贫爱富”不同，第三方支付和互联网金融行业纷纷瞄准这一巨大市场，推出针对小微企业的信贷业务，如支付宝的花呗，借呗服务，京东的京东白条，以及各种P2P（个人对个人借款）平台。由于我国中低等收入人口数占人口总数的大部分，未来，以大型企业贷款业务利息收入为主要收入来源的商业银行要想取得突破，就要通过挖掘小微企业这一潜在的消费群体。开辟并完善针符合我国当前实际情况的小微企业信贷业务，才是商业银行突破现状的重点所在。

（二）投贷联动业务

投贷联动业务是指商业银行以风险投资方式或者成立投资基金对中小科技企业初创期进行资金支持而占有企业的股权结构，最终以股权转让方式获得资本利得后退出投资模式。尽管投贷联动模式形式上与风险投资如出一辙，但是与风险投资还是存在着区别，投贷联动业务具体操作过程是采取“股权”加“债权”的双重模式。即要求商业银行根据中小科技企业的实际情况来进行合理的投资。2015年以来国内第三方支付市场的迅速崛起以及互联网金融行业的扩张发展为中小企业发展注入了新的活力，商业银行在小额信贷市场上的份额逐渐被瓜分。

（三）推出多样化金融产品服务

随着股份制商业银行的迅速发展，商业银行金融产品服務开始出现严重的同质化，因此往往会造成消费者的选择疲劳，用过加强金融产品多样化和个性化的创新，例如，引入时代流行元素，建立品牌文化，通过大数据对不同层次的顾客建立个性档案提供专业定制服务等，可以增加顾客的新鲜感，使顾客享受到私人定制般的特别服务。通过品牌文化建立可以加深客户对商业银行的印象，对客户形成潜移默化的影响。

五、商业银行创新风险

（一）小微企业贷款违约风险

小微企业由于自身经济基础和技术水平的限制等原因存在不可消除的经营风险，并且小微企业往往缺少等值的抵押物，一旦出现经营问题，商业银行的贷款往往就会变成不良贷款，造成商业银行效益的损失。并且对于小微企业的贷款监管会增加商业银行的人力物力成本，且成本的增加并不能抵消小微企业的经营风险。

（二）投贷联动投资风险

投贷联动本质上是风险投资和传统信贷业务的结合，既然是风险投资就存在着不确定的经营风险，由于我国投贷联动业务处于发展初级阶段并且中小科技公司往往都缺少抵押物，往往就会产生商业银行行的操作风险，此外，由于科技创新市场发展更新速度快，商业银行与小微企业间存在信息交互时滞问题。往往造成企業与商业银行的信息不对称，对商业银行造成无法控制的损失。

（三）多样化个性化服务成本风险

多样化和个性化的服务势必会增加商业银行的成本投入和人力资本，另外由于竞争对手存在，自身服务成功存在着被竞争对手模仿的风险。从而自身个性服务慢慢同质化，失去原有的竞争优势。

六、创业银行的风险应对

（一）以新型抵押物作为小微企业贷款的担保

伴随着“三权分置”入法，农村土地迎来了新一轮改革。土地所有权，承包权，经营权的分离使得土地成为可以流动的资产。对于从事农业的小微企业可以通过土地经营权的抵押方式来获得商业贷款。土地经营权抵押方式一方面可以保障商业银行的基本利益，此外也能够促进农业企业的良好经营。科技创新形的小微企业可以把公司的专利作为贷款抵押物来获得贷款。增设新型抵押物可以从根本上解决小微企业贷款抵押物不足的问题，在保障商业银行的利益，又能够基于企业一定的压力，促进小微企业的发展和经营。

（二）尽职调查及合理时期的资金注入

尽管投贷联动存在很大的风险但是由于高科技行业往往潜藏着巨大的成长价值，并且，所投资的小微企业一旦成功上市往往会给小微企业带来几十倍甚至上百倍的收益率。所以通过尽职调查可以在正式投资之前对科技企业的经营理念，经营方式，管理水平，成长潜力以及管理者自身素质等等方面进行充分的了解，增加商业银行对企业的了解程度，从而决定是否进行投资。另一方面通过选择合适的资金注入时间，如避开风险最大的种子期选择处于成长期和扩张期的企业进行投资可以在一定程度上投资过程减少不确定的风险。

（三）加大科技投入，不断创新

互联网飞速发展的今天，个性服务要想保持自己的市场占有率，就必须与时俱进，不断创新发展，商业银行必须通过增大科技研发投入，利用互联网优势不断推出创新产品才能保持自身的独特性。

七、结语

第三方支付的快速发展已经对商业银行的传统业务产生了竞争，并且这种竞争正在愈加激烈，因此商业银行要想保持原有的市场份额必须与时俱进，利用自身资金，背景优势，通过科技创新来不断拓展自身业务范围，赢得消费者的青睐。同时要通过科研投入，引进人才等方式来增加控制创新过程中可能出现的风险。只有这样商业银行才能健康的向前发展。