境外EPC总承包工程项目的财务管理探讨与分析

温立辉

摘要：随着国家“一带一路”政策和“走出去”战略的不断推动和落实，EPC总承包管理模式在境外广泛应用，对于EPC管理模式的综合性和复杂性特点，本文从税收筹划、风险识别及应对措施进行阐述。

关键词：EPC；税收筹划；风险识别；应对措施

EPC总承包管理模式在我国应用以来，管理模式不断成熟和完善，并被大多数企业所采用。伴随着国家“一带一路”政策和“走出去”战略的落实及部署，促进了国内企业参与到海外EPC承包工程项目中。由于EPC项目具有合同金额大、业务链条长、管理模式复杂等特点，为了提高EPC项目的可执行性，项目的合理筹划与安排尤为重要，现针对EPC项目整体税收筹划、风险识别、风险应对措施进行分析、探讨。

一、EPC概念及特征

EPC是由业主与总承包商签订的总承包合同，按照合同约定对工程建设项目的设计、采购、施工等实行全过程承包，并在合同框架下，对其所承包工程的质量、安全、费用和进度进行管控和负责。

特征：实现设计、采购、施工等环节有效链接、相互协调，突出设计在工程中的关键作用，有利于整体建設方案的优化，可以实现有效的成本控制、过程控制和工程质量的监督，责任主体认定明晰。

二、EPC总承包项目应整体筹划的问题

（一）管理模式的整体设计

1.将境外EPC合同划分为三个独立阶段：设计—采购—施工

2.将每个阶段进行细化，详细描述服务范围、服务价格、服务内容等

3.将设计在采购阶段和建造阶段开始前完成

4.每个阶段不同类型的工程、服务需单独通过验收

通过整体设计有助于权、责、利明晰，便于设置节点付款以降低收汇风险，对整体税收筹划起到关键性作用，也为后续业务进行风险控制奠定基础。

（二）EPC项目常见的涉税问题

BEPS行动计划在我国开展以来，我国加强了与国际社会的联系，推动了国际税收信息的交换与共享，给开展跨境业务的企业带来了机遇与挑战，同时也对企业税收筹划提出了更高的要求，由于EPC项目的综合性和复杂性，税收工作也在项目管理中显得尤为重要，下面着重介绍境外EPC项目的几个涉税问题。

1.税务登记问题

企业在境外开展EPC项目会遇到诸多税收问题，如税务登记、征税范围确定等具体问题。税收问题处理不好，会被当地税务局关注或检查，甚至影响企业项目正常开展。首先进行明确，税务登记不等同于纳税义务的产生，税务登记本身也不会引起纳税义务，登记目的一般是税务机关为了进行税收控制，掌握企业相关经济活动，进行经济数据分析及国际税收信息交换。企业应根据实际情况考虑是否构成税务登记条件，下面从三个阶段介绍税务登记情况：

在设计阶段，如果EPC设计工作由总包方自己完成或者委托项目所在国以外的设计公司来完成，且相关设计人员在项目所在国停留未超过一定时间（各个国家规定日期不同，如俄罗斯为30天），此阶段并不会产生税务登记的义务；如果设计由项目所在国设计企业完成，总包方也不会导致此阶段的税务登记义务，但需要在设计合同中明确，设计服务由设计企业独立完成，总包方未在项目所在国境内实质性参与到设计环节，仅提供一些项目需求和规划性建议等辅助性工作。

在采购阶段，单纯的从项目所在国采购设备或者以外的他国家采购设备用于项目，并不会产生税务登记的义务。在项目所在国进口设备清关时，如果不进行税务登记且不属于法人实体，部分国家规定非法人实体不能以自己名义进行设备清关，需要以业主名义委托货代公司进行清关。

在施工阶段，由于在施工阶段需要在现场进行建造、安装、调试、检测、维修等类型服务，工期如果超过项目所在国法律规定的税务登记时间，则会产生税务登记的义务。

执行境外EPC项目不一定进行税务登记，但是税务登记一定是执行EPC项目时应最先进行考虑的问题，应该在执行项目前期进行筹划，根据项目工期、供应商国别等及时进行工作安排，也会为在境外成立子或者分公司提供依据。

2.常设机构和利润税问题

企业构成常设机构后，税法上会被认定为具有居民企业纳税义务，会产生诸多税收问题，如项目的收入、成本被列入当地账务进行核算；部分票据不能计入当地财务账，导致收入成本不匹配，利润虚增。

在设计阶段，与设计服务相关的辅助性活动均在项目所在国境外发生，总包方的设计服务不会构成常设机构，一般也不会产生利润税纳税义务，但需要满足以下条件：

①总包方及其项目所在国的子、分公司不直接参与设计活动；

②合同中明确将设计服务与其他类型活动相分离；

③设计阶段需要在下一阶段工作开始前完成，且及时与业主完成验收工作。

在采购阶段，如果设备从项目所在国以外国家采购，一般不会构成常设机构，但是也需要结合项目所在国当地法律具体规定。

在施工阶段，需要考虑项目所在国是否与中国签订税收协定，协定会将建筑工地、建筑物、以及项目持续时间长短作为判定构成常设机构依据，构成常设机构后会产生利润税等相关税收问题。

三、境外EPC项目面临的主要风险

（一）政治及法律风险

我国企业参与的境外EPC工程项目多集中在发展中国家，特别是中亚、非洲等国，国家政治风险高，法律约束力低，经济水平落后，宗教信仰、风土人情等差异大，给项目执行会带来不可控风险，财产安全、人身安全等问题较为突出。部分国家为带动经济和解决人员就业等问题，强制要求总包方开展业务前提必须是在当地注册公司并允许本地企业或政府进行参股，或者在人员安排上必须解决当地人员就业达到一定比例等问题，给我国走出去企业在企业管理和人员管理等方面带来一定难度。

（二）收汇风险

EPC项目一般合同金额大、收汇期限长、资金结算频繁，存在业主违约或延迟结算工程款现象，如果不能按时收汇，给总承包商带来资金压力。总承包商为了保证项目按期完工，需要垫付大量资金，也会额外产生较大金额的资金占用费。如果跨国业务开展前对境外客户不能深入了解，客户信用较差，在结算工程款时会以各种理由拒付，这种跨国纠纷解决存在较大难度。

（三）外汇风险

外汇风险一般包括汇率波动风险和外汇管制政策带来的风险。

汇率波动风险受多种因素影响，如国家政治局面、经济政策或者经济形势等因素，企业对未来汇率走势无法准确预测，同时由于EPC合同执行期限长，给合同利润带来不确定性。如哈萨克斯坦坚戈、俄罗斯卢布，近年来均出现大幅度贬值，项目所在国家货币的贬值，意味着货币转换成本增加，对外支付国际结算货币时形成汇兑损失，也为中国承包商带来收汇风险。

外汇管制政策风险受国家政策和国际环境影响较大，对EPC项目是否能够顺利执行起到关键性作用。在国家政策方面，部分国家外汇管制较为严格，向境外支付外汇手续复杂，并且额度受限，甚至某些国家会征收“外汇汇出税”，这些政策也成为是否签约EPC项目的关键影响因素之一；在受国际环境影响方面，如果项目所在国在国际市场上受到制裁，不能进行美元、欧元、英镑等国际通用货币进行结算，多种因素影响给项目执行带来不确定性，存在无法收汇等风险。

四、境外EPC项目面临风险的应对措施

（一）政治及法律风险应对措施

1.加强人员素质建设，建立安全风险应急机制。在项目执行前期充分对风险评估，做好项目安保工作，对外派人员进行安全培训和提高安全意识，严守当地法律要求，尊重当地风俗习惯；

2.发挥人员本地化优势，建立中外员工互信机制。充分发挥利用当地雇员优势，协调当地政府、税务机关等职能部门，加强当地人员的技术培训，提高业务水平，提高企业软实力，为项目顺利开展保驾护航。

（二）收汇风险应对措施

收汇是EPC项目执行的重中之重，是合同利润实现的保障，为能够按期收汇通过以下两种管控方式进行风险应对：

1.风险评估：签订合同前期对业主资信情况进行调查，调查方法可通过内部和外部手段相结合方法，首先通过财务数据进行直观分析其偿债能力、盈利能力，现金流是否充足等各项指标；聘请专业机构进行风险评估，多渠道进行风险识别。

2.结算方式管理：在合同中明确开工条件及工期进度与付款条件挂钩，采取预付款、信用证、保函、买方信贷等多种结算方式相結合，降低合同收汇风险。积极了解国家鼓励性政策，多与国家政策性银行沟通，争取利用国家优惠贷款，降低收汇风险。

（三）外汇风险应对措施

1.选用币值稳定的币种进行结算，如美元、欧元。由于人民币纳入SDR，人民币国际化步伐不断加快，如果条件允许采用人民币结算，可以避免汇率波动或者货币转换的成本对合同利润的影响。

2.在合同中明确汇率波动补偿机制，降低总承包商的外汇风险，在外汇管制较严的国家，充分评估外汇风险对合同的影响，企业根据实际情况对是否签约做出取舍；可以要求客户提供担保，或中方企业投保“中信保”进行保兑，防止外汇带来的不确定性风险。

参考文献：

[1]万春.境外EPC承包项目财务风险管理思考[J].中国注册会计师，2015（11）.

[2]谢鹏.EPC总承包项目下的财务管理问题探讨[J].中国外资，2012（9）.

[3]许前章.在越南执行EPC总承包项目的财务工作实践[J].中国西部科技，2011（26）.

（作者单位：中国石油技术开发公司）