我国小微企业融资困境及对策研究

韩 冰

（辽宁师范大学会计系，辽宁 大连 116000）

一、我国小微企业的基本概念

（一）对我国小微企业的界定

目前对于小微企业来说，无法用确切的语言来定义它，通常将改革开放以后迅速兴起的规模小、技术要求较低、经济产量少的小型甚至微型企业统称为小微企业。我国经济市场主要根据银行贷款限额、企业纳税额、从业人员数对不同行业的小微企业进行不同的标准划分。

针对银行贷款限额的界定标准来看，小企业贷款限额不得高于500万元，而微型企业的贷款限额仅有100万元，因此小微企业初期融资时，银行贷款限额小就是一大障碍。由于小微企业规模小，其招收的劳动力资源必然少。工业企业、交通运输业、邮政业等企业的从业人员数只有300人左右，而批发零售行业从业人员数甚至达不到50人，劳动力少从而导致企业每年创造的资产总量较其他大中型企业低很多。年总资产额小于3000万元的工业企业以及年总资产额小于1000万元的其他企业都属于小微企业的范畴。同时，小微企业的年应纳税额也不超过30万元。

（二）我国小微企业的特点

1.生产规模小。大多数小微企业在创业初期资金比较紧张，信贷信誉不佳，很难从银行筹集到大量资金，从而小微企业没有能力雇佣大量劳动力，导致无法创造更多的资产总量，且难以扩大生产规模。伴随着近年来科学技术的发展，多数小微企业在高新技术行业中占领了一席之地。虽然高新技术行业中的小微企业仍然处于生产规模小、雇佣员工少的阶段，但是由于其不低于大中型企业的技术含量，同样也产生了较高的经济利润，促进了国民经济增长的进程。

2.小微企业占比大。我国目前属于发展中国家，而国内生产总值、财政收入有一半多以上都来源于小微企业，可见小微企业是我国市场经济中最基础的企业类型。在欧洲一些发达国家，据了解，小微企业在国家经济市场中同样有着同等重要的位置。所以不论我国处于哪个发展阶段，小微企业在国民经济中都起着不可替代的作用。

3.小微企业的经营主要针对国内市场。由于现阶段大多数小微

企业初步发展，经营方式、自身素质、资金链等方面存在较多缺陷，生产技术也不够成熟。在雇佣员工、生产产品、销售渠道等方面主要考虑国内因素，并且针对国内居民的生产生活方式进行产品制造和产品销售。

二、我国小微企业面临的融资困境

从目前国家经济发展现状来看，小微企业的融资空间日益扩大，但由于小微企业自身行业特点使其融资方式具有局限性。同时国家政策、法律法规等对于小微企业融资方面没有做出详细的规定及扶持，使得小微企业融资难成为国家市场经济发展中的一大障碍，小微企业经常陷入融资困境。

（一）从小微企业自身角度分析

一方面，根据小微企业的行业特点来看，其生产规模小，资产流动性强，从而小微企业的贷款期限一般比较短，贷款金额少，贷款次数也较多。同时小微企业主要以向银行提供抵押物进行贷款，而银行需要对其抵押物长时间的审核，从而进一步增加了小微企业贷款程序的复杂性。另一方面，近年来国家鼓励大学生创业，全面推进创新技术发展。所以大多数小微企业是大学生白手起家创办，而大学生往往刚步入社会，没有创业经验，没有资金供给，导致其担保抵押能力较低。同时，大学生创业往往急功近利，过度追求眼前的利润最大化而忽视企业长远的发展。小微企业在申请抵押贷款时，商业银行为降低其信贷风险，会针对申请公司整体的发展运营进行严格考评，当小微企业运营能力和还贷能力不足时，商业银行会拒绝向其贷款。因此在向商业银行融资时，小微企业具有良好的发展运营前景是融资成功的关键因素。除此之外，小微企业的财务状况透明度低，不能及时对外提供完整确切的财务报表数据，同样会增大小微企业的贷款难度。

（二）从金融机构向小微企业贷款的限制条件来分析

部分商业银行对于小微企业不仅放贷条件高，而且审批程序复杂，导致商业银行不愿耗费大量时间和精力为小微企业办理贷款业务。目前我国经济市场缺乏与小微企业发展相适应的金融机构，虽然愿意为小微企业提供贷款的金融机构与日俱增，但这部分金融机构自身发展能力不足，通常难以满足小微企业的资金需求量。与此同时，由于小微企业贷款期限短，贷款频率高等特点，金融机构为小微企业提供贷款时往往会提高贷款利率以弥补短期借款给其带来的利润损失。小微企业前期投资成本高且回报率低，即使到企业快速发展阶段，小微企业为扩大生产规模，其用工成本会大幅度上升，从而导致小微企业的年平均利润率只有5%左右，而日前我国央行规定的短期基准贷款利率达到6%以上，经济市场中的金融机构的贷款利率通常要高于基准利率。因此，从目前金融机构的贷款限制条件来看，小微企业根本没有能力承担金融机构提供的贷款条件。

（三）从国家政府扶持以及相关法律法规来分析

国家对于小微企业的政策扶持力度不够，不仅在小微企业的贷款融资方面没有提供完备的信贷担保，而且也缺乏专门的法律法规保护小微企业的正常运营。虽然日前政府给予全国小微企业106亿元的资金鼓励其发展，但对于全国达到50%以上的企业来说只是杯水车薪。国家缺乏对小微企业融资困境的重视，没有综合性地制定关于小微企业贷款的相应信征体系，导致小微企业无法向商业银行提供自身的信用记录，同时商业银行会增加信贷风险系数和数据收集成本。我国法律也缺乏对于小微企业的明确界定，通常将所有企业混为一谈，使得政府在实行优惠政策时无法优先考虑生产能力薄弱的小微企业，反而会偏向于经营状况良好的中型企业，导致大多数小微企业无法得到政府的有效扶持。

三、对于融资困境提出的解决措施

面临小微企业的融资困境，不止需要小微企业脚踏实地进行科学的长远规划，结合自身发展以及市场需求进行大胆创新与改革，提高信用水平以满足商业银行的贷款限制条件，更需要国家政府的支持以及金融机构对其适当放宽贷款政策。

（一）小微企业要改革创新

小微企业要想顺利脱离融资困境，自身的运营方式与发展水平是关键所在。首先，小微企业要打破常规，产品生产方式不局限于传统的生产技术水平，要提高其综合素质能力，不仅包括生产能力、销售能力、管理能力等，还要注重其技术研发能力。其次，在当代经济市场中，小微企业的信用标准至关重要。小微企业要建立良好的信用体系，以获取商业银行的信任，从而为从银行贷款降低难度。最后，小微企业有必要完善其内部管理制度和财务政策，建立企业防范风险的管理机制，强化内部审计管理，加强真实性财务数据的对外披露，以防内部财务数据与提供给外界金融数据的不对称，从而造成企业信用水平不佳。

（二）金融机构应适当放宽贷款政策

金融机构应认识到小微企业的发展对于我国经济市场的重要性，调整贷款制度，积极办理小微企业的相关贷款业务。具体而言，金融机构可以适当增加对小微企业的贷款限额，以满足小微企业生存发展的需要。同时，金融机构对于发展前景优良的小微企业可以给予贷款优惠政策，以鼓励小微企业的进一步发展。除此之外，建立专门的金融机构解决小微企业的贷款问题是行之有效的措施。金融机构可以针对性地建立信贷机制，开发创新性的适合小微企业投资的金融产品，而不局限于仅以抵押物贷款方式为主的贷款政策。

（三）国家应加大政府扶持力度以及完善相关法律法规

国家应保障小微企业在经济市场中的发展地位，为其今后发展创造有利的经济环境。

第一，政府方面要做相应的管理制度调整。为增加小微企业的融资渠道，国家应出台相关政策，规范民间借贷方式，从而将闲置的民间资金转移到小微企业生产发展中，不仅可以减少资金浪费，而且可以推动小微企业的大力发展，相当于政府将民间资金进行再投资。另外，政府在资金补偿上要给予小微企业更多的优惠政策，同时对于积极向小微企业贷款的金融机构给予奖励，从而鼓励双方的进一步发展运营。政府也可以通过降低小微企业的税收负担对小微企业进行经济上的扶持。更重要的是，政府要建立风险补偿机制，以弥补金融机构遭遇不良贷款带来的损失，从而增强金融机构为小微企业贷款的积极性，拓宽小微企业的融资渠道。

第二，国家法律应对小微企业有明确的界定。国家相关部门应完善对于小微企业融资、运营、投资等方面的相关法律法规，对小微企业给予法律保护，以免小微企业受到金融市场上其他企业的歧视。