基于SWOT视角对商业银行理财业务的研究与思考

摘 要：随着互联网金融的发展，许多银行客户已不再只选择商业银行作为自身投资理财的渠道。相较于传统金融，其客户群发展主要集中在小额资金的金融层面，交易具有次数多、提现方便快速的特点，虽然这些特点弥补了传统金融领域的空缺，但商业银行的传统优势也随之弱化。正因如此，本文从多角度分析商业银行的理财业务受到互联网金融的影响的现状，并通过余额宝这一实例来进行进一步的解析，进而通过建立SWOT模型来对比分析互联网金融和商业银行个人理财业务。

关键词：互联网金融；商業银行；理财业务

一、前言

直至今日，互联网金融产品已然从最初的小规模的推出逐步转变为整个金融行业的爆发式的成长。支付宝作为互联网金融界的巨头，在今年鸡年春晚与春晚节目组合作，使得春晚成为其独家合作的互动平台，并且支付宝的集齐五福发现金红包的活动提前就为其聚集了超高人气。据央视官方公布的权威数据，鸡年春晚并机频道总收视率达到了17.64%，相较去年提高0.48个百分点，支付宝借春晚的平台再一次开发了用户群。而且支付宝在13年推出余额宝这个具有余额增值功能的理财产品，其年化收益率高于银行收益率的优势使得消费者开始意识到网络也可以理财。余额宝发布仅30天，其资金规模已超过百亿元，客户数达到400万户。

仅从余额宝这个产品我们就可以发现互联网金融正以超乎预期的速度蓬勃发展。它不仅仅改变了消费者对于理财产品的消费习惯，抢占了商业银行理财业务的市场份额，而且还取代了一部分商业银行的职能，加速了金融脱媒，使人们无法忽视这个发展迅猛的行业。互联网金融的崛起，在为我国金融行业增加了更多可能性的同时，也冲击了商业银行的理财业务。

二、基于SWOT模型分析互联网金融对传统理财业务的影响

1.互联网金融对传统银行理财业务影响的分析

（1）网络支付模式的快速普及，冲击了商业银行的支付功能

商业银行是贷款、存款、支付等业务的机构，商业银行主要作用是对资金进行融合后再流通，但是当前这一职能已经被网络第三方支付逐渐取代。根据相关统计显示，互联网支付用户支付次数较多，第三方支付占比最大，而银行占的比例却很小。由此看出商业银行的支付功能以及其网上银行还是受到以支付宝为首的互联网金融理财产品的冲击。

（2）理财产品的在线销售使得商业银行销售模式受到冲击

网络的大肆普及和第三方支付的便利使得大部分消费者更加习惯于网络消费。这一现象促使很多金融机构尤其是基金公司、保险公司更加喜爱通过网络的方式销售公司产品。相比于理财产品在线销售，传统网点销售的模式就显得过于狭隘，这也是商业银行理财业务受到冲击的原因之一。

（3）银行存款逐渐减少，增加了银行的融资成本

以余额宝为例，随着互联网货币基金的快速发展，大部分网民都选择将自己的活期存款存到余额宝中，网民在获取更高收益的同时也使得余额宝的资金规模在短时间内迅速扩大。余额宝把市场上的零散资金聚集，投资在银行拆借市场，这在很大程度上增加了商业银行的融资成本，降低了利润空间。为了吸收存款获取更高利润，银行改变形态通过推出货币资金的方式来留住存款，但这一举措也压缩了商业银行的利润空间。

2.SWOT模型分析商业银行理财业务

虽然以互联网为支撑平台的互联网理财有高收益、速度快、低门槛等优点，但是长期以来商业银行在金融市场上都有着举足轻重的地位。相比之下，商业银行在客户资金资源与风险管控方面有着较为明显的优势。

（1）优势（S）

第一，商业银行拥有许多线下客户。根据中国农业银行官方网站公布的数据可以知道，截至2015年末，中国农业银行境内分支机构共计23，670个，境外分支机构包括9家境外分行和3家境外代表处，其所服务客户的数量达到了5亿。这些丰富的线下客户资源无疑为银行理财业务的拓展提供了便利。

第二，商业银行的资本实力雄厚。由农行官方数据可知，截至2015年末，农行总资产已达177，913.93亿元，发放贷款和垫款接近9万亿元，吸收存款135，383.60亿元，全年净利润达1，807.74亿元。互联网金融虽然动摇了商业银行在金融市场的主导地位，但是在资本实力方面依旧不能与传统银行相比较。

第三，商业银行具备完善的风险管理体系。商业银行存续时间较长，因此其本身拥有完善的风险管理体系。无论是从外部环境还是内部构造来看，银行风险控制管理水平都是比较高的。我国的金融业实行“一行三会”的监督管理体制，能够确保客户的资产安全，从宏观政策监管方面达到了有效控制风险的效果。

（2）劣势（W）

第一，传统商业银行理财业务包容性低。以中国工商银行为例，其推广的个人理财业务都是针对工行的持卡用户，其他行的客户因无卡而被拒之门外。这种不与其他行客户共享理财服务的业务流程较为僵化，在一定程度上阻碍了各大银行发展潜在客户。而互联网金融的包容性让客户了解了更多的理财产品，从自身出发选择最中意的，增加了客户的满意度。

第二，发行理财产品的成本相对较高。商业银行需要营业网点及相关从业人员来开展理财业务，为给客户提供更好的服务，这一过程需要投入大量人力与财力。与类似于余额宝这种依靠互联网的理财产品相比，商业银行开展理财业务的运营成本相对较高。

（3）机遇（O）

互联网金融在冲击传统理财业务的同时也给客户和理财产品两个市场带来了新的机遇。互联网金融以小额资金客户为其服务对象，而银行的理财业务对初始资金要求较高，这些小额资金客户不在银行理财产品的主要面向客户范围中。在这种情形之下，互联网金融开拓了新的客户市场，集中了理财市场中的闲散资金，这对商业银行来说是一种新的机遇，有可能向更多领域发展个人理财业务。

（4）挑战（T）

通过分析，我们不难知道随着形势的变化，互联网金融的不断兴起已经极大程度地压缩了银行理财业务的利润空间，并且加剧了银行间的竞争，也让客户的思想观念和消费习惯发生了极大改变。换言之，由于互联网金融的形式，传统的银行理财业务的生存空间变小，相较于之前要承担起更大的压力。

3.小結

互联网金融的兴起虽然给商业银行带来了前所未有的冲击，但是传统银行凭借其自身的优势依旧占据市场主体地位。虽然一些领先的互联网金融企业运用其现有的资源如网络、技术等来发展其线上理财业务，但是它们可能在风险管理上缺乏经验以及完整的风险控制体系，因而商业银行的理财业务更为稳妥承受。而僵硬复杂的银行内部业务流程造成了中小微企业的融资难问题。因此，商业银行应对自身的业务、流程及服务做出相应创新调整。

三、结论与建议

1.加快业务创新研究，为传统业务增添生命力

凭借随存随取、灵活方便的优势，活期存款过去常被大众选择为个人的日常备用资金存放地，常用于小额支付和周期性缴费。而客户之所以选择类似于余额宝的线上理财产品，就是因为其不但具有活期存款的优点，而且还可以获得比活期存款更高的利率，从而拥有更多收益。因此，商业银行应该从客户需求出发，在利率市场化的大背景下，控制风险，简化日常支付方式，借鉴国外优秀服务管理经验，创新传统储蓄存款模式，使客户获得更多收益。

2.加大对理财产品的技术支持，提高理财产品竞争力

随着互联网金融的迅速崛起，商业银行理财产品从开发到出售的各个环节都不能离开信息技术的支持。科学技术的应用程度以及科技系统的开发与否都对商业银行的经营成败与竞争能力有很大影响。

3.增强银行服务意识，提升个人客户忠诚度

客户的用户体验也是非常重要的一点。商业银行应从客户的需求出发来设计理财产品，更多的关注客户的用户体验，了解客户的潜在需求；同时，充分利用网点优势，与客户面对面交流，让客户切实体会到银行服务的周到处。此外，还应加强提升银行工作人员的综合素质，让其在理财与信贷等方面拥有更加专业的知识，形成标准化的服务体系，让客户享受银行为其服务的过程。

4.加强新品牌营销，整合线上线下营销平台

随着各类社交平台的不断兴起，人们花在手机和各类社交网站的时间越来越多，从而社交网络也演变成了有效的网络销售平台。因此，银行要从客户需求出发，加强社交网络平台营销，充分利用网络平台发展更多客户。此外，银行也要注重客户线上体验感受，对网页、手机客户端进行优化，方便客户网页浏览与业务办理，让客户能在短时间内找到需要的功能，增加客户对银行的信任与好感，良好的口碑对银行的业务开展也有一定的促进作用。

参考文献：

[1]陈小天.互联网金融对银行个人理财业务的影响[J].市场周刊，2014.

[2]刘力文.“互联网+”影响下商业银行个人理财业务转型探讨[J].湖南科技学院学报，2015.

[3]冯娟娟.互联网金融背景下商业银行竞争策略研究[J].现代金融，2013.

[4]姜思琪.互联网金融发展及其对我国商业银行的影响研究[J].市场论坛，2016.

作者简介：朱佳丽（1995- ），女，安徽蚌埠人，安徽财经大学2013级金融学院本科生，研究方向：金融学