国家粮油信息中心:世界粮油供需状况月报（2019年2月）

全球谷物产量好于此前预期 北半球小麦有望增产

联合国粮农组织2月预计2018/2019年度全球谷物产量为26.11亿吨，同比下降4736万吨，减幅1.8%。与上次预测值相比，本月谷物产量上调1619万吨，主要原因是玉米、小麦和大米产量均好于预期，其中玉米产量上调幅度较大。全球谷物期末库存量为7.72亿吨，较上年历史最高纪录下降5.6%。库存消费比为29.1%，比上年高点下降2.3个百分点，但比过去10年平均值高2.2个百分点，说明全球谷物供求状况仍较正常。与上次报告相比，本月全球谷物期末库存预测值上调1009万吨。1月份全球谷物价格指数为168.1，环比上升0.2%，同比上升7.3%。

一、世界粮食产需形势

（一）谷物

预计2018/2019年度全球谷物产量为26.11亿吨，较2017/2018年度创纪录水平减少4736万吨，减幅1.8%。与上次报告相比，本月谷物总产量上调1619万吨,其中粗粮产量上调1170万吨，小麦产量上调325万吨，大米产量上调123万吨。

全球谷物消费量预计达到26.57亿吨，同比增加4552万吨，增幅1.7%。与上次报告相比，本月谷物消费量上调了816万吨，主要是受到小麦和玉米消费量高于预期的拉动。贸易量预计为4.16亿吨，同比减少574万吨，减幅1.4%。除玉米外，其他主要谷物贸易量均预计下降。期末库存预计7.72亿吨，同比减少4566万吨，减幅5.6%。

1.小麦

预计2018/2019年度全球小麦产量为7.28亿吨，同比减少3188万吨，减幅4.62%。与上次报告相比，本月小麦产量预测值上调325万吨。预测值上调的主要原因：一是我国小麦单产高于联合国粮农组织此前预期，二是巴基斯坦种植面积超过预期。初步预计2019年（2019/2020年度）北半球小麦产量回升。主要是因为欧洲产区天气总体较好，小麦单产前景比较乐观，预计欧盟、俄罗斯和乌克兰小麦产量将出现增长；美国冬小麦主产区天气过于潮湿，导致播种面积仅小幅增加，但单产前景仍较乐观，产量有望提高；加拿大春小麦播种面积预计扩大，抵消冬小麦播种面积下降产生的影响，总产量有望增加。

小麦消费量预计为7.43亿吨，同比增加562万吨，增幅0.8%。小麦饲用消费量高于预期，主要是因为澳大利亚天气干旱，牧场面积收缩，必须增加小麦喂养牲畜。同时，欧盟小麦饲用消费量也略高于预期。但俄罗斯受小麦价格上涨影响，畜禽养殖场减少了小麦用量，增加了玉米用量。小麦贸易量预计为1.72亿吨，同比减少442万吨，降幅2.5%。阿尔及利亚、印度、南非、土耳其进口量均预计减少，完全抵消了欧盟和亚洲若干个国家进口增加产生的影响。全球小麦期末库存2.67亿吨，同比减少1043万吨，减幅3.8%。小麦库存下降的情况集中在主要出口国，但加拿大、美国和俄罗斯小麦库存高于预期，本月小麦库存预测值比上次报告上调了236万吨。

2.粗粮

预计2018/2019年度全球粗粮产量为13.69亿吨，较2018年度创纪录水平减少2335万吨，减幅1.7%。南半球粗粮即将收获，巴西和阿根廷种植面积增加，作物长势良好，预计产量增长，但南非天气干旱，不利于玉米生长，产量将出现下降。预计粗粮消费量为14.06亿吨，同比增加3454万吨，增幅2.5%。其中饲用消费量创下7.86亿吨的历史新高，同比增幅达到2.7%。美国、墨西哥和我国是粗粮饲用消费量增幅最大的国家。粗粮贸易量预计为1.96亿吨，同比减少10万吨。大麦贸易量预计下降，高粱贸易量降至2006/2007年度以来最低，但玉米贸易量受到欧盟、伊朗、墨西哥和沙特阿拉伯采购增加的影响，预计同比增加357万吨，增幅2.3%。粗粮期末库存为3.28亿吨，同比减少4018万吨，减幅10.9%，为6年来首次下降。其中玉米库存为2.75亿吨，同比减少3805万吨，减幅12.2%，但比上次预测值上调了722万吨。阿根廷、美国、尼日利亚和欧盟玉米库存均高于预期。

3.大米

预计2018/2019年度全球大米产量为5.14亿吨，同比增加787万吨，增幅1.6%。巴基斯坦水稻种植面积高于预期，产量预估数上调。预计2018/2019年度全球大米消费量为5.09亿吨，同比增加537万吨，增幅1.1%，亚洲和非洲大米消费量的增长成为主要支撑。全球大米贸易量预计4733万吨，同比减少122万吨，减幅2.5%。非洲增加进口有助于我国出口，菲律宾进口也预计增加，但我国进口需求减少将导致越南大米出口受到影响。全球大米期末库存为1.78亿吨，同比增加495万吨，增幅2.9%，创历史新高。

(二)大豆

预计2018/2019年度全球大豆产量为3.64亿吨，同比增加2280万吨，增幅6.7%。消费量预计为3.55亿吨，同比增加514万吨，增幅1.5%。贸易量为1.54亿吨，同比增加3万吨，增幅微小。期末库存为5374万吨，同比增加1292万吨，增幅31.7%。

二、国际粮油价格

（一）国际小麦价格小幅回升

截至2月13日，CBOT软红冬麦主力合约收盘价521.5美分/蒲式耳，较上月同期上涨7美分/蒲式耳，涨幅1.4%。美国农业部预计，2019年美国冬小麦播种面积为3129万英亩，比上年减少130万英亩。但因美国小麦饲用消费量下降，库存居高，导致价格受到压制。从美国小麦出口表现看，美国小麦在海外市场开始具有竞争力。贸易商称，俄罗斯制粉小麦以卢比计价的价格创下历史最高纪录，以美元计价的价格创下自2014年7月份以来的最高，俄罗斯小麦出口价格在所有出口国中最高。

（二）国际玉米价格振荡走平

截至2月13日，CBOT玉米主力合约收盘价379美分/蒲式耳，与上月同期持平。美国农业部发布2 月份供需报告，将全球玉米产量下调30万吨至11.00 亿吨，期末库存上调98 万吨至3.10 亿吨，玉米供应总体充足。2019年美国玉米种植面积很可能增加，美国农场期货杂志进行的调查结果显示，今年美国大豆播种面积预计为8460万英亩，同比减少5.5%；玉米播种面积可能增加1.3%，达到9030万英亩。

（三）国际大米价格总体走低

截至2月13日，泰国破碎率5%大米出口FOB报价为410美元/吨，比上月同期上涨7美元/吨；越南破碎率5%大米出口FOB报价350美元/吨，比上月同期下降33美元/吨。泰铢走强，造成以美元计价的出口价格上涨。但市场需求总体不振，受农历春节的影响，亚洲大部分市场交易不振。虽然非洲买家采购大米，但是许多客户推迟采购，等待价格下跌。受汇率影响，泰国大米相对印度和越南大米缺乏竞争力。贸易商希望增加本月供应，价格走低。

（四）国际大豆价格小幅回升

截至2月13日，CBOT大豆主力合约收盘价917.5美分/蒲式耳，较上月同期上涨13美分/蒲式耳，涨幅1.4%。中美贸易谈判达成交易的前景改善，我国采购美国大豆，是推动价格上涨的动力。美国农业部调低了美国大豆产量预测值，但库存仍然庞大，对价格形成的压制作用仍未解除。截至2018年12月1日，美国大豆库存达1.01亿吨，同比增加1565万吨，增幅18%。自2018年9月美国新豆上市至今，我国购买美国大豆约1100万吨，同比减少近1500万吨。市场成交量缩小，交易商继续关注中美贸易谈判。

三、近期重点热点问题

（一）巴西大豆产量可能低于预期

路透社对10家分析机构调查显示，分析机构平均预计2018/2019年度巴西大豆产量为1.17亿吨，低于2018年12月份调查所得的1.208亿吨的预测值。产量预测下调的主要原因是主产区干旱，大豆生长受到影响。目前巴西大豆正在收割，天气已恢复正常。有咨询机构称，巴西第二号大豆产区帕拉纳州西部受灾严重，单产可能减少15%，而南马托格罗索州的大豆单产可能减少15%，一些地区的大豆单产可能减少20%。巴西农业部下属的统计调查机构预计巴西大豆产量为1.153亿吨。

（二）亚洲大米出口竞争加剧

亚洲正在掀起大米出口竞争，印度和越南等主要生产国正在提振海外销售，竞争可能进一步压制国际米价。过去三十多年，泰国一直是全球头号大米出口国，但地位面临冲击。2018年泰国大米出口量从2017年的1160万吨降至1100万吨。泰国商务部称，2019年泰国大米出口可能维持在1000万吨。但泰国大米出口商预计出口量可能降至900～950万吨。近几年越南大米出口趋于增长，自2019年初以来，湄公河三角州地区的大米出口公司订单增加。越南农业和农村发展部称，2018年越南出口大米615万吨，2019年出口目标为650万吨。越南香米和糯米受到海外买家的青睐。越南大米的主要出口市场是亚洲（占比60%）和非洲（占比22%）。

（三）乌克兰农业部提醒贸易商小麦出口接近上限

有分析机构援引乌克兰农业部的文件称，截至1月18日，乌克兰制粉小麦出口量已达2018/2019年度出口上限的83.2%。本年度乌克兰已出口小麦1140万吨，其中包括660万吨制粉小麦。乌克兰农业部要求出口公司递交本年度剩余时间的谷物出口计划数据。2018年乌克兰政府和贸易商同意2018/2019年度出口不超过1600万吨小麦，其中包括800万吨制粉小麦。截至1月16日，乌克兰2018/2019年度谷物出口总量已经增至2570万吨，高于上年同期的2210万吨。去年乌克兰谷物产量达到创纪录的7010万吨，高于2017年的6130万吨。乌克兰农业部预计本年度谷物出口量可能达到4720万吨，高于上年的3940万吨。

（四）巴西农业部长希望开垦更多土地用于商业农业种植

巴西农业部长表示，巴西应当开垦更多土地，用于商业农业种植。目前占到巴西领土12%的保留地不能用于商业农业种植。

（五）2018年中粮占巴西大豆出口份额提高

2018年巴西大豆产量创下历史最高水平，出口量达到创纪录的8400万吨，大部分出口大豆装运到我国。船运公司威廉姆斯公司发布的数据显示，2018年在巴西大豆出口排名前7位的出口商共出口大豆7640万吨，占巴西全部出口量的91%。其中邦吉公司共出口大豆1773万吨，同比提高9.2%；嘉吉出口大豆1216万吨，同比提高1.4%；路易达孚出口1098万吨，同比提高28.6%；中粮出口1096万吨，同比提高17.8%；日本丸红出口934万吨，同比下降6.1%；ADM出口856万吨，同比增加7.5%；新加坡奥兰国际出口664万吨，同比增加225.4%。

（六）澳大利亚西部天气高温干燥，威胁小麦产量前景

澳大利亚气象局称，未来三个月澳大利亚西部沿海地区天气可能高温干燥，影响小麦播种和产量前景。2-4月期间西澳州降雨量达到平均水平的几率只有20%，温度高于平均水平的几率为70%。西澳州是澳大利亚最大的小麦产区，产量占到全国产量的一半，农户将从4月初开始种植农作物。去年西澳州降雨良好，小麦丰收。今年情况可能完全不同。虽然一些农户决定晚些时候种植小麦，期待干燥天气结束，但是晚播提高了小麦遭受恶劣天气破坏的风险。