互联网金融最重要是错位发展

郑钦

在传统行业仍陷入转型之困的时候，互联网金融在此时却混得“风生水起”。从最初的游走在市场边缘，到被“十三五”规划点名，互联网金融已经从泥泞小道走上了高速公路。但对于整个行业来说，新机遇也或将迎来新的变革。

P2P网贷市场即将面临洗牌

对于P2P网贷行业而言，经历过2013年以来的“野蛮生长”，截至2015年10月底，中国P2P平台已经超过3000家，历史成交量破万亿元。在这样一个膨胀的表面下，公司资质良莠不齐、市场监管乏力、庞氏骗局也随之而来，一个规范化的市场亟待形成。

就新时期下P2P网贷企业的发展问题，理财范互联网金融平台创始合伙人、CEO申磊表示，随着国家层面的支持，债券类市场的发展也迎来了春天，但是这种“大繁荣”也势必会造成P2P平台经历新的一轮洗牌。这种洗牌，对于已经竞争白热化的P2P网贷市场来说，大浪淘沙后反而会去芜存菁，让真正的优良资产凸显而出。

近年来，随着网贷市场的行情看好，各路社会资本一窝蜂涌入。不光是同类的P2P企业参与，也不乏一些互联网“大鳄”的挺进。申磊预测，未来P2P网贷行业发展会有两大趋势值得注意，第一是将充分展现“马太效应”，质优信誉好的P2P网贷平台会做大做强，而劣迹、小成本的平台将会被淘汰，这本身就是市场自净的结果。还有一个挑战是在横向竞争方面，更多的非金融的企业将进入到这个行业。“当一切政策明朗，国家去鼓励做的时候，很多大的平台都会进来，这将是这个行业面临的最大挑战。”

面对这些“大鳄”的抢滩登陆，会不会出现大鱼吃小鱼的局面，申磊也有自己的一套看法。他表示，非专业性的机构去做网贷市场，主要依靠的是人气，而不是基于成熟市场分析的专业化运作。目前有一个比较不符合金融规律的现状就是部分电商企业不靠金融端去盈利，而是靠大额的流量和交易，面向上游企业去获得返点的方式去盈利。这种模式，实质上还是电商的盈利方式。当人气成为最大筹码的时候，那么未来的对手就会是更大流量的平台，这注定是高风险的，也是难以持续的。

但是，申磊也补充道，P2P平台不以人气为核心，并不代表不需要人气。“互联网市场肯定是一个多头统治市场，如果流量太小或者平台太没有影响力，肯定就没有太大的生存空间。”

不惧怕与银行业的竞争

除了互联网“大鳄”以外，目前整个互联网金融都面临着一个问题，就是与银行业的竞争。

业内人士表示，互联网金融对传统银行的最大冲击就是分流存款资金，增大商业银行的流动性压力。而许多银行，迫于互联网金融的压力，传统银行业也纷纷转型“自保”，一些银行已先后推出“逸贷”、“网贷通”、“网络快捷贷”等多款互联网金融贷款产品。

与P2P网贷这些小微企业相比，传统银行无论是网点分布还是体量与资金流上，都是P2P网贷企业无法企及的。而且银行在多年经营中所积攒的口碑与知名度，一旦推出类似的网贷产品，或将对P2P网贷企业有着不小的冲击。

但申磊直言，并不怕与传统银行的竞争，“互联网金融和银行应该是一个互补的角色，并不会存在谁把谁的路堵死的局面。”

申磊表示，面对“财大气粗”的银行，P2P网贷企业更多的是充当“撅着屁股捡钢榍儿”的角色。民间的P2P金融这个平台，对于银行而言只是所经营的业务中占比很小的一部分，银行不会花很大的人力物力去发展这个版块。银行业务的重点，还是在于去服务大型客户及优质客户，这才是盈利的主渠道。在网贷方面，银行未必会做得过互联网金融。传统银行和互联网“金融”虽然有业务交叉，但是“术业有专攻”，并不存在抗衡，而是互补的关系，互联网金融在网贷方面还是有很大的发展空间。

互联网金融要充分适应市场需求

不难看出，在充满混杂与硝烟的P2P网贷“战场”上，从不缺乏资本，也并不缺乏相应的人气，要想脱颖而出，光硬碰硬是不够的，而是要将客户的投资需求和消费需求进行有效对接。在这种模式之下，既要针对自己产品和服务模式推出满足消费者需求的消费金融服务，又要形成特色化布局，进一步优化服务和体验，实现用户黏度的提升。

申磊表示，互联网金融并不是单一的，而是会衍生出各种各样的模式，如平台化模式、垂直细分模式，市场将一定会是一个分众化的市场。

因此，申磊在创立理财范的时候，实行了错位发展的模式。在相当多的P2P网贷平台，把发展重点放在企业融资的时候，理财范却把重心偏向于消费类市场。“不管金融周期怎样波动，消费类市场一定是稳定的、可持续的，面对金融危机的冲击是最小的。坚定零售和消费是不动摇的，是P2P企业的安身立命之本。”申磊说。

申磊，清华学霸、创业先锋，互联网金融平台理财范创始合伙人、CEO。被众多媒体誉为““85后”成功创业者代表。

根据艾瑞咨询公布的首份消费金融报告数据，预计到2017年，消费金融整体市场将突破千亿，三年复合增长率高达94%。波士顿咨询公司（BCG）数据显示，截至2014年，个人消费贷款余额大约是7.7万亿元人民币，预计中国个人消费贷款余额将于2018年增长至17.5万亿元。

在这股消费热潮下，理财范针对现在汽车消费市场的旺盛，将渠道下沉至汽车4S店，冲击万亿汽车金融市场。据公安部交管局发布的数据，截至2014年底，中国小型载客汽车达1.17亿辆，其中私家车1.05亿辆，占90.16%。但汽车金融在中国的渗透率仅为20%，远低于发达国家的70%，这一市场蕴含的潜力正是理财范布局汽车市场的目的。

目前，理财范的布局方式是从个人消费端的服务，比如新车、二手车的消费贷款，二手车的抵押贷款，到车商的供应链融资、车商的库存融资。未来理财范还要向汽车后市场渗透，包括汽车的保养、保险等一系列服务，通过深耕汽车金融进行一系列资金链运作。

金融场景化会是互联网金融重点

申磊把目前整个市场进行分众，不求一网打尽，而是将中高端客户和年轻客户进行分众，推出火箭理财和理财范这两个平台，火箭理财主要针对强调收益的大额投资用户，而理财范则是针对“8090”人群的消费需求，传递给这些年轻人群的并不是收益率，而是自由地选择生活，并根据其忠诚度和活跃度，获得超出生活预期的体验。

在场景时代，金融门槛将大大降低，并融入日常生活，关系链将会变得十分重要。所以理财范也在有意识打造“朋友圈”消费，增加“商家”和“朋友”入口，让人们的真实生活场景在互联网上展现。例如在理财范上和各大厂商进行合作，定期推出活动和优惠类信息，丰富年轻人群的消费体验。让互联网金融不止是一种随身携带的理财钱包，融资工具和支付方式，而更多的是一种优质并富有吸引力的生活方式。

申磊表示，金融的场景化，将是未来的一个大趋势。就目前而言，现在的消费场景的绝大部分贷款都是以现金的模式，数量占到七成，剩下的三成才是场景金融的消费分期。而未来的三五年后可能会对调，三成用现金直接结算，七成融入场景金融的环节。场景金融的服务范围也会大大拓展，大量的基于人们衣、食、住、行的消费场景被创造出来，融入人们生活的方方面面。

“随着中国消费内需的扩大，金融场景化还将会有很大的发展空间。”申磊表示。