陈宝国：引领广东互联网金融行业合规之路

文｜本刊记者 张建林　通讯员 常敏晰　肖慧　陈桂芸

陈宝国：引领广东互联网金融行业合规之路

文｜本刊记者 张建林通讯员 常敏晰肖慧陈桂芸

他是累计成交额超660亿元的一线互金平台PPmoney万惠的掌门人；他身兼全国首家省级互联网金融行业会长重任，致力于引领广东互金行业健康前行；他是全国互金行业领军者；他叫陈宝国，酷爱读书、充满好奇心，人称“宝叔”……

8月24日，《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》正式出台，标志着网贷野蛮生长的时代走向终结。在新的角逐场上，究竟谁才能笑傲群雄？作为行业内极具影响力的PPmoney万惠将会有何动作，陈宝国所掌舵的PPmoney万惠这艘巨舰，在这次风浪中又将驶向何方，这一切在行业内都很有指导意义。

今年8月24日，银监会会同工信部、公安部、网信办发布《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》（以下简称《暂行办法》），对存管银行和网贷平台都提出了更高要求，尽管这一纸下来，网贷市场曾一度风声鹤唳。但是作为广东互联网金融协会会长兼PPmoney万惠董事长的陈宝国，却比其他人对该政策的落地及未来行业前行的方向抱有更大的期待。“我觉得，暂行办法的出台是对行业最大的利好，它解决网贷平台的‘合法性’问题，使得整个行业有法可依。”谈起近期出台的网贷行业暂行办法，陈宝国一脸宽慰。

作为国内知名的互联网金融平台，PPmoney万惠注册用户数早已突破千万大关，平台累计成交额超过660亿元，同时也是广东互联网金融协会会长单位，业务占广州地区成交额的70%。据第三方行业数据统计，P2P网贷成交规模中，广东省长期位列全国各省市第一。作为广东互联网金融协会龙头之一的PPmoney万惠，其在业内的影响力不容小觑。

扎根华南互联网金融平台的PPmoney万惠，缘何在不到4年的时间里，一跃成为广东互金行业内最耀眼的明星？据了解，PPmoney万惠成立以来一直将合规运营、规范发展置于至关重要的位置，践行行业领先平台的作用和使命，在网络系统安全建设、投资者教育与权益保护、平台风控流程与措施、第三方机构合作等全方位提升合规化运营水平，已成整个行业合规发展的标杆平台。早在2015年，PPmoney万惠便成功获得ICP证（互联网信息服务业务）和EDI证（在线数据处理与交易处理业务）两个重量级的增值电信业务经营许可证，成为业内少有的“双证”齐全平台。在近期颁布的”2016胡润新金融百强榜”中，PPmoney万惠更是荣登“2016中国新金融50强”和“2016中国最具社会责任新金融企业10强”两大榜单。

中国互联网金融作为一个新兴行业，在没有明确“路标”的情况下，经历数年快速“野蛮”的生长，在这当中违规失范现象时有发生。然而，PPmoney万惠在合规化建设的道路上，始终走在前列，这一切的原因，也许从陈宝国的经历中便可窥一二。

多元角色：净化瘴气，带领广东互金行业前行

陈宝国是PPmoney万惠的董事长，是业内罕有的“三料会长”（身兼广东省互联网金融协会会长、广东省商业保理协会执行会长和广东省融资租赁协会会长），既是创业家又是研究者，还是中国新金融的领军人物。在2015年12月随国家主席习近平访问非洲后，2016年5月他又跟随广东省委书记胡春华率领的经贸代表团访问北美。在这么多的身份中，陈宝国又是如何做到平衡的呢？

2015年可谓是互联网金融行业的监管元年。由于互金行业是一个新兴行业，早期进入门槛较低，一些不良平台打着P2P的旗号行非法集资之实，不时曝出“跑路”事件，给整个行业蒙上阴影。陈宝国深谙，一个行业能否振兴，有赖于整个行业的自我净化。在这个大浪淘沙的过程中，作为领军平台，具有不可推卸的示范责任。因此，陈宝国始终保持谦卑的学习态度，希望以扫地僧的苦行净化这一行业的瘴气。同时，身负广东互联网金融协会会长职责，陈宝国以高度的前瞻性，带领广东互联网金融走在了全国前列。

2015年12月27日，在网贷监管细则征求意见稿正式发布的前一天，由陈宝国牵头的广东互联网金融行业准则正式发布，这也是首份广东互联网金融行业准则。在规范运营、合规发展之路上，广东互联网金融走在了行业发展的最前沿。在中国互联网金融协会发布关于信息披露的两份征求意见稿后，今年8月5日广东互联网金融协会启动网络借贷平台综合管理系统——“明镜”系统，要求各会员单位全面、高效、及时地对接系统，对外披露平台各项重要信息。陈宝国表示，作为全国首个互金行业省级自律组织，广东互金协会一直坚持规范会员单位的信息披露与运营，这也让广东互金行业在规范发展的道路上，又迈出了坚实的一步。

“我一直觉得能够当选广东省互联网金融协会会长，是业界同仁对我的认可和鼓励。”陈宝国坦言，当他在深入研究互联网金融行业的运作机理，并不断创新公司的运营模式时，荣誉就相伴而来了。“确切来说，我是一个行业研究者。我每天都和我的员工强调，互联网金融是一个日新月异的高速发展行业，它一天能抵传统行业一年。所以如果我们不能跟随时代脚步，不断充实自我，就会被行业淘汰。”

2016年初，PPmoney万惠累积成交额突破500亿元。

华丽转身：从民间借贷“触网”互联网金融

国字脸，皮肤黝黑，身材敦实……作为一个互联网金融的领军人物，陈宝国给人的感觉如邻家大叔一般，极其勤勉、酷爱学习、孜孜于创新，没有什么架子，这是公司内部员工对陈宝国的整体观感，也是公司员工爱把他称为“宝叔”的原因。

在创立PPmoney万惠互联网金融平台之前，“宝叔”已经从事银行助贷业务十余年。他对银行和民间金融风控机制非常熟悉，也一直试图运用互联网金融体系探索各种创新的风控解决方案。早期，他的公司为银行提供ERP系统的软件以及咨询服务。1999年之后，随着四大资产管理公司成立，他开始协助这些资产管理公司处理银行不良资产，并尝试挖掘在线金融模式盘活不良资产的商机。

从个人兴趣出发，再加上部分业务需要为银行提供民间金融模式研究，从2003年起陈宝国开始研究不同地区的民间金融模式及运营特点。在研究了青岛的“五色土模式”（中国最早的房产抵押融资平台）、河南邦成（开创小额贷款的融资担保模式）以及温州的“抬会模式”后，他意识到中国民间金融的最大问题是不够透明，风控意识不够。要立足长远，就必须建立一个“公开透明的信息中介平台+第三方担保”的体系。

直至2010年，在政府4万亿投资推出之后，陈宝国察觉到这一波的投资主要是促进国有企业的大发展，中小企业融资和普通民众投资难的问题依然没有改善。于是他与另一位联合创始人胡新一起，开始考虑用互联网金融尝试作出改变。这一对“6080后”黄金拍档聘请了盈科律师事务所，用一年时间调研了拍拍贷、红岭创投、阿里小贷的征信系统等模式。随后，他们决意打造一个全新的信息中介平台，为基数最大的普通投资人进行理财服务，同时为核心客户提供融资服务。

2012年12月12日，陈宝国倾注全力成立的万惠投融（PPmoney前身）正式上线运营。

在陈宝国的带领下，PPmoney万惠的成交规模节节攀升。

互金神话：上线一年成交额破10亿

由传统民间借贷转身为互金领军人物，刚开始陈国宝也有一段不适应期，而爱好读书及交流的他，用自己的方式去汲取经验和知识，然后迅速飞跃。在许多同行看来，陈宝国是一个典型的书虫，即使是在前往参加行业峰会的途中，他都会利用闲暇翻阅书籍。十余年间，他啃遍了以金融类为主的古今中外各种书籍，在他的办公室内，满满的两柜子书籍也格外引人注目。对此，他解释道，“在浩瀚的互联网世界中，我的互联网金融之旅起步并不轻松，这是一个新的领域，我以前的知识储备完全不够用了。”致力于深耕这一新兴行业，陈宝国一方面博览群书，另一方面还不停地拜会了许多专家。有时为了弄清楚一个问题，他在一天内要找10个相关的人去询问，打破砂锅问到底。在不断的摸索中，他慢慢对互联网金融有了深刻的研究，丰富而系统的知识积累终于在2014年的金融创新潮中迎来爆发。

在国内征信体系不完善、资产质量参差不齐、风险控制难度大的背景下，2014年陈宝国创新性地推出了小贷资产权益产品——“安稳盈”，将AA级小贷公司的风控体系与平台自身风控流程结合，进行创新性的“双重风控”，并在全国范围内首创交易所合作模式。

这种模式因为有交易所介入，需要进行详尽的尽职调查以及信息全程披露，杜绝了以往网贷的虚假项目、信息不透明等弊端，而且挖出了四条“保障”护城河：小贷公司承诺资产回购；如果小贷公司不回购，其公司股东要补充回购；选取第三方机构进行担保；投资人对资产具有追偿权。

针对20万亿应收账款商业保理市场，陈宝国敏锐察觉到其中的巨大商机和无限潜力，创新性地推出应收账款保理产品“加多保”，并引入国有保险公司，采用包括优质核心企业兑付、保险公司承保、融资企业及其实际控制人连带付款等四重保障措施，全面提升产品风控水平和保障系数。“加多保”也成为继“安稳盈”之后平台的又一旗舰产品。

在陈宝国的带领下，PPmoney万惠的成交规模节节攀升：上线第一年，总成交额就突破10亿元；2015年4月，PPmoney互联网金融平台成交总额超100亿元，跻身当时业内为数不多的百亿俱乐部；12月即突破300亿元大关，增长速度令业界咋舌。

截至2015年末，平台累计成交额接近340亿元，2015年全年实现成交额接近290亿元，同比增长5.6倍，在经济新常态下创造了广东互联网金融的一个奇迹。这一年，PPmoney万惠还获得了广东省通信管理局颁发的增值电信业务经营许可证（EDI许可证、ICP许可证），成为广东省首家同时获得双份证书的互联网金融平台。同年，PPmoney万惠登陆新三板，开创了互联网金融企业国内上市融资的先河。

2015年末，广东年度经济风云榜隆重揭榜，PPmoney万惠董事长陈宝国高票上榜并获得“创新人物”奖项，成为继马化腾、丁磊、俞永福之后上榜的互联网企业家，这也是广东互联网金融行业的杰出企业家首度登上这份重量级榜单。

广东省领导陈云贤PPmoney互联网金融平台调研。

主攻蓝领：互金迎来消费金融爆发期

早在2015年，陈宝国为PPmoney万惠引航时，就极具前瞻性地做出了以小额资产模式为主的战略决策，主打服务于蓝领人群的互联网消费金融。2016年，在监管政策和行业风向的双重影响下，网贷市场呈现出新的业务布局，资产端转型成为整个互金行业的主题词。此时陈宝国作为行业领袖，积极布局互联网消费金融的前瞻视野得到充分显现。据悉，今年以来，PPmoney万惠的互联网消费金融业务已经迎来收获期，目前占据了公司业务的50-60%以上。

2015年，PPmoney万惠针对不同群体进行“画像”后发现，中国蓝领群体有2.77亿人，人均月收入3072元，生活消费支出月均1012元。这意味着每月的蓝领市场在其他可支配收入超过2000元，即使扣除一部分存款，蓝领消费市场也仍然是一个超过千亿元的庞大市场。但因为蓝领普遍收入较低，缺乏基础的信用数据，很难在商业银行等其他金融机构获取贷款。

“之所以选择蓝领作为切入口，是因为这一市场是蓝海，前景可期，同时这也符合向普罗大众提供更好服务的普惠金融原则。”陈宝国表示，在基于“线上+线下”的风控“双保险”下，PPmoney万惠还具备向蓝领市场进军的强大技术基础，所以PPmoney万惠的介入，使这部分人群获益于普惠金融，“蓝领人群的其中一个特征是学历水平不高，这导致他们缺乏主动寻求信贷的意识和渠道。所以我们与第三方合作，积极布局蓝领主要的消费场景，主动地提供消费信贷产品。”

在具体的业务布局中，PPmoney万惠打造“线下获客+线上定制服务”的模式，通过与线下合作商户全国铺开。通过结合场景化需求，为客户提供客单价3000元左右的贷款，满足年轻蓝领购买手机、电脑、家电、培训等需求。值得一提的是，在蓝领市场之外，PPmoney万惠还关注到尚未被有效开发的市场——新农村市场。一直以来缺乏信用机制农村市场，随着互联网消费金融的兴起，通过对人际关系、消费习惯、收入、还款稳定程度的分析，建立起风控模型，真正打破农村金融的门槛。目前，呼应普惠金融的政策精神，PPmoney万惠正在积极布局“三农市场”，力图为未被传统金融覆盖的广大农民提供贴身的金融服务。